TL;DR: Iron.Finance je odvisen od arbitraže kot stabilizacijskega mehanizma za delno zavarovane žetone. V primeru propada žetona TITAN je bil časovni okvir med njegovim orakljem vira cen in dejanskimi cenami na trgu v realnem času prevelik, kar je povzročilo, da so uporabniki postali nedobičkonosni in niso zaščitili stabilizacije. Posledično je TITAN padel na nič, IRON pa je izgubil svojo vezavo. Incident je povzročil Iron.Finance izgubili več kot 2 milijardi dolarjev v skupni zaklenjeni vrednosti (TVL) v protokolu, ki je padla z zaklenjenih 2.18 milijarde USD na manj kot 10.5 milijona USD.
16. junija 2021 je Iron.Finance utrpel incident, zaradi katerega se je TITAN, upravljavski žeton, ki podpira stabilni kovanec IRON, zrušil skoraj 100-odstotno v tako imenovani »prvi obsežni kriptobanki na svetu«. Zaradi zloma TITAN-a se je cena stabilnega kovanca IRON premaknila s fiksne ravni.
Ta incident je bil posledica načrtovalske napake – Iron.Finance ni imel ustreznega stabilizacijskega mehanizma. Brez vzpostavljenega ustreznega mehanizma so bile cene, ki jih je zagotovil Price Feed Oracle, ko je žeton TITAN začel padati, zamaknjene, vrzel med temi cenami in podatki v realnem času pa je arbitražo povzročila nedonosnost. Ker se je Iron.Finance zanašal na uporabnike arbitraže, da so pomagali stabilizirati ceno IRON-a, se je težava še poslabšala, ko arbitraža ni bila več donosna. TITAN ima neskončno zalogo in naj bi se uporabljal samo kot zavarovanje pri kovanju ŽELEZA. Vsak uporabnik v sistemu lahko izda IRON, ki je podprt z njihovimi imetji USDC in TITAN.
Ker so kripto trgi precej nori, ni neobičajno, da stablecoin izgubi svojo vezanost. Zaradi te možnosti pa vsak stablecoin potrebuje mehanizem zaščite pred takšnimi nihanji. V IRON-ovem smislu je bil njihov edini mehanizem domneva, da bodo uporabniki arbitraže kupili poceni IRON na trgu, ko bo cena padla, in ga tako odkupili za USDC+TITAN in nato prodali TITAN za dobiček.
16. junija 2021 je stabilizacija delovala, kot je bilo predvideno, dokler cena TITANA ni začela padati in na koncu dosegla nič. Istočasno je IRON izgubil svojo vezanost in padel na približno ~0.94 $, kar je ogromen padec za stabilcoin. Da bi zaščitil nadaljnje funkcije, je moral Iron.Finance začasno ustaviti kovanje in odkup. V nedavnem poročilo ki se poglobi v podrobnosti TITANA in uporabe arbitraže, opisuje, da je zamuda (10-minutna časovno tehtana povprečna cena) iz Price Feed Oracle za TITAN je povzročilo, da so bile cene višje od tistih na AMM (avtomatiziran ustvarjalec trga v realnem času), ker ni mogel slediti. Tako je cenovna vrzel povzročila, da je arbitraža postala nedonosna in tako ni mogla zaščititi stabilizacije.
Železo.Finance objavljeno obdukcija incidenta, ki ni omenila pomanjkanja stabilizacijskega mehanizma. Nalet banke DeFi je povzročil Iron.Finance izgubili več kot 2 milijardi dolarjev v skupni zaklenjeni vrednosti (TVL) v protokolu, ki je padla z zaklenjenih 2.18 milijarde USD na manj kot 10.5 milijona USD.
Za prihodnji razvoj podobnih sistemov obstaja vrsta scenarijev, ki jih je treba upoštevati pri pravilnem testiranju vašega okolja glede nihanj cen, izgube vezane cene in zoževanja časovnega okvira med oraklji ali drugimi mehanizmi za določanje cen.
- Račun
- Analiza
- arbitražo
- okoli
- Avtomatizirano
- Avtomatizirani tržni ustvarjalec
- Banka
- Billion
- nakup
- povzročilo
- Crash
- kripto
- Crypto Markets
- datum
- Defi
- Oblikovanje
- Drop
- padla
- okolje
- Lastnosti
- financiranje
- prva
- Prihodnost
- vrzel
- upravljanje
- HTTPS
- IT
- velika
- avtomat
- Tržna
- Prisotnost
- srednje
- milijonov
- Oracle
- Da
- Ostalo
- Cena
- Dobiček
- zaščito
- zaščita
- v realnem času
- Run
- prodaja
- Občutek
- stabilno
- začel
- dobavi
- sistem
- sistemi
- Testiranje
- čas
- žeton
- Boni
- USDC
- Uporabniki
- vrednost
- Kaj je
- nič