Ko so Ferrari 1962 GTO leta 250 na dražbi RM Sotheby's 48. avgusta 25 prodali na dražbi za več kot 2018 milijonov dolarjev, so mnogi dvignili obrvi zaradi presenetljive količine denarja, ki so jo nekateri pripravljeni plačati za avtomobile, starejše od 30 let. . Avtomobili ponavadi veljajo za "slabo naložbo", saj njihova vrednost po nakupu močno pade, izključno človeška čustva pa jim dajo resnično "notranjo vrednost". Mogoče pa je pravzaprav ta čustvena povezava z avtomobili tista, ki jih z vidika naložbe tako privlači. Klasični avtomobili se pogosto prodajajo in kupujejo po različnih kanalih, njihovo vrednost ocenjujejo različni modeli in na splošno je industrija zelo regionalno razdrobljena. Tokenizacija teh sredstev bi se lahko spopadla z omenjenimi vprašanji in pripeljala do standardiziranega, enako pravičnega sistema. Zato še naprej spodbujamo to dragoceno industrijo. - Avtor: Nicolas Weber
Kako lahko izdajatelj in vlagatelj koristi tokenizaciji klasičnih avtomobilov
Naložbe v alternativna sredstva, kot so klasični avtomobili, imajo lahko velike prednosti v primerjavi s tradicionalnimi naložbami. Po visoki stopnji nestanovitnosti na delniškem in valutnem trgu med pandemijo Covid-19 so bili vidiki, kot je zaloga vrednosti, vedno bolj pomembni pri iskanju naložb. Klasični avtomobili zagotavljajo učinkovito varovanje pred inflacijo in posledično podedujejo vlogo shranjevanja vrednosti. Ko je tokenizirano, se lahko lastništvo klasičnih avtomobilov in druga nelikvidna sredstva porazdelijo, saj je omogočeno delno lastništvo. To ustvarja popolne pogoje za raznolik portfelj, da zmanjša tveganja. Zdaj lahko pri vlaganju sodelujejo tudi mali vlagatelji, saj lahko zlahka pridobijo delčke tipično dragih starodobnih avtomobilov. To bo privedlo do veliko večjega dotoka kapitala, saj se klasični avtomobili pretvorijo v neprekinjeno trgovanje, namenjeno vsem, 24 ur na dan, 7 dni v tednu. Poleg tega je enostavno voditi, da likvidirate svoje premoženje kadar koli in vsak dan brez rednih ovir, vključno z odvetniki, papirji in dragim delovnim časom. Poleg tega so tokenizirana sredstva v Lihtenštajnu z davčnega vidika bistveno privlačna.
Na splošno alternativna sredstva ponujajo obetavne donose, saj pogosto delujejo proticiklično in tako diverzificirajo vaš portfelj. Kljub temu blaginjo pestijo slabosti, kot sta nizka preglednost in pomanjkanje likvidnosti na trgu. To je povezano z visokim tveganjem obeh strani - vlagatelja in lastnika. V nasprotju s tem je bil januarja 2020 uveden edinstveni zakon o lihtenštajnskih žetonih. Omogoča popolne pravne pogoje za resnične lastniške in lastniške žetone. V tem modelu moteči okvir ponuja pravno skladno strukturo za označevanje lastninskih pravic. Amazing Blocks je prvi dejavnik na tem področju, saj je na primer izvedel prvo pravo tokenizacijo lastniških vrednostnih papirjev po vsem svetu in kot začetni prispevek izpolnil vključitev bank brez bank.
Skladno z edinstvenim zakonom o lihtenštajnskih žetonih fizični validator znotraj plasti verige blokov omogoča popoln zakonit in licenčni prenos lastništva po ustrezni tokenizaciji. Tako postanejo učinkoviti nakup in prodaja tokeniziranih sredstev takoj možni, funkcije, kot je zbiranje sredstev v teku, pa so nekatere spremljajoče prednosti. Nelikvidni zbirateljski predmeti, kot so klasični avtomobili, so zdaj preoblikovani v nov, dinamičen razred premoženja. Posledično precej lokalizirana industrija (npr. Nemčija kot vozlišče) dobi mednarodni dostop do vlagateljev v povezavi z obljubljeno likvidnostjo s tokenizacijo. Celo sklad tokeniziranih klasičnih avtomobilov postane mogoč, medtem ko vlagate v klasične avtomobilske žetone pod enim dežnikom.
Kratek pregled tokenizacije
Na podlagi pametnih pogodb bo tako imenovana tokenizacija zmotila sodobne poslovne modele. Z modelom zabojnikov žetonov (TCM) je majhna država Lihtenštajn ustvarila idealen razlagalni pristop za to. V tem okviru je treba žeton razumeti kot "tehnični zabojnik" z zmožnostjo hrambe pravic vseh vrst. Ta pristop vzpostavi namensko sredstvo (npr. Žeton) za pravico ali sredstvo in omogoča njihovo ločitev. Vozilo za posebne namene utelešajo žetoni ERC20, ki temeljijo na Ethereumu, na sloju, ki temelji na verigi blokov. Na ta način ločimo (1) desno in (2) tehnologijo. To vodi do številnih prednosti. Tokenizacija ustvarja podlago za digitalno financiranje in naložbeno gospodarstvo prihodnosti. Postopno naraščajoča fuzija tehnologije in financ je tako usmerjena naprej. Postopek tokenizacije je prikazan na sliki 1 spodaj. Za tokenizacijo stoji tehnologija veriženja blokov, ki v prvi vrsti deluje na podlagi "modela odnosov" zasebnih in javnih ključev v teh sistemih, ki je temelj trajnostnega "žetona moj".
Diverzifikacija v finančnem svetu
Vprašajte katerega koli uspešnega vlagatelja, odgovoril vam bo enak odgovor: Diverzifikacija je ključnega pomena. Ne samo, da pomaga ublažiti tveganje, temveč vam omogoča tudi vlaganje v veliko različnih projektov, ki lahko preoblikujejo svet. Dobro uravnotežen portfelj je še posebej v času "finančnega stresa" bistvenega pomena. Toda kot zasebni vlagatelj je včasih težko dejansko in v celoti diverzificirati svoj portfelj. Tu dobi tokenizacija pomen, saj vlagateljem omogoča, da vlagajo tudi v resnična sredstva, kot so umetnost, nepremičnine ali klasični avtomobili. To deluje, ne da bi morali vložiti običajno veliko denarja ali izpolniti ogromne količine papirjev. To je posledica dejstva, da je lastništvo lahko razdrobljeno prek žetonov in ga je mogoče na novo kovati. Lastništvo lahko delite in z njim trgujete, kadar koli želite, zato ga tudi prenesete.
Uvod v klasično avtomobilsko industrijo
Fascinacija z oblikovalskim razvojem avtomobilov, hrbtenico razlogov za nakup klasičnih avtomobilov, se je začela leta 1886, ko je Karl Benz izumil prvo vozilo na bencinski pogon. Če želimo v celoti izkoristiti priložnosti, s katerimi se srečuje tokenizacija, moramo najprej dobiti pregled sodobne strukture v industriji. Glede na študijo, ki jo je izvedla VDA (Verband der Automobilindustrie = nemška institucija za avtomobile), naj bi bila tržna kapitalizacija približno 10 milijard dolarjev. Količina potencialnih možnosti (avtomobili, starejši od 30 let) presega 2.2 milijona kosov, kar jasno prikazuje gospodarsko moč in doseg, ki je tu v igri. Ta številka naj bi se v naslednjih nekaj letih letno povečala za približno 70,000 avtomobilov. Na koncu lahko starodobnike obravnavamo kot zelo privlačno naložbeno alternativo zaradi njihove ugodne zmogljivosti v primerjavi z drugimi razredi sredstev, kot je prikazano na sliki 2 spodaj.
Glavno vprašanje danes v industriji so različne količine različnih in zapletenih cenovnih modelov, ki omogočajo vsakemu avtomobilu zasluženo vrednost. Vendar pa zaradi pomanjkanja standardizacije in velike regionalne razdrobljenosti nihče nikoli ne more zares ugotoviti, kakšna je natančna vrednost. Običajno vrednost določajo splošni inventar, zgodovinska prodajna cena vozila, stanje vozila in stopnja tekočega trga, ki temelji na povpraševanju. Še en zanimiv vidik, ki ga je treba vedeti, je dejstvo, da približno 70% prodaje poteka prek izmenjave med enakovrednimi uporabniki, zaradi česar je predodrejena za aplikacije veriženja blokov. Transakcije med enakovrednimi napravami so osrednji element v nenehno razvijajoči se industriji in žetoni se po tem modelu izmenjujejo vsak dan. Najpogostejši način določanja cene vozila je pridobitev storitev pooblaščenega ocenjevalca, ki je drag, a doslej edini način, da resnično prejmite ceno, o kateri nihče ne more trditi.
Tokenizacija in klasični avtomobili skupaj
Zdaj si zastavimo vprašanje, kako lahko tokenizacijo uporabimo v tej panogi? Kot prvo, kot smo že omenili, je medsebojna izmenjava žetonov osrednji element blockchaina. Pravim, da bi bilo treba Mercedes Benz iz leta 1954 tokenizirati s pomočjo sofisticiranih zagonskih programov, kot jih ponujajo Amazing Blocks, lastniki delcev teh žetonov pa bi lahko namerno nadaljevali s tako priljubljeno prakso medsebojnega trgovanja. Tudi z učinkovitim izkoriščanjem funkcij blockchain sistema je mogoče razviti standardiziran model določanja cen. Nato bi bil pripet na ustrezne žetone, ki predstavljajo vsak avto, z zbiranjem podatkov iz vseh razpoložljivih orodij za določanje cen. Povpraševanje bi lahko bilo odvisno od informacij, ki so zdaj razširjena orodja za določanje cen. Ta standardizirana oblika bi lahko privedla do veliko večje preglednosti tako za kupce kot za prodajalce, kar zdaj lahko v celoti zagotavlja, da je določena pravilna vrednost. Tokenizacija klasičnih avtomobilov bo torej ustvarila povsem nov razred premoženja za vlagatelje po vsem svetu.
Tokenizacija in klasični avtomobili skupaj
Zdaj si zastavimo vprašanje, kako lahko tokenizacijo uporabimo v tej panogi? Kot prvo, kot smo že omenili, je medsebojna izmenjava žetonov osrednji element blockchaina. Pravim, da bi bilo treba Mercedes Benz iz leta 1954 tokenizirati s pomočjo sofisticiranih zagonskih programov, kot jih ponujajo Amazing Blocks, lastniki delcev teh žetonov pa bi lahko namerno nadaljevali s tako priljubljeno prakso medsebojnega trgovanja. Tudi z učinkovitim izkoriščanjem funkcij blockchain sistema je mogoče razviti standardiziran model določanja cen. Nato bi bil pripet na ustrezne žetone, ki predstavljajo vsak avto, z zbiranjem podatkov iz vseh razpoložljivih orodij za določanje cen. Povpraševanje bi lahko bilo odvisno od informacij, ki so zdaj razširjena orodja za določanje cen. Ta standardizirana oblika bi lahko privedla do veliko večje preglednosti tako za kupce kot za prodajalce, kar zdaj lahko v celoti zagotavlja, da je določena pravilna vrednost. Tokenizacija klasičnih avtomobilov bo torej ustvarila povsem nov razred premoženja za vlagatelje po vsem svetu.
Spremljanje tržne vrednosti avtomobila in varnost v realnem času sta v tej panogi bistveni in tokenizacija je osnova za to. Posledično je omogočena takojšnja prilagoditev trenutne tržne vrednosti v realnem času, ko se trguje na sekundarnem trgu. Zdaj se avtomobili lahko celo uporabijo kot zavarovanje ali se dodelijo v investicijske sklade. Ko je tokeniziran, lahko avto shranite na varnem mestu, ne da bi ga bilo treba premikati. Prevoz je ponavadi drag napor, saj je treba zagotoviti zaščito avtomobila, da se prepreči škoda in kraja. Nenazadnje bi to lahko vplivalo tudi na zavarovalništvo, saj je vsak starodobnik posebej zavarovan zaradi visoke vrednosti osebno in finančno. TOkenizacija daje tako zavarovancem kot zavarovancem možnost, da se ob morebitnih težavah vedno sklicujejo na sodobno tržno vrednost tokeniziranega klasičnega avtomobila. To bi lahko poenostavilo pogosto dolgotrajen postopek določanja, koliko bo zavarovanje povrnilo.
Kako nadaljevati s tokeniziranjem klasičnih avtomobilov?
Sprva je treba ustanoviti pravno osebo v Lihtenštajnu. Celoten postopek je mogoče izvesti v celoti na daljavo z možnostjo vključitve brez bank. Po vzpostavitvi upravne programske rešitve najdejo svoj primer uporabe. Delujejo kot osnova za upravljanje tokeniziranih subjektov in so pripravljeni za uporabo za vlagatelje, naknadno izdajo lastniškega kapitala, dolgov in lastniških žetonov ter nadaljnje odločitve o upravljanju. Poleg tega potrebujejo digitalni register lastništva (npr. Digitalni register delnic), da bi lahko spoštovali FMA v Lihtenštajnu. Po tokenizaciji klasični avtomobil še vedno pripada lastniku, vendar ga je mogoče fizično shraniti na varnem mestu z najnižjimi možnimi stroški. Lastnik bo prejel digitalni žeton na osnovi Ethereuma, ki predstavlja pravice do klasičnega avtomobila.
Čeprav lastniški žetoni ne podeljujejo pravice vožnje avtomobilov, je mogoče izkopati dodatne "žetone s kuponi", ki omogočajo uporabo določenega časa. Dohodek se lahko nato razdeli med ustrezne vlagatelje glede na njihov delež v lastništvu avtomobila. Nenazadnje je treba poskrbeti tudi za skrbništvo. Toda to ni težava, saj lahko za shranjevanje žetonov uporabite katero koli denarnico, združljivo z ERC20, kot je Metamask. Skrbništvo je mogoče izpolniti tudi s katero koli drugo skrbniško družbo, združljivo z ERC20, na kateri je omogočen dostop do sekundarnega trga. V smislu.
Prihodnost in zaključki
Samo v Nemčiji je približno 15 milijonov ljudi, ki se zanimajo za starodobnike, zato bo ponudba in povpraševanje po njih vedno ostalo. Če zdaj domnevamo, da bo prišlo do tokenizacije in nadaljnje trgovine s temi avtomobili, se bo tržna vrednost znatno povečala. Ne samo, da "avtomobilski navdušenci" vlivajo kapitala v industrijo, ampak tudi vlagatelji z vsega sveta. Pogosto so naklonjeni avtomobilom in želijo svoje portfelje popestriti z recimo delčkom sanjskega avtomobila. Pričakujejo, da bo vrednost naglo naraščala na podlagi let pridobivanja "subtilnega" znanja, ko bodo uživali v prostem času in se učili o svojih strastih, na primer z branjem revije o vozilih. V tej razdrobljeni industriji lahko pravilno izvajanje tokenizacije omenjenih avtomobilov vodi do cvetoče dostopnosti, standardizira in avtomatizira razdrobljeno strukturo ter posledično prilagodi razmerje med stroški in koristmi v privlačnejšo smer za kupce in vlagatelje. Na splošno se bo avto spremenil iz tega, da bo zgolj prašen zbirateljski predmet, v dinamično sredstvo, povezano s čustveno vrednostjo zbiratelja.
Vam je ta članek všeč? Veseli bomo, če ga delite na družbenih omrežjih ali posredujete kolegom. Če ste strokovnjak na tem področju in želite kritizirati ali podpreti članek ali nekatere njegove dele, vas prosimo, da tukaj ali v kontekstu pustite zasebno opombo, mi pa se bomo odzvali ali naslovili.
vir: Nicolas Weber dela v oddelku za evropski poslovni razvoj pri Amazing Blocks - tokenizacijskem zagonu iz Lihtenštajna, ki ponuja posvetovanje o ustanovitvi tokeniziranih pravnih oseb in programske opreme kot storitve za administracijo. Je vaš neposredni stik za kakršne koli pozdrave. Lahko ga kontaktirate prek E-naslov ali se povežite z njim naprej LinkedIn.