Aura ใช้ประโยชน์จากการแข่งขันเพื่อสภาพคล่องของ Balancer

Yield Optimizer ควบคุมหนึ่งในสามของ veBAL Supply

แม้ตลาดหมี สงครามเงียบเพื่อสภาพคล่องของ DeFi ยังคงโหมกระหน่ำ 

Curve Finance การแลกเปลี่ยนแบบกระจายอำนาจ (DEX) ที่ใหญ่ที่สุดด้วย $ 5.84B ในมูลค่ารวมล็อค (TVL) เป็นที่รู้จักมากที่สุด สนามรบ เพื่อสภาพคล่อง สงครามเส้นโค้งกำลังถูกต่อสู้โดยโปรโตคอล DeFi ที่แย่งชิงเพื่อเพิ่มสภาพคล่องให้กับโทเค็นดั้งเดิมของพวกเขาบน Curve โดยการล็อกโทเค็นการกำกับดูแล CRV จำนวนมหาศาล

การแข่งขันเพื่อเอาชนะสงครามสภาพคล่องผ่านการกำกับดูแลสิ่งจูงใจ CRV ทำให้เกิดโปรโตคอลอื่นทั้งหมด นั่นคือ Convex Finance เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพกระบวนการ ในระดับสูง Convex ช่วยให้ผู้ฝากเงินใน Curve เพิ่มรางวัลโทเค็นที่พวกเขาได้รับจาก DEX ให้ได้มากที่สุด ด้วยพลังการโหวตจำนวนมหาศาลที่ Convex ได้สะสมไว้

โหวตล็อค

พลังโหวตของ Convex มาจากการล็อกโทเค็น CRV ซึ่งโปรโตคอลนี้กระตุ้นให้ผู้ใช้แปลงเป็น cvxCRV อย่างไม่สามารถย้อนกลับได้ การปักหลัก cvxCRV ทำให้ผู้ใช้ได้รับสิ่งที่พวกเขาจะได้รับจากการล็อก CRV โดยตรง แต่ยังให้ผลตอบแทนจากค่าธรรมเนียมแพลตฟอร์มเช่นเดียวกับโทเค็น CVX ดั้งเดิมของ Convex 

ประสบความสำเร็จมาแล้ว — โทเค็น CVX ของ Convex มีมูลค่าตลาด 380 ล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 23 ส.ค. ที่ 4.27 พันล้านดอลลาร์ โปรโตคอลยังใหญ่เป็นอันดับหกของ DeFi ในแง่ของมูลค่ารวมที่ถูกล็อค (TVL) เดฟี ลามะ.

ตอนนี้ Balancer ซึ่งเป็นผู้ดูแลสภาพคล่องอัตโนมัติ (AMM) อีกรายที่เริ่มเป็นโครงการวิจัยในปี 2018 กำลังได้รับความสนใจมากพอที่จะดึงดูดโปรโตคอลของตัวเองที่มุ่งไปสู่การปรับรางวัลโทเค็นดั้งเดิมให้เหมาะสม 

เข้าสู่ Aura Finance ซึ่งโทเค็น AURA ได้เพิ่มขึ้นอย่างเงียบ ๆ 18.9% ในสัปดาห์ที่ผ่านมาเป็น $3.65 โทเค็นมีแนวโน้มขาขึ้นในระยะยาวเช่นกัน โดยเพิ่มขึ้น 157.5% ในช่วง 60 วันที่ผ่านมา 

โทเค็นเปิดตัวเมื่อ 75 วันก่อนในวันที่ 9 มิถุนายน ตามรายงานของ Etherscan. และยังเล็กอยู่ — AURA มีมูลค่าตลาดเพียง 37 ล้านเหรียญสหรัฐ ซึ่งอยู่ในอันดับที่ 499 ในบรรดาสินทรัพย์ดิจิทัลทั้งหมดตาม CoinGecko TVL ของออร่า อยู่ที่ $ 316Mทำให้เป็นโปรโตคอล DeFi ที่ใหญ่เป็นอันดับที่ 33

เช่นเดียวกับโครงการส่วนใหญ่ที่เข้าร่วมในสงครามสภาพคล่อง ออร่านั้นซับซ้อน

อภิธรรมาภิบาล

“ที่แกนหลักของ Aura คือ metagovernance layer สำหรับ Balancer ที่อนุญาตให้ผู้มีส่วนได้ส่วนเสียทั้งหมด ไม่ว่าคุณจะเป็น LP ผู้ว่าการ หรือ DAO สามารถปรับทิศทางของอำนาจการลงคะแนนให้เหมาะสมและด้วยเหตุนี้ BAL จูงใจ” Lamentations ผู้สนับสนุน Aura กล่าวกับ The Defiant . 

โดยพื้นฐานแล้ว Aura ให้บริการแก่บุคคลไม่กี่กลุ่ม — ฝ่ายหนึ่งสำหรับผู้ฝากเงินใน Balancer ผู้ใช้สามารถฝาก Balancer Pool Tokens (BPT) ซึ่งแสดงถึงสถานะสภาพคล่องใน Aura 

ตำแหน่งเหล่านั้นยังคงได้รับค่าธรรมเนียมการซื้อขาย แต่ยังได้รับ BAL ที่เพิ่มขึ้นซึ่งเป็นโทเค็นของ Balancer การเพิ่มนี้มาจาก BAL ที่ลงคะแนนเสียง (veBAL) ซึ่งควบคุมการจัดสรรรางวัล BAL ให้กับกลุ่มสภาพคล่องต่างๆ ใน ​​DEX เนื่องจาก Aura ถือหุ้น 29% ของอุปทาน veBAL ในปัจจุบัน โปรเจ็กต์จึงมีอิทธิพลมหาศาลต่อตำแหน่งที่รางวัล BAL ไป

Aura ดึงดูด veBAL โดยอนุญาตให้ผู้ใช้แลกเปลี่ยน BAL ของพวกเขาเป็น auraBAL ในทางกลับกัน auraBAL สามารถล็อคได้เป็นเวลา 16 สัปดาห์ ซึ่งให้ผลตอบแทนตามปกติของ veBAL แต่ยังเพิ่มโทเค็น AURA และ BAL จากค่าธรรมเนียมการปฏิบัติงานที่ Aura เรียกเก็บจากรายได้จากผู้ให้บริการสภาพคล่อง (LPs)

ฟังดูและซับซ้อน 

มองข้ามบาลานเซอร์

ออร่าไม่ได้วางแผนที่จะหยุดเพียงแค่บาลานเซอร์ “Aura ถูกสร้างขึ้นโดยไม่เชื่อเรื่องพระเจ้าเพื่อรองรับโทเค็นใดๆ ที่มีรูปแบบ 've' ดังนั้นในทางทฤษฎี โปรโตคอลสามารถสนับสนุนการรวมตัวสำหรับโทเค็นอื่น ๆ ได้” Lamentations กล่าว 

Voting locking tokens หรือที่รู้จักในชื่อ “ve” model” เป็นการเล่าเรื่อง DeFi อย่างต่อเนื่อง ตั้งแต่เดือนมกราคม. โดยพื้นฐานแล้ว โมเดลกำหนดให้ผู้ใช้ล็อกโทเค็นของตนเพื่อเข้าร่วมในการกำกับดูแล การล็อคมักจะมาพร้อมกับผลตอบแทนที่เพิ่มขึ้นจากการฝากสภาพคล่องและส่วนแบ่งรายได้ของแพลตฟอร์ม

ด้วย Balancer ดูเหมือนว่าทีม Aura จะเลือกสถานที่ที่ดีในการเริ่มสะสม ve-token ปริมาณการซื้อขายบน Balancer คงที่ตลอดปีที่ผ่านมา อันที่จริง โปรโตคอลดังกล่าวมีปริมาณวันปริมาณมากกว่า $200 ล้านต่อวัน นับตั้งแต่จุดต่ำสุดหลุดออกจากตลาดในเดือนพฤษภาคม

ออร่าอาจมีเอซอยู่ในหลุม 0xมากิซึ่งเคยดำรงตำแหน่งผู้นำที่ Sushiswap กำลังทำงานในโครงการนี้ 0xMaki เป็นผู้โพสต์ข้อความ ข้อเสนอเดิม เพื่อให้ Aura Finance ล็อคโทเค็น BAL

“ไม่ใช่ใครก็ตามที่จำเป็นต้องเปิดตัวโปรโตคอลการกำกับดูแลเมตาของตนเองด้วย Balancer โดยไม่ได้รับการอนุมัติจากการกำกับดูแลของ Balancer” Lamentations กล่าว 

สมาร์ทเงิน

วาฬกำลังสังเกต และอาจผลักดันราคา AURA Andrew Thurman จากแพลตฟอร์มการวิเคราะห์ Nansen ชี้ให้เห็น การถือครอง AURA แบบ “smart money” ทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ณ วันที่ 22 ส.ค. 

Nansen ให้คำจำกัดความว่า “เงินที่ชาญฉลาด” เป็นกระเป๋าเงินที่ใช้งานมากและทำกำไรได้โดยทั่วไป

เป็นเรื่องง่ายที่จะรู้สึกว่าทุกคนกำลังสูญเสียเงินในตลาดหมี แต่ AURA แสดงให้เห็นว่าบางส่วนของตลาดยังร้อนอยู่