Neobanks (หรือธนาคารผู้ท้าชิงตามที่รู้จักกันในสหราชอาณาจักร) ได้ระดมเงินจำนวนมากตั้งแต่พวกเขามาถึงฉากฟินเทคครั้งแรก
เช่นเดียวกับบรรพบุรุษดอทคอมของพวกเขาการระดมทุนภาคเอกชนและการร่วมทุนเป็นเรื่องง่ายโดยมีข้อ จำกัด เพียงเล็กน้อยทำให้พื้นที่เต็มไปด้วยเงินสด ความสามารถในการทำกำไรเป็นสิ่งที่ 'ดีที่จะมี' ที่ถ่อไปตามท้องถนน
หวังว่าจะได้พบคุณที่ iFX EXPO Dubai พฤษภาคม 2021 - ทำให้มันเกิดขึ้น!
ตัวอย่างเช่น Revolut ของสหราชอาณาจักร ถือเป็นธนาคารนีโอแบงก์ที่มีมูลค่าสูงที่สุดของยุโรป $ 5.5bn แต่มันขาดทุน สามเท่า ในปี 2020 และเพิ่งทะลุจุดคุ้มทุนเป็นครั้งแรกในเดือนพฤศจิกายนปีที่แล้ว
และสตาร์ทอัพด้านการธนาคารเอกชนที่คุณอาจไม่เคยได้ยินถึงสถานะ 'ยูนิคอร์น' ที่โอ้อวดนั่นคือการประเมินมูลค่าตลาดสูงถึง 1 พันล้านดอลลาร์
ฉันจำวันที่เมตริกนี้ไม่เคยได้ยินมาก่อนด้วยความรัก สถานที่สำคัญ ตอนนี้? ตาม CB Insights มี ยูนิคอร์นมากกว่า 530 ตัว ในโลก
นั่นคือสถานะของตลาดที่คำสั่งขนาดใหม่เข้ามาในสำนวนสามัญ
ฉันบอกว่าเดคาฮอร์นเป็น บริษัท เริ่มต้นมูลค่า 10 ล้านดอลลาร์และ บริษัท เฮคโตคอร์นที่มีการประเมินมูลค่า 100 พันล้านดอลลาร์ ตัวเลขที่เหลือเชื่อเช่นนี้ทำให้เกิดคำถามว่านักลงทุนในยุคแรก ๆ สามารถหวังว่าจะได้รับผลตอบแทนจากพวกเขาได้อย่างไร
การลงทุน
เรื่องที่คล้ายคลึงกันอย่างเห็นได้ชัดประการหนึ่งคือเรื่องราวของ Tesla ซึ่งมีมูลค่าตลาดรวม 800 พันล้านดอลลาร์ และได้รับการจัดอันดับให้เป็นบริษัทที่ใหญ่เป็นอันดับ XNUMX ของโลก มีมูลค่าสูงกว่า Facebook, Samsung หรือแม้แต่ Berkshire Hathaway ของ Warren Buffett และยัง Elon Musk สูญเสียเงินไปกับรถยนต์ส่วนใหญ่ที่เขาผลิต ตามรายงานของ Financial Times บริษัทรถยนต์ไฟฟ้ายักษ์ใหญ่ อาศัยเกือบเฉพาะ ในการขายคาร์บอนเครดิตให้กับผู้ผลิตรถยนต์รายอื่นในช่วงเวลาที่ทำกำไรได้เพียงหยิบมือเดียว
บางทีนี่อาจเป็นเพียงหนทางของสิ่งต่างๆในตอนนี้? ผลกำไรเป็นความฝันที่โง่เขลาความต้องการที่ไม่จำเป็นของเคาน์เตอร์ถั่วและผู้จัดการเงิน?
ดังนั้นจึงอยู่กับ neobanks การประเมินมูลค่ามหาศาล และผลกำไรอยู่ที่ไหน?
การเติบโตเทียบกับผลกำไร
ความสามารถของ neobanks ในการสร้างเงินสดส่วนเกินมากกว่าที่พวกเขาใช้จ่ายไปกับการได้มาซึ่งลูกค้าได้ถูกนำไปสู่การมุ่งเน้นโดยสิ้นเชิงจากการแพร่ระบาดของโรคนี้
ความเสียหายทางเศรษฐกิจที่เราคิดว่าจะเกิดขึ้นกับโลกโดยเหตุการณ์ที่กำหนดยุคสมัยดังกล่าวได้รับการแก้ไขในระดับหนึ่งโดยมาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณที่ไม่มีที่สิ้นสุดอัตราดอกเบี้ยใกล้ศูนย์และ hopium ของตลาดหุ้น
แต่มีการพิจารณาครั้งใหญ่เกิดขึ้น นักเศรษฐศาสตร์บางคนเรียกมันว่า 'ฟองสบู่ทุกอย่าง'. เมื่อมันปรากฏขึ้น ทฤษฎีก็ดำเนินไป ม่านจะถูกเปิดออก ระบบที่ถูกปล้นความมั่งคั่งจากกระดาษหลอน และคุณค่าพื้นฐานจะถูกเปิดเผย
ไม่มีที่ไหนจับตาดูอย่างใกล้ชิดไปกว่านีโอแบงก์
ในเดือนตุลาคม 2020 Starling Bank กลายเป็น นีโอแบงก์ค้าปลีกแห่งแรก เพื่อทำกำไร ทั้งหมดที่ต้องใช้เวลาเพียงหนึ่งเดือนของกระแสเงินสดเชิงบวก (ในภูมิภาค 800,000 ปอนด์สเตอลิงก์สีดำ) เพื่อสร้างพาดหัวข่าวทั่วโลก
และ Starling ที่มีลูกค้า 2 ล้านรายมีบัญชีค้าปลีกน้อยกว่าคู่แข่งในสหราชอาณาจักร Monzo (5.5 ล้าน) หรือ Revolut (13 ล้าน)
ดังที่ CEO Anne Boden ได้กล่าวไว้ในตัวเธอ 2020 จดหมาย ถึงนักลงทุน: “การเติบโตเป็นสิ่งหนึ่ง แต่การบรรลุการเติบโตอย่างยั่งยืนเป็นอีกเรื่องหนึ่ง ที่ Starling เรามีความชัดเจนมากเกี่ยวกับการกำหนดเส้นทางสู่ความสามารถในการทำกำไรตั้งแต่วันแรก”
บริษัทตรวจสอบยักษ์ใหญ่ Accenture บันทึกไว้ในปี 2019 นีโอแบงก์ในสหราชอาณาจักรขาดทุนประมาณ 9 ปอนด์ต่อลูกค้าหนึ่งราย ดังนั้นการมุ่งเน้นของสตาร์ลิ่งจึงไม่เป็นที่ต้อนรับสำหรับนักลงทุนยุคแรกมากนัก
ของ Margin Call
ส่วนใดของธุรกิจของ Starling ที่มีอัตรากำไรดีที่สุด?
หน่วยสินเชื่อของบริษัทให้บริการสินเชื่อส่วนบุคคล สินเชื่อธุรกิจ และเงินเบิกเกินบัญชีตั้งแต่เริ่มต้น และมันได้ปัดไปแล้ว ส่วนแบ่ง 4.4% ของตลาดการธนาคารธุรกิจขนาดเล็กของสหราชอาณาจักร
โดยปกติลูกค้าธุรกิจธนาคารจะมียอดคงเหลือมากกว่าลูกค้ารายย่อยทั่วไป สตาร์ลิ่งกล่าวว่าตัวเลขนั้นใหญ่กว่า 10 เท่าในความเป็นจริงคือ 15,250 ถึง 1,500 ปอนด์ในขณะที่บริการเสริมเช่นการเสนอผลิตภัณฑ์สินเชื่อให้กับลูกค้าเหล่านี้ก็มีค่ามากกว่าเช่นกัน
ในเดือนพฤษภาคม 2020 นี้ ได้รับการรับรอง เพื่อกระจายสินเชื่อให้กับธุรกิจขนาดเล็กภายใต้โครงการ Corona Business Interruption (CBILS) ของรัฐบาลสหราชอาณาจักรด้วย นั่นทำให้งบดุลไม่เสียหายอย่างแน่นอน
การมุ่งเน้นนี้เปลี่ยนไปจากการเติบโตของรายย่อยโดยเสียค่าใช้จ่ายทั้งหมดไปสู่เครดิตที่มีอัตรากำไรสูงขึ้นและการธนาคารเพื่อธุรกิจจะขับเคลื่อน neobanks จากความสับสนไปสู่การทำกำไร เป็นเรื่องน่าหัวเราะที่ Starling สามารถทำกำไรได้โดยมีลูกค้าน้อยกว่า 2 ล้านคนและ Revolut ก็ล้มเหลวในการทำเช่นเดียวกันกับ 13 ล้านคน
นีโอแบงค์หนึ่งที่เดินตามเส้นทางที่น่าสนใจคือการอัพเกรดของซานฟรานซิสโก แม้จะรวบรวมการประเมินมูลค่า 1 พันล้านดอลลาร์ต้องขอบคุณซานทานแดร์ การร่วม การระดมทุน Series D มูลค่า 40 ล้านดอลลาร์ ยังคงเป็นที่รู้จักน้อยกว่า Revoluts หรือ N26 ของโลกนี้ และยัง. มันมีกำไรอยู่แล้ว
นับตั้งแต่เปิดตัวในปี 2017 มีลูกค้าสิบล้านรายสมัครบัตรอัพเกรดหรือสินเชื่อโดยผลิตภัณฑ์สินเชื่อเติบโตในอัตราสามหลักต่อปี
การอัปเกรดจะเน้นที่เครดิตเป็นอันดับแรกและดูเหมือนว่าจะเน้นไปที่กระแสเงินสดในช่วงต้นซึ่งทำให้เกิดความแตกต่าง อย่างที่เราทราบกันดีว่าผลิตภัณฑ์สินเชื่อมีอัตรากำไรสูงกว่าบัตรเดบิตหรือบัญชีออมทรัพย์
บทความแนะนำ
5 ข้อผิดพลาดในการลงทุนทั่วไปกับ Cryptocurrency ที่คุณควรหลีกเลี่ยงไปที่บทความ >>
ซีอีโอ เรอโนด์ ลาปลองช์ บอกกับ TechCrunch เขาวางแผนที่จะเพิ่มบริการนีโอแบงก์กิ้งในภายหลัง และจะปรับการอัพเกรดเป็น "กระแสเงินสดติดลบเป็นเวลาหกถึงเก้าเดือนหลังจากเปิดตัวเครื่องมือธนาคาร"
เริ่มต้นด้วยธุรกิจที่ทำกำไรแล้วขยับเพื่อส่วนแบ่งการตลาดในภายหลัง? นี่มันบ้าอะไรกัน? ฉันล้อเล่นแน่นอน
ต้นตอของปัญหาคือบริการธนาคารแบบเดิม ๆ เช่นบัญชีออมทรัพย์และการทำธุรกรรมไม่ได้ให้ผลกำไร neobanks ส่วนใหญ่สร้างรายได้จากค่าธรรมเนียมการแลกเปลี่ยนบัตรเดบิตและด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำดังนั้นจึงไม่ใช่กลยุทธ์ระยะยาว
บางคนพยายามสร้างสิ่งที่เรียกว่า 'มูลค่าตลอดอายุการใช้งาน' ด้วยการโยนความคิดไปที่กำแพงจนบางสิ่งเกาะติด
“ ค่าคงที่อย่างหนึ่งในโลกของฟินเทคคือการนำเสนอบริการที่มากขึ้นให้กับลูกค้าที่มีอยู่ซึ่งช่วยเพิ่มมูลค่าตลอดอายุการใช้งานของพวกเขาและทำให้ต้นทุนของพวกเขาได้รับความพึงพอใจมากขึ้น” อดีตบรรณาธิการของ CrunchBase หัวหน้า Alex Wilhelm กล่าว
การขยายภารกิจนี้สามารถรวมถึงการนำเสนอทุกอย่างตั้งแต่เครื่องมือการจัดการเงินในแอปไปจนถึงบริการซื้อขาย คำถามเร่งด่วนที่กำลังก่อตัวในขณะนี้คือเส้นทางไหนที่นำเสนอเส้นทางสู่การทำกำไรที่เร็วที่สุด?
ท้าทายผู้ท้าชิง
ความต้องการที่ทวีความรุนแรงขึ้นได้อ้างว่ามีเหยื่อรายล่าสุดบางราย
Tom Blomfeld ผู้ก่อตั้งธนาคารดิจิทัลที่รัก Monzo ได้เปลี่ยนจากบทบาทซีอีโอของเขาไปสู่ตำแหน่งที่ไม่ได้รับอนุญาตในฐานะประธานในเดือนมีนาคม 2020 ไม่ถึง 12 เดือนหลังจากนั้นเขาก็ออกจากธนาคาร
“ฉันเลิกเพลิดเพลินกับบทบาทของตัวเองเมื่อประมาณสองปีที่แล้ว” เขา บอกกับ TechCrunch ในเดือนมกราคม 2021
“ [T] การพิจารณาธนาคารที่มีลูกค้าสามสี่ห้าล้านคนและเปลี่ยนเป็นธนาคารลูกค้า 10 หรือ 20 ล้านรายและนำไปสู่การทำกำไรและการเสนอขายหุ้นฉันคิดว่าสิ่งเหล่านี้เป็นความท้าทายที่น่าตื่นเต้นมาก พบว่าฉันสนใจหรือถนัดเป็นพิเศษ”
ในตำแหน่งซีอีโอของเขาคืออดีตผู้บริหารของ VISA, Citi และ Standard Bank TS Anil ซึ่งตอนนี้ต้องเผชิญกับความไม่แน่ใจในการเปลี่ยนลูกค้าให้เป็นเงินสด
อนึ่ง Monzo ได้เพิ่มเงินทุน 175 ล้านปอนด์ตั้งแต่เริ่มการระบาดดูเหมือนว่าจะไม่มีที่สิ้นสุด
ผู้ก่อตั้งสตาร์ทอัพที่กระท่อนกระแท่นมีแนวโน้มที่จะออกจากธุรกิจที่พวกเขาสร้างขึ้นเนื่องจากนักลงทุนต้องการผลตอบแทนจากเงินทุนที่เร็วขึ้น
จะลง (ใต้)
เมื่อเร็ว ๆ นี้ neobank ซินจาของออสเตรเลียที่ทำหมันได้เสนอคำเตือนเกี่ยวกับข้อผิดพลาดของการคว้าส่วนแบ่งการตลาดที่เปลือยเปล่าซึ่งมีอยู่โดยไม่มีกระแสรายได้พื้นฐานที่ทำกำไรได้
เริ่มเสนอบัญชีดอกเบี้ยออมทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนสูงในเดือนมกราคม 2020 โดยจ่าย 2.25% สำหรับเงินฝากแม้ว่าอัตราเงินสดอย่างเป็นทางการของธนาคารกลางออสเตรเลียจะอยู่ที่ 0.75% ก็ตาม หลังจากลดอัตราดอกเบี้ยต่อเนื่องเหลือ 0.5% และ 0.25% ในเดือนมีนาคมปีนั้นซินจาถูกบังคับให้ถอย ในที่สุดธนาคารดิจิทัลมือถือแห่งแรกก็ประสบความสำเร็จในเดือนพฤษภาคม 2020 ลดลงเหลือ 1.8% “ เราคิดว่ามันเป็นสิ่งที่ถูกต้องที่จะทำเพื่อปกป้องลูกค้าปัจจุบันของเรามากกว่าการไล่หาลูกค้าใหม่” Eric Wilson ซีอีโอและผู้ก่อตั้งกล่าว
จากนั้นแม้จะมีการลงทุนมูลค่า 433 ล้านดอลลาร์ออสเตรเลียจาก Emirates World Investments ซึ่งเป็นนักลงทุนในดูไบในเดือนมีนาคม 2020 แต่ Wilson ก็ถูกบังคับให้คืนใบอนุญาตการธนาคารของออสเตรเลียในอีกแปดเดือนต่อมา
ในเวลานั้นซีอีโอกล่าวโทษว่าการระบาดใหญ่ของธนาคาร Xinja ล้มเหลวพร้อมกับ“ ความท้าทายในการระดมทุนสำหรับธุรกิจที่ต้องใช้เงินทุนมากโดยเฉพาะในสภาพแวดล้อมนี้”
การล่มสลายของ Xinja ทำให้เกิดความล้มเหลวในการเริ่มต้นธุรกิจที่มีขนาดสูงเหล่านี้สามารถอยู่ได้โดยไม่ต้องทำกำไรด้วยเงินทุนที่ลดลงอย่างรวดเร็ว
การซื้อขาย
Wilson กล่าวว่า Xinja จะหันความสนใจจากธุรกรรมและผลิตภัณฑ์ออมทรัพย์ไปเป็น Dabble ผลิตภัณฑ์ซื้อขายหุ้นในสหรัฐฯ แต่นั่นก็มีเช่นกัน ตีสิ่งกีดขวางบนถนน และเกิดความล่าช้าหลายครั้งจากการเปิดตัวในเดือนสิงหาคม 2020 เป็นหัวข้อทั่วไปเกี่ยวกับการทำกำไรของนีโอแบงก์
มีสัญญาณที่ชัดเจนขึ้นสำหรับสถานที่เหล่านั้นที่ยุยงให้มีการซื้อขายหุ้นและการลงทุนเป็นส่วนหนึ่งของรูปแบบธุรกิจของพวกเขา
ตัวอย่างเช่นคุณลักษณะการซื้อขายหุ้นของ Revolut ช่วยให้ลูกค้าสามารถซื้อหุ้นแบบเศษส่วนใน บริษัท ในสหรัฐอเมริกาโดยแยกส่วนแบ่งการตลาดออกจากแอปการลงทุนที่เป็นที่นิยมเช่น eToro, Trading212 และ Freetrade neobanks ที่ประสบความสำเร็จมากที่สุดต้องพิจารณาการย้ายไปในทิศทางนี้
เกรงว่าเราจะลืมไปว่าผลประกอบการไตรมาส 4 ปี 2019 ที่น่าทึ่งของ JP Morgan นั้นสร้างขึ้นจากตัวเลขการซื้อขายที่พุ่งสูงขึ้นตามที่ Bloomberg รายงานซึ่งเป็นปีที่ทำกำไรให้กับธนาคารในสหรัฐฯมากที่สุดในประวัติศาสตร์
และในภาคการธนาคารในวงกว้างมากขึ้นความสำเร็จในการลงทุนและโต๊ะทำการค้าของธนาคารที่ใหญ่ที่สุดในสหรัฐฯได้ปกปิดความสูญเสียจำนวนมากในด้านอื่น ๆ ของธุรกิจของตน
การเพิ่มประเด็นสำหรับ neobanks คือความจริงที่ว่ายักษ์ใหญ่ผู้ท้าชิงรายย่อยเหล่านี้พยายามที่จะก่อกวนกำลังตามมาอย่างรวดเร็ว
มอร์แกน JP ประกาศแผนการ ในวันที่ 27 มกราคม 2021 จะเปิดตัวธนาคารดิจิทัลเท่านั้นในสหราชอาณาจักร อย่าทำผิดพลาด นี่เป็นภัยคุกคามต่อ Revolut, Tide, Monzo และคนอื่นๆ
ข้อสรุป? กลยุทธ์ 'การเติบโตโดยเสียค่าใช้จ่ายทั้งหมด' อาจทำให้ Revolut และพี่น้องของ neobank เสียเงินมากกว่าสองสามในสี่ของการสูญเสีย ด้วยปลาขนาดใหญ่ที่กำลังว่ายน้ำในบ่อเดียวกันอาจเป็นจุดจบของ neobanks ที่ไม่ได้ประโยชน์สำหรับประโยชน์
Maxim Bederov เป็นนักลงทุนและผู้ประกอบการ
ที่มา: https://www.financemagnates.com/fintech/neobanking-2021-from-hype-to-profit/
- "
- 000
- 2019
- 2020
- แอคเซนเจอร์
- ลงชื่อเข้าใช้
- การครอบครอง
- Add-on
- อเล็กซ์
- ทั้งหมด
- ทุกๆปี
- ปพลิเคชัน
- รอบ
- บทความ
- รถยนต์
- ธนาคาร
- การธนาคาร
- ธนาคาร
- berkshire
- แฮธาเวย์เบิร์กเชียร์
- ที่ดีที่สุด
- Black
- บลูมเบิร์ก
- ธุรกิจ
- รูปแบบธุรกิจ
- ธุรกิจ
- ซื้อ
- โทรศัพท์
- เมืองหลวง
- รถ
- คาร์บอน
- รถยนต์
- เงินสด
- ผู้บริหารสูงสุด
- ท้าทาย
- การไล่ล่า
- หัวหน้า
- มา
- ร่วมกัน
- บริษัท
- บริษัท
- coronavirus
- ค่าใช้จ่าย
- เครดิต
- เครดิต
- CrunchBase
- cryptocurrency
- ปัจจุบัน
- ลูกค้า
- วัน
- บัตรเดบิต
- ความต้องการ
- โต๊ะทำงาน
- DID
- ดิจิตอล
- ธนาคารดิจิทัล
- ทำลาย
- ก่อน
- รายได้
- การทำให้สบาย
- ด้านเศรษฐกิจ
- บรรณาธิการ
- ติดตั้งระบบไฟฟ้า
- เอมิเรต
- ผู้ประกอบการ
- ส่วนได้เสีย
- eToro
- เหตุการณ์
- ใบหน้า
- ความล้มเหลว
- FAST
- ลักษณะ
- ค่าธรรมเนียม
- ในที่สุด
- ทางการเงิน
- ไทม์ทางการเงิน
- Fintech
- ชื่อจริง
- ครั้งแรก
- โฟกัส
- ข้างหน้า
- ผู้สร้าง
- ผู้ก่อตั้ง
- การระดมทุน
- เงิน
- ดี
- คว้า
- ยิ่งใหญ่
- การเจริญเติบโต
- การเจริญเติบโต
- พาดหัวข่าว
- ประวัติ
- ถือ
- หน้าแรก
- สรุป ความน่าเชื่อถือของ Olymp Trade?
- ทำอย่างไร
- HTTPS
- ใหญ่
- ข้อมูลเชิงลึก
- อยากเรียนรู้
- อัตราดอกเบี้ย
- การลงทุน
- การลงทุน
- เงินลงทุน
- นักลงทุน
- นักลงทุน
- IT
- ใหญ่
- เปิดตัว
- การให้กู้ยืมเงิน
- License
- เงินให้กู้ยืม
- การทำ
- การจัดการ
- มีนาคม
- มีนาคม 2020
- ตลาด
- Market Cap
- ล้าน
- ภารกิจ
- แบบ
- เงิน
- การบริหารจัดการเงิน
- เดือน
- ตัวเลข
- การเสนอ
- เสนอ
- เป็นทางการ
- คำสั่งซื้อ
- อื่นๆ
- การระบาดกระจายทั่ว
- กระดาษ
- ผี
- ยอดนิยม
- ประธาน
- ส่วนตัว
- ตราสารทุนภาคเอกชน
- ผลิตภัณฑ์
- ผลิตภัณฑ์
- กำไร
- ทำกำไรได้
- ป้องกัน
- เชิงปริมาณ
- มาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณ
- ราคา
- สำรองธนาคาร
- REST
- ผลสอบ
- ค้าปลีก
- รอยเตอร์ส
- รายได้
- revolut
- เส้นทาง
- ซัมซุง
- ซาน
- Santander
- ชุด
- บริการ
- Share
- หุ้น
- เปลี่ยน
- สัญญาณ
- หก
- เล็ก
- ธุรกิจขนาดเล็ก
- ธุรกิจขนาดเล็ก
- So
- ช่องว่าง
- ใช้จ่าย
- เริ่มต้น
- การเริ่มต้น
- startups
- สถานะ
- Status
- สต็อก
- ตลาดหลักทรัพย์
- การซื้อขายหุ้น
- กลยุทธ์
- ความสำเร็จ
- ที่ประสบความสำเร็จ
- ที่ยั่งยืน
- ระบบ
- เทสลา
- ไทม์ทางการเงิน
- ชุดรูปแบบ
- น้ำขึ้นน้ำลง
- เวลา
- เทรด
- การธนาคารแบบดั้งเดิม
- การทำธุรกรรม
- Uk
- us
- การประเมินค่า
- การประเมินมูลค่า
- ความคุ้มค่า
- มูลค่า
- บริษัท ร่วมทุน
- ร่วมทุน
- การระดมทุนจากการร่วมลงทุน
- วีซ่า
- ชุมชนแออัด
- ความมั่งคั่ง
- WHO
- โลก
- ทั่วโลก
- คุ้มค่า
- ปี
- ปี
- เป็นศูนย์