คำวิจารณ์ล่าสุดของ Warren Buffet เกี่ยวกับ Bitcoin คือการขาด "การผลิต" สิ่งใดสิ่งหนึ่ง ซึ่งพิสูจน์ให้เห็นถึงคุณสมบัติทางการเงินและประโยชน์ของมันในฐานะเงิน
ก่อนออกจากสถาบันการศึกษา ฉันได้ฝึกฝนเป็น นักประวัติศาสตร์ทางการเงิน. ฉันดูงบดุลในเอกสารเก่าที่เต็มไปด้วยฝุ่น และได้ตรวจสอบว่าธนาคารกำลังทำอะไรในอังกฤษในยุควิกตอเรียน ฉันใช้การวิเคราะห์ทางสถิติแฟนซีเกี่ยวกับราคาหุ้นในศตวรรษที่ 19 เพื่อดูว่าราคาหุ้นมีพฤติกรรมเหมือนการวิเคราะห์พอร์ตโฟลิโอสมัยใหม่ที่แนะนำว่าราคาหุ้นควรเป็นเช่นนั้นหรือไม่ และฉันได้ดูว่าเงินดำเนินการอย่างไรและระบอบการเงินเปลี่ยนแปลงไปอย่างไรเมื่อเวลาผ่านไป
จากการอ่านทั้งหมดของฉัน ไม่มีอะไรทำให้ฉันรำคาญมากไปกว่านักเศรษฐศาสตร์ที่มีชื่อเสียงซึ่งมีกระดานไวท์บอร์ดและแบบจำลองกระดาษที่เต็มไปด้วยสมการ ได้ประกาศอย่างเย่อหยิ่งว่าคุณสมบัติบางอย่างของเงินและการธนาคารมีข้อบกพร่อง เนื่องจากความรู้ในอดีตเป็นศูนย์ นักวิชาการมักจะลุกขึ้นจากเก้าอี้มหาวิทยาลัยที่ได้รับทุนและประกาศว่าเงินไม่สามารถเป็นของส่วนตัวได้ ตลาดการเงินจะพังทลายลงหากไม่มีหน่วยงานกำกับดูแล และธนาคารไม่สามารถดำเนินการได้หากไม่มีรัฐบาลสนับสนุนพวกเขา
ฉันคิดว่าแปลกเมื่อมองดูเอกสารประวัติศาสตร์ที่อยู่ตรงหน้าฉัน เห็นได้ชัดว่าพวกเขาเคย…?
ความหายนะทางการเงินของบัฟเฟตต์
เมื่อพูดสิ่งที่ขัดแย้งกันโดยตรงด้วย ความจริงไม่ว่าจะในอดีตหรือปัจจุบัน คุณก็น่าจะหยุดทำแบบนั้นได้แล้ว แต่เมื่อคุณอายุ 91 ปี คุณจะ... คนที่รวยที่สุดคนที่ห้า (-ish) บนโลกนี้และมีชื่อเสียงในฐานะนักลงทุนที่ยิ่งใหญ่ที่สุดตลอดกาล โดยมีกฎที่แตกต่างกันออกไป ด้วยกล้องที่ชี้มาที่คุณและแฟนหนังสือพิมพ์ผู้หิวโหยต่างชื่นชมทุกคำพูดของคุณ คุณสามารถหลีกหนีจากเรื่องไร้สาระที่ไม่ว่าอะไรจะเกิดขึ้นได้
รับฟังความคิดล่าสุดของ Warren Buffett เกี่ยวกับ bitcoin จากบริษัทของเขา Berkshire Hathaway ล่าสุด ประชุมประจำปี ในวันที่ 1 พฤษภาคม 2022:
“ถ้าคนในห้องนี้เป็นเจ้าของพื้นที่เพาะปลูกทั้งหมดในสหรัฐอเมริกา และคุณเสนอดอกเบี้ย 1% ให้ฉันในที่ดินนั้น […] และบอกว่า 'จ่ายให้เราในราคาต่อรองได้ 25 พันล้านดอลลาร์' ฉันจะเขียนเช็คนี้ให้คุณ ตอนบ่าย.
“ถ้าคุณบอกฉันว่าคุณเป็นเจ้าของอพาร์ทเมนต์ 1% ในสหรัฐอเมริกา และคุณเสนอให้ฉัน… เอ่อ… ดังนั้นฉันจะได้ดอกเบี้ย 1% ในอพาร์ทเมนต์ทั้งหมดในประเทศ และคุณต้องการ ไม่ว่ามันจะเป็นอะไรก็ตาม — อีก 25 พันล้านดอลลาร์หรืออะไรสักอย่าง ฉันจะเขียนเช็คให้คุณ มันง่ายมาก
“ตอนนี้ ถ้าคุณบอกฉันว่าคุณเป็นเจ้าของ bitcoin ทั้งหมดในโลก และคุณเสนอมันให้ฉันในราคา $25 ฉันก็จะไม่รับมัน เพราะฉันจะทำอย่างไรกับมัน? ฉันต้องขายมันคืนให้คุณไม่ทางใดก็ทางหนึ่ง! บางทีก็เป็นคนคนเดียวกัน [ที่ขายให้เขา] แต่มันจะไม่ทำอะไรเลย".
ข้อกล่าวหานี้เก่าแล้วและ Buffett เองก็เรียกเก็บจากทองคำซ้ำแล้วซ้ำเล่า: โลหะสีเหลืองไม่สามารถมีค่าได้และต้องเป็นการลงทุนที่ไม่ดีนักเนื่องจากไม่ได้ให้ผลตอบแทน ผลตอบแทน หรือดอกเบี้ยใดๆ — “มันไม่ได้ทำอะไรนอกจากนั่งมองคุณอยู่” สำหรับ Bitcoin ซึ่งเป็นเวอร์ชันปรับปรุงของทองคำ เราสามารถเข้าใจได้ว่าผู้ที่ไม่อยู่ในวัยชราที่มีงานยุ่งคนนี้เพียงแค่นำคำโวยวายเรื่องทองคำของเขากลับมาใช้ใหม่ บัฟเฟตต์กล่าวต่อไปว่า:
“อพาร์ทเมนท์กำลังจะผลิต [รายได้] ให้เช่า และฟาร์มจะผลิตอาหาร […] และนั่นอธิบายความแตกต่างระหว่าง 'สินทรัพย์ที่มีประสิทธิผล' และบางสิ่งที่ขึ้นอยู่กับคนถัดไปที่จ่ายเงินมากกว่าคนสุดท้ายที่ได้รับ”
Bitcoin เป็นเพียงกลโกง ละครสัตว์ ตามที่ Buffett กล่าวไว้: “ไม่มีเงินอยู่ในห้องอีกแล้ว มันแค่เปลี่ยนมือ – ซึ่งอาจมีการฉ้อโกงและค่าใช้จ่ายมากมายที่เกี่ยวข้อง […] โดยพื้นฐานแล้ว: สินทรัพย์ที่มีมูลค่า พวกเขามี เพื่อส่งมอบบางสิ่งให้กับใครสักคน”
มาแกะสิ่งนี้กันเถอะ
สิ่งที่ถือไว้สำหรับ Bitcoin ก็ถือไว้เพื่อเงินอื่น ๆ ด้วย
เป็นเรื่องที่น่าขบขันที่ฝ่ายตรงข้ามของข้อโต้แย้งการจัดเก็บ bitcoin มีผลดีพอ ๆ กันกับเงินอื่น ๆ ทั้งหมด: คุณไม่ได้โจมตีหรือประณามอย่างโน้มน้าวใจ bitcoin โดยระบุว่ามีคุณสมบัติของเงินที่ใช้งานได้ดีอื่น ๆ หรืออ้างถึงแนวทางปฏิบัติใน bitcoin ที่เกิดขึ้นเป็นประจำในสกุลเงินที่อยู่บนสุดของบันไดการเงิน
การทำธุรกรรมด้วย Bitcoin นั้นแพงเกินไป!
ใช่ ในช่วงที่พื้นที่บล็อกหนาแน่นและค่าธรรมเนียมเครือข่ายสูง - แต่ถึงอย่างนั้น ให้พิจารณา Bitcoin อย่างเหมาะสม ชั้นแรก สื่อการชำระเงิน แทนที่จะเป็นรายการดิจิทัล fiat ชั้นที่สามที่เซ็นเซอร์ได้ อาจมีราคาถูกกว่าระบบเดิม (Bitcoin เทียบได้กับ Fedwire ไม่ใช่ Visa) ด้วยการป้องกันความเสี่ยงทางการเงินและความไม่แน่นอนระดับราคา ต้นทุนทรัพยากร การอภิปรายของ คำสั่งเทียบกับเงินยาก ได้ออกมาต่อต้านเงินเฟียตอย่างชัดเจน
Bitcoin ถูกใช้โดยอาชญากรและนักฟอกเงิน!
ใช่จนน่าประหลาดใจ เล็ก ขอบเขต — แต่ที่สำคัญกว่านั้น: เงินดอลลาร์ก็เช่นกัน คุณสมบัติที่สร้างเงินที่ดีสำหรับเราพลเมืองที่มีความประพฤติดีและปฏิบัติตามกฎหมายยังทำให้เป็นเงินที่ดีสำหรับอาชญากรอีกด้วย อาชญากรต้องการการไม่เปิดเผยตัวตน ความเป็นส่วนตัวในการทำธุรกรรม และการระงับคดีที่เชื่อถือได้ เช่นเดียวกับพวกเราที่เหลือ — และพวกเขาต้องการเข้าถึงเครือข่ายการเงินที่มีสภาพคล่องและเข้าถึงได้มากที่สุดที่ให้บริการสิ่งเหล่านั้น เงินทั้งหมดเป็นของศัตรู.
กระเป๋าเงิน Bitcoin สามารถถูกแฮ็กและเงินสูญหายได้!
ใช่ บัญชีธนาคารและบัตรเครดิตในโลกของเงินตราก็เช่นกัน — หรือเงินสดเก่าๆ ก็ได้ หากคุณทำมันหาย หรือหากคุณถูกปล้นบนถนน หรือประสบปัญหา การลักพาตัวแฟลช ว่าบราซิลเป็นคนใหม่ ระบบการชำระเงินด่วนของ Fiat เปิดใช้งาน ไม่ต้องพูดถึงการขู่กรรโชกทางกฎหมายอย่างสมบูรณ์ที่ธนาคาร Fiat มีส่วนร่วมเป็นประจำ: กลไกการชำระเงินที่ช้าอย่างเหลือเชื่อ ธุรกรรมที่ถูกบล็อก ค่าธรรมเนียมเบิกเกินบัญชี และอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่าอัตราเงินเฟ้อ
Bitcoin ไม่ได้ผลิตอะไรเลย
“เงินทองและเงินที่หมุนเวียนไปในประเทศใด ๆ และโดยวิธีหมุนเวียนผลิตผลจากที่ดินและแรงงานของตนเป็นประจำทุกปีและแจกจ่ายให้กับผู้บริโภคที่เหมาะสม ก็เป็นเช่นเดียวกับเงินที่เตรียมไว้ของพ่อค้าก็ตายกันหมดทั้งสิ้น คลังสินค้า. มันเป็นส่วนที่มีคุณค่ามากของเมืองหลวงของประเทศ ซึ่งไม่เกิดผลอะไรแก่ประเทศเลย” – อดัม สมิธ (1776)
ข้อกังวลหลักของ Buffett เกี่ยวกับ Bitcoin (และทองคำ) คือการเป็นเจ้าของ Bitcoin ไม่ได้ "ก่อให้เกิด" อะไรเลย เพื่อให้มีมูลค่า สินทรัพย์จะต้อง "ส่งมอบบางสิ่งบางอย่างให้กับใครสักคน" ในมุมมองของเขา
หากเราดูกระเป๋าสตางค์ของบัฟเฟตต์ เราจะไม่พบหรือไม่ บิลผ้าฝ้ายและผ้าลินิน โดยมีประธานาธิบดีสหรัฐฯ อยู่ด้วยเหรอ? ถ้าเราดูบัญชีธนาคารของเขา จะไม่มีรายการดิจิทัลของ Fiat อยู่ที่นั่น โดยไม่ "ผลิต" อะไรเลยหรือ? Bitcoin เป็นวิธีในการถือครองเงินที่ไม่ใช่การลงทุน - เป็นการปฏิเสธการจัดหาเงินทุนให้กับสินทรัพย์ของธนาคารพาณิชย์หรือของ Federal Reserve seigniorage ให้ผลตอบแทน สินทรัพย์ ซึ่งทั้งสองสิ่งนี้เกิดขึ้นเมื่อบุคคลถือธนบัตรหรือฝากเงินไว้กับพวกเขา แม้จะไม่ได้ทำอะไรเลยก็ตาม ไม่ได้ผลิตอะไรเลย, การสถาบันเงินมีความสำคัญอย่างยิ่งต่อสังคมที่ซับซ้อนมากกว่าครัวเรือนที่พึ่งพาตนเองได้ เขียนโดย ลุดวิก ฟอน มิเซส 1913:
“ในความเป็นจริงแล้ว เงินเป็นสิ่งที่ขาดไม่ได้ในระเบียบเศรษฐกิจของเรา แต่ในฐานะที่เป็นสินค้าทางเศรษฐกิจ มันจึงไม่ใช่องค์ประกอบทางกายภาพของกลไกการกระจายทางสังคมในลักษณะเดียวกับสมุดบัญชี เรือนจำ หรืออาวุธปืน ไม่มีส่วนใดของผลผลิตทั้งหมดขึ้นอยู่กับความร่วมมือของเงิน แม้ว่าการใช้เงินอาจเป็นหนึ่งในหลักการพื้นฐานที่เป็นระเบียบทางเศรษฐกิจเป็นพื้นฐาน".
นานมาแล้ว นักเศรษฐศาสตร์การเงินได้กำหนดไว้ว่าเงินซึ่งเป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีดอกเบี้ย ให้คุณค่าแก่แต่ละบุคคลผ่านการทำหน้าที่เป็น ป้องกันความเสี่ยง ความไม่แน่นอนของอนาคต — ความเป็นไปได้ในการทำธุรกรรมที่อาจจะเกิดขึ้น แต่เราไม่สามารถคาดการณ์หรือประเมินได้ในขณะนี้ เราละทิ้งผลตอบแทนที่เป็นไปได้ที่เราจะได้รับหากเรานำเงินนั้นไปลงทุนในกิจการที่ "ผลิต" บางอย่าง เช่น ธัญพืช เงินปันผล ดอกเบี้ย เพื่อแลกกับความสะดวกสบายในการมีเงินสดพร้อมสำหรับการทำธุรกรรมที่ยังไม่ได้ทำ
บริษัท บุฟเฟ่ต์ แฮธาเวย์เบิร์กเชียร์, ถือทางเหนือของ $ 100 พันล้าน ในเงินฝากธนาคารและคลังระยะสั้นอย่างชัดเจนเพื่อปกป้องบริษัทจากค่าใช้จ่ายที่ไม่คาดคิด และ ปล่อยให้มันใช้ประโยชน์จากการลงทุนในอนาคต ความไม่ลงรอยกันใคร?
ตั้งแต่ John Maynard Keynes ไปจนถึง Mises ไปจนถึง Carl Menger และย้อนกลับไปในประวัติศาสตร์ของนักเศรษฐศาสตร์ผู้รอบรู้ เงินมีความสำคัญอย่างยิ่งต่อการอำนวยความสะดวกทางการค้าโดยไม่ได้ผลิตอะไรเลยด้วยตัวมันเอง จุดประสงค์ไม่ใช่เพื่อผลิต “บางสิ่งบางอย่างให้กับใครสักคน” แต่เงินกลับมีคุณสมบัติแปลกๆ ที่ได้มา ไม่ เพื่อบริโภคหรือใช้แต่จะแจกในการทำธุรกรรมครั้งต่อไป.
หากเราพูดจาหยาบคายกับคุณ Buffett เล็กน้อย เราก็สามารถเยาะเย้ยคำกล่าวอ้างของเขาที่ว่าเขาต้องขาย bitcoin “คืนให้คุณไม่ทางใดก็ทางหนึ่ง” โดยชี้ไปที่ธนบัตรดอลลาร์ในกระเป๋าของเขาอีกครั้งหรือเงินสดคงเหลือในบริษัทของเขา ถือ คนเหล่านั้นไม่ "ทำ" อะไรเลยเช่นกัน เพื่อจัดหาสิ่งที่เป็นจริงกับพวกเขาพวกเขา จะต้องขายคืนให้ผู้อื่น - คนอื่นๆ ซึ่งเมื่อพูดรวมกันแล้วเขาได้รับมาจากพวกเขา
… แล้วอพาร์ทเมนท์พวกนั้นล่ะ?
หากการเหน็บแนมและเป้าหมายของตัวเองข้างต้นยังไม่เพียงพอ มีบางอย่างแปลก ๆ เกิดขึ้นกับตัวอย่างที่บัฟเฟตต์เลือกเพื่ออธิบายข้อโต้แย้งของเขา ฟาร์มและพื้นที่เพาะปลูกเป็นเรื่องยากที่จะโต้แย้งเช่นเดียวกับพืช อย่างแท้จริง ปลูกพืชให้มากขึ้น — แม้ว่าจะไม่ได้โดยอัตโนมัติและไม่ได้คำนึงถึงก็ตาม ความช่วยเหลือจากเกษตรกร,เครื่องจักรและปุ๋ย.
อาคารอพาร์ตเมนต์และอสังหาริมทรัพย์เป็นคนละเรื่องกัน คอนโดในแมนฮัตตันไม่ได้แยกเด็กจากอพาร์ทเมนต์เล็กๆ ที่เติบโตเป็นอสังหาริมทรัพย์อันมีค่าในดินอุดมสมบูรณ์ของที่อยู่อาศัยที่กำลังเฟื่องฟู แน่นอนว่าการเป็นเจ้าของบางส่วนจะทำให้คุณได้ เช่าพวกเขา สำหรับบุคคลอื่นที่ได้รับประโยชน์จากสิ่งที่นักสถิติของสำนักสถิติแรงงานเรียกว่า "บริการที่พักพิง" - หรือในกรณีที่คุณเป็นเจ้าของบ้านที่คุณอาศัยอยู่ การใช้บัญชีเชิงสร้างสรรค์ในการคำนวณดัชนีราคาผู้บริโภค จะส่งผลให้ "ค่าเช่าเทียบเท่าของเจ้าของ".
ในตอนท้ายของธุรกรรมอสังหาริมทรัพย์ตามจำนวนที่กำหนด ตามบัฟเฟตต์ "ไม่มี [อพาร์ทเมนท์] อยู่ในห้องอีกต่อไป มันแค่เปลี่ยนมือ" นั่นหมายความว่าอพาร์ทเมนท์ไม่มีประโยชน์และไม่มีคุณค่าใช่ไหม?
แต่นี่คือจุดที่น่าอึดอัดใจสำหรับ Mr. Buffett: Bitcoin ก็เหมือนกับเงินอื่นๆ ที่สามารถทำกำไรให้กับเจ้าของได้ก็ต่อเมื่อให้เช่าหรือขายให้กับบุคคลอื่นในราคาในอนาคต (สูงกว่า) อพาร์ทเมนท์ที่เป็นเจ้าของโดยสมบูรณ์สามารถชดใช้ต้นทุนการลงทุนได้เท่านั้น โดยการขายให้กับผู้ซื้อรายอื่นในราคาที่สูงขึ้นในอนาคต. ในตัวอย่างของบัฟเฟตต์ เขาให้เช่า (อาจเป็นกลุ่มคนธรรมดากลุ่มเดียวกันกับที่เขาซื้อมาโดยสมมุติ) ซึ่งเป็นบริการที่ต้องขายให้สูงพอที่จะเช่าเพื่อครอบคลุมต้นทุนและการซ่อมแซม - กระแสรายได้ หากพูดในเชิงเศรษฐกิจ เทียบเท่า ให้ราคาขายสูงพอกระจายออกไป ล่วงเวลา.
เพื่อให้มีคุณค่าในตลาดเสรี สินค้า บริการ หรือทรัพย์สินใดๆ จะต้อง "ส่งมอบคุณค่าให้กับใครสักคน" ความจริงที่ว่าเราอาจไม่สามารถบอกได้ว่ามูลค่านั้นคืออะไรไม่ได้บ่อนทำลายมูลค่าดังกล่าวในฐานะสินทรัพย์โดยอัตโนมัติในแง่วัตถุประสงค์บางประการ เพื่อความอยู่รอด bitcoin ไม่จำเป็นต้องอาศัยความเข้าใจจาก Mr. Buffett
ไม่ว่าพวกเขาจะปรากฏตัวในรูปแบบใด (นักวิชาการ นายธนาคารกลาง หรือในฐานะหนึ่งในชายที่ร่ำรวยที่สุดที่ยังมีชีวิตอยู่) ชายชราผู้โกรธแค้นและตะโกนใส่เมฆไม่หยุดหย่อน มักไม่ค่อยโน้มน้าวใจ การพูดสิ่งที่ถูกความเป็นจริงหรือประวัติศาสตร์บ่อนทำลายทันทีทำให้การนำเสนอไม่ดี
อย่างไรก็ตาม ในกรณีนี้ Warren Buffett ถูกต้องอย่างน่าประหลาดใจเกี่ยวกับ Bitcoin และคุณสมบัติทางการเงินของมัน
ความจริงที่ว่าการใช้งานที่เป็นไปได้เพียงอย่างเดียวคือการขายคืนให้กับชุมชนในภายหลังนั้นเกือบจะเป็นคำจำกัดความที่เงิน is - สิ่งของที่คุณได้รับมามิใช่เพื่อใช้ ผลิต หรือบริโภค แต่เพื่อให้ ออกไปในภายหลัง. เงินไม่เหมือนกับที่ดินเพื่อการเกษตรหรือหุ้นที่จ่ายเงินปันผลไม่เท่ากับรายได้ของเจ้าของ
แต่กลับช่วยให้เราสามารถนำทางการทำธุรกรรมในอนาคตที่ไม่แน่นอนได้ เช่นเดียวกับคำพูดจาก Mises และ Smith ที่แสดงให้เห็น เรารู้มานานแล้วว่าการใช้เงินราคาแพงที่ดูเหมือนสิ้นเปลืองช่วยปรับปรุงการดำเนินงานของเศรษฐกิจโดยรวมได้อย่างไร
บางทีนายบัฟเฟตต์อาจไม่ได้ตระหนัก แต่เขาเพิ่งประณาม Bitcoin โดยกล่าวหาว่ามี Bitcoin ทรัพย์สินทางการเงิน. เย่!
นี่คือแขกโพสต์โดย Joakim Book ความคิดเห็นที่แสดงออกมาเป็นความคิดเห็นของตนเองทั้งหมด และไม่จำเป็นต้องสะท้อนถึงความคิดเห็นของ BTC Inc. หรือ นิตยสาร Bitcoin.
- 2022
- เกี่ยวกับเรา
- สามารถเข้าถึงได้
- ตาม
- ลงชื่อเข้าใช้
- การบัญชี
- ได้รับ
- ที่ได้มา
- ความได้เปรียบ
- ทั้งหมด
- การวิเคราะห์
- ทุกๆปี
- ไม่เปิดเผยชื่อ
- อื่น
- ทุกคน
- ใช้
- ข้อโต้แย้ง
- สินทรัพย์
- สินทรัพย์
- ธนาคาร
- บัญชีธนาคาร
- การธนาคาร
- ธนาคาร
- เป็นพื้น
- กำลัง
- ประโยชน์
- berkshire
- พันล้าน
- ธนบัตร
- Bitcoin
- ปิดกั้น
- ร้านหนังสือเกาหลี
- ความเจริญ
- BTC
- BTC อิงค์
- โทรศัพท์
- กล้อง
- สามารถรับ
- เมืองหลวง
- การ์ด
- พกพา
- เงินสด
- ส่วนกลาง
- โหลด
- ราคาถูก
- ข้อเรียกร้อง
- ซีเอ็นบีซี
- coinbase
- การทำงานร่วมกัน
- อย่างไร
- เชิงพาณิชย์
- ชุมชน
- บริษัท
- ซับซ้อน
- ส่วนประกอบ
- บริโภค
- ผู้บริโภค
- ผู้บริโภค
- อย่างต่อเนื่อง
- ความสะดวกสบาย
- ค่าใช้จ่าย
- ได้
- ประเทศ
- หน้าปก
- ความคิดสร้างสรรค์
- เครดิต
- บัตรเครดิต
- อาชญากร
- สำคัญมาก
- เงินตรา
- ตาย
- การอภิปราย
- ขึ้นอยู่กับ
- ต่าง
- ดิจิตอล
- โดยตรง
- กระจาย
- การจ่ายเงินปันผล
- เอกสาร
- ไม่
- ดอลลาร์
- ดอลลาร์
- ลง
- รายได้
- ด้านเศรษฐกิจ
- ที่จัดตั้งขึ้น
- ที่ดิน
- ตัวอย่าง
- ตัวอย่าง
- ตลาดแลกเปลี่ยน
- แสดง
- ฟาร์ม
- ฟาร์ม
- ลักษณะ
- คุณสมบัติ
- รัฐบาลกลาง
- ค่าธรรมเนียม
- เงินตรา
- เงินทุน
- ทางการเงิน
- อาวุธปืน
- อาหาร
- ฟอร์บ
- การหลอกลวง
- ฟรี
- ด้านหน้า
- พื้นฐาน
- เงิน
- ต่อไป
- อนาคต
- เป้าหมาย
- ไป
- ทองคำ
- ดี
- รัฐบาล
- ใหญ่ที่สุด
- ขึ้น
- แขก
- โพสต์ของผู้เข้าพัก
- hacked
- มี
- การป้องกันความเสี่ยง
- จุดสูง
- สูงกว่า
- ทางประวัติศาสตร์
- ประวัติ
- ถือ
- โฮลดิ้ง
- ถือ
- บ้าน
- ครัวเรือน
- บ้าน
- การเคหะ
- สรุป ความน่าเชื่อถือของ Olymp Trade?
- อย่างไรก็ตาม
- HTTPS
- หิว
- การปรับปรุง
- อิงค์
- เงินได้
- ดัชนี
- บุคคล
- สถาบัน
- อยากเรียนรู้
- อัตราดอกเบี้ย
- การลงทุน
- การลงทุน
- เงินลงทุน
- นักลงทุน
- ร่วมมือ
- IT
- ความรู้
- ที่รู้จักกัน
- แรงงาน
- กระได
- ล่าสุด
- มรดก
- กฎหมาย
- Line
- ของเหลว
- น้อย
- นาน
- มอง
- ที่ต้องการหา
- เครื่อง
- ทำ
- ทำให้
- ลักษณะ
- ตลาด
- ตลาด
- วิธี
- ภาพบรรยากาศ
- ผู้ชาย
- โลหะ
- อาจ
- โมเดล
- เป็นเงิน
- เงิน
- ข้อมูลเพิ่มเติม
- มากที่สุด
- จำเป็นต้อง
- เครือข่าย
- ทางทิศเหนือ
- หมายเหตุ / รายละเอียดเพิ่มเติม
- จำนวน
- เสนอ
- เสนอ
- ทำงาน
- การดำเนินการ
- ความคิดเห็น
- ใบสั่ง
- อื่นๆ
- มิฉะนั้น
- ทั้งหมด
- ของตนเอง
- เป็นเจ้าของ
- เจ้าของ
- กระดาษ
- ส่วนหนึ่ง
- ในสิ่งที่สนใจ
- การชำระเงิน
- รูปแบบไฟล์ PDF
- คน
- กายภาพ
- ทางร่างกาย
- ดาวเคราะห์
- จุด
- น่าสงสาร
- ผลงาน
- ความเป็นไปได้
- ที่มีศักยภาพ
- คาดการณ์
- นำเสนอ
- การเสนอ
- ราคา
- ความเป็นส่วนตัว
- ส่วนตัว
- ก่อ
- การผลิต
- กำไร
- คุณสมบัติ
- คุณสมบัติ
- ป้องกัน
- พิสูจน์
- ให้
- ให้
- ซื้อ
- วัตถุประสงค์
- ราคา
- การอ่าน
- อสังหาริมทรัพย์
- ความจริง
- ตระหนักถึง
- สะท้อน
- หน่วยงานกำกับดูแล
- น่าเชื่อถือ
- ให้เช่า
- ชื่อเสียง
- ต้องการ
- REST
- กลับ
- กฎระเบียบ
- กล่าวว่า
- การขาย
- การหลอกลวง
- วิทยาศาสตร์
- ขาย
- ขาย Bitcoin
- ความรู้สึก
- บริการ
- การตั้งถิ่นฐาน
- ระยะสั้น
- เงิน
- ง่าย
- ตั้งแต่
- So
- สังคม
- สังคม
- ขาย
- บาง
- บางสิ่งบางอย่าง
- ช่องว่าง
- การพูด
- สปิน
- กระจาย
- ระยะ
- สหรัฐอเมริกา
- ทางสถิติ
- สถิติ
- สต็อก
- หุ้น
- กระแส
- ถนน
- ระบบ
- แตะเบา ๆ
- โลก
- ตลอด
- เวลา
- ครั้ง
- ด้านบน
- การค้า
- ทำธุรกรรม
- การทำธุกรรม
- การทำธุรกรรม
- เรา
- เข้าใจ
- ความเข้าใจ
- พร้อมใจกัน
- ประเทศสหรัฐอเมริกา
- มหาวิทยาลัย
- us
- ใช้
- ความคุ้มค่า
- บริษัท ร่วมทุน
- รุ่น
- กับ
- รายละเอียด
- วีซ่า
- กระเป๋าสตางค์
- กระเป๋าสตางค์
- ชุมชนแออัด
- วอร์เรนบัฟเฟท
- อะไร
- ในขณะที่
- WHO
- ไม่มี
- โลก
- จะ
- ปี
- ผล
- เป็นศูนย์