Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu Kamuya Karşı Uygulamayı Hızlandırıyor…

"Para anlaşmalarındaki artış, SEC'in 'sağlam çözüm yollarının' bir uygulama önceliği olduğuna dair kamuoyuna yaptığı açıklamalarla tutarlı."

NEW YORK (PRWEB)
16 Kasım 2022

ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu, Başkan Gary Gensler'in görev süresinin ilk tam mali yılında halka açık şirketlere ve yan kuruluşlara karşı 68 icra davası açtı. NYU Pollack Hukuk ve Ticaret Merkezi ve Köşe Taşı Araştırması tarafından bugün yayınlanan bir rapora göre, halka açık şirket veya iştirak davalarında dayatılan parasal ödemeler 2.8 milyar dolara ulaştı.

Raporu, SEC Uygulama Etkinliği: Halka Açık Şirketler ve Bağlı Ortaklıklar— 2022 Mali Yılı Güncellemesi, gelen bilgileri analiz eder Menkul Kıymet İcra Ampirik Veritabanı. 68 Eylül'de sona eren Mali Yıl 2022'deki 30 yaptırım eylemi, bir önceki mali yıla göre %28'lik bir artışı yansıtıyor.

SEC, 97 mali yılında anlaşmaya varan 75 halka açık şirket ve yan kuruluş davalının %2022'sine parasal ödemeler uyguladı. Hem dolar tutarı hem de yüzde, 2010 mali yılında başlayan davaları kapsayan SEED'de kaydedilen herhangi bir mali yılın en büyüğüydü.

“2022 mali yılında suçunu kabul eden sanıkların sayısı bir önceki mali yıla göre önemli ölçüde arttı. Bu, Eylül ayında SEC tarafından getirilen Broker Bayi iddialarını içeren davalardan kaynaklandı” dedi. Stephen Choi, Bernard Petrie New York Üniversitesi Hukuk Fakültesi'nde Hukuk ve İşletme Profesörü ve Pollack Hukuk ve Ticaret Merkezi direktörü. "Suçunu kabul eden 16 sanık, SEED'de önceki mali yıllardaki en yüksek sayının iki katıydı."

2.8 mali yılında halka açık şirket veya yan kuruluş icra davalarında dayatılan 2022 milyar dolarlık parasal uzlaşma, 921 mali yılında olduğundan 2021 milyon dolar ve SEED'deki diğer tüm mali yıllardan 321 milyon dolar daha fazlaydı. 2022 Mali Yılı'ndaki medyan parasal ödeme, SEED'deki en büyüğü olan 9 milyon dolardı. Ortalama yerleşim 42 milyon dolardı.

Raporun yazarlarından biri, "Para anlaşmalarındaki artış, SEC'in 'sağlam çarelerin' bir yaptırım önceliği olduğu yönündeki kamuoyu açıklamalarıyla tutarlıdır" dedi. sara gilley, bir Cornerstone Araştırma başkan yardımcısı. "Kayıt tutma başarısızlıkları nedeniyle 1.2 halka açık komisyoncu-bayi yan kuruluşuyla yapılan 16 milyar dolarlık parasal anlaşmalar, mali yıldaki toplam parasal anlaşmaların %44'ünü temsil ediyor."

İhraççı Raporlama ve İfşa, 2022 mali yılında en yaygın iddia türü olmaya devam etti ve davaların %38'ini oluşturdu. SEC'in Aracı Kurum sınıflandırmasındaki iddialar, 2018 Mali Yılı'ndan bu yana ilk kez en yaygın ikinci dava oldu. 70 Aracı Satıcı davasının yaklaşık %16'i, kayıt tutma başarısızlıkları nedeniyle finans kurumlarına karşı açıldı.

Ek Önemli Noktalar

• SEC'in idare hukuku yargıçlarını kullanmasının anayasaya uygunluğuna yönelik devam eden itirazlara rağmen SEC, 88 mali yılında davalarının çoğunu (%2022) idari dava olarak sunmaya devam etti.
• Beş dava, önceki beş mali yıldaki ortalama üç davadan daha fazla olan ve Başkan Gensler'in, SEC'in yanlış yapanları giderek daha fazla sorumlu tuttuğu için daha fazla davanın açılacağına dair açıklamasıyla tutarlı olan davalı davalardı.
• SEC, halka açık şirketlere ve yan kuruluşlara karşı çevresel, sosyal ve yönetişim konularıyla ilgili dört dava açtı.
• 2022 mali yılında, toplam parasal ödemelerin %18'i, SEED'deki en düşük oran olan tasfiye ve önyargı faizinden geldi. Geri kalan %82'lik kısım sivil ve diğer cezalardan geldi.
• Halka açık şirket ve yan kuruluş davalılarının yalnızca %1'i işbirliği notu olmadan ve parasal bir bileşen olmaksızın anlaşmaya vardı, bu SEED'deki herhangi bir mali yılda en düşük oran.

Menkul Kıymet İcra Ampirik Veritabanı Hakkında

The Menkul Kıymet İcra Ampirik Veritabanı büyük ABD borsalarında ve yan kuruluşlarında işlem gören halka açık şirketlere karşı açılan SEC yaptırım davalarına ilişkin bilgileri izler ve kaydeder. NYU Pollack Hukuk ve Ticaret Merkezi tarafından Cornerstone Research ile işbirliği içinde oluşturulan SEED, devam eden icra davaları için yeni dosyalamaların ve uzlaşma bilgilerinin düzenli güncellemeleri yoluyla SEC yaptırım eylemlerinin analizini ve raporlanmasını kolaylaştırır. İzlenen değişkenler, davalı adlarını ve türlerini, ihlalleri, yerleri ve kararları içerir.

NYU Pollack Hukuk ve İş Merkezi Hakkında

1997'da kurulan NYU Pollack Hukuk ve İş Merkezi NYU Hukuk Fakültesi ve Stern İşletme Okulu'nun ortak girişimidir. Misyonu, hukuk ve iş dünyasının kesiştiği alanlarda her iki okulda da öğretim müfredatını zenginleştirmek; piyasa ekonomisinin yapısı, düzenlenmesi ve işlevine ilgi duyan öğretim üyeleri tarafından profesyonel etkileşimi ve akademik araştırmayı kolaylaştırmak; ve hükümet ve özel politika yapıcılara gelişmiş iş verimliliği arayışlarında yardımcı olan bursları destekleyerek kamu refahına katkıda bulunmak.

Cornerstone Research hakkında

Cornerstone Research, dava ve düzenleme konularının tüm aşamalarında ekonomik ve finansal danışmanlık ve uzman tanıklığı sağlar. Firma, müşterilerini titiz, objektif analizlerle destekler. Önde gelen akademisyenler, eski düzenleyiciler ve endüstri uzmanlarından oluşan geniş bir ağ ile çalışan Cornerstone Research, her durum için en nitelikli uzmanları belirler.

1989'da kurulan Cornerstone Research, her zaman temel değerleri olan müşterilere, uzmanlara ve personele bağlılık ve sürekli olarak yüksek kaliteli hizmet sunma konusunda rehberlik etmiştir. Firmanın Boston, Chicago, Londra, Los Angeles, New York, San Francisco, Silikon Vadisi ve Washington'da 700'den fazla personeli ve ofisi bulunmaktadır.

http://www.cornerstone.com

Sosyal medyada veya e-postayla ilgili makaleyi paylaşın: