Haziran 2019'da hükümetler arası Mali Eylem Görev Gücü (FATF) revize edilmiş raporunu açıkladı. standartlar kümesi sanal varlık servis sağlayıcıları için. Belge, VASP'leri düzenleyen kara para aklama ve terörle mücadele (AML/CFT) gerekliliklerini (bu terim esas olarak kripto para birimi ticaret platformlarını ifade eder) eninde sonunda günlük operasyonlarında uygulaması gerektiğini ortaya koyuyor. Kılavuzlar tavsiye niteliğindedir ve FATF, önerilen ilkelere uygun olarak kendi düzenlemelerini geliştirmeyi katılımcı ülke hükümetlerine bırakmaktadır.
Gözlemci ayrıca kamu ve özel sektörün revize edilen standartları uygulamaya koyma konusundaki ilerlemesini izlemek için 12 aylık bir inceleme zaman çerçevesi belirledi. İnceleme süresinin Haziran 2020'de sona ermesinin ardından FATF, rapor Bir yıllık mevzuat ve uyum çalışmalarının özeti. Hem FATF hem de sektör katılımcıları, dijital varlıklarla ilgili olarak günümüzün uluslararası kara para aklama karşıtı standardizasyon durumunu nasıl değerlendiriyor?
Bekçinin bakış açısı
Raporda, ankete katılan 35 ülkeden 54'inin sanal varlıklarla ilgili revize edilmiş standartları kendi iç mevzuatlarında uyguladığı, diğer 19'unun ise henüz bunu yapmadığı belirtiliyor. FATF, uygulamanın hem kamu hem de özel sektör açısından her zaman sorunsuz olmadığını kabul etmektedir. Ancak grup, gereksinimlerin değiştirilmesini gerektirebilecek herhangi bir önemli sorun tespit etmediğini belirtiyor.
Kuruluş, dijital varlıkları yakından takip edeceğini söyledi ve revize edilen standartların uygulanmasına ilişkin 12 aylık bir inceleme daha duyurdu.
Geçtiğimiz hafta Özel Çevrimiçi Finansal Bütünlük Ağı'nın (DOLFIN) platformunda FATF'nin karar alma sürecine ilişkin özellikle aydınlatıcı bir tartışma gerçekleşti. Webinar Raporda, Amerika Birleşik Devletleri'nin FATF delegasyonunun dört eski başkanı yer aldı; bu kişilerin hesapları, kuruluşun sanal varlıklar ve stablecoin'ler için risk yönetimine nasıl yaklaştığı konusunda bilinçli bir bakış açısı sunuyordu.
Şu anda Brunswick Group'un Washington DC ofisinde direktör olan ve 2017-2018'de FATF Başkan Yardımcısı olarak görev yapan Jennifer Fowler, sürekli risk değerlendirmesinin gözlemci grubunun dijital varlıklara yaklaşımının merkezinde yer aldığını söyledi.
Fowler'ın bahsettiği endişe verici eğilimlerden biri, kuruluşun son zamanlarda, özellikle de koronavirüs pandemisinin arka planında, kriptoya yönelen profesyonel kara para aklayıcıların sayısında bir artış fark etmesidir. Fowler, FATF'nin yakından izlediği bir diğer potansiyel tehdidin eşler arası işlemler olduğunu ve bunların büyümesinin grubun aracıları (VASP'ler gibi) düzenlemeye yönelik geleneksel odağını geçersiz kılabileceğini belirtti.
Şu anda K2 Fin'in uyum ekibinde yönetici olan ve 2010'dan 2013'e kadar Mali Eylem Görev Gücü'nde ABD delegasyonunu yöneten Chip Poncy, yeni finansal araçların oluşturduğu risklerin değerlendirilmesinde açık ve kapalı döngüler paradigmasından bahsetti. Açık döngü sistemi, geleneksel finans sistemine bağlı olan sistemdir, kapalı döngü sistemi ise kendi kendine yeterlidir.
Açık döngü sistemleri yaratan yeni finansal araçlar, onları yasal alanla birleştiren noktalarda düzenlenebilir (örneğin VASP'ler), kapalı döngü düzenlemeleri ise politika camiasının ilgisini sınırlıdır. Ancak kapalı devre bir sistem genişleyerek ciddi bir boyuta ulaştığında kendi başına riskler de oluşturabilir. Bu nedenle Poncy, FATF'ın dijital varlıkların benimsenme ölçeğini dikkatle izlediğini gözlemledi.
Gazdan ayak çekilmek yok
VASP temsilcileri ve sektördeki kişiler için FATF raporu birkaç sürpriz barındırıyordu. Kripto cüzdanı ve güvenlik girişimi CoolBitX'in uluslararası genel müdürü Elsa Madrolle, Cointelegraph'a yaptığı açıklamada, FATF'nin yıl boyunca genel olarak sektörle yakın temas halinde kalması nedeniyle 12 aylık inceleme sürecinin Haziran 2021'e kadar devam etmesinin geniş çapta beklendiğini söyledi. Düzenli Kişi Grubu güncellemelerine ev sahipliği yapıyor.
Doğal olarak hizmet sağlayıcılar incelemenin bir yıl uzatılmasını memnuniyetle karşıladılar. Başlangıçtaki son teslim tarihi kapsamında, piyasa katılımcılarının revize edilmiş standartlar paketinin merkezi bileşenlerinden biri olan ve seyahat kuralı olarak bilinen birine uyumu sağlaması neredeyse imkansızdı. 1000 doları aşan işlemlerde borsaların, fonu oluşturanın ve yararlanıcının kimlik bilgilerini iletmesi gerekiyor.
Hint kripto borsası CoinDCX'in CEO'su Sumit Gupta, Cointelegraph'a şunları kaydetti:
“FATF, Haziran 2021'de ikinci bir inceleme yapmayı taahhüt ederek, küresel kripto pazarının gelişimine uygun bir hızda kripto endüstrisinin sürdürülebilir düzenlenmesine yönelik duruşunu yeniden teyit ettiğinin sinyalini verdi. Bunu, VASP'ların gazdan çekilebilmesi için son tarihin uzatılması olarak değil, daha ziyade sektörün Gelecek yıl Seyahat Kuralının tam olarak uygulanmasına doğru ilerlemesi için bir tampon dönem olarak görüyoruz."
Uyumluluk sorunları
Ancak diğerleri FATF'ın yaklaşımının olumsuz yönlerine dikkat çekti. Gözlemci grubunun tavsiyelerinin tutarlı bir sınır ötesi düzenleyici ortam oluşturmaya özellikle yardımcı olmadığı önemli bir tartışma konusu olmuştur. Üstelik revize edilen standartların mevcut bazı düzenleyici çerçevelerle uyumsuz olduğu ortaya çıkabilir.
Digital Finance Group CEO'su Terry Culver, Cointelegraph'a şu yorumu yaptı:
"Bir zorluk, uygulamanın AML ve veri korumasına ilişkin diğer çelişkili düzenlemelerden kaynaklanan önemli zorluklarla karşı karşıya kalmasıdır. Örneğin, FinCen Seyahat Kuralı ABD düzenlemelerini diğer yargı alanlarından farklı kılmaktadır. Bir başka örnek ise AB'nin kararlı Kişisel verilerin ABD'ye toplu olarak aktarılmasına GDPR kapsamında izin verilmemektedir."
Küresel dijital varlık politikası ortağı ve düzenleyici danışman XReg Consulting'in ortağı Nathan Catania ayrıca şunları söyledi:
“VA'lar ve VASP'lere ilişkin AML/CFT düzenlemesine yönelik birleşik bir yaklaşımın olmadığı açıktır; yargı yetkisinden yargı yetkisine alınan yaklaşımlar büyük ölçüde farklılık gösterebilir. Bu, kripto şirketlerinin benim küresel düzenleyici mayın tarlası olarak adlandırdığım alanda gezinmesini çok zorlaştırıyor. VASP'ların hedefledikleri müşteriler konusunda çok dikkatli olmaları gerekecek çünkü bu müşteriler başka yerlerdeki düzenleyici rejimlerin kapsamına girebilir."
Catania, bu düşüncesini açıklayarak, Cebelitarık'ta kayıtlı ve Avustralyalı müşterileri hedef alan, her iki yargı bölgesindeki AML düzenlemelerine uyması gereken varsayımsal bir VASP örneği ortaya attı.
Kapsamı çok mu geniş yoksa çok mu dar?
Dijital varlık alım satım platformu eToro'nun baş blockchain bilimcisi Dr. Omri Ross, FATF'ın sanal varlıkların diğer varlık sınıflarıyla aynı düzeyde incelemeye tabi tutulması gerektiğini belirten kılavuzunun ilkelerinden birine karşı çıktı. Şu yorumu yaptı:
"Bu önerilerin ardındaki mantığa sempati duysam da, denetim ve izleme için genel standartların uygulanmasının teknolojik yenilikleri bastırabileceği yönünde endişem var. Ancak bu teknolojiler geliştirilirse uluslararası para akışında çok daha fazla şeffaflık sağlanabilir” dedi.
Buna karşılık, fintech firması Securrency'nin Strateji Direktörü Manuel Rensink, FATF'ın seyahat kuralının dar kapsamına dikkat çekti. Rensink Cointelegraph'a şunları söyledi:
“Seyahat Kuralının genişletilmesi aşağıdakileri de kapsayacak şekilde genişletilmelidir: Dijital menkul kıymetler ve tüm sabit paralar dahil, varlığa dayalı sanal varlıklardaki işlemler; İşlem boyutu ve hacmi gibi niteliklere bağlı olarak P2P işlemlerinin yanı sıra otomatik akıllı sözleşme işlemleri; DEX'ler, akıllı sözleşme operatörleri, (DeFi) protokol operatörleri de VASP olarak değerlendirilmelidir."
Seyahat kurallarına uyum yarışı
Kripto endüstrisinin tüm üyelerinin hemfikir olduğu bir şey, şu anda kripto borsalarının seyahat kuralına uyma konusunda teknik olarak büyük ölçüde hazırlıksız olduğudur. Digital Finance Group'tan Culver bu konuyla ilgili şunları söyledi: "Düzenleyici bu alanda kripto sektörünün ilerisinde; güzel bir tempo değişikliği."
Aynı zamanda, blockchain teknolojisi, yenilikçi uyumluluk araçlarının temeli olarak büyük bir umut vaat ediyor ve bu departmanda çığır açıcı çalışmalar halihazırda devam ediyor. Cointelegraph zaten aşağıdaki gibi çabalar hakkında rapor vermişti: BitGo'nun kripto cüzdanı API'si ve CoolBitX – Eliptik ortaklık özellikle seyahat kuralı sorununu ele alıyor.
eToro'dan Omri Ross şunları söyledi:
"Akademik çalışmalar, kolluk kuvvetleri ve ticari araştırmalardaki ilk bulgular, KYT için blockchain teknolojilerini kullanarak elde edilebilecek karmaşıklık ve gelişmişlik düzeyinin, şu anda finans sektöründe kullanılan mevcut çözümlerden çok daha üstün olduğunu gösteriyor."
Securrency'den Manuel Rensink de aynı sonuca değinerek, yapay zeka ve makine öğrenimi raporlama araçlarının, düzenleyicilerin kendi yetki alanları dahilindeki tüm işlemleri etkin bir şekilde izlemelerine olanak sağlamak için blockchain işlemlerinin üzerine yerleştirilebileceğini ekledi.
Müthiş potansiyel, muhtemelen günün sonunda çeşitli çözümlere dönüşecektir. CoolBitX'ten Elsa Madrolle'nin belirttiği gibi, "piyasa, tüm VASP'ler için geçerli olan, her yargı yetkisinin düzenlemelerini aynı anda karşılayabilecek küresel bir 'herkese uyan tek çözüm' çözümü olmayacağına inanıyor gibi görünüyor." Bu durumda birlikte çalışabilirlik sorunu ön plana çıkıyor.
Bu cephede büyük bir atılım, mayıs ayının başlarında, interVASP Mesajlaşma Standartları (JWG) üzerine sektör çapındaki bir çalışma grubunun bir açıklama yapmasıyla gerçekleşti. çözüm Çeşitli hizmet sağlayıcıların sistemlerinin birbirleriyle konuşmasını sağlamak için tasarlanmıştır. Daha fazla dijital varlık hizmeti sağlayıcısı bu girişime katıldıkça, büyük kripto borsalarının Haziran 2021'e kadar seyahat kuralına uyduğunu görmek tamamen mümkün görünüyor.