Криптокредитор Vauld винен 363 мільйони доларів роздрібним інвесторам після припинення зняття коштів

Vauld, обложений азійський криптокредитор, який раптово припинив вилучення клієнтів цього місяця винен 363 мільйони доларів роздрібним інвесторам, згідно з юридичними документами, отриманими The Block.

Афідевіт, поданий співзасновником і генеральним директором Vauld Даршаном Батіджою до Високого суду Сінгапуру 8 липня та надісланий клієнтам фірми в електронному листі 18 липня, показує, що криптокредитор заборгував кредиторам загалом 402 мільйони доларів. З цієї суми 363 мільйони доларів — або 90% — припадає на депозити індивідуальних роздрібних інвесторів. 

У документі зазначено, що Vauld заборгував загалом 125 мільйонів доларів своїм 20 найбільшим незабезпеченим кредиторам — усі вони, здається, є фізичними особами, за винятком однієї неназваної «Сторони А». Трьом кредиторам заборгували понад 10 мільйонів доларів кожен, причому найбільший заборгував 34 мільйони доларів. Незабезпечені кредитори мають один із найнижчих пріоритетів у ситуації неплатоспроможності, поступаючись після забезпечених і привілейованих кредиторів, і не мають заставного інтересу в активах боржника.

Сінгапурська Vauld призупинила виведення коштів клієнтами 4 липня, намагаючись запобігти неплатоспроможності. Наступного дня лондонський конкурент Nexo почав процес потенційного придбання Vauld, підписавши аркуш умов, який надає 60-денний ексклюзивний дослідницький період для проведення належної перевірки.

Окрім незабезпечених кредиторів, Vauld має двох забезпечених кредиторів — неназваного «Контрагента 1» і FTX Trading Ltd., які винні їм 35 мільйонів доларів США та 4.1 мільйона доларів США відповідно. FTX, гігант криптовалютної біржі, відмовився коментувати The Block, коли він зв’язався з ним.

Активи Vauld вказані в 287.7 мільйона доларів США в афідевіті, що складається з різних монет, включаючи біткойн, ефір і XRP. Але Батія сказав The Block, що загальні активи Вулда насправді коштують близько 330 мільйонів доларів, оскільки афідевіт не включає «банківські залишки». Це означає, що Vauld має дефіцит близько 70 мільйонів доларів розкрито раніше цього місяця.

Vauld біди

Vauld також детально пояснив, що стало причиною його фінансових труднощів у заяві під присягою.

Першим фактором став травневий крах алгоритмічного стейблкоіна TerraUSD (UST). Vauld вклав близько 28 мільйонів доларів США в США, згідно з афідевітом, що призвело до різкого скорочення його чистих активів.

Потім ширший спад криптовалютного ринку, який послідував за крахом UST, призвів до подальших втрат для Vauld. Фірма зайняла «довгі позиції в криптовалютах, таких як Bitcoin, Ethereum, Matic і XRP, які наразі оцінюються в ~37 мільйонів доларів США», згідно з афідевітом.

Третім чинником стали кілька боржників, які не виплачували свої кредити через падіння ринку.

«Кілька боржників Vauld, які позичали криптовалюту на платформі Vauld без надання застави, зазнали краху та не виплатили свої позики», — йдеться в заяві під присягою. У результаті несподіване банкрутство позичальників Vauld призвело до непогашених боргів у розмірі «близько 85 BTC (~1.7 мільйона доларів США) без надії на повернення».

По-четверте, Вольд зробив кілька значних інвестицій, включаючи спонсорські угоди з Alfa Romeo та футбольним клубом Crystal Palace з англійської Прем’єр-ліги на загальну суму 6 мільйонів доларів. Вони були підписані відповідно у вересні 2021 року та березні 2022 року відповідно до афідевіту.

«Хоча вони були укладені, коли Vauld Group мала відносно стабільне фінансове здоров’я, відсутність негайних прибутків посилила короткострокові фінансові труднощі DeFi Payments», — йдеться в заяві під присягою.

Платежі DeFi – це назва сінгапурської компанії Vauld. Фірма має різні юридичні особи, зокрема в Індії, США, Великобританії, Туреччині, Литві, Ірландії та на Сейшельських островах, відповідно до афідевіту.

Останнім фактором, який призвів до фінансових труднощів Vauld, є помилка програмного забезпечення на його платформі, яка спричинила збиток близько 4.5 мільйонів доларів у серпні 2021 року, згідно з афідевітом.

Розгляд мораторію

Щоб перевести дух, 8 липня Вольд звернувся до Високого суду Сінгапуру з проханням накласти мораторій, який є призупиненням початку або продовження будь-якого судового процесу проти компанії, поки вона вивчає варіанти реструктуризації.

Відповідно до законодавства Сінгапуру, після подання заявки настає автоматичний мораторій на 30 днів, повідомляє Vauld своїм клієнтам в електронному листі, надісланому 18 липня. Суд вирішить, чи продовжувати мораторій на слуханні, запланованому на 1 серпня, згідно з електронною поштою. від The ​​Block. Бхатіджа підтвердив, що слухання відбудуться 1 серпня, і сказав, що Ваулд домагається продовження на 6 місяців.

Якщо Vauld не отримає продовження, то компанія матиме «менше часу, щоб оцінити наші варіанти», — сказав Бхатіджа. Відповідаючи на запитання, чи почнеться провадження у справі про банкрутство, якщо продовження не буде надано, Бхатіджа відповів: «Не обов’язково. Ми не йдемо цим шляхом. Ми прагнемо завершити угоду з Nexo».

Залишається побачити, як пройде належна обачність Nexo. Якщо це зазнає невдачі і Nexo не укладе угоду з Vauld, останній може піти іншими шляхами, які він виділяв раніше. Це включає залучення більшого венчурного капіталу, конвертацію боргу в капітал, випуск власного токена та розробку плану платежів, прив’язаного до майбутніх доходів.

Тим часом юридичні групи кредиторів уже звернулися до Ваулда з претензійними листами. Ці листи надійшли від Lions Chambers LLC, Covenant Chambers LLC і Spice Route Legal, відповідно до свідчення під присягою, в яких вимагають загальну суму понад 2 мільйони доларів.

«Ми очікуємо, що з’являться нові вимоги та погрози порушити судовий процес», — говорить Бхатіджа в заяві під присягою.

Зрештою, Вулд шукає підтримки кредиторів, оскільки це один із факторів, який визначить, чи отримає проблемний криптокредитор продовження мораторію, згідно з електронним листом.

© 2022 The Block Crypto, Inc. Всі права захищені. Ця стаття надана лише в інформаційних цілях. Він не пропонується або не може використовуватися як юридична, податкова, інвестиційна, фінансова чи інша порада.