Наче 2020 рік не приніс достатньо моментів гризти нігті, 2021 рік виглядає досить цікавим роком для криптовалюти. З ціною Bitcoin (БТД) коливається біля позначки в 35,000 533 доларів США, скептики та експерти виходять на вулиці соціальних мереж, щоб відсвяткувати довгоочікувану смерть децентралізованої економіки. Звичайно, вони досить зручно забули, що ціна біткойна зросла на XNUMX% з того часу третій халвінг стався в травні 2020 року.
Враховуючи кількість людей, які стверджують, що крипто-бульбашка лопнула — в тому числі колишній президент США Дональд Трамп — майже важко згадати, що ціна біткойна коливалася між 9,000 і 10,000 XNUMX доларів США лише 12 місяців тому.
Фактично після халвінгу децентралізовані фінанси (DeFi) стали найперспективнішим сектором криптовалютної економіки, сприяючи прийняттю криптопростору. Швидкий погляд на статистику зростання чітко показує, який імпульс генерував DeFi за останній рік. У червні 2020 року загальна заблокована вартість (TVL) у DeFi становила близько 1.05 мільярда доларів. Сьогодні DeFi має понад 104 мільярди доларів заблокованих протоколів.
За темою: Чи був 2020 рік «роком DeFi», і що очікується від сектору в 2021 році? Відповідають експерти
Незважаючи на те, що DeFi збирається вивести криптопростір у мейнстрім, протягом останніх двох років DeFi зазнав серйозного виклику. Хоча деякі глядачі можуть вказувати на перешкоди у березні 2020 року та травні 2021 року факт залишається фактом: DeFi досить стійкий і готовий до подальшого зростання.
Штиль у бурю
Незважаючи на бурхливе зростання DeFi, за останні два роки цей простір пройшов два значні стрес-тести: у березні 2020 року та травні 2021 року. Щоб було зрозуміло, ці випадки кинули виклик простору DeFi так, як це не було раніше. Поширення в глобальна пандемія COVID-19 і Ілон Маск спровокований панічна розпродаж у поєднанні з придушення китайських біткойн-майнерів, завершився в від 1 трильйон доларів на всьому крипторинку.
Якщо Твіттер-акаунт Маска частково відповідальний за виклик шторму, DeFi забезпечив заспокійливу присутність у штормі.
Після масового панічного розпродажу, викликаного Маском, сталася набагато більш показова та вражаюча річ: нічого. Протоколи DeFi продовжували працювати так, як було задумано: без збоїв і збоїв. Фактично, вартість сектору DeFi перевищить 100 мільярдів доларів — відмінно пройшовши стрес-тест.
Це досягнення особливо вражає, якщо порівняти його зі стрес-тестом, проведеним у березні 2020 року. Загальна капіталізація сектору DeFi зазнала різкого падіння — впала нижче 1 мільярда доларів. Гірше того, божевілля досягло кульмінації криза в системі ліквідації MakerDAO, де капіталізація протоколу була недостатньою, і Етер на суму приблизно 8 мільйонів доларів (ETH) було зроблено ставку та придбано безкоштовно протягом 40-хвилинного періоду часу.
Однак, як і решта простору DeFi, MakerDAO вижив. Хоча його виживання вимагало від нього продажу нативних токенів MKR на аукціоні для погашення безнадійного боргу, він також зміг витримати шторм «Чорного четверга» березня 2020 року.
Всього через 12 місяців DeFi знову буде керувати прискоренням криптопростору. Навіть відомий основний інвестор Марк Кубан пішов би на це стверджувати що з DeFi «корисність» криптовалюти змінилася. Є так багато речей, які ви можете зробити зараз. Якщо я маю свій біткойн, незалежно від того, зростає чи знижується його вартість, я можу брати відсоток від цього, позичати, позичати та отримувати дохід, і бути своїм особистим банкіром».
Продуктивність CEX і DEX
Вплив двох вищезазначених криз також був дуже різним для централізованих і децентралізованих бірж (DEX). У той час як DEX керували ситуаціями відносно ефективно, їхні централізовані колеги зазнавали збоїв і значного хаосу ліквідації.
Травнева криза 2021 року була надзвичайно важкою для централізованих бірж (CEX), коли за один день було ліквідовано ф’ючерсні позиції на понад 7 мільярдів доларів США, що стало другою за величиною ліквідацією за один день. Крім того, користувачі CEX зіткнулися з проблемами функціональності, включаючи запобігання додаванню застави, закриттю кредитів або завершенню угод.
За темою: Децентралізація проти централізації: Де майбутнє? Відповідають експерти
З іншого боку, децентралізовані біржі не тільки змогли уникнути збоїв або простою, але й DEX досвідчений безпрецедентний обсяг торгівлі, згідно з Dune Analytics. Хоча це не означає, що в дорозі не було жодних збоїв. Рекордні 700 мільйонів доларів було ліквідовано в протоколах DeFi протягом двох днів, і користувачі постраждали від надзвичайно високих цін на газ. Однак протоколи працювали, як було розроблено, і жодного разу не створювали для користувачів проблем зі з’єднанням.
Лише це підкреслило надійність DeFi у порівнянні з централізованими платформами.
DeFi — це новий безпечний фонд активів для користувачів
Можливо, найважливішим фактором стійкості DeFi стала здатність криптотрейдерів отримувати значні прибутки від токенів, незалежно від волатильності ринку. Протоколи DeFi стають все більш популярними протягом останнього року, оскільки вони винагороджують трейдерів прибутком за їхню заставу та їхнє господарство. Більш широко, yield farming допомагає трейдерам отримати максимальну віддачу на своїх криптоактивах шляхом запозичень, позик і ставок через різні протоколи DeFi. Техніка торгівлі дуже схожа на виплату дивідендів у традиційній банківській системі, де прибуток, який виплачується трейдерам, допомагає їм отримувати сукупний прибуток.
За темою: Врожайність - це мода, але DeFi обіцяє змінити спосіб взаємодії з грошима
Цей метод допоміг DeFi пережити шторми 2020 і 2021 років, оскільки трейдери продовжували працювати в рамках протоколів DeFi, щоб заробити річний відсоток прибутку (APY), одночасно обходячи турбулентність на ринку.
Волатильність, свідками якої ми спостерігали протягом останніх 18 місяців, здебільшого не змогла переконати трейдерів інвестувати в DeFi. Насправді статистика стверджує протилежне. Поки деякі спекулянти зтирали пил зі своїх снігових шуб, готуючись до криптовалютної зими, протоколи DeFi досвідчений щомісячні рекордно високі доходи — підвищивши TLV у протоколах DeFi майже до 8 мільярдів доларів.
Масштабні економічні стрес-тести 2020 і 2021 років мали потенціал для демонтажу попередніх ітерацій децентралізованої економіки. Однак ця вдосконалена, зріла версія криптосфери була набагато більш підготовлена до того, щоб витримати шторм. Подібно до того, як впливовий персонаж Логан Пол б’ється проти чемпіона в легкій вазі Флойда Мейвезера, просто вижити — це величезна перемога. І, подібно до Пола, простір DeFi склався набагато краще, ніж припускали більшість.
Протоколи DeFi не тільки вижили, але й процвітали. Нестабільність на вільному ринку не повинна бути результатом попередніх двох років. Більш показовим є те, що DeFi пройшов ці випробування — випробування, з якими централізовані протоколи не справлялися.
Стійкість DeFi сама по собі говорить багато про його потенціал і стійкість.
Ця стаття не містить інвестиційних порад та рекомендацій. Кожен інвестиційний та торговий крок передбачає ризик, і читачі повинні проводити власні дослідження, приймаючи рішення.
Висловлені тут погляди, думки та думки є одними лише авторами і не обов'язково відображають і не представляють погляди та думки Коінтелеграфа.
Дуг Леонард є генеральним директором Hifi, протоколу кредитування з фіксованою ставкою та фіксованим терміном, побудованого на блокчейні Ethereum. Дуг має ступінь бакалавра інформаційних систем в Університеті Бригама Янга та ступінь магістра в галузі інформаційних систем управління в Університеті Бригама Янга. Перш ніж бути призначеним генеральним директором Hifi Finance, Дуг рік пропрацював старшим архітектором програмного забезпечення в Mainframe.
- 000
- 2020
- рахунки
- Прийняття
- рада
- аналітика
- річна процентна врожайність
- навколо
- стаття
- активи
- Активи
- Аукціон
- Banking
- Мільярд
- Біткойн
- blockchain
- Запозичення
- Генеральний директор
- зміна
- Монеттелеграф
- COVID-19
- криза
- крипто
- Крипто Маркет
- криптовалюти
- криптовалюта
- день
- Борг
- Децентралізований
- Децентралізовані фінанси
- Defi
- Dex
- DID
- час простою
- Дюна
- Економічний
- економіка
- Ефір
- Ефіріума
- Біржі
- experts
- сільське господарство
- фінансування
- Безкоштовна
- фонд
- майбутнє
- Ф'ючерси
- ГАЗ
- Рости
- Зростання
- Наполовину
- тут
- Високий
- Виділено
- Як
- HTTPS
- величезний
- Impact
- У тому числі
- Дохід
- Augmenter
- Influencer
- інформація
- інвестування
- інвестиції
- інвестор
- питання
- IT
- вести
- кредитування
- Ліквідація
- ліквідації
- Кредити
- Mainstream
- MakerDao
- Робить
- управління
- березня
- Марш 2020
- позначити
- Марк Кубан
- ринок
- Медіа
- мільйона
- MKR
- Імпульс
- місяців
- рухатися
- Думки
- Інше
- Паніка
- платежі
- Люди
- Платформи
- популярний
- влада
- представити
- президент
- Попередження
- price
- читачі
- дослідження
- REST
- Умови повернення
- Risk
- комплект
- сніг
- So
- соціальна
- соціальні медіа
- Софтвер
- Простір
- поширення
- Стейкінг
- статистика
- буря
- стрес
- система
- Systems
- тест
- Тести
- час
- Жетони
- торгувати
- Traders
- торги
- торгові площі
- традиційні банківські справи
- нас
- університет
- користувачі
- значення
- Volatility
- обсяг
- Що таке
- в
- вартість
- рік
- років
- вихід