Що таке цифрові валюти центрального банку?

Цифрові валюти центрального банку (CBDC) — це цифрові версії фіатної валюти країни, випущені та підтримані центральним банком. У той час як багато центральних банків у всьому світі вивчають потенційне використання CBDC, лише кілька країн фактично запустили пілотні програми або повномасштабне впровадження CBDC.

Однією з перших країн, яка запустила CBDC, є Китайська Народна Республіка. У жовтні 2020 року Народний банк Китаю (PBOC) запустив пілотну програму для своєї цифрової валюти, електронних платежів у цифровій валюті (DCEP), у чотирьох містах: Сучжоу, Ченду, Шеньчжень і Ченду. DCEP функціонує як фізична готівка та може використовуватися для транзакцій P2P, але його також можна передавати та зберігати в електронному вигляді. PBOC заявив, що метою DCEP є підвищення ефективності фінансової системи, підвищення фінансової доступності та зниження ризику фінансових злочинів.

Іншою країною, яка запустила CBDC, є Багамські Острови. У жовтні 2020 року Центральний банк Багамських островів запустив Sand Dollar, цифрову версію багамського долара, яку можна використовувати для транзакцій P2P. Sand Dollar призначений для розширення фінансової доступності та підвищення ефективності фінансових операцій на Багамах, особливо на віддалених островах, де доступ до традиційних фінансових послуг обмежений.

Інші країни, які зараз вивчають або впроваджують CBDC, включають Швецію, Європейський Союз, Сполучені Штати та останнім часом Єгипет. Центральний банк Швеції, Riksbank, вивчає потенційне використання CBDC, відомого як e-krona, з 2017 року. У 2020 році Riksbank оголосив, що запускає пілотну програму для перевірки технічної здійсненності електронної крони. крона. Європейський центральний банк також вивчає потенційне використання CBDC, відомого як цифрове євро, і зараз проводить публічні консультації на цю тему. У Сполучених Штатах Федеральна резервна система також висловила зацікавленість у потенційному використанні CBDC і запустила дослідницьку програму для вивчення цієї теми.

Одним із ризиків CBDC є потенціал зниження попиту на депозити комерційних банків. Якщо приватні особи та підприємства почнуть тримати CBDC замість традиційних банківських депозитів, це може призвести до зниження попиту на комерційні банківські депозити, що, у свою чергу, може знизити прибутковість банків і вплинути на їх здатність кредитувати. Це може мати негативні наслідки для стабільності фінансової системи та економіки в цілому.

Іншим ризиком CBDC є можливість їх використання в незаконних діях, таких як відмивання грошей і фінансування тероризму. CBDC, як і будь-яку іншу цифрову валюту, можна передавати та зберігати в електронному вигляді, що полегшує людям участь у такій діяльності без виявлення. Важливо, щоб центральні банки та регуляторні органи запровадили відповідні гарантії, щоб запобігти використанню CBDC у незаконних цілях.

Третім ризиком CBDC є можливість атак на кібербезпеку. Оскільки CBDC є цифровими валютами, вони вразливі до кібератак, які можуть поставити під загрозу безпеку та цілісність фінансової системи. Для центральних банків важливо мати надійні заходи кібербезпеки для захисту від таких атак.

Загалом, хоча CBDC все ще перебувають на ранніх стадіях розробки та впровадження, вони можуть принести численні переваги, такі як підвищення фінансової доступності та підвищення ефективності фінансової системи. Цілком імовірно, що в майбутньому до списку тих, хто використовує CBDC, приєднається більше країн, оскільки центральні банки продовжуватимуть вивчати потенційні переваги та проблеми цих цифрових валют.