Bạn có thể kiểm soát tiền điện tử không? (Saeed Patel)

Kể từ khi tạo ra Sheqel Lưỡng Hà, loại tiền tệ đầu tiên được biết đến cách đây 5,000 năm, đã tồn tại một số phương tiện trao đổi hàng hóa và dịch vụ.
Mọi người thích tiền đến mức thế giới của chúng ta xoay quanh việc tạo ra và trao đổi tiền.

Năm 2008, một loại tiền tệ mới đã được đưa vào từ điển tài chính. Sự đổi mới trong trao đổi tiền tệ này dựa trên một bài báo được viết bởi Satoshi Nakamoto khét tiếng và bí ẩn có tựa đề Bitcoin:
Hệ thống tiền mặt điện tử ngang hàng.

Kể từ đó, hơn 2,000 loại tiền điện tử đã bước vào thị trường tài chính. Các
giá trị của các loại tiền tệ phi tập trung này đạt mức 3 nghìn tỷ USD vào năm 2021, mặc dù gần đây nó đã giảm xuống còn 1.3 nghìn tỷ USD và vẫn không ổn định. Ngoài việc là một loại tiền tệ không ổn định, một số người đã mô tả bối cảnh bảo mật tiền điện tử là 'các
hoang dã phía tây".

Có các đường ray quy định để bảo đảm và quản lý các mối đe dọa đối với tài chính tập trung; nhưng câu hỏi đặt ra là tiền điện tử có thể được điều chỉnh bằng cách sử dụng các quy tắc tương tự (hoặc tương tự) không?

Tại sao lại có tiền tệ phi tập trung?

Tiền điện tử được thiết kế để loại bỏ những thách thức chính về niềm tin trong quá trình thanh toán điện tử. Hệ thống được đề xuất trong bài báo Nakamoto được thiết kế xoay quanh 'bằng chứng mật mã' nhằm loại bỏ sự cần thiết của các tổ chức tài chính tập trung. Sự phi tập trung này
trên thực tế, hệ thống cho phép cá nhân hành động như 'ngân hàng' của chính họ. Như Nakamoto kết luận, “Chúng tôi đã đề xuất một hệ thống giao dịch điện tử mà không cần dựa vào niềm tin".

Âm thanh tuyệt vời. Nhưng kể từ đó, tội phạm mạng đã chiếm đoạt bitcoin và các loại tiền điện tử khác. Một nghiên cứu của Europol về việc sử dụng tiền điện tử một cách bất chính chỉ ra rằng việc sử dụng tiền điện tử ngày càng tăng để lừa đảo và tội phạm mạng.

Báo cáo cho biết, “Những năm gần đây đã chứng kiến ​​​​tiền điện tử ngày càng được sử dụng như một phần của các hoạt động tội phạm, để rửa tiền thu được từ tội phạm và tránh các lệnh trừng phạt. Tội phạm cũng trở nên tinh vi hơn trong việc sử dụng tiền điện tử. Ngoài ra
sử dụng tiền điện tử để làm xáo trộn dòng tiền như một phần của các kế hoạch rửa tiền ngày càng phức tạp, tiền điện tử ngày càng được bọn tội phạm sử dụng làm phương tiện thanh toán hoặc tiền tệ lừa đảo đầu tư".

Tiền điện tử là một phương tiện hoàn hảo cho nhiều vụ lừa đảo. Ví dụ, gần đây Lược đồ OneCoin Ponzi thấy nhà đầu tư
bị lừa gạt, tổng thiệt hại hơn 4 tỷ USD.

Việc thiếu quy định kiểm soát tiền điện tử cho phép các trò lừa đảo như OneCoin sinh sôi nảy nở. Tuy nhiên, tình thế đang thay đổi và các cơ quan quản lý đang bắt đầu quan tâm đến tiền điện tử cũng như các nền tảng trao đổi tiền điện tử phi tập trung (DeFi) được sử dụng để quản lý tiền điện tử.
giao dịch.

Kiểm soát cái không kiểm soát

Các biện pháp kiểm soát theo quy định hiện tại đối với tiền điện tử là tốt nhất và không tồn tại trong trường hợp tệ nhất. Tuy nhiên, một Sắc lệnh hành pháp gần đây do Tổng thống Biden ký vào đầu năm nay về “đảm bảo
Phát triển tài sản kỹ thuật số có trách nhiệm,” có thể khởi động các cơ chế quản lý ở Hoa Kỳ. Động lực cho điều này dường như là do vốn hóa thị trường bùng nổ của tiền điện tử lên tới 3 nghìn tỷ USD vào năm 2021, với hơn 40 triệu nhà đầu tư Bắc Mỹ dẫn đầu.
cách. 

Sắc lệnh hành pháp về tiền điện tử cố gắng chỉ đạo Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC), FinCEN5, Ủy ban Dự trữ Liên bang và Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Hàng hóa (CFTC) điều chỉnh tiền điện tử và các sàn giao dịch. Mỗi người đã ban hành hướng dẫn;
ví dụ: SEC đã thông báo vào tháng 2022 năm XNUMX rằng họ đang nghiên cứu các sáng kiến ​​bao gồm các nền tảng, stablecoin và mã thông báo tiền điện tử. Ngoài ra, SEC dự kiến ​​sẽ đăng ký và chỉnh đốn
trao đổi mật mã và tập trung vào lưu ký tài sản để giảm thiểu rủi ro cho nhà đầu tư.

Các quy định kiểm soát tiền điện tử cũng đang bắt đầu hình thành ở những nơi khác trên thế giới.

Brazil có hơn 10 triệu nhà đầu tư tiền điện tử và đang xây dựng một 'hộp cát điều tiết'. Các cơ quan quản lý đang đánh thuế các nền tảng tiền điện tử,
tuyên bố rằng bitcoin là một tài sản để kiểm soát các giao dịch và đạt được những hiểu biết sâu sắc về khả năng hiển thị và quản trị. Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Brazil (CVM) có quyền phê duyệt các nền tảng trao đổi tiền điện tử.

Ngoài ra, Brazil dự định mở rộng luật AML (Chống rửa tiền) hiện hành đối với các loại tiền ảo. Một dự luật mới để điều chỉnh tiền điện tử sẽ được đưa ra trước các nhà lập pháp và cơ quan quản lý của Brazil.

Cơ quan quản lý tài chính của Vương quốc Anh (FCA), Kho bạc HM và Ngân hàng Anh đã thành lập một Lực lượng đặc nhiệm tài sản tiền điện tử vào năm 2018. Vương quốc Anh đã phát triển một khung pháp lý
xung quanh tiền điện tử, với FCA bao gồm KYC, AML và CFT (Biết khách hàng của bạn, Chống rửa tiền, Chống tài trợ khủng bố) được thiết kế rõ ràng cho tài sản tiền điện tử. Ngoài ra, các sàn giao dịch tiền điện tử phải đăng ký với FCA trừ khi họ có tiền điện tử.
giấy phép. 

Tại UEA, giá trị giao dịch bằng tiền điện tử là khoảng 26 tỷ đô la mỗi năm, với Trung Đông hiện là một trong những phát triển nhanh nhất
thị trường tiền điện tử trên thế giới. Các Cơ quan Dịch vụ Tài chính Dubai (DFSA) đã thêm một khung pháp lý tiền điện tử vào lộ trình của nó. Một DFSA
giấy khám tìm kiếm lời khuyên từ lĩnh vực tài chính và cộng đồng đầu tư rộng lớn hơn về loại khung pháp lý cần thiết cho mã thông báo tiền điện tử phù hợp với thị trường.

Những thách thức trong việc điều chỉnh tiền điện tử

Diễn đàn Kinh tế Thế giới (WEF) Hiệp hội quản trị tiền kỹ thuật số có hơn 80 tổ chức làm việc để phát triển các tiêu chuẩn và quy định toàn cầu về tiền điện tử
không gian. Các mục tiêu quy định là một lĩnh vực quan trọng trong công việc được thực hiện bởi tập đoàn.

Ngoài ra, 91 quốc gia, cho đến nay, đang khám phá hoặc đã ban hành một Tiền tệ kỹ thuật số ngân hàng trung ương (CBDC). Đây là một loại tiền điện tử được hỗ trợ bởi một ngân hàng trung ương, được nhà nước tài trợ. Kế hoạch hợp pháp hóa tiền điện tử
bằng cách tạo ra CBDC có thể sẽ thấy các loại tiền tệ này chịu sự kiểm soát và quy định tương tự như các loại tiền tệ tập trung.

Tuy nhiên, việc áp dụng các quy tắc, chẳng hạn như kiểm tra AML/CFT, trên vô số các sàn giao dịch tiền điện tử sẽ yêu cầu quy định ở cấp giao diện, ví dụ: sàn giao dịch tiền điện tử và để nắm bắt các giao dịch và quản trị kiểm soát giữa các khu vực tài phán. 

Tuy nhiên, bản chất của tiền điện tử là có quyền tự chủ hoàn toàn đối với bối cảnh tài chính rộng lớn hơn. Điều này làm cho quy định trở nên phức tạp và có khả năng bị phá vỡ. Một bài báo từ Lực lượng Đặc nhiệm Kỹ thuật số Mạng của Tổng chưởng lý Hoa Kỳ nói về vấn đề này:

"Ngay cả các sàn giao dịch được đăng ký hợp lệ cũng có thể đóng vai trò là thiên đường cho hoạt động tội phạm bằng cách hoạt động theo các quy tắc lỏng lẻo hoặc bỏ qua các giao thức AML. Trong khóa học thông thường, các sàn giao dịch đã đăng ký tuân thủ các tiêu chuẩn AML và các yêu cầu “biết khách hàng của bạn” (“KYC”)
có khả năng sở hữu thông tin giao dịch có liên quan. Tuy nhiên, các sàn giao dịch tránh tuân thủ các yêu cầu đó sẽ tạo cơ hội cho bọn tội phạm và khủng bố che giấu hoạt động tài chính bất hợp pháp của chúng với các nhà quản lý và điều tra viên.”

Bài báo nói rằng cần có sự hợp tác quốc tế về quy định và đăng ký các sàn giao dịch tiền điện tử nếu thế giới muốn có bất kỳ quyền kiểm soát nào đối với việc sử dụng các sàn giao dịch này cho các hành vi bất chính.

Một nỗ lực thống nhất

Tiền điện tử khó có thể biến mất khỏi bản đồ tiền tệ. Tuy nhiên, quy định về tiền điện tử và sàn giao dịch dường như không đơn giản chỉ vì tính chất phi tập trung trong thiết kế của nó. Công việc đang diễn ra trên toàn thế giới để đạt được
kiểm soát, với các cơ quan quản lý phát triển các khuôn khổ.

Công nghệ thực hiện AML/CFT trên các sàn giao dịch tiền điện tử đã có sẵn. Tuy nhiên, để các quy định có tác dụng, cần có sự hợp tác toàn cầu của các cơ quan có thẩm quyền và mong muốn áp dụng quy định. Chỉ bằng nỗ lực tập thể, thế giới mới có thể đảm bảo rằng tiền điện tử không trở thành
một miền chỉ dành cho tội phạm mạng.