Cách hoán đổi và đặt cọc trên Curve thúc đẩy mức độ tương tác của người dùng cao

Curve Finance được ra mắt vào năm 2020 với mục đích ban đầu là tạo ra một sàn giao dịch tạo thị trường tự động (AMM) để lấy các tài sản được gắn với nhau. Bằng cách sử dụng các thuật toán hiệu quả, họ đã sớm trải qua sự tăng trưởng đáng kinh ngạc, cung cấp một số khoản phí thấp nhất, trượt giá và tổn thất vô thường trong không gian DeFi.

Vì họ tập trung vào các tài sản ổn định, phí cho các nhà cung cấp thanh khoản (LP) có xu hướng nhỏ hơn. Điều này tạo ra nhu cầu về giao thức cung cấp các ưu đãi cho các nhà cung cấp thanh khoản của nó. Những ưu đãi này được đưa ra dưới dạng CRV cũng hoạt động như một mã thông báo quản trị cho Curve DAO. Bài viết này phân tích mức độ tương tác cao của người dùng Curve ở khía cạnh hoán đổi và đặt cược của giao thức.

Khối lượng giao dịch là một chỉ báo quan trọng để hiểu DEX. Chúng cho thấy cách sử dụng của nền tảng. IntoTheBlock tập hợp tất cả khối lượng giao dịch hàng ngày trên các nhóm của Curve trên Ethereum và tổng hợp nó thành một chỉ báo duy nhất.

Chỉ báo cho thấy khối lượng của Curve được giao dịch trên chuỗi khối Ethereum. Sự chấp nhận của người dùng được chứng minh bằng khối lượng hàng ngày đạt tới 2.5 tỷ đô la, như trường hợp vào ngày 27 tháng 2022 năm 760,000. Hơn nữa, khối lượng cũng cung cấp thông tin chi tiết về phí (doanh thu) mà LP đang tạo ra. Vào cùng ngày này, Curve LP đã tạo ra doanh thu khoảng $ XNUMX, không tính các ưu đãi bổ sung do giao thức cung cấp dưới dạng CRV.

DEX là một trong những động lực chính thúc đẩy sự phát triển của DeFi. DeFi cung cấp các lợi ích về quyền riêng tư và bảo mật, và ngoài ra, người dùng tiền điện tử đang áp dụng công nghệ này để tận dụng lợi thế của các chiến lược tạo ra lợi nhuận có sẵn trong hệ sinh thái. 

Để phân tích sự tăng trưởng này, IntoTheBlock đo lường tổng giá trị của giao thức bị khóa (TVL) của giao thức cụ thể đang được nghiên cứu. Chỉ báo này cho phép chúng tôi đánh giá giá trị được gửi vào giao thức để tạo ra lợi nhuận.

Chỉ số mô tả sự tăng trưởng rõ ràng về TVL mà giao thức Curve đã trải qua. Đạt mức cao nhất của TVL trên chuỗi khối Ethereum là 21.8 tỷ đô la vào ngày 3 tháng 2022 năm 10. Sự hấp dẫn này cuối cùng đã đặt Curve trở thành giao thức DeFi hàng đầu được xếp hạng bởi TVL và cũng khiến các nhóm Curve nắm giữ khoảng XNUMX% toàn bộ TVL của DeFi. Bằng cách phân tích chỉ số này, rõ ràng là các nhà đầu tư tìm cách tạo ra lợi nhuận trên tài sản của họ và cung cấp thanh khoản là một trong những chiến lược chính của họ.

Ngoài ra, một số liệu quan trọng khác cần xem xét khi phân tích mức độ tương tác của người dùng của Curve là sự trùng lặp giữa các địa chỉ giao dịch và những địa chỉ cung cấp thanh khoản trên giao thức.

Phần địa chỉ cung cấp tính thanh khoản cho giao thức và cũng sử dụng chức năng hoán đổi trong quý 4 năm 2021 là khoảng 72%. Sự tham gia cao của người dùng vào cung và cầu của Curve bắt nguồn từ một số yếu tố. Đầu tiên, người dùng có thể thích phí thấp, trượt giá thấp và tổn thất vô thường thấp. 

TVL cao dẫn đến giao dịch có độ trượt thấp và với việc Curve có TVL cao trong DeFi, người dùng sẽ bị thu hút giao dịch trên nền tảng miễn là TVL vẫn cao và trượt giá vẫn thấp. Ngoài việc cung cấp các cặp tài sản có hành vi tương tự nhau tạo ra kịch bản hoàn hảo cho các nhà cung cấp thanh khoản, những người không muốn gặp rủi ro mất mát vô thường. Cuối cùng, do Curve trả phí thấp, giao thức khuyến khích LP của nó bằng các mã thông báo quản trị, thu hút người dùng DeFi đến với giao thức. Cuối cùng, điều này cung cấp một cái nhìn rõ ràng về sự chồng chéo của người dùng của Curve trên hai chức năng riêng biệt của giao thức.

Các nhóm thanh khoản sâu hơn mang lại sự ổn định hơn và tăng việc áp dụng giao thức. Mục tiêu cuối cùng của các DEX là tăng khối lượng giao dịch và TVL được cung cấp cho giao thức. Những phát triển mới của giao thức chỉ nên tập trung vào mục tiêu cuối cùng này. Loại bỏ khó khăn cho người dùng tham gia vào cả hai chức năng của giao thức là một khía cạnh cần xem xét.

Đọc bài gốc trên Kẻ thách thức

• Coinsmart. Sàn giao dịch Bitcoin và tiền điện tử tốt nhất Châu Âu.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Khuếch đại kiến ​​thức. TRUY CẬP MIỄN PHÍ.
• CryptoHawk. Radar Altcoin. Dùng thử miễn phí.
• Nguồn: https://thedefiant.io/curve-finance-growth-slippage/