Maple Finance hướng đến mục tiêu trở thành người tiêu biểu cho hoạt động cho vay tiền điện tử

Tuần trước tài chính phong, một nền tảng cấp tín dụng như một dịch vụ, đã thông báo rằng họ đã mở một cơ sở cho vay trị giá 300 triệu đô la mới dành cho những người khai thác Bitcoin gặp khó khăn.

Điều này có nghĩa là tất cả những người khai thác tiền điện tử đang đấu tranh để kiếm lợi nhuận thị trường gấu hiện tại bây giờ có một bàn tay cho vay. Tuy nhiên, đối với dịch vụ đó, các thợ đào sẽ phải trả tới 20% để vay vốn để duy trì hoạt động của họ.

Sidney Powell, người đồng sáng lập và Giám đốc điều hành của công ty, nói với Giải mã tại Messari Mainnet 2022 rằng các thợ đào có thể chấp nhận tỷ lệ này vì các tùy chọn tài trợ bị hạn chế và các ngân hàng truyền thống hiếm khi quan tâm đến việc kinh doanh với các công ty tiền điện tử.

Powell gọi hồ sơ khách hàng cụ thể này là “thị trường trung gian” và đó là bánh mì và bơ của Maple. Ông định nghĩa nó như sau: “Bất kỳ công ty nào hiện nay đã vượt quá khả năng huy động vốn mạo hiểm, nhưng chúng vẫn còn quá nhỏ. Chúng không được liệt kê công khai. Họ chưa phải là những công ty trị giá hàng tỷ đô la, nhưng họ có thể hoạt động trong một lĩnh vực thích hợp như tiền điện tử, ”ông nói. "Nhưng bởi vì chúng ở dạng tiền điện tử, các ngân hàng thực sự sẽ không cho vay lĩnh vực đó."

Nhưng điều thú vị về Maple Finance không phải là nó giúp các thợ đào có được tính thanh khoản, mà là cách nó hoạt động như vậy.

Maple trông giống như một ngân hàng, đi bộ như một ngân hàng và cư xử như một ngân hàng, nhưng nó không phải là một ngân hàng. Thay vào đó, Maple là một dịch vụ web chuyên cho vay mà các công ty có thể gộp tiền và tìm người vay. Đó là một nền tảng công nghệ chứ không phải là một tổ chức tài chính.

Ví dụ, nhóm cho vay 300 triệu đô la đó được tài trợ bởi một công ty khác tên là Icebreaker Finance.

Trong trường hợp này, Icebreaker được gọi là một đại biểu nhóm, và công việc của họ là 1) cấp vốn cho nhóm và 2) kiểm tra bất kỳ người vay tiềm năng nào (giống như những gì một ngân hàng làm). Nhiệm vụ của đại diện nhóm là đánh giá rủi ro khi cho vay đối với những người đi vay này, không phải của Maple.

“Tôi thường sử dụng cách tương tự của Shopify, nơi họ cung cấp công cụ cho các công ty thương mại điện tử chỉ để thiết lập và điều hành doanh nghiệp của họ trực tuyến,” anh nói. “Chúng tôi đang cung cấp cho bạn công cụ để điều hành hoạt động kinh doanh cho vay trực tuyến. Mà doanh nghiệp cho vay thực sự là đại biểu. Đó là vai trò mà họ hoàn thành. ”

Nhà giao dịch của Sam Bankman-Fried Nghiên cứu Alameda cũng sử dụng Maple Finance để vay vốn rẻ hơn cho hoạt động của họ. Các đại biểu của nhóm bao gồm Coinshares, Abra và AscendEX. Và bởi vì người đại diện thực hiện trách nhiệm giải trình nghiêm ngặt đối với các nhà tạo lập thị trường, các khoản vay này cũng được phân bổ dưới mức, một điều hiếm thấy trong không gian DeFi.

Ví dụ trên MakerDAO, người dùng phải gửi $ 1.50 vào Ethereum cho mỗi $ 1 được vay. Tuy nhiên, với Maple Finance, các điều khoản giữa người đi vay và đại diện nhóm được thiết lập dựa trên số lượng tài sản thế chấp được đưa ra và mức độ tín dụng của công ty.

Tất cả đều có vẻ giống như những thứ bí mật về tiền điện tử, nhưng Powell và thời gian của anh ấy đã tìm thấy một số lực kéo nghiêm trọng. Trước khi gia nhập Icebreaker, Maple đã vay 1.8 tỷ USD.