SEC vặn vẹo một lần nữa với trường hợp thao túng thị trường tiền điện tử

Mục tiêu hành động mới nhất Công nghệ hydro của người chơi nhỏ

Trong một loạt hành động thực thi mới nhất, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ vào ngày 28 tháng XNUMX bị cáo Hydrogen Technology Corp., một công ty fintech, và cựu Giám đốc điều hành của nó, Michael Ross Kane, đã thao túng trái phép “chứng khoán tài sản tiền điện tử”.

SEC cho biết công ty đã đưa ra các ưu đãi chưa đăng ký và bán chứng khoán tài sản tiền điện tử dưới dạng mã thông báo HYDRO, rất nhỏ với vốn hóa thị trường pha loãng hoàn toàn trị giá 416,000 USD. Cơ quan này cũng cáo buộc Hydrogen giám sát một kế hoạch thao túng khối lượng giao dịch và giá của HYDRO, thu về hơn 2.2 triệu USD lợi nhuận.

Kế hoạch bị cáo buộc

Trong vụ kiện của mình, SEC cho biết Tyler Ostern, Giám đốc điều hành của Moonwalkers Trading Limited, công ty tự mô tả là tạo lập thị trường cho Hydrogen, cũng tham gia vào kế hoạch bị cáo buộc.

“Hydrogen và Kane đã chào bán chứng khoán tài sản tiền điện tử được gọi là mã thông báo Hydro và thuê riêng Ostern để thao túng giá và khối lượng mã thông báo Hydro được giao dịch trên nền tảng giao dịch tài sản tiền điện tử để Hydrogen có thể bán mã thông báo Hydro của riêng mình với lợi nhuận lớn hơn,” đơn khiếu nại cho biết. nói.

Đây là hành động mới nhất trong một loạt các động thái thực thi của chính quyền Hoa Kỳ. Tuần trước, Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Hàng hóa đã kiện DAO vì không đăng ký các công cụ phái sinh tiền điện tử làm chứng khoán. Bằng cách nhắm mục tiêu đến những người chơi tương đối nhỏ, cơ quan này dường như đang cố gắng gửi thông điệp đến các dự án có giá trị hơn để đăng ký mã thông báo của họ làm chứng khoán hoặc hợp đồng đầu tư.

Khiếu nại lưu ý rằng mã thông báo HYDRO đã được phân phối thông qua các chương trình tiền thưởng, bồi thường cho nhân viên, bán hàng trực tiếp cho công chúng thông qua sàn giao dịch và airdrop. 

Sau khi phát hành mã thông báo HYDRO, SEC cáo buộc rằng Kane đã thuê Moonwalkers Trading để tạo ra ảo tưởng về hoạt động thị trường mạnh mẽ cho mã thông báo HYDRO, cho phép Hydrogen bán mã thông báo vào một “thị trường tăng cao giả tạo” để kiếm lợi nhuận.

Giá bị thao túng

Đơn khiếu nại trích dẫn thông tin liên lạc giữa Ostern và Kane cho thấy Moonwalkers Trading đã cố gắng thao túng giá HYDRO cho Kane. 

Theo đơn khiếu nại, “Bắt đầu chậm rãi, cố gắng giữ áp lực bán ở mức tối thiểu cho đến khi chúng tôi có thể tích lũy đủ vốn để thực sự đưa thị trường đi lên”. Anh ấy nói thêm rằng cặp đôi này sẽ “có rất nhiều lý do để bơm giá và bán cho những kẻ FOMO trong tương lai”. 

Joseph Sansone thuộc Bộ phận Thực thi của SEC cho biết: “Các bị cáo đã thu lợi từ sự thao túng của mình bằng cách tạo ra một bức tranh sai lệch về hoạt động thị trường của Hydro”. 

Vẽ lửa

Giống như các hành động trước đó, vụ kiện Hydrogen đã thu hút sự chỉ trích từ các chuyên gia tiền điện tử, những người cho rằng SEC đang vượt quá thẩm quyền của mình bằng cách coi các token được phát hành thông qua airdrop là chứng khoán.

Carolyn Welshhans, phó giám đốc Bộ phận Thực thi của SEC, cho biết: “Các công ty không thể né tránh luật chứng khoán liên bang bằng cách cơ cấu các ưu đãi và bán chứng khoán chưa đăng ký của họ dưới dạng tiền thưởng, bồi thường hoặc các phương thức tương tự khác”. 

Jake Chervinsky, người đứng đầu chính sách tại Hiệp hội Blockchain, cho biết khiếu nại là một ví dụ khác về “quy định thực thi của SEC”.

“Họ nói rằng airdrop đáp ứng được mục tiêu 'đầu tư tiền' của thử nghiệm Howey, ngay cả khi không có ai đầu tư và không có tiền đổi chủ", Chervinsky tweeted. “Chỉ cần nhớ, các thỏa thuận của SEC không phải là luật giải quyết.”

Tuy nhiên, những người khác lập luận rằng SEC đang coi chương trình tiền thưởng của Hydrogen như một biểu hiện của một hợp đồng đầu tư chứng khoán, thay vì airdrop.

“Công bằng mà nói, khiếu nại dường như gợi ý rằng 'tiền thưởng' nơi người dùng được thưởng bằng mã thông báo cho một hành động quảng cáo được tính cho điều khoản đó. Không phải airdrop chung chung,” trả lời Adam Cochran, cộng tác viên của Yearn Finance.

“Có vẻ như airdrop không nằm trong phạm vi phân tích thực tế của Howey, chỉ là phân phối thông qua tiền thưởng và bán hàng,” thêm Jeremy Sklaroff, cố vấn chung của mạng Celestia.

Phạt tiền

SEC đã nộp đơn khiếu nại lên Tòa án quận Hoa Kỳ ở Manhattan. Đơn khiếu nại cho biết Hydrogen, Kane và Ostern đã vi phạm các điều khoản về đăng ký, chống gian lận và thao túng thị trường của Đạo luật Chứng khoán.

Không thừa nhận hay phủ nhận các cáo buộc, Ostern đã đồng ý nộp phạt 36,750 đô la cộng với tiền lãi xét xử là 5,118 đô la và các hình phạt tiền trong tương lai do tòa án xác định để đổi lấy việc không thừa nhận hành vi sai trái. Ostern cũng đồng ý với những lệnh cấm ngăn cản anh ta tham gia vào các đợt chào bán chứng khoán hoặc cổ phiếu penny trong tương lai.

SEC đang tìm kiếm phán quyết chống lại Kane, trong đó bao gồm lệnh hủy bỏ các khoản lợi bất chính, hình phạt tiền dân sự và các lệnh cấm anh ta tham gia vào các hoạt động chào bán chứng khoán tiền điện tử hoặc các dịch vụ khác, hoặc đóng vai trò là giám đốc hoặc giám đốc điều hành trong tương lai.