Người ta thường tin rằng khi một công ty khởi nghiệp huy động vốn, nó sẽ hoàn thành mục tiêu gây quỹ của mình. Tuy nhiên, trên thực tế, hành trình của một startup không hề dễ dàng và các vòng gọi vốn khác nhau được khởi động bởi các startup.
Người sáng lập cần hiểu các giai đoạn tài trợ khác nhau để lập kế hoạch tốt hơn và biết cách tiếp cận nhà đầu tư phù hợp. “Không lập kế hoạch là lập kế hoạch thất bại”, đây là lý do tại sao một chiến lược gây quỹ hiệu quả là rất quan trọng đối với các công ty khởi nghiệp.
Hãy bắt đầu với những bước đầu tiên để có một chiến lược gây quỹ tốt:
- Đánh giá công việc khởi nghiệp của bạn
Trước khi xây dựng chiến lược, một bài tập định giá phải được thực hiện.
Đây là điều cần thiết vì người sáng lập phải hiểu giá trị thực của những gì mình đang bán.
InnMind biết rằng định giá không phải là một quá trình dễ dàng. Vì lý do này, nó cung cấp một máy tính định giá khởi động chính xác. Tính toán định giá hợp lý cho công ty khởi nghiệp của bạn ngay bây giờ bằng cách sử dụng máy tính định giá khởi động. - Đặt mục tiêu và giới hạn thời gian
Để bắt đầu một chiến lược gây quỹ tốt, bước đầu tiên là đặt mục tiêu và thời hạn. Điều cần thiết là xác định các mốc sẽ đạt được trong một thời gian cụ thể bằng cách huy động số tiền cần thiết. - Nghiên cứu các nhà đầu tư phù hợp
Bước thứ hai là nghiên cứu các nhà đầu tư phù hợp để không chỉ đầu tư vào vòng vốn mà startup đang huy động mà còn nắm vững thông tin chi tiết về ngành mà startup đang hoạt động. Nếu các nhà đầu tư hiểu rõ về ngành, họ có thể gia tăng giá trị cho startup. bằng cách cung cấp các khuyến nghị chiến lược phù hợp.
Hồ sơ theo dõi của chủ đầu tư cũng rất quan trọng; một công ty khởi nghiệp nên nghiên cứu xem nhà đầu tư đã thoát ra thành công trước đó hoặc nếu công ty đầu tư có tỷ suất hoàn vốn nội bộ cao trong một thời gian dài. Điều quan trọng cần lưu ý là các mục tiêu IRR khác nhau được nhắm mục tiêu bởi mỗi công ty đầu tư tùy thuộc vào các giai đoạn đầu tư của họ.
Các giai đoạn cấp vốn
Giai đoạn tiền hạt giống
Như tên gọi của nó, vòng tiền hạt giống là vòng đầu tiên xảy ra trước vòng hạt giống. Trước đây, tài trợ tiền hạt giống không được liệt kê trong số các vòng tài trợ chính thức. Gần đây nó được coi là một vòng tài trợ do sự quan tâm ngày càng tăng của các công ty đầu tư trong giai đoạn đầu cấp vốn.
Vòng đầu tư này được bảo đảm bởi bạn bè, gia đình, người sáng lập, thiên thần kinh doanh, studio khởi nghiệp, công ty tăng tốc, vườn ươm và thông qua huy động vốn từ cộng đồng.
Số tiền đầu tư thường lên đến $ 500K.
Trong giai đoạn này, các công ty khởi nghiệp vẫn đang tiến hành nghiên cứu hoặc phát triển và sẽ rất ít có một nguyên mẫu hoạt động. Thông thường, những người sáng lập sẽ tìm kiếm hướng dẫn trong việc định hình ý tưởng của startup và mô hình kinh doanh của họ.
Giai đoạn hạt giống
Tài trợ hạt giống là vòng đầu tư truyền thống đầu tiên.
Vòng này được bảo đảm bởi các thiên thần kinh doanh, studio khởi nghiệp, công ty tăng tốc, vườn ươm và các công ty mạo hiểm.
Số tiền đầu tư thường lên đến 2 triệu đô la.
Trong giai đoạn hạt giống, thông thường, các quỹ được sử dụng để nghiên cứu thị trường. Mục đích là để xác định sở thích và thị hiếu của khách hàng mục tiêu. Đối với các công ty khởi nghiệp khác, đó là giai đoạn mà họ sẽ tung sản phẩm của mình ra thị trường hoặc họ sẽ phát triển nó cho mục đích này.
Dòng A - Vòng
Vòng chuỗi A được coi là vòng tài trợ đầu tiên diễn ra trong giai đoạn vốn rủi ro.
Vòng đầu tư này được bảo đảm bởi các quỹ đầu tư mạo hiểm.
Số tiền đầu tư trong vòng này bắt đầu từ $ 500K.
Trong giai đoạn này, sản phẩm và dịch vụ phải sẵn sàng. Công ty khởi nghiệp có cơ sở khách hàng tạo ra nguồn doanh thu đáng tin cậy. Điều rất quan trọng là phải đảm bảo một thỏa thuận dài hạn trong vòng tài trợ này.
Loạt B - Vòng
Đó là trong giai đoạn mở rộng của khởi động mà vòng chuỗi B xảy ra.
Vòng đầu tư này được đảm bảo bằng các quỹ đầu tư mạo hiểm và quỹ đầu tư tư nhân.
Số tiền đầu tư trong vòng này bắt đầu từ $ 2 triệu.
Ở giai đoạn này, công ty khởi nghiệp cần tài chính để mở rộng quy mô và để đi đến cấp độ tiếp theo.
Facebook, hiện là Meta, đã kiếm được 27.5 triệu đô la trong vòng gọi vốn chuỗi B vào tháng 2006 năm 98, khoản tài trợ này đã tăng giá trị của công ty từ 500 triệu đô la lên 2007 triệu đô la. Vào tháng 240 năm 15, công ty đã huy động được chuỗi C 1.6 triệu đô la từ Microsoft. Đó là một khoản đầu tư chiến lược của Microsoft, người đang cố gắng tìm ra phương tiện truyền thông xã hội. Mức định giá đạt 2012 tỷ USD và Microsoft chỉ có 38% cổ phần của công ty. Đợt IPO của Facebook diễn ra vào tháng 104/XNUMX là đợt IPO công nghệ lớn nhất trong lịch sử nước Mỹ tính đến thời điểm đó. Công ty định giá đợt IPO của mình là XNUMX đô la một cổ phiếu, điều này sẽ định giá Facebook là XNUMX tỷ đô la.
Dòng C - Vòng
Nói chung, chuỗi C là vòng tài trợ cuối cùng cho các công ty khởi nghiệp. Tỷ lệ các công ty huy động được vòng đấu loại D là dưới 5% và do đó tỷ lệ này thấp hơn đối với các công ty ở các giai đoạn tiếp theo (E, F hoặc G).
Vòng đầu tư này được bảo đảm bởi các quỹ đầu tư mạo hiểm, nhà đầu tư chiến lược, quỹ đầu cơ và quỹ cổ phần tư nhân.
Số tiền đầu tư là từ $ 10 triệu đến $ 30 triệu.
Trong vòng chuỗi C, công ty thường đổi mới và đưa ra các sản phẩm mới, đồng thời cũng nhắm đến các thị trường mới. Trong giai đoạn này, công ty cũng có thể mua lại một công ty khởi nghiệp khác cho các mục đích chiến lược.
Dòng D - Vòng
Nguồn vốn chuỗi D thường có nghĩa là công ty đang có mức định giá thấp hơn vì khi vòng này xảy ra, điều đó có nghĩa là công ty không thể đạt được mục tiêu với chuỗi C.
Điều này không phải luôn luôn xảy ra, mỗi công ty có một tình huống khác nhau. Ví dụ: Zoom đã đạt được trạng thái kỳ lân vào năm 2017 sau khi huy động được 100 triệu đô la trong vòng Series D. Vòng đầu tư này định giá công ty là 1 tỷ đô la. Với sự gia tăng của đại dịch Covid-19 và sự bao trùm của công việc từ xa, Zoom tiếp tục phát triển và định giá của nó tăng vọt lên 161.5 tỷ đô la vào tháng 2020 năm 9.2 (một mức tăng lớn so với mức định giá IPO 2019 tỷ đô la được đưa ra vào tháng 2022 năm 50.22). Hiện tại, vào tháng XNUMX năm XNUMX, vốn hóa thị trường của Zoom là XNUMX tỷ đô la.
Loạt E - Vòng
Khi vòng chuỗi E xảy ra, điều đó thường có nghĩa là khoản tài trợ của chuỗi D không đủ để công ty đáp ứng nhu cầu vốn của mình. Nó cũng là một chỉ số rất xấu. Vòng đầu tư này diễn ra khi công ty không thể tự tạo ra vốn tự có nhưng vẫn đang chiến đấu để tồn tại.
Dòng F / G - Vòng
Thực sự hiếm khi thấy một doanh nghiệp thực hiện theo chuỗi F / G tài trợ nhưng điều đó hoàn toàn có thể xảy ra. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là một số công ty đáng chú ý đã trải qua các vòng tài trợ này.
IPO
Đợt phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng là giai đoạn tài trợ cuối cùng mà một công ty khởi nghiệp có thể trải qua. Nó xảy ra khi công ty muốn thực hiện chuyển đổi từ tư nhân sang đại chúng bằng cách bán cổ phần của mình cho các nhà đầu tư công là tổ chức hoặc cá nhân.
Bất chấp những nhược điểm của nó, IPO mang lại nhiều lợi ích cho một công ty như được công nhận nhiều hơn và cơ hội nhận được khoản vay cao hơn từ các ngân hàng sẵn sàng cho các công ty niêm yết vay hơn. Công ty sẽ không chỉ tăng cường khả năng huy động vốn từ nhiều nhà đầu tư tiềm năng hơn mà còn công chúng có thể đánh giá công ty một cách hào phóng hơn các nhà đầu tư tư nhân. Một lợi thế khác là việc được niêm yết mang lại cơ hội cho những người sáng lập thanh lý một số cổ phần của họ.
Mỗi vòng tài trợ đều mang lại cơ hội mới cho công ty nhưng nó cũng có thể làm loãng vốn chủ sở hữu và giảm giá trị của công ty.
Liên hệ với các nhà đầu tư phù hợp và gây quỹ với InnMind
InnMind, nền tảng khởi tạo giao dịch hàng đầu, chào đón các công ty khởi nghiệp từ mọi giai đoạn, ngành và khu vực, cả từ lĩnh vực truyền thống và được mã hóa.
Với InnMind, bạn sẽ có cơ hội chuẩn bị sẵn sàng cho các nhà đầu tư thông qua hoạt động trực tuyến hàng tuần sự kiện, hội thảo trên web và các phiên họp dành cho khởi nghiệp.
Hơn nữa, cứ hai tuần một lần, InnMind tổ chức các buổi quảng cáo chiêu hàng thường xuyên, dành cho các công ty khởi nghiệp được mã hóa và truyền thống, trong đó bạn sẽ có cơ hội quảng cáo chiêu hàng trước các nhà đầu tư hàng đầu đã được xác minh và tích cực.
Chuẩn bị sẵn sàng cho các nhà đầu tư với InnMind
Tạo hồ sơ khởi động của bạn ngay bây giờ, miễn phí: tạo hồ sơ khởi động của tôi!
Theo dõi chúng tôi trên LinkedIn: kết nối trên LinkedInvà xem các phiên truyền cảm hứng trên Kênh YouTube InnMind!
Cảm ơn đã đọc, InnMind Team!
- 1 tỷ USD
- $ 10 triệu
- 2019
- 2020
- 2022
- a
- máy gia tốc
- cho phù hợp
- chính xác
- đạt được
- mua lại
- hoạt động
- Lợi thế
- Hiệp định
- luôn luôn
- American
- trong số
- số lượng
- thiên thần
- Một
- phương pháp tiếp cận
- Tháng Tư
- Ngân hàng
- bởi vì
- trước
- được
- phía dưới
- Lợi ích
- giữa
- Tỷ
- Xây dựng
- kinh doanh
- mô hình kinh doanh
- vốn
- viết hoa
- Các công ty
- công ty
- có thể
- Covid-19
- Đại dịch COVID-19
- gây quỹ quần chúng
- quan trọng
- Hiện nay
- khách hàng
- Tùy
- phát triển
- Phát triển
- khác nhau
- Đầu
- Hiệu quả
- ôm hôn
- sự bình đẳng
- thiết yếu
- ví dụ
- Tập thể dục
- mở rộng
- công bằng
- gia đình
- Hình
- Công ty
- Tên
- Dành cho người khởi nghiệp
- người sáng lập
- người sáng lập
- Miễn phí
- từ
- trước mặt
- tài trợ
- Gây quỹ
- quỹ
- tạo ra
- tạo ra
- nhận được
- mục tiêu
- Các mục tiêu
- đi
- tốt
- Phát triển
- có
- Quỹ Hedge
- Cao
- cao hơn
- lịch sử
- Holdings
- Độ đáng tin của
- Hướng dẫn
- Tuy nhiên
- HTTPS
- ý tưởng
- xác định
- quan trọng
- Tăng lên
- tăng
- hệ thống riêng biệt,
- ngành công nghiệp
- Thể chế
- quan tâm
- đầu tư
- Đầu Tư
- nhà đầu tư
- Các nhà đầu tư
- IPO
- IT
- Tháng một
- cuộc hành trình
- Biết
- lớn nhất
- ra mắt
- hàng đầu
- Cấp
- Liệt kê
- dài
- lâu
- Xem
- thực hiện
- làm cho
- thị trường
- Vốn hóa thị trường
- nghiên cứu thị trường
- thị trường
- lớn
- có nghĩa
- Phương tiện truyền thông
- Siêu dữ liệu
- microsoft
- Might
- Các cột mốc
- triệu
- kiểu mẫu
- tiền
- chi tiết
- nhu cầu
- sản phẩm mới
- cung cấp
- Cung cấp
- chính thức
- Trực tuyến
- Cơ hội
- gọi món
- Nền tảng khác
- riêng
- đại dịch
- tỷ lệ phần trăm
- thời gian
- giai đoạn
- Pitch
- lập kế hoạch
- nền tảng
- có thể
- tiềm năng
- trước
- riêng
- Cổ phần tư nhân
- quá trình
- Sản phẩm
- Sản phẩm
- Hồ sơ
- cung cấp
- công khai
- mục đích
- mục đích
- nâng cao
- tăng giá
- nâng cao
- Reading
- Thực tế
- gần đây
- ghi
- giảm
- khu
- đáng tin cậy
- xa
- làm việc từ xa
- nghiên cứu
- trở lại
- doanh thu
- Nguy cơ
- tròn
- vòng
- Quy mô
- an toàn
- Bảo mật
- hạt giống
- Tài trợ hạt giống
- Bán
- Loạt Sách
- Dòng A
- dịch vụ
- phiên
- định
- Chia sẻ
- cổ phiếu
- kể từ khi
- Mạng xã hội
- truyền thông xã hội
- một số
- riêng
- Traineeship
- giai đoạn
- cổ phần
- Bắt đầu
- bắt đầu
- bắt đầu
- khởi động
- Startups
- Trạng thái
- Vẫn còn
- Chiến lược
- ĐẦU TƯ CHIẾN LƯỢC
- Chiến lược
- dòng
- thành công
- dùng
- Mục tiêu
- nhắm mục tiêu
- Công nghệ
- Sản phẩm
- Thông qua
- thời gian
- được mã hóa
- chạm
- theo dõi
- truyền thống
- quá trình chuyển đổi
- hiểu
- lân
- us
- thường
- Định giá
- giá trị
- giá trị
- liên doanh
- đầu tư mạo hiểm
- Đồng hồ đeo tay
- Hội thảo
- hàng tuần
- Điều gì
- CHÚNG TÔI LÀ
- ở trong
- Công việc
- đang làm việc
- sẽ
- trên màn hình
- youtube
- thu phóng