Trong khi tiền điện tử bán lẻ đang giảm giá, DeFi thể chế tăng tốc

Tài chính phi tập trung của tổ chức (DeFi), một xu hướng đề cập đến sự kết hợp giữa các giao thức phần mềm DeFi với các biện pháp bảo vệ phù hợp để đảm bảo tính toàn vẹn tài chính, tuân thủ quy định và bảo vệ khách hàng, là một lĩnh vực đang phát triển nhanh chóng đang nổi lên nhờ đổi mới sản phẩm được tăng tốc, việc áp dụng bùng nổ của tài sản kỹ thuật số và sự phát triển của toàn ngành DeFi.

Trong một báo cáo mới, Diễn đàn Oliver Wyman, ngân hàng DBS của Singapore, Onyx của JP Morgan và Công ty nắm giữ tài sản kỹ thuật số SBI của Nhật Bản, xem xét không gian DeFi mới của tổ chức, cung cấp bản trình bày chuyên sâu về nội dung của lĩnh vực này đồng thời trình bày các cơ hội mà nó mang lại.

Báo cáo định nghĩa DeFi của tổ chức là ứng dụng của giao thức DeFi để mã hóa tài sản trong thế giới thực, kết hợp với mức độ bảo vệ và kiểm soát mà cơ quan quản lý yêu cầu và khách hàng mong đợi, bao gồm các giải pháp nhận dạng để cho phép các tổ chức tài chính tuân thủ chống rửa tiền (AML) và biết các quy định về khách hàng (KYC), an ninh mạng mạnh mẽ và cơ chế truy đòi.

Báo cáo nói rằng token hóa, quá trình phát hành token kỹ thuật số đại diện cho tài sản trong thế giới thực, là một xu hướng đã thu hút sự quan tâm của nhiều công ty tài chính vì nhiều lợi ích tiềm năng của nó. Chúng bao gồm tăng hiệu quả nhờ tự động hóa và loại bỏ trung gian, minh bạch, cải thiện tiềm năng thanh khoản và khả năng giao dịch của tài sản, cũng như thanh toán bù trừ và thanh toán nhanh hơn và có khả năng hiệu quả hơn.

Mã thông báo cũng cho phép sở hữu một phần tài sản. Đổi lại, điều này có thể hạ thấp các rào cản đối với đầu tư và thúc đẩy khả năng tiếp cận toàn diện hơn của các nhà đầu tư bán lẻ đối với các loại tài sản không đủ khả năng chi trả hoặc không đủ chia sẻ trước đây như bất động sản, phát hành cổ phiếu hoặc nợ, do đó cung cấp khả năng tiếp cận nhiều hơn vào các thị trường mà nếu không sẽ chỉ dành cho các nhà đầu tư lớn. nhà đầu tư.

Báo cáo cho biết ngày nay, những nỗ lực theo đuổi mã thông báo đang được tiến hành tốt và bao gồm cả công cụ thanh toán và tài sản.

Về mặt thanh toán, báo cáo lưu ý rằng các ngân hàng trung ương từ khắp nơi trên thế giới đang tăng cường nỗ lực phát hành tiền mặt kỹ thuật số và phát triển các loại tiền kỹ thuật số của ngân hàng trung ương (CBDC). Nó trích dẫn một cuộc khảo sát năm 2021 của Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (BIS) cho thấy 90% ngân hàng trung ương đang điều tra tiềm năng của CBDC, bao gồm 26% đang tích cực phát triển CBDC hoặc tiến hành các dự án thí điểm.

Trong khu vực tư nhân, sự tăng trưởng của thị trường stablecoin, đạt mức vốn hóa thị trường là 150 tỷ USD vào đầu năm nay, là một dấu hiệu cho thấy sự quan tâm ở đó và chứng thực rằng các nhà đầu tư đang trở nên thoải mái hơn với các đại diện kỹ thuật số của tiền mặt.

Về phía tài sản, báo cáo lưu ý rằng token hóa đang nhanh chóng phát triển trên toàn thế giới với khối lượng giao dịch tiếp tục tăng đều đặn. Ví dụ: nền tảng Repo sổ cái phân tán của Broadridge, sử dụng trái phiếu chính phủ được mã hóa, đã đạt 35 tỷ đô la Mỹ trong những tuần đầu tiên sau khi ra mắt.

Ứng dụng repo trong ngày của JP Morgan trên Onyx Digital Assets, được ngân hàng ra mắt vào tháng 2020 năm 430, đã xử lý hơn XNUMX tỷ USD giao dịch repo.

Song song với những nỗ lực của ngành nhằm phát triển token hóa tài sản trong thế giới thực, báo cáo cho biết DeFi đã nhanh chóng nổi lên trong ba năm qua với những đổi mới đang nở rộ trên các hệ sinh thái tài chính khác nhau và thu hút hàng tỷ đô la thanh khoản trên các sàn giao dịch phi tập trung, giao thức cho vay và các giải pháp khác.

Mặc dù DeFi cho đến nay vẫn phổ biến trong không gian chuỗi khối công khai, nhưng các giao thức này, là các quy trình kinh doanh có thể lập trình và tự thực hiện, có thể được áp dụng để tương tác với bất kỳ tài sản mã hóa nào.

Báo cáo cho biết trong thế giới tài chính truyền thống, mã thông báo kết hợp với khả năng lập trình có thể có ý nghĩa sâu rộng đối với ngành công nghiệp rộng lớn hơn. Đặc biệt, nó có thể tiết kiệm đáng kể chi phí do giảm hoạt động trung gian và văn phòng hỗ trợ cũng như tự động hóa. Nó cũng có thể giảm rủi ro bằng cách cho phép giải quyết nguyên tử và giới thiệu các cơ hội kinh doanh mới liên quan đến bản chất khả năng kết hợp của các giao thức DeFi.

Những lợi ích đáng chú ý của DeFi, Nguồn: Diễn đàn Oliver Wyman, DBS, Onyx của JP Morgan, SBI Digital Asset Holdings, 2022

DeFi của tổ chức đã phát triển mạnh mẽ trong năm qua với các giải pháp mới được tung ra và các mối quan hệ đối tác được hình thành để giải quyết các thách thức như lỗ hổng trong giao dịch tài sản kỹ thuật số, các vấn đề liên quan đến KYC và AML cũng như tuân thủ quy định.

Ví dụ: Blockpass, nhà cung cấp xác minh danh tính kỹ thuật số, hợp tác với EMURGO vào đầu năm nay để cung cấp dịch vụ KYC trên chuỗi cho các dự án hệ sinh thái Cardano. EMURGO là một thực thể sáng lập của chuỗi khối Cardano và nhánh thương mại chính thức của nó.

Vào tháng 2022 năm XNUMX, Liquid Meta, một công ty công nghệ và cơ sở hạ tầng DeFi, và Civic, một nhà cung cấp giải pháp nhận dạng kỹ thuật số dựa trên blockchain, đã thành lập quan hệ đối tác chiến lược để mang các dịch vụ nhận dạng được phép an toàn đến DeFi. Sự hợp tác cũng tập trung vào việc cho phép Liquid Meta cung cấp thanh khoản vốn cho các ứng dụng phi tập trung được phép (dApps).

Tổng quan về bối cảnh DeFi của tổ chức, Nguồn: Blockdata, 2022

Tín dụng hình ảnh nổi bật: được chỉnh sửa từ Hình ảnh của rawpixel.com trên Freepik