DeFi و CeDeFi وكيفية الربح في خضم السوق الهابط

نظرًا لأن مجال DeFi يواجه عددًا من المشكلات والتحديات، الأقطاب المالية تحدث إلى ياكوف ليفين، المؤسس والرئيس التنفيذي لشركة ميداس استثمارات حول المشكلات الحديثة لقطاع التمويل اللامركزي، ووضع السوق الحالي، وتقنيات CeDeFi الناشئة، ورؤيته حول المكان الذي يمكن أن يؤدي فيه ذلك إلى سوق العملات المشفرة في المستقبل.

س: مع انخفاض سعر عملة البيتكوين إلى 20 ألف دولار أمريكي وسوق العملات المشفرة بعيدًا جدًا عن أعلى مستوياته على الإطلاق؛ أين نحن بالضبط الآن في دورة الأحداث بأكملها؟

خلال الأشهر التسعة الماضية، شهدنا انخفاضًا مؤلمًا للسوق بأكمله، وكان من الواضح أن معظم اللاعبين غير الأكفاء في السوق لن يتمكنوا من تجاوز شتاء العملات المشفرة. ومع ذلك، يعد الانخفاض وقتًا رائعًا لبدء تتبع اتجاهات العملات المشفرة الناشئة، والتي تجتذب الاستثمارات والسيولة وتصل إلى أعلى مستوياتها على الإطلاق.

في الوقت الحالي، نشهد بعضًا من هذه الاتجاهات تتصاعد خارج الاتجاه السائد. مثال ممتاز على ذلك هو بروتوكول GMX. على الرغم من كونها متمحورة خلال السوق الهابطة، إلا أنها تجتذب الكثير من السيولة والاهتمام من جميع اللاعبين في السوق. لهذا السبب، تتمتع GMX بفرصة كبيرة لتصبح أحد بروتوكولات DeFi الرئيسية في الدورة الصعودية التالية.

على الرغم من أن السوق يبدو باهتًا الآن، إلا أن تركيز المستثمرين يجب أن ينصب على ما يظهر الآن: الاتجاهات والمشاريع الجديدة، الجديدة الصدمة الآليات التي من شأنها أن تسمح بإدارة أفضل لرأس المال، وما إلى ذلك.

س: كان ظهور التمويل اللامركزي DeFi وزراعة المحاصيل أحد المحركات الرئيسية للدورة الصعودية السابقة - لماذا لا يحدث هذا مرة أخرى؟

أصبحت زراعة الغلة شيئا من الماضي ببطء. كما ترون، أصبحت زيادة السيولة لإصدار الرموز المميزة أكثر صعوبة. من ناحية أخرى، يعد جمع رأس المال لنماذج الأعمال الفعالة التي تدفع بعملة ETH والعملات المستقرة أسهل بكثير. تعتبر رشاوى GMX وDeFi و"Real Yield" من الأمثلة الجيدة.

آمل أن يكون هناك المزيد والمزيد من الأدوات في DeFi حيث يمكن للمرء أن يحتفظ باستثمار معين ويحصل على إيرادات من كفاءة وقيمة بروتوكولات الاقتراح. هذا هو بالضبط ما تقوم العديد من بروتوكولات DeFi بتجربته الآن.

س: إذا كان نقص السيولة أمرًا بالغ الأهمية لقطاع التمويل اللامركزي، فكيف يتم حل هذه المشكلة؟

المشكلة الرئيسية لقطاع التمويل اللامركزي الحديث هي نقص السيولة، والتي يحاول التمويل اللامركزي حلها من خلال الاستفادة من زراعة العائد. الكل التشفير انخفض السوق بحوالي 60-80 بالمائة، ونحن نشهد نفس الانخفاض السيولة .

ولهذا السبب، تواجه مشاريع التمويل اللامركزي صعوبة في إدارة رأس المال، وتواجه البروتوكولات مشاكل في جمع الأموال، كما تضعف اقتصاداتها الرمزية. أفضل حل لهذه المشكلة هو المساهمة في نمو السوق بشكل أسرع بأي طريقة ممكنة.

س: ننتقل إلى مجال CeDeFi الناشئ. كيف تفيد استراتيجيات استثمار CeDeFi المستخدم في سوق العملات المشفرة؟

نظرًا لقلة السيولة في التمويل اللامركزي، فإن الاستثمارات في القطاعات محدودة جدًا حاليًا. هذا هو "أيهما جاء أولاً: الدجاجة أم البيضة؟" نوع المشكلة. نظرًا لأن تقنية DeFi ليست بديهية، فإن اكتشافها يستغرق وقتًا. ولهذا السبب، فإن عدد المستخدمين وسلسلة الإعداد محدودان.

حلنا هو CeDeFi استراتيجيات الاستثمار: العناصر الأساسية لاستثمارات DeFi التي يمكن لأي مستخدم استخدامها بسهولة. من خلال اتباع استراتيجية رمزية على منصتنا، يتمكن الشخص من إدارة مركز التمويل اللامركزي (DeFi) الخاص به بشكل فعال. إنهم لا يهدرون الغاز ولا يحتفظون بـ 50 علامة تبويب مفتوحة مرة واحدة؛ ليس عليهم مراقبة جميع المقاييس والقلق بشأن الأمان - ميداس يعتني بكل ذلك.

رهاننا الرئيسي هو أن CeDeFi سيصبح وسيلة أسهل بكثير وأكثر محلية لدخول سوق التمويل اللامركزي، ونحن نبذل كل ما في وسعنا لتحقيق ذلك.

سؤال: لقد رأينا جميعًا ما حدث لـ "سيليوس". كيف يمكن لـ CeDeFi التغلب على عيوب نموذج إدارة الأصول الحالي وتجنب المشكلات الشبيهة بالدرجة المئوية؟

المشكلة الرئيسية في النماذج المشابهة للدرجة المئوية هي أن الشركة تقدم أقل الأسعار الممكنة من ناحية. وفي الوقت نفسه، يحاول تحقيق أقصى استفادة من الأموال عن طريق المخاطرة. من الخارج، يبدو المنتج آمنًا، لكنه في الواقع مجرد وهم.

ويؤدي ذلك إلى أنه بالنسبة لتلك المشاريع التي راكمت أموالاً كثيرة، يصبح من الصعب العثور على مشروع يضع ملايين الدولارات مع سيولة كافية، حتى يتمكنوا من سحبها فوراً إذا دعت الحاجة. وهذا ما أغرق سفينة مئوية وآخرين: لم يكن لديهم ما يكفي من المال لدفع جميع السحوبات. إنها مشكلة كبيرة لمثل هذا المنتج ذو العائد الثابت.

CeDeFi هو نموذج مختلف حيث يتم استثمار أموالك في استراتيجية ما؛ يمكنك الذهاب إلى عنوان محدد والتحقق من جميع الإحصائيات أو سحبها أو إعادتها في أي وقت. أنت تكسب جميع المزايا التي تقدمها الإستراتيجية وتواجه أيضًا مخاطرها.

س: بالحديث عن المخاطر، ما هي مخاطر استراتيجيات الاستثمار في CeDeFi؟ هل هناك أي طرق للتحوط ضدهم؟

الخطر النظامي الأول لـ CeDeFi هو بروتوكولات DeFi. نقوم بإدارتها من خلال التنبيهات على السلسلة والمراقبة على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع لجميع مواقع CeDeFi.

والثاني هو الخطر التوجيهي لاستراتيجيات CeDeFi. يمكن أن يرتفع أداء الاستراتيجيات صعودا وهبوطا، الأمر الذي بدوره سيؤثر على سعر الأصول. لكل استراتيجية، نقوم بإنشاء دليل يساعد المستخدمين على فهم الإستراتيجية، وظروف السوق التي تناسبها بشكل أفضل، وكيفية موازنة المخاطر المحددة من خلال الاستفادة من الاستراتيجيات الأخرى أو فتح مراكز العقود الآجلة.

س: باختصار، كيف ترى مستقبل استثمارات CeDeFi؟

أرى أن استراتيجيات CeDeFi هي المفتاح لجذب الأشخاص إلى قطاع التمويل اللامركزي بسرعة وسهولة. من خلالها، يمكن للمستخدمين التعمق في DeFi عبر التطبيقات المريحة دون قضاء الكثير من الوقت في جمع المعلومات وتحليل ومراجعة كل بروتوكول.

يوفر CeDeFi البساطة، وفي الوقت نفسه، الكفاءة في الاستثمارات. وفي نهاية المطاف، ستستفيد جميع الأطراف بشكل كبير من استخدام طبقة استثمار CeDeFi.

نظرًا لأن مجال DeFi يواجه عددًا من المشكلات والتحديات، الأقطاب المالية تحدث إلى ياكوف ليفين، المؤسس والرئيس التنفيذي لشركة ميداس استثمارات حول المشكلات الحديثة لقطاع التمويل اللامركزي، ووضع السوق الحالي، وتقنيات CeDeFi الناشئة، ورؤيته حول المكان الذي يمكن أن يؤدي فيه ذلك إلى سوق العملات المشفرة في المستقبل.

س: مع انخفاض سعر عملة البيتكوين إلى 20 ألف دولار أمريكي وسوق العملات المشفرة بعيدًا جدًا عن أعلى مستوياته على الإطلاق؛ أين نحن بالضبط الآن في دورة الأحداث بأكملها؟

خلال الأشهر التسعة الماضية، شهدنا انخفاضًا مؤلمًا للسوق بأكمله، وكان من الواضح أن معظم اللاعبين غير الأكفاء في السوق لن يتمكنوا من تجاوز شتاء العملات المشفرة. ومع ذلك، يعد الانخفاض وقتًا رائعًا لبدء تتبع اتجاهات العملات المشفرة الناشئة، والتي تجتذب الاستثمارات والسيولة وتصل إلى أعلى مستوياتها على الإطلاق.

في الوقت الحالي، نشهد بعضًا من هذه الاتجاهات تتصاعد خارج الاتجاه السائد. مثال ممتاز على ذلك هو بروتوكول GMX. على الرغم من كونها متمحورة خلال السوق الهابطة، إلا أنها تجتذب الكثير من السيولة والاهتمام من جميع اللاعبين في السوق. لهذا السبب، تتمتع GMX بفرصة كبيرة لتصبح أحد بروتوكولات DeFi الرئيسية في الدورة الصعودية التالية.

على الرغم من أن السوق يبدو باهتًا الآن، إلا أن تركيز المستثمرين يجب أن ينصب على ما يظهر الآن: الاتجاهات والمشاريع الجديدة، الجديدة الصدمة الآليات التي من شأنها أن تسمح بإدارة أفضل لرأس المال، وما إلى ذلك.

س: كان ظهور التمويل اللامركزي DeFi وزراعة المحاصيل أحد المحركات الرئيسية للدورة الصعودية السابقة - لماذا لا يحدث هذا مرة أخرى؟

أصبحت زراعة الغلة شيئا من الماضي ببطء. كما ترون، أصبحت زيادة السيولة لإصدار الرموز المميزة أكثر صعوبة. من ناحية أخرى، يعد جمع رأس المال لنماذج الأعمال الفعالة التي تدفع بعملة ETH والعملات المستقرة أسهل بكثير. تعتبر رشاوى GMX وDeFi و"Real Yield" من الأمثلة الجيدة.

آمل أن يكون هناك المزيد والمزيد من الأدوات في DeFi حيث يمكن للمرء أن يحتفظ باستثمار معين ويحصل على إيرادات من كفاءة وقيمة بروتوكولات الاقتراح. هذا هو بالضبط ما تقوم العديد من بروتوكولات DeFi بتجربته الآن.

س: إذا كان نقص السيولة أمرًا بالغ الأهمية لقطاع التمويل اللامركزي، فكيف يتم حل هذه المشكلة؟

المشكلة الرئيسية لقطاع التمويل اللامركزي الحديث هي نقص السيولة، والتي يحاول التمويل اللامركزي حلها من خلال الاستفادة من زراعة العائد. الكل التشفير انخفض السوق بحوالي 60-80 بالمائة، ونحن نشهد نفس الانخفاض السيولة .

ولهذا السبب، تواجه مشاريع التمويل اللامركزي صعوبة في إدارة رأس المال، وتواجه البروتوكولات مشاكل في جمع الأموال، كما تضعف اقتصاداتها الرمزية. أفضل حل لهذه المشكلة هو المساهمة في نمو السوق بشكل أسرع بأي طريقة ممكنة.

س: ننتقل إلى مجال CeDeFi الناشئ. كيف تفيد استراتيجيات استثمار CeDeFi المستخدم في سوق العملات المشفرة؟

نظرًا لقلة السيولة في التمويل اللامركزي، فإن الاستثمارات في القطاعات محدودة جدًا حاليًا. هذا هو "أيهما جاء أولاً: الدجاجة أم البيضة؟" نوع المشكلة. نظرًا لأن تقنية DeFi ليست بديهية، فإن اكتشافها يستغرق وقتًا. ولهذا السبب، فإن عدد المستخدمين وسلسلة الإعداد محدودان.

حلنا هو CeDeFi استراتيجيات الاستثمار: العناصر الأساسية لاستثمارات DeFi التي يمكن لأي مستخدم استخدامها بسهولة. من خلال اتباع استراتيجية رمزية على منصتنا، يتمكن الشخص من إدارة مركز التمويل اللامركزي (DeFi) الخاص به بشكل فعال. إنهم لا يهدرون الغاز ولا يحتفظون بـ 50 علامة تبويب مفتوحة مرة واحدة؛ ليس عليهم مراقبة جميع المقاييس والقلق بشأن الأمان - ميداس يعتني بكل ذلك.

رهاننا الرئيسي هو أن CeDeFi سيصبح وسيلة أسهل بكثير وأكثر محلية لدخول سوق التمويل اللامركزي، ونحن نبذل كل ما في وسعنا لتحقيق ذلك.

سؤال: لقد رأينا جميعًا ما حدث لـ "سيليوس". كيف يمكن لـ CeDeFi التغلب على عيوب نموذج إدارة الأصول الحالي وتجنب المشكلات الشبيهة بالدرجة المئوية؟

المشكلة الرئيسية في النماذج المشابهة للدرجة المئوية هي أن الشركة تقدم أقل الأسعار الممكنة من ناحية. وفي الوقت نفسه، يحاول تحقيق أقصى استفادة من الأموال عن طريق المخاطرة. من الخارج، يبدو المنتج آمنًا، لكنه في الواقع مجرد وهم.

ويؤدي ذلك إلى أنه بالنسبة لتلك المشاريع التي راكمت أموالاً كثيرة، يصبح من الصعب العثور على مشروع يضع ملايين الدولارات مع سيولة كافية، حتى يتمكنوا من سحبها فوراً إذا دعت الحاجة. وهذا ما أغرق سفينة مئوية وآخرين: لم يكن لديهم ما يكفي من المال لدفع جميع السحوبات. إنها مشكلة كبيرة لمثل هذا المنتج ذو العائد الثابت.

CeDeFi هو نموذج مختلف حيث يتم استثمار أموالك في استراتيجية ما؛ يمكنك الذهاب إلى عنوان محدد والتحقق من جميع الإحصائيات أو سحبها أو إعادتها في أي وقت. أنت تكسب جميع المزايا التي تقدمها الإستراتيجية وتواجه أيضًا مخاطرها.

س: بالحديث عن المخاطر، ما هي مخاطر استراتيجيات الاستثمار في CeDeFi؟ هل هناك أي طرق للتحوط ضدهم؟

الخطر النظامي الأول لـ CeDeFi هو بروتوكولات DeFi. نقوم بإدارتها من خلال التنبيهات على السلسلة والمراقبة على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع لجميع مواقع CeDeFi.

والثاني هو الخطر التوجيهي لاستراتيجيات CeDeFi. يمكن أن يرتفع أداء الاستراتيجيات صعودا وهبوطا، الأمر الذي بدوره سيؤثر على سعر الأصول. لكل استراتيجية، نقوم بإنشاء دليل يساعد المستخدمين على فهم الإستراتيجية، وظروف السوق التي تناسبها بشكل أفضل، وكيفية موازنة المخاطر المحددة من خلال الاستفادة من الاستراتيجيات الأخرى أو فتح مراكز العقود الآجلة.

س: باختصار، كيف ترى مستقبل استثمارات CeDeFi؟

أرى أن استراتيجيات CeDeFi هي المفتاح لجذب الأشخاص إلى قطاع التمويل اللامركزي بسرعة وسهولة. من خلالها، يمكن للمستخدمين التعمق في DeFi عبر التطبيقات المريحة دون قضاء الكثير من الوقت في جمع المعلومات وتحليل ومراجعة كل بروتوكول.

يوفر CeDeFi البساطة، وفي الوقت نفسه، الكفاءة في الاستثمارات. وفي نهاية المطاف، ستستفيد جميع الأطراف بشكل كبير من استخدام طبقة استثمار CeDeFi.