ম্যারাথন ডিজিটাল স্টক কেনার জন্য এটি একটি ভাল সময়?

পাবলিকলি ট্রেড করা বিটকয়েন মাইনার ম্যারাথন ডিজিটাল বিটকয়েনের সাথে তার শেয়ারের দাম কমতে দেখেছে। সুতরাং, যে এটি একটি ভাল কেনার না?

10 নভেম্বর, 2021-এ বিটকয়েনের দাম সর্বকালের সর্বোচ্চ হিট থেকে নেমে এসেছে এবং অনেক পাবলিকলি ট্রেড করা বিটকয়েন মাইনিং স্টক এর সাথে তাদের দামও কমতে দেখেছে। ম্যারাথন ডিজিটাল হোল্ডিংস (MARA) এই নিয়মের ব্যতিক্রম ছিল না।

কর্পোরেট বৃদ্ধি

এর শেষ দুটি আয়ের প্রতিবেদন এটির সবচেয়ে শক্তিশালী প্রদর্শন ছিল না, তবে ম্যারাথন সামগ্রিকভাবে 2021 সালে একটি শক্তিশালী বছর ছিল। 3 জানুয়ারী, 2022 এ, ম্যারাথন মুক্তি এই উল্লেখযোগ্য হাইলাইটগুলি সহ এর 2021 পূর্ণ বছর এবং ডিসেম্বরের আপডেটগুলি:

• 3,197 অর্থবছরে 2021 স্ব-মাইনড বিটকয়েন অর্জিত হয়েছে (বছরে 846% বৃদ্ধি পেয়েছে)
• মোট বিটকয়েন হোল্ডিং প্রায় 8,133 BTC-এ বৃদ্ধি পেয়েছে
• আনুমানিক $268.5 মিলিয়ন হাতে মোট নগদ পৌঁছেছে
• 72,495 সালে 2021 ASIC খনি শ্রমিক যোগ করা হয়েছে (বর্তমান খনির বহরে 32,350 জন সক্রিয় খনি শ্রমিক রয়েছে যা প্রতি সেকেন্ডে প্রায় 3.5 এক্সহাশ উত্পাদন করে [EH/s]) 

উপরে মার্থনের হ্যাশ হারের একটি বার চার্ট, এটির বিশ্বব্যাপী হ্যাশ হারের শতাংশ এবং 2022 এবং 2023 এর জন্য এর পূর্বাভাস। ম্যারাথনের বিশ্বব্যাপী হ্যাশ হারের শতাংশে হ্রাস এবং নিজস্ব হ্যাশ রেট বৃদ্ধির পরামর্শ দেয় যে এর প্রতিযোগীরা এর চেয়ে বেশি আক্রমণাত্মকভাবে প্রসারিত হয়েছিল এটা এই সময়ের মধ্যে ছিল. যখন ম্যারাথন থেকে খনি শ্রমিকদের গ্রহণ অব্যাহত তার Bitmain চুক্তি, এটির সম্প্রসারণের প্রচেষ্টায় আরও আক্রমনাত্মক হতে হবে।

সফলভাবে ম্যারাথন একটি নতুন খনির সুবিধা নির্মিত হার্ডিন, মন্টানায়, যার ফলে এর হ্যাশ রেট 0.2 সালের জানুয়ারিতে 2021 EH/s থেকে ডিসেম্বর 3.5-এ 2021 EH/s-এ বৃদ্ধি পেয়েছে। এর পরবর্তী খনির সুবিধা, পশ্চিম টেক্সাস জন্য সেট, Q1 2022-এ কাজ করার জন্য প্রস্তুত হবে৷ সমস্ত নির্মাণ যদি সময়সূচী অনুসরণ করে, ম্যারাথন 2023 সালের প্রথম দিকে তার ক্রয়কৃত খনি শ্রমিকদের মোতায়েন করবে; অপারেশনটিতে 199,000 বিটকয়েন খনি শ্রমিক থাকবে, যা প্রায় 23.3 EH/s উৎপাদন করবে, যা ম্যারাথনকে বিশ্বের সর্ববৃহৎ সর্বজনীনভাবে বাণিজ্য করা বিটকয়েন খনি শ্রমিকদের মধ্যে একটি করে তুলবে।

MARA স্টক মূল্য বিশ্লেষণ

এর অনেক সহকর্মীর মতো, ম্যারাথনের স্টক মূল্য বিটকয়েনের দামের সাথে ঘনিষ্ঠভাবে আবদ্ধ হয়েছে। মার্চ এবং এপ্রিলে, MARA এবং বিটকয়েন নতুন উচ্চতায় উঠেছিল এবং এপ্রিলে যখন বিটকয়েনের দাম কমেছিল, তখন MARA স্টকও হয়েছিল।

মে এবং জুন মাসে, MARA স্টক বিটকয়েনের আন্দোলনের সাথে চলতে থাকে: চীনের খনির ক্র্যাকডাউনের সময়, বিটকয়েনের দাম $33,000 এর নিচে নেমে আসে এবং এই সময়সীমার মধ্যে MARA স্টক প্রায় 40% ক্র্যাশ হয়।

গ্রীষ্মে এই মূল্যের গতিবিধি শেষ হয়নি — দুটি বিটকয়েন এক্সচেঞ্জ-ট্রেডেড ফান্ড (ETFs) চালু করার সাথে সাথে, বিটকয়েন একটি নতুন সর্বকালের সর্বোচ্চ এবং MARA অনুসরণ করেছে। MARA হল একমাত্র বিটকয়েন-সংলগ্ন ইক্যুইটিগুলির মধ্যে একটি যা বিটকয়েন একই কাজ করার সময় একটি নতুন সর্বকালের উচ্চতা অর্জন করেছে। এটি সুপারিশ করবে যে MARA-এর দাম অন্যান্য বিটকয়েন-সংলগ্ন ইক্যুইটির তুলনায় বিটকয়েনের দামের সাথে আরও সরাসরি সম্পর্কযুক্ত। এটি লক্ষণীয় যে বিটকয়েন এটি লেখার সময় প্রায় 40% নেমে এসেছে, MARA তার সাম্প্রতিক সর্বকালের উচ্চ থেকে প্রায় 70% হ্রাস পেয়েছে।

Q4 এ MARA-এর পতনের জন্য প্রধান অপরাধী ছিল a সপিনা ইউএস সিকিউরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ কমিশন (এসইসি), ম্যারাথনকে হার্ডিন সুবিধা নির্মাণ এবং অর্থায়ন সংক্রান্ত নথি তৈরি করতে বলে। এই সাবপোনার দিনে, MARA স্টক 27% কমে গেছে। যদিও এই সাবপোনা থেকে কিছুই আসেনি, বাজারগুলি তাদের রায় দিয়েছে। এটি MARA এর দৈনিক চার্টে সবচেয়ে বড় ক্যান্ডেলস্টিক এবং এটি প্রচুর পরিমাণে বহন করবে ওভারহেড প্রতিরোধের, কিন্তু পরে যে আরো.

ম্যারাথন মার্চ মাসে Q4 আয়ের ডেটা শেয়ার করবে। কিন্তু গত তিন বছরের পেছনের দিকে তাকালে ম্যারাথন কতটা এগিয়েছে এবং কতটা বাকি আছে তার ছবি আঁকাতে সাহায্য করে।

সম্প্রসারণের প্রচেষ্টার কারণে ম্যারাথনের Q3 আয়ের অনুমান 0.65 মিস করেছে: নতুন সুবিধা তৈরি করা, বিটমেইন থেকে খনি শ্রমিক কেনা এবং নতুন শেয়ার ইস্যু করা. এই প্রচেষ্টাগুলি কোম্পানির HODL কৌশলের সাথে মিলিত হয়েছে (যা অক্টোবর 2020 সাল থেকে কার্যকর হয়েছে) আগের বছরের তুলনায় অপারেটিং খরচ বাড়িয়েছে। যদিও রাজস্ব ক্রমাগতভাবে বৃদ্ধি পাচ্ছে, সেখানে ইতিবাচক লক্ষণ দেখা যাচ্ছে যে একবার এই সম্প্রসারণের প্রচেষ্টাগুলি বই থেকে বেরিয়ে আসার পরে, এবং সম্প্রসারণ অব্যাহত থাকায় রাজস্ব বাড়তে থাকে, শেয়ার প্রতি আয় (EPS) সঠিক হওয়া উচিত এবং স্টককে উচ্চতর চালাতে সহায়তা করা উচিত।

MARA-এর দৈনিক চার্ট বিশ্লেষণ করে, 10 নভেম্বর সর্বকালের সর্বোচ্চে পৌঁছে যাওয়ার পর থেকে স্টকটি একটি কঠিন নিম্নমুখী প্রবণতায় (নীল রেখা) রয়েছে৷ যদিও এই নিম্নমুখী প্রবণতাটি এখন দুই মাসেরও বেশি সময় ধরে চলছে, কিছু কিছু ক্ষেত্রে সমর্থন আসছে, আমরা শীঘ্রই এই নিম্ন প্রবণতা একটি বিরতি দেখতে হবে.

স্বল্প-মেয়াদী উচ্চ/নিচু, ফাঁক, মোমবাতি এবং প্রতিরোধের গুরুত্ব হল ওয়াল স্ট্রিটে বড় অর্থ দ্বারা একটি চার্টে রেখে যাওয়া সূত্র। চার্ট এবং তাদের সংকেতগুলি বিশ্লেষণ করা আমাদেরকে আরও ভালভাবে বিচার করতে দেয় যে কোনও স্টক নির্দিষ্ট এলাকায় কীভাবে প্রতিক্রিয়া দেখাবে।

নীচের চার্টে সমর্থনের ক্ষেত্র (লাল লাইন) এবং প্রতিরোধের (সবুজ লাইন) দেখানো হয়েছে। সমর্থন এবং প্রতিরোধের এই ক্ষেত্রগুলিকে স্টক কেনা এবং বিক্রি করার জন্য চিহ্নিতকারী হিসাবে ব্যবহার করা যেতে পারে। একটি কৌশলের একটি উদাহরণ হল যদি স্টক সমর্থনের একটি লাল রেখার কাছে যাওয়ার সাথে সাথে ভলিউম কমতে থাকে, সমর্থন এলাকার যতটা সম্ভব কাছাকাছি অবস্থান নেওয়া (শেয়ার কেনা) ট্রেডারকে স্টকটিকে একটি এলাকায় রিবাউন্ড করার জন্য আরও জায়গা দেয়। প্রতিরোধ আমরা প্রতিরোধের কাছে যাওয়ার সাথে সাথে ভলিউম বৃদ্ধি করা উচিত এবং এটি উপরে ভেঙ্গে যায়, সমর্থনের একটি নতুন ক্ষেত্র তৈরি করা হয় এবং স্টক পতন শুরু হলে এটি সর্বনিম্ন প্রস্থান মূল্যে পরিণত হবে।

রঙগুলি নির্দেশ করে যে এই লাইনগুলি ভেঙে গেলে আমাদের প্রত্যাশাগুলি কোথায় হওয়া উচিত — যদি স্টকটি সমর্থনের লাল রেখার নীচে ভেঙ্গে যায়, তবে আমরা সম্ভবত পরবর্তী সমর্থনের ক্ষেত্র পর্যন্ত (এবং প্রতিরোধের ক্ষেত্রগুলির জন্য উল্টোটি) অবধি নীচে চলতে থাকব। আমি চার্টে লাইন নম্বরের সাথে সম্পর্কিত সংখ্যা সহ সমর্থন এবং প্রতিরোধের ক্ষেত্রগুলি তালিকাভুক্ত করেছি। 

সহায়তা

1. এই এলাকাটি বালিতে আমাদের প্রথম প্রতিরক্ষামূলক লাইন। এগুলি হল গত সপ্তাহের নিম্নস্তর যা এখনও ভাঙা হয়নি, উল্টো ব্যবধান এবং আগস্ট থেকে নিশ্চিত সমর্থন এবং মে থেকে নিম্নমুখী ব্যবধান, যা জুনের মাঝামাঝি পর্যন্ত আগের প্রতিরোধ ছিল
2. এটি নিশ্চিত সমর্থনের একটি ক্ষেত্র যা জুলাইয়ের শেষের পর থেকে পরীক্ষা করা হয়নি, জানুয়ারিতে ঊর্ধ্বমুখী ব্যবধানের প্রতিরোধ এবং নীচে এবং মে মাসে নিম্নমুখী ব্যবধান এবং প্রতিরোধের নীচে
3. জুলাইয়ের শেষের দিক থেকে কম (এটি পরীক্ষা করা হয়নি এবং চারটি এলাকার কাছাকাছি থাকায় এটি কিছুই হতে পারে না)। এর মধ্যে অন্তত একটি সাপোর্ট হবে (সম্ভাব্যভাবে সামান্য বেশি, 21 মিটারের উপরে এবং দিনের কম হওয়ার পরিবর্তে যেখানে বন্ধ ছিল তার কাছাকাছি)
4. $20 মূল্য স্তর একটি মনস্তাত্ত্বিক সংখ্যা যা কিছু স্তরের সমর্থন প্রমাণ করা উচিত। এটি জানুয়ারী 2021 থেকে একটি উল্টো ব্যবধানের নীচের কাছাকাছিও রয়েছে।
5. মে এর কম, যা পরীক্ষা করা হয়নি

সহ্য করার ক্ষমতা

প্রধান চলমান গড় লাইন যা আমি মনোযোগ দিতে চাই বর্তমান মূল্য স্তরের উপরে বসে। এই চলমান গড় হল 21 দিনের সূচকীয় চলমান গড় (EMA, গোলাপী লাইন), 50-দিন সহজ চলন্ত গড় (SMA, কমলা লাইন), এবং 200-দিনের সরল মুভিং এভারেজ (হোয়াইট লাইন) এবং সবই ভবিষ্যতে প্রতিরোধের ক্ষেত্র হবে।

1. গত বুধবারের বড় লাল ক্যান্ডেলস্টিক থেকে কম। আশেপাশের অন্যান্য মোমবাতিগুলির তুলনায় এর আকার এবং দিনে উচ্চতর আয়তনের কারণে, এই মোমবাতিটির মধ্যে কোথাও প্রতিরোধ থাকবে এবং মোমবাতিটির দেহের ভিতরে স্টকের অক্ষমতার কারণে এই মোমবাতিটির নীচের অংশটি দ্রুত প্রতিরোধে পরিণত হয়েছে।
2. এই ক্যান্ডেলস্টিকের মাঝামাঝি ডিসেম্বর থেকে স্বল্প-মেয়াদী নিম্নের সাথে মিলে যায়। জুলাইয়ের শুরুতে এটিও প্রতিরোধ ছিল যা 13 টানা ট্রেডিং দিনের জন্য একটি কঠিন, তীক্ষ্ণ বিক্রি বন্ধ করে দেয়।
3. ক্যান্ডেলস্টিকের শীর্ষটি সেই জুলাইয়ের দিনের উচ্চতার সাথে মিলে যায় যা 13 দিনের বিক্রি বন্ধ করে দেয়। এই ক্ষেত্রগুলির মধ্যে শুধুমাত্র একটি প্রকৃত প্রতিরোধের আরেকটি উদাহরণ হতে পারে।
4. 27 থেকে 28 ডিসেম্বরের মধ্যে নিম্নমুখী ব্যবধানের নীচে। এটি সেই একই এলাকা যেখানে 200-দিনের SMA বর্তমানে বসে আছে।
5. 27 ডিসেম্বর স্বল্প-মেয়াদী উচ্চে পৌঁছেছিল 21-দিনের EMA-এর উপরে যাওয়ার ব্যর্থ প্রচেষ্টা; 8 থেকে 11 অক্টোবর পর্যন্ত একটি উল্টো ব্যবধানের শীর্ষে, যা অবিলম্বে সমর্থন হিসাবে পরীক্ষা করা হয়েছিল। MARA উল্টো দিকে ব্রেক করা উচিত, $40 মূল্য স্তর পুনরুদ্ধার থেকে গতিবেগ স্টক উচ্চ জোর করা উচিত. MARA $80-এর উপরে ভাঙ্গলে আরও ব্রেকআউটের প্রত্যাশা 40% এর কাছাকাছি হবে।
6. প্রত্যাশিত প্রতিরোধের পরবর্তী ক্ষেত্র প্রায় $45: স্বল্পমেয়াদী উচ্চ সেপ্টেম্বরে পৌঁছেছে
7. $50 মূল্যের স্তরটি 17 ফেব্রুয়ারিতে পৌঁছে যাওয়া আগের সর্বকালের সর্বোচ্চ থেকে খুব বেশি দূরে নয়; নভেম্বরের শেষ দুই সপ্তাহের জন্য সমর্থনের এলাকা
8. সমস্ত চূড়ান্ত প্রতিরোধের ক্ষেত্রগুলি 15 নভেম্বর (এসইসি সাবপোনার তারিখ) দেখা বৃহত্তম ক্যান্ডেলস্টিক সম্পর্কিত। এই ক্যান্ডেলস্টিকটি মোট প্রায় 25%। এটি স্টককে তার সীমার বাইরে না ভেঙে বাণিজ্য করার জন্য একটি বিস্তৃত পরিসর দেয়। যারা ট্রেডিং শৈলীতে বেশি মনোযোগী তাদের জন্য এটি বিকল্প ট্রেডিংয়ের জন্য প্রধান রিয়েল এস্টেট।

চার্টটি এখন যেখানে রয়েছে তার উপর ভিত্তি করে, সেখানে কোন ঐতিহ্যগত চার্ট প্যাটার্ন তৈরি হয়নি, যা প্রস্তাব করে যে আমরা বেস বিল্ডিংয়ের সময় রয়েছি। একটি বেস তৈরি করার সময় উচ্চ থেকে প্রচুর বিক্রি সবচেয়ে বেশি বিক্রি বন্ধের চেয়ে বেশি। এই বেস বিল্ডিং পিরিয়ডের সেল অফ পিরিয়ড একটি সুস্থ বেসের চেয়ে বেশি, তবে গত দুই বছর ধরে MARA কতটা অস্থির হয়েছে তা দেওয়া, এটি অযৌক্তিক নয়।

যদিও কোন সঠিক ভিত্তি নেই এবং MARA একটি অপরিমেয় নিম্নমুখী প্রবণতার মধ্যে রয়েছে, এটি এই মুহূর্তে কেনা নয়। যাইহোক, আরও আক্রমনাত্মক বিনিয়োগকারীরা ট্রেডের সাথে প্রত্যাশা সেট করতে সহায়তা করার জন্য সমর্থন এবং প্রতিরোধের ক্ষেত্রগুলির সাথে ডাউনট্রেন্ড লাইনের বিরতি ব্যবহার করার চেষ্টা করতে পারে। 

সূত্র: https://bitcoinmagazine.com/markets/analyzing-marathon-digital-stock-performance