Fintech Nexus USA 2022: Hvorfor fremtiden for betalinger vil være Blockchain-baseret

Når forbrugerfokuseret finans taler om krypto, udvikler samtalen sig i retning af handel, satsning og personligt ejerskab, men det er småt i forhold til institutionelle B2b-transaktioner.

I en brandchat i slutningen af ​​maj satte reps fra to banker og et kryptoteknologisk firma sig ned med Peter Renton for at diskutere fremtiden for stablecoin-betalinger.

Wade Peery, CAO i FirstBankog Matthew Maxey, innovationschef i Synovus bank, deltage i USDF konsortium af banker, der bruger en fælles stablecoin. Naturligvis sagde de, at fremtiden for betalinger ville være i krypto.

Medstifter og direktør for Figure Mike Cagney begyndte med at beskrive, hvorfor blockchain er en fremragende teknologi til at opbygge forbedringer af økosystemet for billion-dollar-betalinger. Han sagde, at blockchain erstatter tillid med sandhed; du kan se på et aktiv og vide præcis, hvad det repræsenterer. Teknikken giver dig mulighed for at handle "bilateralt" eller uden modpartsrisiko eller afvikling i anden del.

"Så når du krydser de to ting, kan du skabe markedspladser, hvor du er agnostisk over for din modpart," sagde han. "Dette er utroligt kraftfuldt inden for finansielle tjenester, for hvis du tænker over det, er finansielle tjenester alle i det væsentlige formidlede markedspladser."

Handler på blockchain

Cagney sagde, at prædikatet omkring blockchain-betalinger i fremtiden er stablecoins. Lunas kollaps og bankløb førte til nyheden, men han sagde, at enden ville være bankstøttede almindelige møntbetalinger.

Han beskrev testcasen i 2021, hvor ansatte i Figure Equity Solutions noterede deres aktieoptioner på oprindelsesblockchain til markedshandel med fuld regulatorisk opbakning. Cagney kaldte det første gang en bank udstedte en stablecoin for at understøtte en blockchain-transaktion.

Provenance, i samarbejde med fem samfundsbanker, skabte derefter et token kaldet USDF og sagde, at enhver bank, der ønsker at være en del af USDF, kunne oprette og ødelægge tokens og overføre dem til at handle på blockchain.

Han sagde, at ægte bankudstedte stablecoins giver et ubegrænset udbud af tokens til at understøtte decentraliserede transaktioner. Mønter til betalinger er bedre, når de er uendelige.

"Den anden og mere relevante indvirkning af dette er, at USDF i bund og grund er et betalingsnetværk som en 24/7 365 jernbane, hvoraf banker og kunder kan flytte penge," sagde han. "Dette adresserer ACH, udveksling, grænseoverskridende opgaver og hurtig: det har en massiv, dyb forgrening til det bredere betalingsøkosystem."

Cagney sagde, at bankudstedte stablecoins til sidst ville fortrænge enhver anden måde at flytte penge på.

At sidde på sidelinjen er ikke længere en mulighed

Wade Peery, en bankmand i årtier, sagde, at han så, mens bølger af teknologi skyllede ind over industrien. Da den første fintech-bølge passerede, sad bankerne på sidelinjen, og Peery sagde, at han ville gøre mere.

“Jeg har set internettet komme til at være i bankbranchen; Jeg har set mobiltelefoner udvikle sig til smartphones,” sagde Peery. "Efter min mening vil blockchain være lige så forstyrrende og gavnlig for industrien, som disse ting var, og at sidde på sidelinjen er ikke en mulighed."

Med den ånd sluttede FirstBank sig til USDF-konsortiet for at tilbyde kunderne bedre, hurtigere og mere retfærdigt.

"Vi så på det som de fremtidige kernedele af vores bankinfrastruktur," sagde Maxey og pegede på den nuværende kerneteknologi, som Synovus bruger, såsom swift- og p2p-netværk.

"Vi nærmer os dette fra et F&U-perspektiv, inkuberer use cases og forskellige use cases," sagde han. "Den anden side af, hvorfor vi besluttede at tilslutte os, var, se, vi vil gerne være en del af at hjælpe med at etablere en ny ramme, en bedre måde at læne sig ind i med andre banker."

Det handler ikke kun om at tro, at stablecoins er på forkant med finanssektoren; det er at være en del af samtalen og formulere, hvordan fremtiden skal se ud i USA, sagde Maxey.

Falder stablecoins ikke fra kredsløb?

Renton stillede det presserende spørgsmål: hvorfor skulle et publikum af finansielle eksperter bekymre sig om stablecoins, når projekter som Luna styrter ned og brænder på så forfærdelig en måde.

Cagney sagde, at offentlige bankstøttede mønter ikke er det samme som decentraliserede udvekslingsmønter. Han argumenterede for, at bankstøttede stablecoins som USDF er mere sikre, primært på grund af sikkerhedsforanstaltninger, som regulatorer efterlyste i år.

"Hvis du ser på, hvad Yellen udsendte præsidentens arbejdsgruppe om stablecoin USDF, er præcis, hvad hun sagde, at det skulle være en bankudstedt mønt, udført på en reguleret måde og KYC AML-infrastruktur bag den," sagde han.

Cagney sagde, at sikkerhed kommer fra bankøkosystemet; selvom det har været langsomt med at opdatere tidligere, er det en af ​​styrkerne. Regulering holder dårlig reservepraksis på afstand, men det er svært at blive ved med at tilpasse sig regeringens forventninger, når Fed selv kan etablere banksystemets største konkurrent, sagde Cagney.

"Og jeg tror, ​​at en af ​​de ting, som banker anerkender al denne diskussion om centralbankernes digitale valuta CBDC, er, at bankerne skal stå foran det," sagde Cagney. "Hvis Fed bygger en CBDC, er det enden på banksystemet. Det er en eksistentiel trussel, som bankerne skal stå foran.”

Hvem kontrollerer bankens stablecoins?

Cagney sagde, at medlemsbankerne kontrollerer USDF, og deres magt gør dem i stand til at overgå fintech-løsninger til ældre bankproblemer. Med den magt kan medlemsbankerne programmere, hvad de vil inden for det finansielle område; Cagney sagde, at udtrykket programmerbare penge er ægte og ikke engang fuldt ud realiseret.

Han gav eksemplet med Square, der fungerer som erhverver og långiver i overgange: en bank kan gøre det med ny teknologi. Han sagde, at banker kunne tage USDF og integrere det i deres mobilløsning, hvilket giver kunden en ny betalingsmetode og "bliver" den handlende erhverver.

"Bankerne vil sige, 'Jeg vil skære de 100 til 300 basispunkter ud af udvekslingsomkostninger, og jeg vil sætte dig op til at acceptere USDF som en betalingsskinne fra vores kunder," sagde han. "Banken vil tage de højfrekvente data, og de kan blive handlende långivere, og ikke kun de mellemliggende, Square, der også mellemliggende Square Cash."

FirstBank gør det allerede gennem denne betalingsskinne; det er ikke kun en funktion. Det er et kerneværktøj i banksystemet, og Cagney sagde, at det kun sker, fordi bankerne styrer mønten.

Venter på regulatorer

Peery sagde, at det er en enorm fordel for små virksomheder, som betaler 3% for at acceptere betalinger. "De opgiver 3% af deres bruttomargin for at tage pengene for det, de lige har solgt," sagde han. "Hvis vi kan reducere det til kun 1%, er der din sejr lige der."

Han sagde, at det afhænger af de regulerende organers komfort, men den tekniske side har ikke været et "tungt løft"; i stedet har programmerbare penge været nemme at arbejde med og vil blive udrullet, når de er godkendt.

Maxey sagde, at køreplanen hos Synovus er meget detail- og kommerciel forretning og servicefokuseret. Inden for de næste tolv måneder eller deromkring vil de potentielt være i stand til at skabe og brænde på netværket med partnere, men Maxey sagde, at det også er afhængigt af regulatoren.

"Meget af vores værdi kommer fra vores kommercielle forretning, i b2b- eller b2b2c-modeller," sagde han. "Vi har en stor engros-forretnings- og specialfinansieringsmodel, som giver disse partnere mulighed for at betale sig selv inden for vores økosystem med meget mindre friktion og høje datablade."

Stillingen Fintech Nexus USA 2022: Hvorfor fremtiden for betalinger vil være Blockchain-baseret dukkede først på Nyheder.

• Coinsmart. Europas bedste Bitcoin og Crypto Exchange.
• Platoblokkæde. Web3 Metaverse Intelligence. Viden forstærket. FRI ADGANG.
• CryptoHawk. Altcoin radar. Gratis prøveversion.
• Kilde: https://news.fintechnexus.com/fintech-nexus-usa-2022-why-the-future-of-payments-will-be-blockchain-based/