Sydøstasien: Fintech holder sig stærk på trods af Tech Investment Pullback – Fintech Singapore

I overensstemmelse med globale tendenser registrerede de sydøstasiatiske teknologiinvesteringer et betydeligt fald i 2023, påvirket af stigende renter, høj inflation og forstyrrelse af forsyningskæden. På trods af det bemærkelsesværdige tilbageslag fortsatte fintech med at se trækkraft fra investorer, hvor især digitalt udlån var vidne til en fremgang.

Nye rapporter udgivet af Cento Ventures, et Singapore-baseret venturekapitalfirma (VC) med fokus på teknologistartups, og Tracxn, en markedsintelligensplatform, udforsk tilstanden i det sydøstasiatiske teknologiinvesteringslandskab og del de tendenser, der er observeret på markedet. Blandt de vigtigste tendenser, der er skitseret i rapporterne, bemærker selskaberne et betydeligt fald i teknologiinvesteringsvolumen, justeringer i værdiansættelser og et skift mod tidligere opstartsfaser. Rapporterne fremhæver også fintechs fortsatte dominans i det sydøstasiatiske teknologiinvesteringslandskab, hvor forbrugerudlån dukker op som et yndet område for VC-investeringer i 2023.

Fintech tager brorparten

I 1. halvår 2023 fortsatte digitale finansielle tjenester med at lede startup-investeringer i Sydøstasien, hvor virksomheder i sektoren sikrede sig i alt 921 millioner USD. Tallet repræsenterer 41% af hele sydøstasiatiske teknologifinansieringsvolumen og gør fintech til det øverste fokusområde for investorer i perioden, foran detailhandel (US$605 millioner), sundhedspleje (US$177 millioner) og forretningsautomatisering (US$79 millioner).

Det følger en langvarig trend, hvor digitale finansielle tjenester konsekvent har repræsenteret en femtedel af teknologitransaktioner i Sydøstasien, mens de tiltrækker en andel på mellem 35 % og 50 % af den investerede kapital.

Dynamikken i fintech-sektoren kommer på baggrund af hurtige opdateringer af regional betalingsinfrastruktur og befordrende reguleringer samt et skift af fokus fra industriaktører, efterhånden som de bevæger sig væk fra "super-app"-modellen for at favorisere oprindelse og distribution af finansielle tjenester , siger Cento Ventures.

Udlånssegmenter fører, Wealthtech får et hit

Forbrugsudlån var det foretrukne fintech-segment i 1. halvår 2023, hvor startups i sektoren sikrede 35 % af al finansiering rejst af fintech-sektoren i perioden. Det følger en tendens, der begyndte i 2. halvår 2022, hvor forbrugerudlån begyndte at tage føringen over basisbetalinger, et stort tema i andet halvår 2 og 2021. halvår 1.

Ifølge Cento Ventures kan dette skift delvist forklares med stigende renter, som har drevet kapitalomkostningerne op, hvilket gør det dyrere for lånevirksomheder at rejse gældsrunder og får dem til at henvende sig til VC-finansiering. Tendensen ses tydeligt af de massive 270 millioner dollars og 100 millioner dollars runder af digitale udlån, Kredivo og Aspire sikrede sig i løbet af henholdsvis 1. halvår 2023.

I den anden ende af spektret viser data, at formueforvaltningssektoren gennemgår et betydeligt tilbageslag, der er vidne til en reduktion af sin andel af den samlede fintech-finansiering. I 1. halvår 2023 sikrede opstart af formueforvaltning og kapitalmarkeder i Sydøstasien 13 % af al fintech-finansiering i regionen. Satsen er det laveste niveau, der er registreret siden 1. halvår 2021, hvor sektoren udgjorde 31 % af al fintech-finansiering.

Ifølge Cento Venture er en drivkraft bag denne tendens bjørnemarkedet i 2022 inden for digitale aktiver og afslutningen på billig kredit, som har mindsket efterspørgslen efter marginhandel.

Sydøstasiatisk teknologifinansiering falder 54 % år-til-år

Ser man på det bredere teknologiske opstartslandskab, afslører rapporten en bemærkelsesværdig tilbagegang i VC-finansiering. I 1. halvår 2023 registrerede Sydøstasien et betydeligt fald på 54 % år-til-år (YoY) i teknologiinvesteringsvolumen, som nåede op på 3.1 milliarder USD i perioden.

Tallet markerer det laveste investeringsvolumen i første halvår siden 2017 og antyder, at aftalelandskabet kan være ved at vende til niveauer, der blev observeret før COVID-19, og muligvis endda vende tilbage til standarder set før æraen med unicorn-startups, siger Cento Ventures.

Dette fald var til dels drevet af faldet i mega-runder med finansiering 100 millioner USD og derover, som fortsatte i 1. halvår 2023. Mega-runder udgjorde blot 800 millioner USD i 1. halvår 2023, en skarp kontrast fra 1. halvår 2021's 5.3 milliarder USD og H1 2018's rekordhøje rekord på 7.5 milliarder USD.

Værdiansættelser fortsætter med at justere

Værdiansættelserne fortsatte med at justere i 1. halvår 2023, hvor serie B-startups oplevede mest turbulens, og Indonesien og Filippinerne førte an. Omvendt oplevede serie B-startups i Malaysia og Vietnam deres værdiansættelser stige betydeligt og registrerede en stigning på henholdsvis 50 % og 95 %.

I Indonesien og Filippinerne er investorer i serie B blevet særligt følsomme over for senere runder (50-100 millioner USD pr. handel), som var tørret ud i første halvdel af 2023, siger rapporten. Som følge heraf er værdiansættelser på tværs af serie A og B begyndt at konvergere regionalt, hvilket fører til en betydelig reduktion i Sydøstasiens værdiansættelsesgab mellem markederne.

Investor flytter fokus mod tidligere startups

Da Sydøstasien gik ind i en periode med markedskorrektion, fortsatte investorerne med at flytte deres opmærksomhed mod tidligere stadier. I 1. halvår 2023 steg investeringerne i frø og præ-serie A (500,000 USD – 3 millioner USD) med 16 %, efter en stabil tendens observeret over de seneste tre år.

Serie A til tidlige serie B-runder på 3-10 millioner USD fortsatte med at bremse med næsten samme hastighed som i den foregående periode, og faldt med 11 % mellem H2 2022 og H1 2023 og med 18 % mellem H2 2022 og H1 2023.

Større aftaler på 50 millioner US$ til 100 millioner US$ trak sig betydeligt tilbage og registrerede et fald på 23 % mellem H2 2022 og H1 2023. Disse aftaler beløb sig til blot 300 millioner US$ i H1 2023, langt fra de 2 milliarder US$, der blev registreret for H1 2022. .

Antler, East Ventures mest aktive investorer i 2023

Ifølge data fra Tracxn var Antler, East Ventures og 500 Global de tre mest aktive investorer i den sydøstasiatiske teknologiscene sidste år, idet de deltog i 21, 17 og 10 investeringsaftaler i regionen i 2023 og støttede navne som Singapore-betaling. start op Qashier, Singapore logistik opstart Locad, og indonesisk e-handelsteknologivirksomhed Sirclo.

I seed-fasen var East Ventures, Wavemaker Partners og Saison Capital de tre bedste investorer, mens Seeds, Peak XV Partners og Gobi Partners var de mest aktive i den tidlige fase. Med hensyn til finansiering i de sene stadier var EDBI den største investor med to transaktioner i regionen sidste år, inklusive Engine Biosciences'. US$27 millioner Serie A-udvidelse.

Singapore fortsatte med at dominere det teknologiske landskab i 2023 og tegnede sig for 53 % af al teknologifinansiering, der blev sikret det år, viser data fra Tracxn. Jakarta fulgte trop og tegnede sig for 33 % af al teknologifinansiering i 2023.

Fremhævet billedkredit: redigeret fra Freepik

• SEO Powered Content & PR Distribution. Bliv forstærket i dag.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrk dig selv. Adgang her.
• PlatoAiStream. Web3 intelligens. Viden forstærket. Adgang her.
• PlatoESG. Kulstof, CleanTech, Energi, Miljø, Solenergi, Affaldshåndtering. Adgang her.
• PlatoHealth. Bioteknologiske og kliniske forsøgs intelligens. Adgang her.
• Kilde: https://fintechnews.sg/85423/funding/southeast-asia-fintech-holds-strong-despite-tech-investment-pullback/