Den kyndige indehavers guide til NFT-udlån

Den kyndige indehavers guide til NFT-udlån

Tidsstempel: 2. september 2023 kl. 1
The savvy holder’s guide to NFT lending PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertical Search. Ai.

NFT-udlån er drevet af tidlige beslutningstagere som NFTfi og Blend og er en af ​​de hotteste sektorer på kryptomarkedet, der tiltrækker stor opmærksomhed og finansiering. Alle satser på væksten i denne niche.

NFT-udlånsmarkedet er vokset til konto for mere end $100 millioner om ugen i lånevolumen, med mere end $95 millioner i udestående bogført værdi.

På trods af disse imponerende tal repræsenterer NFT-udlån stadig kun 2 % af den samlede NFT-markedsværdi på 5 mia. For at øge adoptionen skal protokoller være mere effektive, veldesignede og sikrere. Fremtiden for NFT-udlån ser lys ud, selv uden at overveje revolutionerende nye applikationer som aktiver fra den virkelige verden.

Selv efter kryptostandarder er NFT-sektoren fuld af risici, volatilitet og fristende potentielle afkast. Og især NFT-udlånssektoren er ofte defineret ved vilkår, der er tættere på kviklån end realkreditlån.

Næste gang du har brug for likviditet, så stil følgende spørgsmål:

1) Hvor længe har jeg brug for lånet? Generelt ønsker du kun at låne penge, så længe du har brug for dem. Mens lånet er ude, skal du overveje faktorer som rentetilskrivning, risiko for likvidation, prisvolatilitet, indvirkning på NFT-belønninger osv. Estimer, hvor længe du har brug for lånet, men tilføj en buffer i tilfælde af uventede hændelser for at undgå uforudsete hændelser. konsekvenser.

2) Hvordan påløber renterne? Nogle protokoller, såsom Gondi og Zharta, opkræver kun renter, mens lån er udestående. Andre opkræver renter for hele lånets løbetid, også selvom du tilbagebetaler førtidigt. Forstå, hvordan renter påløber. Hvis du tror, ​​du måske vil tilbagebetale førtidigt, skal du følge en protokol, der kun opkræves baseret på, hvor længe lånet var udestående.

  • Eksempel: Du sikrer et lån på 8 ETH på din Chromie Squiggle i 1 år til 10 % ÅOP. Den samlede rente for året er 0.8 ETH (~$1,500). Hvis du skulle tilbagebetale lånet inden for 6 måneder, vil nogle protokoller opkræve dig 0.4 ETH i renter, mens andre de fulde 0.8 ETH. Det er en forskel på ~$750.

3) Hvordan fungerer likvidationer? Nogle protokoller likviderer din position, hvis bundværdien af ​​din NFT falder, mens andre vil likvidere baseret på forfaldsdatoen. Peer-to-peer-udlånsplatforme som Gondi er normalt tidsbaserede, mens peer-to-peer-platforme er baseret på prisorakler.

  • Eksempel: Du sikrer et lån på en NFT med en inkassopris på 15 ETH på lånetidspunktet. Dog falder bundprisen på samlingen pludselig til 10 ETH, hvilket automatisk udløser en afvikling af dit lån – også selvom prisfaldet er midlertidigt. Dette har været en risiko for peer-to-pool-protokoller, der er afhængige af orakelpriser, især på illikvide markeder.

4) Hvilke andre mekanikere kunne likvidere min NFT? Långivere hos Blend kan til enhver tid forlade deres lånepositioner via løbende lån. Gennem en proces kendt som "hollandske auktioner" inviterer långiveren andre långivere til at overtage lånet til en højere rente end den oprindelige position.

  • Eksempel: Du sikrer et lån på 8 ETH på din Chromie Squiggle til 10 % rente med en kontinuerlig løbetid (ingen fast slutdato). På et tidspunkt beslutter långiveren at forlade positionen. Lånet sendes til en hollandsk auktion, der varer 6 timer. Efter auktionen slutter, har du muligvis et lån med højere rente. Alternativt, hvis ingen ny långiver afgiver et bud, har du 24 timer til at tilbagebetale lånet plus renter, ellers vil din NFT blive likvideret.

5) Kan jeg ændre vilkårene for mit lån? Lad os sige, at værdien af ​​din NFT stiger i løbet af låneperioden. Vil du være i stand til at få bedre vilkår fra långivere? Hvis du har brug for mere tid til at tilbagebetale lånet, kan du så genforhandle?

  • Eksempel: Gondi muliggør kontinuerlig forsikring, hvor långivere konkurrerer om at refinansiere hele eller dele af lån, så længe de tilbyder bedre tilbud i løbetid, ÅOP og/eller kapital. Ud over Gondi tilbyder X2Y2 refinansieringsmuligheder, mens NFTfi og Arcade tilbyder genforhandlinger. (Gondi er den mest fleksible.)

6) Kan jeg bruge Tokengate eller modtage en airdrop, mens min NFT er på et lån? Mange NFT'er fungerer som "medlemskabskort", der giver indehavere adgang til eksklusive fællesskaber eller indhold. Projekter kan også opmuntre brugere til at holde deres NFT'er ved at airdropping tokens eller andre belønninger, mens de har NFT'erne i deres pung. Før du låner mod din NFT, skal du forstå, hvad der vil ske med disse incitamenter.

  • Eksempel: Ifølge X2Y2 FAQs, når en NFT er låst i lånekontrakten som sikkerhed, vil eventuelle airdroppede tokens for NFT-projektet blive sendt til lånekontrakten (i stedet for låntagers eller långivers pung).

7) Hvilken valuta vil du låne? Hvis du er bearish på ETH i løbet af lånet, så lån ETH. Hvis du er bullish på ETH, så få en stablecoin som USDC eller DAI.

  • Eksempel: Du sikrer dig et lån på 1 ETH til en pris på $1,800. Du konverterer straks ETH til USDC. Når du beslutter dig for at tilbagebetale lånet, er prisen på ETH faldet til $1,600. Det betyder, at du fik 200 USD ud af valutaomregningen.

NFT-udlån er en spændende og eksperimenterende sektor. Desværre kan dårlige protokoldesigns føre til uønskede situationer og resultater for låntagere og långivere.

På trods af det, OG bjørnemarkedet OG industriens begyndende status, er der et voksende lånemarked. Når først disse praksisser er rettet, vil NFT-udlån tage fart og hjælpe med at understøtte væksten af ​​NFT-området som helhed.

Pressemeddelelser

Tidsstempel:

Mere fra CryptoSlate