Fintech Nexus USA 2022: Refleksioner over BaaS og fordelene ved bank-fintech-partnerskaber

Det følgende er et gæsteindlæg fra Chris Tremont, Chief Data Officer, Grasshopper, og Chris Dean, medstifter og administrerende direktør for Treasury Prime.

Meget er sket siden 2019, da Fintech Nexus (tidligere LendIt Fintech) mødtes personligt for sidste gang i New York City.

For det første har virkningerne af pandemien og fremkomsten af ​​nye teknologier drevet indlejret finansiering til at blive en høj prioritet blandt forbrugere og virksomheder.

Efterhånden som den store resignation og den blomstrende koncertøkonomi – som ifølge Small Business Trends voksede med 33 % i 2020 – tog fart i løbet af de sidste to år, kastede det lys over det voksende behov for personlige digitale produkter i bankernes kundetilbud.

For eksempel fortsætter bankindustrien med at tilpasse sig efterspørgslen efter indlejrede finansieringsmuligheder og tilbyder i stigende grad banking as a service (BaaS), som ofte er hvid-mærkede eller co-brandede tjenester, som ikke-banker bruger til at betjene kunder.

Men for at dette kan fungere, er det vigtigt at omfavne nye teknologier og muligheder, fordi BaaS kræver udrulning af API'er og betydelig risiko- og overholdelsesstyring af fintech-partneren.

Hos Fintech Nexus mødtes ledere fra Grasshopper, Treasury Prime, Silicon Valley Bank og Capchase i vores session med titlen "Hvorfor den virkelige trussel mod banker er selvtilfredshed."

Vi diskuterede, hvordan banker skal omfavne fintech-partnerskaber for at være konkurrencedygtige. Dette er utvivlsomt tilfældet for digitale banker, som i mange henseender har et ben i forhold til konkurrenterne på grund af deres teknologicentrerede tilgang til at opbygge kunderelationer. Det giver en klar mulighed for virksomheder og forbrugere til at drage fordel af effektive, billige tjenester, der opfylder hver enkelt kundes specifikke behov.

Som proklameret, "hver virksomhed vil være en fintech-virksomhed" - indlejret finansiering gør dette muligt. BaaS er et eksempel, hvor fintechs og banker arbejder sammen for at gøre det muligt for brands at tilbyde banktjenester direkte til deres kunder. Indlejrede finansieringsmuligheder passer til behovene hos en ny bølge af iværksættere siden pandemien. Flere mennesker starter deres virksomhed og har brug for bedre muligheder for at imødekomme kundernes krav, primært baseret på at drive forretning i et digitalt miljø. For forbrugerne betyder det mere adgang til finansielle produkter, en problemfri oplevelse og lavere omkostninger.

Ved at arbejde sammen ser banker og fintechs ikke længere hinanden som konkurrence, men som strategiske partnere, der kan give den bedst mulige kundeoplevelse til begge deres respektive kundebaser. Denne nye tilgang tilbyder en verden af ​​muligheder med en klient-først-strategi, der skræddersyer produkter og tjenester til kundernes behov gennem intuitiv teknologi og en fremadrettet forretningsmodel.

Eksempler på hvorfor partnerskab er vigtigt

Traditionelle banker og udfordrere er nødt til at omfavne fintech-kapaciteter af flere årsager.

For det første søger kunderne i stigende grad "enkle, holistiske, indlejrede og direkte oplevelser."

Jo mere integreret, jo bedre. Som McKinsey påpeger, bliver de mere interesserede i "multi-product customer experiences" kendt som økosystemer.

Ifølge Accenture investerer 47 % af amerikanske virksomheder i og planlægger at udrulle indlejrede finansieringsprodukter, der opfylder disse behov (Det finansielle mærke). Folk ønsker en anden måde at få adgang til penge på og en mere ligetil måde. For at gøre det skal du have den rigtige teknologi. Innovative banker erkender dette.

Banker, der vil vinde på længere sigt, kan tiltrække kunder og samle indlån gennem diversificerede kanaler.

Det er godt at have muligheder, og det kan komme i digital indsats, BaaS og personligt. Men ikke at have en eller anden digital strategi, når vi går ind i dette næste kapitel, vil gøre tingene mere komplekse, og alle banker burde tænke igennem dette.

Som påpeget under sessionen, har indsamling af indskud ikke altid været let. Det er svært at blive en betroet rådgiver. En vigtig pointe fremsat – "Hvis banker sidder tilbage og tror, ​​at det altid vil være nemt, vil de blive overskredet. Man skal have en form for digital strategi på plads og folk, der ved, hvordan man drejer urskiver og finder indskud”.

For banker (både digitale og traditionelle) kan det være dyrt og tidskrævende at bygge deres teknologitilbud.

Chancerne er, at et fintech-firma allerede har perfektioneret teknologien. Fintech-partnerskaber sparer penge og giver banker mulighed for at få løsninger til markedet hurtigere. Hvis din strategi, forretningsmodel og størrelse understøtter det, og du ønsker bedre marginer, virker det som en god idé at købe en bank, men det er svært at drive en bank.

Med bank-API'er kan begge sider spare tid og penge gennem en hurtig BaaS-integration. Ifølge Accenture vil API'er give nyt indkomstpotentiale, da væksten i embedded finance forventes at stige med 215% over de næste fem år.

Fintech-virksomheder som Plaid hæver barren for tilgængelighed til kundedata. Som sagt under sessionen, "flere Gen Z og Millennials bliver virksomhedsejere, og de sidder og undrer sig over, hvorfor det er så svært at drive en virksomhed, når det ikke behøver at være det."

Bank-fintech-partnerskaber kan udfylde hullet og levere de moderne dataværktøjer, som unge forbrugere og iværksættere efterspørger, mens de får adgang til de bankværktøjer, der forankrer disse nye produkter.

Nogle råd til banker og fintechs

I sidste ende, i hjertet af disse partnerskaber, kan banker realisere deres mission om at forbedre kunderelationer ved at være lydhøre over for virksomhedernes og forbrugernes behov og i forlængelse heraf fremme økonomien.

Kunder har brug for en betroet bankpartner, der prioriterer deres individuelle behov og sikrer, at den kan forstå deres forretning. Ved at kombinere den teknologisk kyndige software med et dedikeret team af BaaS-eksperter, kan banker tilbyde den komplette pakke og henvende sig til kunderne med empati og ekspertise.

Vores råd til fintechs, der forsøger at arbejde med banker, er at sørge for, at du bruger tid med beslutningstagerne fra starten og holde engagement i gang gennem hele partnerskabet, fordi kultur er afgørende.

Dernæst, tag overholdelse og regulering helt seriøst. Endelig skal partnerskabet være en win-win for begge sider; sørg for, at aftalen tjener begge dine interesser økonomisk, og du vil nå langt.

Stillingen Fintech Nexus USA 2022: Refleksioner over BaaS og fordelene ved bank-fintech-partnerskaber dukkede først på Nyheder.

• Coinsmart. Europas bedste Bitcoin og Crypto Exchange.
• Platoblokkæde. Web3 Metaverse Intelligence. Viden forstærket. FRI ADGANG.
• CryptoHawk. Altcoin radar. Gratis prøveversion.
• Kilde: https://news.fintechnexus.com/fintech-nexus-usa-2022-reflections-on-baas-and-the-benefits-of-bank-fintech-partnerships/