Hvad JP Morgans opkøbsfremstød siger om Asien-betalinger

JP Morgan har bragt sin handelsservicevirksomhed til Asien med fokus på e-handel og andre virksomheder, der skal acceptere digitale betalingsmetoder.

Dets træk er en del af en bølge af globale banker, der søger at genskabe forrangen inden for betalingsløsninger, hvor Citi og HSBC er blandt de institutioner, der engang havde trukket sig tilbage og nu revitaliserer denne forretning. 

"For fem år siden accepterede få handlende betaling med digitale tegnebøger. I dag er det den førende betalingsmetode. Vi så et behov for en platform til at levere regionale løsninger inden for alternative betalinger,” sagde Philip Glickman, leder af Asia-Pacific Merchant Services hos JP Morgan, i Singapore.

Nøgleordet er "regional". JP Morgan udvidede for nylig sin opkøbsløsning til Singapore, Sydkorea og New Zealand, foruden Australien, Indien og Japan, med Hong Kong planlagt ved udgangen af ​​året. Glickman siger, at det er vigtigt at give store kunder en ensartet oplevelse. Men det afspejler også behovet for skala i en virksomhed, der i stigende grad er rettet mod at betjene små og mellemstore detailhandlere.

Bankerne forlod...

I den seneste tid var erhvervelse afhængig af, at handlende accepterede kreditkortbetalinger, især "kort-tilstedeværende" betalinger, det vil sige fra kunder, der betaler med plastik i en butik. En sådan skala var kun mulig på Asiens mest udviklede markeder, hvor kreditkort er almindelige.

Men modeller med "kort til stede" virkede ikke på nye markeder, hvor de fleste købmænd kun tog kontanter og ikke ønskede at betale gebyrerne forbundet med et kreditkort.

Som et resultat fandt globale banker Asien for dyrt at betjene, så de overlod området til lokale banker. I 2017 solgte Citi sin Asien-opkøbende virksomhed til Wirecard (den nu hedengangne ​​tyske fintech). HSBC havde trukket sig tilbage endnu tidligere, efter at have solgt sine aktier i Global Payments Asia Pacific, et joint venture for sin Asien-købmandsindkøbsvirksomhed, i 2012.

Andre banker, såsom JP Morgan og Bank of America, som har store erhververvirksomheder i USA, havde aldrig bygget handelstjenester til Asien ud over nogle få multinationale selskaber, der opererer på udviklede markeder.

…og fintech tog over

Introduktionen af ​​QR-koder og mobil-wallet-betalinger sammen med stigningen i digital handel ændrede pludselig måden, handlende kunne få betalt på, men disse "alternative" betalingsmetoder synkroniserede ikke med globale indløsere, hvis forretninger var bygget op omkring kreditkort . Mere grundlæggende krævede disse "alternative" betalingsmetoder softwareløsninger, ikke behandlingsløsninger.

Da banker holdt op med at investere i den opkøbende virksomhed, tog fintech over. 

---

---

Dette omfattede både "traditionelle" leverandører som Fiserv og Worldpay (en del af FIS), såvel som nye spillere som Adyen og Stripe. Et væld af asiatiske digitale virksomheder såsom GoTo og Grab lancerede også deres egne købmandsindkøbstjenester.

Globale banker kunne have været tilfredse med at overlade opkøbet til fintechs, men disse softwarevirksomheder er begyndt at tilføje nye tjenester oven i betalinger, såsom likviditet, handelsfinansiering eller andre arbejdskapitalløsninger. Fintechs udnyttede erhvervelse til at træne på græs, hvor banker stadig tjener penge.

Desuden er den opkøbende virksomhed i Asien nu for stor til at ignorere. McKinsey siger i en rapport om asiatiske betalinger den 22. september, at Asien genererede over 900 milliarder dollars i betalingsindtægter i 2019, næsten halvdelen af ​​det globale samlede beløb. "Betalinger spiller også en voksende rolle i det bredere finansielle landskab: I 2020 tegnede betalingsudbydere sig for 44 procent af regionens samlede bankindtægter, op fra en tredjedel i 2007," sagde konsulentfirmaet.

Tilbage til kampen

Nu vender globale banker tilbage til kampen, både for at forsvare deres andre forretningsområder såvel som for at drage fordel af, hvad de ser som nye attraktive segmenter af erhververvirksomhed.

Hvad er de segmenter? Som bemærket af McKinsey er opkøb fortsat en forretning med lav margin og høj volumen. En indløser skal administrere alle former for betalingsmetoder, herunder realtidsbetalinger; de skal understøtte købmænd, der interagerer med kunder både online og offline (også kendt som omnichannel); en stigende efterspørgsel efter grænseoverskridende betalinger; og fremkomsten af ​​SMV'er som det største kundesegment snarere end store virksomheder.

Selve naturen af ​​digital handel skaber dog sin egen skala. "De lokale markeder var engang isolerede. Nu er de globale,” sagde JP Morgans Glickman.

Bankens købmandsforretning i Asien vil holde sig til store og hurtigt voksende kunder, der har brug for en regional løsning, frem for at gå efter rent indenlandsk forretning.

"Vi er fokuseret på større virksomhedskunder og nye økonominavne" med enorme strømme af forretninger og betalinger fra regionen, sagde Glickman.

"Intraasiatiske betalingsstrømme vokser hurtigt," bemærkede Glickman, efterhånden som asiatiske økonomier vokser, og deres regeringer tilskynder til overgange til digitale forretningsmodeller.

Andre globale banker konkurrerer også om denne forretning. Citi lancerede sin handelsservicevirksomhed, Spring. HSBC har forstærket sine omnichannel-købmandstjenester. Standard Chartered gik sammen med fintech Assembly Payments for at gå efter kunder med digital økonomi. 

High-touch service

Banker ser deres værditilbud som værende høj-touch, med kunderepræsentanter ved hånden, der er i stand til at pakke transaktionsbanktjenester, fra valuta til handelsfinansiering til kontantstyring.

Ari Sarker, Mastercards præsident for Asia Pacific, fortalte DigFin i et separat interview, at han hilste bankernes tilbagevenden velkommen. "Når banker spiller aggressivt i det erhvervende område, er de bedre end en fintech, der giver nogle nye innovative skabelser. Banker tilbyder også långivning, kortfristet finansiering og finansiering af driftskapital."

Sarker siger, at de bedste resultater er, når banker og fintechs samarbejder "hvis det gøres i et åbent kredsløb", det vil sige ikke i et lukket miljø, hvor betalingsbehandleren også er udsteder og indløser.

Dette tyder på, at de traditionelle betalingsbehandlere er glade for at se de store banker vende tilbage til Asien for at imødegå fremkomsten af ​​superapps og nye netværk, der udelukker de etablerede operatører. Indtægter fra betalingsforretninger i Asien kan være store og voksende, men konkurrencen mellem banker, fintechs og indenlandske digitale økosystemer er nu fuldkommen.

• SEO Powered Content & PR Distribution. Bliv forstærket i dag.
• Platoblokkæde. Web3 Metaverse Intelligence. Viden forstærket. Adgang her.
• Kilde: https://www.digfingroup.com/jpmorgan-payments-2/