DAOs beschleunigen Token-Swaps, um ihre Treasuries zu diversifizieren

DeFi-DAOs haben im Jahr 2021 ordentlich Geld verdient – ​​allerdings im Allgemeinen nur mit ihren nativen Token. Jetzt wollen sie diversifizieren.

Angetrieben durch eine Kombination aus steigenden Token-Preisen und einer Explosion der Gebühreneinnahmen, da DeFi weiterhin neue Benutzer anzieht, verfügen die dezentralen autonomen Organisationen (DAOs), die als Verwaltungsebene für DeFi fungieren, derzeit über Krypto-Assets im Wert von mehreren Milliarden Dollar Schätze.

Die Verwaltung dieser Kriegskassen ist ein immer wichtigeres Thema, da der Großteil dieser Vermögenswerte aus den nativen Token der Protokolle besteht. Dies macht Projekte anfällig, da jeder plötzliche Rückgang ihres Token-Preises einen entsprechenden Verlust des Treasury-Werts bedeutet. Wenn sie dann gezwungen sind, Token zu niedrigen Preisen zu verkaufen, um ihre Kosten zu decken, könnte dies zu weiteren Preisrückgängen führen und die Rentabilität des Projekts selbst gefährden. 

Diversifizierung des Treasury

Und das ist kein unwahrscheinliches Szenario – Kryptomärkte sind äußerst volatil. 

Folglich finden DeFi-Projekte neue Wege, ihre Staatskassen zu diversifizieren. 

Maskennetzwerk schlägt eine Brücke zwischen alten Webanwendungen und Web3.0. Ihre Browsererweiterung lässt sich in Twitter integrieren und ermöglicht Benutzern den Zugriff auf dezentrale Anwendungen (Dapps) wie Uniswap, Sushi, OpenSea und Gitcoin.

Mask wurde kürzlich eingeführt SozialFi, eine Allianz von Ökosystempartnern, und führt die Zusammenarbeit nun durch eine Reihe von Token-Swaps weiter aus. Laut a Forumspost, soll der Schritt tiefere Bindungen zwischen den Gemeinden fördern und gleichzeitig als Mittel zur Diversifizierung der Finanzen dienen.

„Da das Ökosystem schnell wächst (>30 DApps), verspüren wir die zunehmende Notwendigkeit, Partnerschaften mit zusätzlichen Anreizen zu stärken. Die Nutzung von MaskDAO für den Token-Austausch ist eine offensichtliche Wahl“, sagte Suji Yan, der Gründer von Mask Network, gegenüber The Defiant.

Social Trading

„Bei den Tauschpartnern sind Sushis breite Akzeptanz und sein umfassendes Produktangebot von entscheidender Bedeutung. Die Social-Trading-Funktion von dHEDGE passt perfekt zu Mask. Gitcoin-Hacker haben über die Hälfte unserer Dapp-Integrationen durchgeführt. Wir sind einer der größten Kopfgeldemittenten (>40).“

Im krassen Gegensatz zu den im traditionellen Finanzwesen vorherrschenden geschlossenen Geschäften werden diese Swaps von den beteiligten Gemeinschaften offen diskutiert. SUSHI Laut dieser informellen Umfrage scheinen die Inhaber dafür zu sein.

dHEDGE, eine Handels-App, die es Benutzern ermöglicht, Krypto-Assets in verwaltete Pools zu investieren, hat dies getan genehmigt ein 500-Dollar-Tausch von MASK gegen DHT, seinen nativen Token.

„Wir glauben, dass die Zukunft von DeFi sozial ist, deshalb ist unsere Community davon überzeugt, dass eine Partnerschaft mit Mask so strategisch sinnvoll ist“, dHEDGE-Mitbegründer Henrik Andersson sagte der Defiant.

Es scheint, dass dieser Token-Austausch zur Diversifizierung eine Methode sein könnte, die in Zukunft von mehr DAOs eingesetzt werden könnte. 

Perpetual Protocol, eine Derivate-Handelsplattform, kürzlich geschlossen ein 1-Millionen-Dollar-Token-Swap mit dHEDGE. 

Nick Tong, Leiter Strategie bei Perpetual, sagte: „Wir sind davon überzeugt, dass Zusammensetzbarkeit der Schlüssel zur Erschließung zahlreicher Innovationen in DeFi ist.“ Wir bauen ein Ökosystem mit gleichgesinnten Protokollen auf, mit der Idee, dass jeder die Protokolle des anderen nutzen kann, um den Raum voranzubringen. Token-Swaps sind dafür eine ideale Möglichkeit, da sie die Anreize für beide Beteiligten aufeinander abstimmen, um ein gemeinsames Endziel zu erreichen. Unser Ziel ist es, mehr Token-Swaps durchzuführen, und wir gehen davon aus, dass wir durch mehrere Swap-Runden weiter an Größe gewinnen werden.“

Die gängigste Methode zur Diversifizierung ist der Verkauf von Token an institutionelle Anleger oder über einen öffentlichen Verkauf. Dies bringt jedoch auch eigene Herausforderungen mit sich, darunter ein erhöhtes Umlaufangebot und die Notwendigkeit, vergünstigte Token anzubieten, um Investoren anzulocken. Darüber hinaus stimmen die Interessen des Projekts und der Investoren möglicherweise nicht überein, wie wir in unzähligen „Pump-and-Dump“-Systemen gesehen haben, bei denen Großinvestoren vergünstigte Token kaufen und Projekte fördern, nur um die Token an neue Marktteilnehmer weiterzugeben.

Anlagestrategien

Sushiswap's Angebot Der Verkauf vergünstigter SUSHI-Tokens an eine Reihe von VCs stieß in der Community auf Gegenreaktionen und wurde schließlich verworfen, was das Problem verdeutlicht.

Token-Swaps scheinen eine großartige Möglichkeit zu sein, tiefere Verbindungen zwischen DeFi-Protokollen aufzubauen. 

Zusammenarbeit steht im Mittelpunkt von DeFi, da sich zusammensetzbare Protokolle nahtlos integrieren lassen, um neue und fortschrittliche Anlagestrategien zu ermöglichen. Wir haben das gesehen Sehnsucht nach Ökosystem haben im letzten Jahr Gestalt angenommen und unterschiedliche Protokolle zu einer zusammenhängenden Einheit zusammengeführt.

Unter dem Gesichtspunkt der Diversifizierung ist dies sicherlich eine Verbesserung gegenüber dem Halten von 100 % des Staatsvermögens in nativen Token. Da es sich bei den meisten DeFi-Tokens jedoch um korrelierte Vermögenswerte handelt, würde dies während eines breiteren Marktabschwungs nur begrenzten Schutz bieten.

Offenlegung: Der Autor ist in keinem der genannten Projekte tätig.

Quelle: https://thedefiant.io/defi-token-swaps-daos/