Ο οδηγός του έμπειρου κατόχου για δανεισμό NFT

Ο οδηγός του έμπειρου κατόχου για δανεισμό NFT

Χρονική σήμανση: 2 Σεπτεμβρίου 2023 1:00 μ.μ.
Ο οδηγός του έμπειρου κατόχου για δανεισμό NFT PlatoBlockchain Data Intelligence. Κάθετη αναζήτηση. Ολα συμπεριλαμβάνονται.

Τροφοδοτούμενος από πρώιμους φορείς όπως το NFTfi και το Blend, ο δανεισμός NFT είναι ένας από τους πιο καυτούς τομείς στην αγορά κρυπτογράφησης, προσελκύοντας τεράστια προσοχή και χρηματοδότηση. Όλοι ποντάρουν στην ανάπτυξη αυτής της θέσης.

Η αγορά δανεισμού NFT έχει αυξηθεί σε λογαριασμός για περισσότερα από 100 εκατομμύρια δολάρια την εβδομάδα σε όγκο δανείου, με περισσότερα από 95 εκατομμύρια δολάρια σε εκκρεμή λογιστική αξία.

Παρά αυτούς τους εντυπωσιακούς αριθμούς, ο δανεισμός NFT εξακολουθεί να αντιπροσωπεύει μόνο το 2% του συνολικού ανώτατου ορίου αγοράς NFT των 5 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Για να αυξηθεί η υιοθέτηση, τα πρωτόκολλα πρέπει να είναι πιο αποτελεσματικά, καλά σχεδιασμένα και ασφαλέστερα. Το μέλλον του δανεισμού NFT φαίνεται λαμπρό, ακόμη και χωρίς να ληφθούν υπόψη επαναστατικές νέες εφαρμογές όπως τα στοιχεία ενεργητικού του πραγματικού κόσμου.

Ακόμη και με τα πρότυπα κρυπτογράφησης, ο τομέας NFT είναι γεμάτος κινδύνους, αστάθεια και δελεαστικές πιθανές αποδόσεις. Και ειδικότερα, ο τομέας δανεισμού NFT ορίζεται συχνά με όρους πιο κοντά στα δάνεια ημέρας πληρωμής από τα στεγαστικά δάνεια.

Την επόμενη φορά που θα χρειαστείτε ρευστότητα, κάντε τις ακόλουθες ερωτήσεις:

1) Πόσο καιρό χρειάζομαι το δάνειο; Γενικά, θέλετε να δανειστείτε κεφάλαια μόνο για όσο διάστημα τα χρειάζεστε. Ενόσω το δάνειο είναι ανοιχτό, πρέπει να λάβετε υπόψη παράγοντες όπως δεδουλευμένους τόκους, κινδύνους ρευστοποίησης, αστάθεια τιμών, αντίκτυπο στις ανταμοιβές NFT κ.λπ. Υπολογίστε πόσο χρόνο χρειάζεστε το δάνειο, αλλά προσθέστε κάποιο buffer σε περίπτωση απρόβλεπτων γεγονότων για να αποφύγετε απρόβλεπτα συνέπειες.

2) Πώς προκύπτουν οι τόκοι; Ορισμένα πρωτόκολλα, όπως το Gondi και το Zharta, χρεώνουν τόκους μόνο όσο τα δάνεια είναι σε εκκρεμότητα. Άλλοι χρεώνουν τόκους για όλη τη διάρκεια του δανείου, ακόμα κι αν το εξοφλήσετε πρόωρα. Κατανοήστε πώς συγκεντρώνονται οι τόκοι. Εάν πιστεύετε ότι μπορεί να αποπληρώσετε νωρίτερα, ακολουθήστε ένα πρωτόκολλο που χρεώνει μόνο με βάση το χρονικό διάστημα που ήταν σε εκκρεμότητα το δάνειο.

  • Παράδειγμα: Εξασφαλίζετε δάνειο 8 ETH στο Chromie Squiggle σας για 1 έτος με 10% APR. Το συνολικό επιτόκιο για το έτος είναι 0.8 ETH (~1,500 $). Εάν επρόκειτο να αποπληρώσετε το δάνειο εντός 6 μηνών, ορισμένα πρωτόκολλα θα σας χρεώσουν 0.4 ETH σε τόκους, ενώ άλλα το πλήρες ποσό 0.8 ETH. Αυτή είναι μια διαφορά ~ 750$.

3) Πώς λειτουργούν οι εκκαθαρίσεις; Ορισμένα πρωτόκολλα ρευστοποιούν τη θέση σας εάν πέσει η κατώτατη τιμή του NFT, ενώ άλλα θα ρευστοποιηθούν με βάση την ημερομηνία λήξης. Οι πλατφόρμες δανεισμού peer-to-peer όπως το Gondi βασίζονται συνήθως στον χρόνο, ενώ οι πλατφόρμες peer-to-peer βασίζονται σε χρησμούς τιμών.

  • Παράδειγμα: Εξασφαλίζετε ένα δάνειο σε NFT με κατώτατη τιμή είσπραξης 15 ETH τη στιγμή του δανείου. Ωστόσο, η κατώτατη τιμή της συλλογής πέφτει ξαφνικά στα 10 ETH, προκαλώντας αυτόματα τη ρευστοποίηση του δανείου σας – ακόμα κι αν η πτώση της τιμής είναι προσωρινή. Αυτός ήταν ένας κίνδυνος για τα πρωτόκολλα peer-to-pool που στηρίζονται στην τιμολόγηση του Oracle, ιδιαίτερα σε αγορές με έλλειψη ρευστότητας.

4) Ποιοι άλλοι μηχανικοί θα μπορούσαν να ρευστοποιήσουν το NFT μου; Οι δανειστές στο Blend μπορούν να εξέλθουν από τις θέσεις δανείου τους ανά πάσα στιγμή μέσω συνεχών δανείων. Μέσω μιας διαδικασίας γνωστής ως «ολλανδικές δημοπρασίες», ο δανειστής καλεί άλλους δανειστές να αναλάβουν το δάνειο με υψηλότερο επιτόκιο από την αρχική θέση.

  • Παράδειγμα: Εξασφαλίζετε δάνειο 8 ETH στο Chromie Squiggle με επιτόκιο 10% με συνεχή διάρκεια (χωρίς προκαθορισμένη ημερομηνία λήξης). Κάποια στιγμή, ο δανειστής αποφασίζει να βγει από τη θέση. Το δάνειο θα σταλεί σε ολλανδική δημοπρασία που διαρκεί 6 ώρες. Μετά τη λήξη της δημοπρασίας, μπορεί να έχετε ένα δάνειο υψηλότερου επιτοκίου. Εναλλακτικά, εάν κανένας νέος δανειστής δεν υποβάλει προσφορά, έχετε στη συνέχεια 24 ώρες για να αποπληρώσετε το δάνειο συν τόκους, διαφορετικά το NFT σας θα ρευστοποιηθεί.

5) Μπορώ να αλλάξω τους όρους του δανείου μου; Ας υποθέσουμε ότι η αξία του NFT σας αυξάνεται κατά τη διάρκεια της περιόδου δανεισμού. Θα μπορέσετε να αποκτήσετε καλύτερους όρους από τους δανειστές; Εάν χρειάζεστε περισσότερο χρόνο για την αποπληρωμή του δανείου, μπορείτε να επαναδιαπραγματευτείτε;

  • Παράδειγμα: Το Gondi επιτρέπει τη συνεχή αναδοχή, όπου οι δανειστές ανταγωνίζονται για την αναχρηματοδότηση του συνόλου ή μέρους των δανείων, εφόσον προσφέρουν καλύτερες προσφορές σε διάρκεια, Απρίλιο ή/και κεφάλαιο. Εκτός από το Gondi, το X2Y2 προσφέρει επιλογές αναχρηματοδότησης, ενώ το NFTfi και το Arcade προσφέρουν επαναδιαπραγματεύσεις. (Ο Gondi είναι ο πιο ευέλικτος.)

6) Μπορώ να χρησιμοποιήσω το Tokengate ή να λάβω ένα airdrop ενώ το NFT μου είναι δανεικό; Πολλά NFT λειτουργούν ως «κάρτα μελών», δίνοντας στους κατόχους πρόσβαση σε αποκλειστικές κοινότητες ή περιεχόμενο. Επίσης, τα έργα μπορούν να ενθαρρύνουν τους χρήστες να κρατούν τα NFT τους ρίχνοντας διακριτικά ή άλλες ανταμοιβές ενώ έχουν τα NFT στο πορτοφόλι τους. Προτού δανειστείτε έναντι του NFT σας, πρέπει να καταλάβετε τι θα συμβεί με αυτά τα κίνητρα.

  • Παράδειγμα: Σύμφωνα με τις Συνήθεις Ερωτήσεις X2Y2, όταν ένα NFT είναι κλειδωμένο στη σύμβαση δανείου ως εγγύηση, τυχόν μάρκες για το έργο NFT θα αποστέλλονται στη σύμβαση δανείου (αντί για το πορτοφόλι του δανειολήπτη ή του δανειστή).

7) Ποιο νόμισμα θέλετε να δανειστείτε; Εάν είστε πτωτική για το ETH κατά τη διάρκεια του δανείου, δανειστείτε ETH. Εάν είστε ανοδικοί στο ETH, αποκτήστε ένα stablecoin όπως το USDC ή το DAI.

  • Παράδειγμα: Εξασφαλίζετε δάνειο 1 ETH σε τιμή 1,800 $. Μετατρέπετε αμέσως το ETH σε USDC. Όταν αποφασίσετε να αποπληρώσετε το δάνειο, η τιμή του ETH έχει πέσει στα 1,600 $. Αυτό σημαίνει ότι επωφεληθήκατε κατά 200 $ από τη μετατροπή νομίσματος.

Ο δανεισμός NFT είναι ένας συναρπαστικός και πειραματικός τομέας. Δυστυχώς, η κακή σχεδίαση πρωτοκόλλου μπορεί να οδηγήσει σε ανεπιθύμητες καταστάσεις και αποτελέσματα για τους δανειολήπτες και τους δανειστές.

Παρόλα αυτά, ΚΑΙ η bear market ΚΑΙ η αναδυόμενη κατάσταση του κλάδου, υπάρχει μια αυξανόμενη αγορά δανεισμού. Μόλις διορθωθούν αυτές οι πρακτικές, ο δανεισμός NFT θα απογειωθεί και θα βοηθήσει στην υποστήριξη της ανάπτυξης του χώρου NFT στο σύνολό του.

Δελτία Τύπου

Σφραγίδα ώρας:

Περισσότερα από CryptoSlate