5 τρόποι για να ανταλλάξετε επιλογές: Πώς να παίξετε έξυπνα και να αποφύγετε τις απώλειες

Η διαπραγμάτευση δικαιωμάτων προαίρεσης έχει ένα μυστήριο της αγοράς. Πολλοί πιστεύουν ότι η διαπραγμάτευση δικαιωμάτων προαίρεσης είναι εγγενώς επικίνδυνη ή υπερβολικά περίπλοκη. Η αγορά συναλλαγών δικαιωμάτων προαίρεσης είναι επίσης έτοιμη για αναστάτωση μέσω της νέας τεχνολογίας και των περιουσιακών στοιχείων, καθιστώντας το αρκετά εκφοβιστικό.

Ωστόσο, ενώ οι επιλογές διαπραγμάτευσης με επιτυχία απαιτούν λίγη εκπαίδευση και λίγη εξάσκηση, ο καθένας μπορεί να μάθει τα βασικά στοιχεία για τη σωστή συναλλαγή.

Σήμερα, ας αναλύσουμε πέντε τρόπους ανταλλαγής επιλογών, ώστε να μπορείτε να παίξετε έξυπνα και να αποφύγετε απώλειες για το χαρτοφυλάκιό σας.

Μεγάλη κλήση

Η πρώτη στρατηγική επιλογών που μπορείτε να εφαρμόσετε ονομάζεται η μεγάλη κλήση. Με λίγα λόγια, αγοράζετε ένα δικαίωμα προαίρεσης και «προχωράτε», που σημαίνει ότι στοιχηματίζετε ότι η υποκείμενη μετοχή της επιλογής θα υπερβεί την τιμή εξάσκησης μέχρι την ημερομηνία λήξης της.

Υπάρχουν πολλά θετικά και μειονεκτήματα σε αυτή τη στρατηγική επιλογών. Εάν χρονομετρήσετε την κλήση σας αρκετά καλά κοιτάζοντας τα σήματα συναλλαγών, το πιθανό κέρδος σας είναι απεριόριστο έως ότου λήξει η τιμή εξάσκησης. Εάν η τιμή της μετοχής πάει αντίθετα, μπορείτε απλά να πουλήσετε την κλήση πριν από την ημερομηνία λήξης. Στα αρνητικά, όμως, κινδυνεύετε να χάσετε ολόκληρο το ασφάλιστρο.

Χρησιμοποιήστε μια μακρά κλήση εάν θέλετε να κερδίσετε πολύ περισσότερα κέρδη από την αύξηση της τιμής μιας μετοχής σε σύγκριση με την κανονική αγορά της μετοχής. Είναι επίσης μια καλή επιλογή εάν έχετε υψηλό επίπεδο ανοχής κινδύνου και δεν σας πειράζει να στοιχηματίσετε ολόκληρο το ασφάλιστρο σε μία αγορά επιλογής.

Καλυμμένη κλήση

Μια καλυμμένη κλήση είναι μια στρατηγική επιλογών που είναι λίγο πιο περίπλοκη από τις προαναφερθείσες. Πρώτον, πρέπει να κατέχετε την υποκείμενη μετοχή. Στη συνέχεια, πρέπει να πουλήσετε ένα συμβόλαιο κλήσης στην ίδια μετοχή που κατέχετε. Λαμβάνετε μια πληρωμή premium και δίνετε όλη την εκτίμηση για τη μετοχή πάνω από την τιμή εξάσκησης.

Στην ουσία, στοιχηματίζετε ότι η μετοχή θα παραμείνει σταθερή ή θα μειωθεί λίγο σε τιμή μέχρι την ημερομηνία λήξης. Ως ο πωλητής κλήσης, μπορείτε να κερδίσετε το premium και να διατηρήσετε την κυριότητα του αποθέματος. Επειδή αυτή η στρατηγική βασίζεται στο ότι μια μετοχή συμπεριφέρεται ακριβώς όπως προβλέπετε, θεωρείται α στρατηγική περίπλοκων επιλογών και συνιστάται μόνο για εμπόρους προηγμένων επιλογών.

Το μέγιστο ανοδικό σας είναι το ασφάλιστρο που χρησιμοποιείτε για την καλυμμένη κλήση. Να θυμάστε ότι καθώς η τιμή μιας μετοχής υπερβαίνει την τιμή εξάσκησης, η επιλογή σας γίνεται πιο δαπανηρή, γεγονός που μπορεί να αντισταθμίσει οποιοδήποτε από τα παιχνίδια που λάβατε από το premium. Εξετάστε το ενδεχόμενο να χρησιμοποιήσετε αυτήν τη στρατηγική εάν θέλετε να δημιουργήσετε εισόδημα περιορίζοντας τον κίνδυνο σας και περιμένετε ότι η υποκείμενη μετοχή θα παραμείνει σταθερή ή θα μειωθεί στην τιμή μέχρι το χρόνο λήξης.

Μακρύς

Έπειτα, υπάρχει το long put: η αντίθετη και ισότιμη στρατηγική επιλογής σε σύγκριση με το long call. Με αυτήν την ανταλλαγή δικαιωμάτων προαίρεσης, στοιχηματίζετε ότι η τιμή μιας μετοχής θα μειωθεί αντί να αυξηθεί, στοιχηματίζοντας ουσιαστικά ότι η μετοχή θα είναι κάτω από την τιμή εξάσκησης μέχρι το χρόνο λήξης.

Το συμβόλαιο μακράς διάθεσης που έχετε θεωρητικά αξίζει τα μέγιστα εάν η τιμή της μετοχής-στόχου φτάσει τα $0 ανά μετοχή, αλλά το ακριβές σας κέρδος θα εξαρτηθεί από τη διαφορά μεταξύ της μετοχής και του τιμή απεργίας επιλογής τη στιγμή της λήξης ή όταν η θέση σας κλείνει. Τα καλά νέα είναι ότι ακόμη και αν η τιμή της μετοχής αυξηθεί, μπορείτε να πουλήσετε το πλαστό και να εξοικονομήσετε μέρος του ασφάλιστρά σας, υπό την προϋπόθεση ότι το κάνετε πριν από τη λήξη του χρόνου. Το χειρότερο που μπορεί να συμβεί είναι να χάσετε εντελώς το ασφάλιστρο.

Εξετάστε το ενδεχόμενο να χρησιμοποιήσετε τη στρατηγική του μακροπρόθεσμου δικαιώματος πώλησης εάν πιστεύετε ότι μια μετοχή θα υποχωρήσει ριζικά στο εγγύς μέλλον. Θα κερδίσετε πολύ περισσότερα χρήματα κατέχοντας επιτυχημένα δικαιώματα πώλησης σε σύγκριση με τις ανοικτές πωλήσεις σχεδόν οποιασδήποτε μετοχής στην αγορά. Επιπλέον, οι ανοικτές πωλήσεις δεν έχουν όριο στον κίνδυνο σας, επομένως θα μπορούσε να είναι ένας καλός τρόπος για να περιορίσετε ή να ελαχιστοποιήσετε τις πιθανές ζημιές σας, αφήνοντας παράλληλα κάποιο περιθώριο για κέρδη.

Κοντά

Το short put είναι μια στρατηγική επιλογών όπου αγοράζετε ένα συμβόλαιο πώλησης με σκοπό να το πουλήσετε. Αυτό ονομάζεται "συντομία". Στοιχηματίζετε ότι η υποκείμενη μετοχή είτε θα παραμείνει σταθερή είτε θα αυξηθεί στην τιμή μέχρι τον χρόνο λήξης με βάση τη θεμελιώδη ανάλυσή σας. 

Γιατί να χρησιμοποιήσετε αυτήν τη στρατηγική επιλογής; Επειδή μπορείτε να το χρησιμοποιήσετε για να δημιουργήσετε εισόδημα πουλώντας τα premium χρήματα σε άλλους επενδυτές που θέλουν να στοιχηματίσουν ότι η ίδια μετοχή θα πέσει σε τιμή. Επομένως, είναι κάτι σαν μια ανορθόδοξη στρατηγική που βασίζεται στην κατανόηση των προτύπων ανθρώπινης συμπεριφοράς εξίσου με την υποκείμενη αγορά. Εάν δεν καταλαβαίνετε την ανθρώπινη συμπεριφορά (και τα συναισθήματά σας), διαπράττετε ήδη α θεμελιώδες εμπορικό λάθος.

Λάβετε υπόψη ότι θα πρέπει να πουλάτε μόνο με φειδώ τις θέσεις σας. Θυμηθείτε ότι είστε έτοιμοι να αγοράσετε μετοχές, εάν η υποκείμενη μετοχή πέσει κάτω από την τιμή εξάσκησης κατά τη λήξη, κάτι που μπορεί να επηρεάσει σοβαρά τα αποτελέσματα και τη συνολική υγεία του χαρτοφυλακίου σας. 

Παντρεμένος Put

Τελευταία είναι η παντρεμένη τοποθέτηση, μια εξελιγμένη στρατηγική διαπραγμάτευσης επιλογών. Ουσιαστικά συνδυάζει την ιδιοκτησία μιας υποκείμενης μετοχής με ένα long put (συνδυάζοντας έτσι τις δύο συναλλαγές).

Ετσι δουλευει. Για κάθε 100 μετοχές που κατέχετε μιας συγκεκριμένης μετοχής, αγοράζετε ένα συμβόλαιο πώλησης. Κάνοντας αυτό, μπορείτε να συνεχίσετε να κατέχετε τις μετοχές για ανατίμηση, ενώ ταυτόχρονα αντισταθμίζετε τα στοιχήματά σας σε περίπτωση πτώσης των τιμών των μετοχών. Αυτό μοιάζει κάπως με την αγορά ασφάλισης για τις μετοχές σας, καθώς πρέπει να πληρώσετε ένα ασφάλιστρο για να προστατεύσετε το χαρτοφυλάκιό σας από την πτώση περιουσιακών στοιχείων.

Πρέπει να χρησιμοποιείτε μόνο παντρεμένος έβαλε επαγγέλματα για να αντισταθμίσετε το χαρτοφυλάκιό σας έναντι του κινδύνου αγοράς. Εάν έχετε ήδη κάνει εξαιρετικά παιχνίδια, μπορείτε να χρησιμοποιήσετε τη στρατηγική του παντρεμένου πλαστού για να επωφεληθείτε από τη συνεχή ανατίμηση των μετοχών και να προστατέψετε αυτά τα κέρδη.

Θεωρητικά, μπορείτε να συνεχίσετε να κατέχετε μια μετοχή που αυξάνεται σε τιμή με μια παντρεμένη πώληση και το πιθανό σας κέρδος είναι άπειρο. Ακόμα κι αν μια μετοχή μειωθεί σε τιμή, πρέπει να πληρώσετε μόνο το premium, το οποίο ουσιαστικά περιορίζει τις πιθανές απώλειές σας.

Συμπέρασμα

Όπως μπορείτε να δείτε, υπάρχουν πολλοί τρόποι για επιτυχή ανταλλαγή επιλογών. Προσπαθήστε να εφαρμόσετε αυτές τις στρατηγικές την επόμενη φορά που θα κάνετε μια παραγγελία επιλογών και δείτε πώς λειτουργούν για τους στόχους του χαρτοφυλακίου σας.

• SEO Powered Content & PR Distribution. Ενισχύστε σήμερα.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Ενισχύθηκε η γνώση. Πρόσβαση εδώ.
• πηγή: https://www.fintechnews.org/5-ways-to-trade-options-how-to-play-smart-and-avoid-losses/