Finanzas descentralizadas: ¿Por qué sus usuarios están en riesgo?

Reeditado por Platón

seguidores: 0

Finanzas descentralizadas: ¿Por qué sus usuarios están en riesgo? PlatoBlockchain Inteligencia de Datos. Búsqueda vertical. Ai.

Finanzas descentralizadas (DeFi) es el sistema financiero basado en la tecnología blockchain descentralizada. Logra un consenso distribuido mediante la utilización de contratos inteligentes sobre la cadena de bloques, como Ethereum. Está vinculado explícitamente con la cadena de bloques Ethereum y todas las criptomonedas desarrolladas en la cadena de bloques.
Por lo tanto, las finanzas descentralizadas permiten que dos partes realicen transacciones de forma segura utilizando una red de igual a igual sin ninguna autoridad intermediaria. Con las finanzas descentralizadas, todos pueden acceder a los servicios financieros en cualquier momento y en cualquier lugar a un costo menor en comparación con las instituciones tradicionales.

Ventaja de las finanzas descentralizadas sobre las finanzas tradicionales:

Fuente confiable –
En las finanzas descentralizadas, la cadena de bloques pública actúa como fuente confiable y rige todas las operaciones en el sector financiero. Sin embargo, la gobernanza pública implica leyes e instituciones financieras autorizadas que rigen todas las operaciones en las finanzas tradicionales.
Abierto y transparente–
Las finanzas descentralizadas continúan ganando terreno en parte porque son más abiertas y transparentes que las finanzas tradicionales. La falta de barreras de entrada significa que cualquier persona con habilidades de programación puede participar en la creación de herramientas y servicios financieros además de las cadenas de bloques públicas.
Sin necesidad de licencias y autorización–
Las complicadas barreras de entrada han hecho que sea improbable adoptar la nueva tendencia en el sistema financiero tradicional. Los sistemas financieros tradicionales se han visto limitados en innovación debido a la necesidad de obtener licencias y autorizaciones de los reguladores.

Desventajas de las finanzas descentralizadas:

Incertidumbre–
El problema de la incertidumbre tiene un gran impacto en los proyectos financieros descentralizados, ya que pueden heredar automáticamente la inestabilidad de su cadena de bloques anfitriona. Por ejemplo, la cadena de bloques de Ethereum ha pasado por varios cambios últimamente, donde el problema comprometido en el momento del consenso de la Prueba de trabajo puede generar riesgos en la Prueba de participación de Ethereum 2.0.
Escalabilidad–
Los proyectos de finanzas descentralizadas enfrentan enormes desafíos en términos de escalabilidad de la respectiva cadena de bloques anfitriona. Las transacciones en el protocolo de finanzas descentralizadas tardan un poco más en confirmarse, lo que plantea el problema de la congestión de la red. Además, en el momento de la congestión de la red, las transacciones del protocolo de finanzas descentralizadas pueden volverse costosas.
Liquidez–
Otro componente esencial es la liquidez ya que el mercado financiero descentralizado aún no es tan grande como los sistemas financieros tradicionales. Entonces, se hace difícil confiar en este sector.

6 razones por las que los usuarios de finanzas descentralizadas corren un alto riesgo:

Riesgo intrínseco del protocolo–
El riesgo intrínseco del protocolo representa la mecánica de riesgo incorporada en el diseño del protocolo por defecto. Los contratos inteligentes ayudan a automatizar primitivos financieros específicos en las plataformas financieras descentralizadas. La dinámica de los protocolos depende de estos contratos inteligentes, que pueden presentar amenazas significativas para las estrategias de inversión, independientemente del funcionamiento de los protocolos.
El riesgo intrínseco en los protocolos de finanzas descentralizadas es la razón principal para el transporte de riesgos de las partes centralizadas de humanos/desarrolladores a la mecánica programable en los protocolos. Por ejemplo, el deslizamiento es una condición en los protocolos AMM (creación de mercado automatizada). En caso de que la condición de deslizamiento sea alta, los grupos AMM pueden presionar a los inversores para que paguen tarifas altas para eliminar la liquidez suministrada a los protocolos.
Riesgo de protocolo exógeno–
A diferencia de los protocolos intrínsecos, los usuarios de finanzas descentralizadas suelen ser explotados debido a factores externos que cambian el comportamiento esperado del protocolo. Un ejemplo de este tipo de ataque sería la manipulación del oráculo o las explotaciones de préstamos rápidos, que afectan la mecánica subyacente de las finanzas descentralizadas.
En octubre de 2022, Cream Finance fue explotada en un ataque Flash Loan, que drenó más de 130 millones de dólares en activos. Este ataque destacó que los riesgos de protocolo exógenos también son los factores omnipresentes en la evolución de las finanzas descentralizadas.
Riesgo de gobernanza–
Otro aspecto importante de las finanzas descentralizadas son las propuestas de gobernanza que gestionan el comportamiento del protocolo de finanzas descentralizadas y suelen ser la razón de la alteración en su composición de liquidez que afecta a los usuarios e inversores. La creciente naturaleza centralizada de la estructura de gobierno de los protocolos de finanzas descentralizadas también es un aspecto alarmante de la gobernanza de las finanzas descentralizadas. Aunque la gobernanza financiera descentralizada se controla de manera descentralizada, varias partes pequeñas pueden afectar el resultado de la propuesta.
Riesgo básico de la cadena de bloques–
Los protocolos financieros descentralizados dependen de su cadena de bloques intrínseca, lo que puede resultar un riesgo para los usuarios e inversores. La explotación de factores, por ejemplo, el mecanismo de consenso sobre una cadena de bloques específica, puede generar vulnerabilidades en los protocolos financieros descentralizados que se ejecutan en la plataforma. Por ejemplo, los protocolos financieros descentralizados se pueden terminar de manera efectiva en redes de prueba de participación (PoS) donde la cantidad de validadores se confabula para influir en la distribución de recompensas.
Riesgo de mercado–
Aparte del protocolo y las infraestructuras, existe un alto riesgo del mercado autóctono. Por ejemplo, la inversión del grupo AMM podría volverse vulnerable en caso de que el costo de los activos cambie desde el momento anterior en que se proporcionó liquidez al grupo. Otro ejemplo puede ser una caída abrupta en el costo de un activo que puede desencadenar la eliminación masiva de liquidez del grupo, lo que resulta en un deslizamiento significativo.
Exploits y vulnerabilidades–
Las finanzas descentralizadas implementan una pieza de código visible para todos, mientras que una persona técnica puede observar e identificar fácilmente errores en el código y explotarlos. Mientras que algunos errores se descubren sin querer, otros son el resultado de ataques deliberados. Sin embargo, el inevitable riesgo tecnológico puede eliminarse Mejores prácticas de finanzas descentralizadas, como pruebas exhaustivas, auditorías de código periódicas, recompensas por errores y mantenimiento de las dApps.

PrimaFelicitas es un Principal empresa de desarrollo de finanzas descentralizadas con amplia experiencia en el lanzamiento de soluciones y servicios financieros descentralizados para mejorar las ganancias y aumentar los flujos de ingresos para las empresas.

¿Buscas ayuda aquí?