Las mejores monedas estables, calificadas y revisadas para 2022

Explicación de las monedas estables: En términos simples, una moneda estable es una moneda digital que retiene su valor porque está respaldada por el valor de un activo subyacente, que puede ser cualquier cosa, desde moneda fiduciaria hasta petróleo y oro, o a veces incluso criptomonedas.

Por ejemplo, Tether (USDT) y USD Coin (USDC) son monedas estables respaldadas por dólares estadounidenses en reserva. PAX Gold (PAXG), por otro lado, depende de una reserva de oro para mantener un precio estable.

En el siglo XXI, las monedas estables se consideran uno de los principales avances financieros de la era:

• Las monedas estables son excelentes para los comerciantes o inversores que necesitan "mantener el valor" en un activo digital sin las fluctuaciones volátiles de los precios de las criptomonedas.
• Stablecoins ofrece nuevas formas de ganar intereses (también conocido como "rendimiento") en un momento en que los vehículos de ahorro tradicionales ofrecen casi nada. (Consulte nuestra página sobre las mejores tasas de interés).
• Stablecoins también ofrece un medio barato, rápido y accesible de realizar transacciones de valor a través de las fronteras.

En esta pieza, cubriremos nuestra lista de mejores monedas estables, luego explique más sobre cómo los inversores inteligentes pueden usar monedas estables para generar riqueza.

Nombre	Código	Fecha de constitución	Número de seguidores sociales	Activo estabilizado	Clasificación BMJ
Moneda de USD	USDC	2018	96,400	Dólar estadounidense	4.5
Binance USD	BUSD	2019	9,400,000	Dólar estadounidense	4.0
Pax dólar	USDP	2016	33,300	Dólar estadounidense	3.9
Por	DAI	2017	229,900	Dólar estadounidense	3.5
Tether	USDT	2015	290,600	Dólar estadounidense	3.5
Digix Gold Token	DGX	2016	17,400	Gold	N/A
Dólar Géminis	GUSD	2018	441,000	Dólar estadounidense	N/A
HuobiUSD	HUSD	2020	1,200,000	Dólar estadounidense	N/A
paz oro	PAXG	2019	33,300	Gold	N/A
USD estable	USDS	2019	7,465	Dólar estadounidense	N/A
TrueUSD	TUSD	2018	49,200	Dólar estadounidense	N/A

Principales monedas estables por tamaño

Para darle una idea de cómo las monedas estables se comparan entre sí, aquí hay un vistazo a las cuatro principales por capitalización de mercado (o cantidad total en poder de los inversores):

Tipos de Stablecoins

Así como el gobierno respalda la moneda fiduciaria, también lo están las monedas estables respaldadas por algún otro activo o autoridad. Estos son los tipos de monedas estables y cómo están respaldadas.

Monedas estables respaldadas por fiat

Las monedas estables con respaldo fiduciario están asociadas con una moneda fiduciaria particular: dólares estadounidenses, euros, etc. Las monedas estables con respaldo fiduciario ofrecen una mejor estabilidad, especialmente en comparación con las monedas estables con respaldo criptográfico. Mientras que las criptomonedas vienen con fluctuaciones de precios salvajes, las monedas estables con respaldo fiduciario vienen con fluctuaciones de precios mínimas, ya que hay una moneda confiable detrás de ellas.

Sin embargo, las monedas estables con respaldo fiduciario son relativamente nuevas y tienen un historial limitado, por lo que no están exentas de riesgos.

Coinbase, una de las plataformas de intercambio de criptomonedas más grandes del mundo, ofrece una moneda estable con respaldo fiduciario llamada USD Coin. Esta moneda se puede cambiar en una proporción de 1:1 con el dólar estadounidense. Por lo general, es seguro de usar, ya que cada USDC está respaldado por un dólar estadounidense.

Stablecoins con respaldo criptográfico

Como sugiere el nombre, se trata de monedas estables "respaldadas" por otros criptoactivos. Debido a que los precios de las criptomonedas pueden ser volátiles, las monedas estables respaldadas por criptomonedas están sobregarantizadas (lo que significa que mantienen criptomonedas adicionales en reservas, en caso de una caída del mercado).

Por ejemplo, para pedir prestados $5 de una moneda estable con respaldo criptográfico, es posible que deba "poner" (o bloquear) $10 de otro activo criptográfico como garantía. Si el criptoactivo subyacente pierde su valor, todavía tiene un colchón incorporado de $5. En general, esta volatilidad hace que las monedas estables con respaldo criptográfico sean menos confiables que las monedas estables con respaldo fiduciario.

Stablecoin respaldado por productos básicos

Estas monedas estables mantienen su valor a través de metales preciosos u otras materias primas como bienes raíces o petróleo. Si bien estas monedas estables generalmente están centralizadas, la centralización protege a los usuarios de la volatilidad de las criptomonedas. El oro es el producto más popular para ser colateralizado. Paxos Gold, Tether Gold y Digix son tres de las monedas estables respaldadas por oro más líquidas.

Las monedas estables respaldadas por materias primas le permiten invertir en activos que de otro modo estarían fuera de su alcance. Por ejemplo, obtener y almacenar un lingote de oro puede ser complejo y costoso, por lo que tener una "moneda estable de oro" es una forma más fácil de almacenar valor sin tener que comprar la materia prima subyacente.

Stablecoin algorítmica

Las monedas estables con respaldo algorítmico se basan en algoritmos especializados y contratos inteligentes para administrar el suministro de tokens en circulación. Por ejemplo, si el precio de una moneda estable algorítmica se establece en $ 1, pero el precio de la moneda estable aumenta más, el algoritmo de la computadora liberará automáticamente más tokens en el suministro para reducir el precio.

Alternativamente, una moneda estable algorítmica reducirá la cantidad de tokens en circulación cuando el precio de mercado caiga por debajo del precio de la moneda fiduciaria que rastrea. Terra era una moneda estable algorítmica popular que perdió su paridad con el dólar estadounidense en mayo de 2022 cuando el mercado criptográfico colapsó.

El dramático colapso de Terra expuso la fragilidad inherente de las monedas estables algorítmicas debido a su dependencia de las condiciones del mercado, que a menudo pueden volverse altamente volátiles. Las monedas estables respaldadas por productos básicos y fiduciarias son más resistentes a este tipo de comportamiento de pánico.

¿Qué respalda cada Stablecoin en la lista?

Echemos un vistazo más de cerca a los fundamentos y los equipos detrás de cada una de las monedas estables en nuestra lista:

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¿Qué respalda al USDC?

La moneda USD fue desarrollada por el consorcio Center fundado por Circle, una empresa de pagos entre pares con sede en Boston, Massachusetts. Además de Circle, el consorcio también incluye miembros del intercambio de criptomonedas Coinbase y la empresa minera de bitcoins Bitmain.

USDC es la columna vertebral del servicio de pagos globales de Circle. La compañía ha sido valorada en $ 9 mil millones a partir de 2022.

USDC no se extrae: se crea una nueva moneda cada vez que alguien compra o adquiere USDC a través de la conversión de moneda. Cuando esto sucede, se iguala con una cantidad igual de dólares estadounidenses depositados en reservas de divisas independientes, ya sea como efectivo o en forma de bonos del Tesoro estadounidense a corto plazo.

Cada token USDC tiene un equivalente de $ 1 US, ya sea como efectivo o equivalente de efectivo invertido en una cuenta propia. La descentralización se garantizará al permitir que numerosos proyectos diferentes se unan a una red de emisores de USDC supervisados ​​por el proyecto Circle, cada uno de los cuales mantiene sus propias reservas de efectivo para estabilizar los tokens que emite.

Si bien la supervisión de Circle puede asegurar contra la fluctuación del valor, permitir que terceros emitan el USDC de forma independiente genera posibles preocupaciones sobre errores individuales o malos actores. Aún así, USDC se ha ganado la confianza de los inversionistas debido al compromiso de Circle con la transparencia, el cumplimiento de las regulaciones de EE. UU. y la asociación con las principales instituciones financieras de EE. UU.

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¿Qué es respaldar USDT?

Tether tiene la distinción de ser una de las primeras monedas estables. Fue lanzado por una empresa llamada Tether Limited Inc en 2014-15. Tether es propiedad de una empresa con sede en Hong Kong llamada iFinex Inc, que también es propietaria de Bitfinex, uno de los intercambios de cifrado más grandes del mundo.

El vínculo entre Bitfinex y Tether solo se reveló durante la filtración de datos financieros de Paradise Papers. Desde entonces, ha habido numerosas controversias en torno a la propiedad y la gestión de Tether, con denuncias de manipulación del mercado y publicidad engañosa.

Sobre el papel, Tether está vinculado al dólar estadounidense en una proporción de 1:1, con reservas de efectivo y equivalentes de efectivo totalmente garantizadas. Las autoridades de EE. UU. han cuestionado la validez de estas afirmaciones, afirmando que, en ocasiones, la empresa no tiene suficientes reservas de efectivo/equivalentes en dólares.

Las presentaciones recientes indican que la garantía de Tether incluye un bajo porcentaje de reservas de efectivo (alrededor del 7%), y el resto son equivalentes de efectivo, préstamos garantizados, bonos corporativos y otras inversiones.

Debido a las controversias y la falta general de transparencia, Tether ha ido perdiendo terreno frente a otras monedas estables como el USDC. Sin embargo, el token ha mantenido hasta ahora una vinculación estable de 1:1 con el dólar estadounidense.

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¿Qué es respaldar USDP?

Pax Dollar, anteriormente conocido como Paxos Standard o PAX, es una moneda estable lanzada por Paxos Trust Company. Con sede en Nueva York, Paxos es una empresa fintech que se especializa en servicios de cadena de bloques, incluidos el corretaje de criptomonedas, la tokenización de activos y la liquidación de activos.

El equipo que respalda a Paxos es un grupo mixto con una gran experiencia en tecnología y finanzas. La moneda estable en sí está respaldada por activos, con reservas de dólares estadounidenses en una proporción de 1:1. Al igual que el USDC, Paxos afirma que el USDP está completamente reservado con efectivo y equivalentes de efectivo.

La moneda estable opera en pleno cumplimiento de las leyes de servicios financieros del estado de Nueva York. Las reservas son validadas por auditorías mensuales independientes. Es una moneda estable de riesgo relativamente bajo, aunque eclipsada por alternativas más grandes como USDC y Binance USD.

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¿Qué es respaldar a TUSD?

True USD es otra moneda estable respaldada por dólares con garantía en una proporción de 1:1. Lanzado en 2018, el cripto reside en TrustToken, una plataforma diseñada para crear varios tokens respaldados por activos. TUSD es una de las varias criptomonedas lanzadas por el equipo de TrustToken.

El joven equipo detrás de este proyecto cuenta con algunos de los nombres tecnológicos más impresionantes en el campo, aunque con una experiencia financiera limitada. La empresa tiene su sede en San Francisco, California.

Las verdaderas reservas en USD se mantienen en una cuenta de depósito en garantía por parte de terceros. Las instituciones que califican pueden participar en el sistema True USD, eliminando la necesidad de confiar en un proyecto central (aunque reemplazándolo con la necesidad de confiar en la contabilidad de terceros). Con solo dos desviaciones menores, el precio se ha mantenido estable dentro de +/- $0.02.

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¿Qué es respaldar a DAI?

Dai es una moneda estable basada en Ethereum administrada por MakerDAO y desarrollada por Maker Foundation. El equipo fue creado por el fundador Rune Christensen en 2014 como una organización autónoma descentralizada o DAO.

La membresía de MakerDAO está limitada a los propietarios de MKR, el token de gobierno del proyecto. Los miembros votan para decidir los parámetros y la hoja de ruta futura de la moneda estable DAI. A diferencia de otras monedas estables respaldadas por activos, Dai no está vinculado al dólar estadounidense ni al oro.

Pero aún tiene como objetivo mantener su valor vinculado a 1: 1 por dólar estadounidense, a través de un sistema de contratos inteligentes de Ethereum. Para crear tokens Dai, los usuarios deben comprar y apostar un valor igual (en dólares estadounidenses) de tokens Ethereum.

A medida que sube el precio de Dai, los usuarios tendrán incentivos para crear más. A medida que el precio cae, los usuarios tendrán incentivos para vender sus activos nuevamente al grupo. La volatilidad en Ethereum afectó severamente la estabilidad de Dai en 2020.

Como resultado, MakerDAO ha cambiado gran parte de sus reservas a USD Coin, una de las monedas estables más populares en términos de capitalización de mercado. Cada token Dai está respaldado por una combinación de 62 % USDC y 29 % ETH. A pesar de algunos problemas menores, Dai es un excelente ejemplo de la utilización creativa de los contratos inteligentes.

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¿Qué es respaldar a GUSD?

Gemini USD es una moneda estable lanzada por Gemini Trust Company, un intercambio de criptomonedas con sede en la ciudad de Nueva York. Gemini fue fundada por Tyler y Cameron Winklevoss, conocidos multimillonarios de Bitcoin y empresarios tecnológicos.

Con una valoración total de $ 7 mil millones y empleando a más de 1000 personas, Gemini es una de las criptomonedas reguladas más grandes del mundo. En consecuencia, el equipo detrás de GUSD también tiene mucha experiencia y es profesional.

GUSD está respaldado 1:1 por dólares reales en reserva, con auditorías mensuales realizadas por firmas contables de renombre. Una de las primeras monedas estables en obtener la aprobación regulatoria en los EE. UU., Gemini USD es generalmente bien considerada por su transparencia y confiabilidad.

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¿Qué es respaldar a DGX?

Digix Gold Token es una moneda estable basada en productos básicos lanzada por DigixGlobal. Fundada en 2014, Digix tiene su sede en Singapur y cuenta con un equipo con amplia experiencia tanto en finanzas como en desarrollo de cadenas de bloques en algunas de las empresas más grandes del mundo.

La moneda estable toma la idea de un estándar de oro blockchain literalmente, prometiendo que cada token DGX representa 1 gramo de oro sólido real en una bóveda en Singapur. La utilidad de esto sobre la compra directa de oro o un contrato de opciones sigue siendo incierta, pero el mecanismo es sólido.

Se acuña un token Digix una vez que el protocolo de prueba de procedencia subyacente confirma que la onza de oro correspondiente está en la bóveda. Además de DGX, la empresa también tiene un token de gobierno llamado DigixDAO.

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¿Qué es respaldar BUSD?

Desarrollado por Binance, uno de los intercambios de criptomonedas más grandes del mundo, BUSD es una moneda estable totalmente regulada respaldada por dólares estadounidenses, emitida a través de Paxos Trust Company. Tanto Binance como Paxos tienen una gran experiencia líder en la industria.

Cada BUSD está respaldado 1:1 por una reserva de dólares mantenida por Paxos en una cuenta segura. BUSD está totalmente respaldado por reservas de efectivo o equivalentes de efectivo en forma de bonos del Tesoro estadounidense a corto plazo, al igual que la moneda USD. Todo el sistema cumple totalmente con las regulaciones financieras del estado de Nueva York.

En septiembre de 2022, Binance anunció que excluirá otras monedas estables del intercambio y convertirá esas tenencias en BUSD. La medida tiene el potencial de aumentar la capitalización de mercado de BUSD y mejorar su ya excelente estabilidad de precios.

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¿Qué es respaldar a HUSD?

Huobi es uno de los intercambios de criptomonedas más grandes de Asia, fundado en China y ahora opera desde Seychelles con oficinas en Singapur, Hong Kong, Japón y los EE. UU. El HUSD es una moneda estable lanzada por Huobi a través de una startup llamada Stable Universal.

La firma emitió el token de moneda estable HUSD como un medio para desvincularse de las monedas estables de terceros preexistentes, así como para ganar exposición en los mercados y plataformas de DeFi. Lanzado en 3, HUSD reemplazó a PAX, USDC, GUSD y TUSD en la plataforma Huobi. Está vinculado al dólar en una proporción de 2018:1.

Al igual que BUSD, la moneda estable de Huobi se basa en Paxos como socio de custodia. Cada token HUSD está respaldado por dólares estadounidenses en poder de Paxos en forma de reservas de efectivo en cuentas del mercado monetario en los Estados Unidos. A diferencia de otras monedas estables importantes, HUSD no depende de equivalentes de efectivo.

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¿Qué es respaldar PAXG?

PAX Gold es un activo digital basado en Ethereum respaldado por reservas de oro. Como sugiere el nombre, es emitido por Paxos, un nombre que está asociado con múltiples monedas estables en esta lista, ya sea como equipo principal o como socio de custodia.

Según el sitio web de Paxos, cada token está respaldado por una fina onza troy (t oz) de una barra de oro. En este caso, si posee PAXG, también posee el oro que lo respalda. Debido a la reputación de Paxos, PAXG generalmente se considera una moneda estable basada en oro segura y confiable.

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¿Qué es respaldar USDS?

Stably USD es una criptomoneda vinculada al dólar estadounidense, con cada token establecido en $1. La compañía detrás de esto es una startup Fintech respaldada por VC con sede en Seattle. Stably cuenta con un equipo con experiencia tanto en tecnología como en finanzas.

Si bien tienen poca experiencia en blockchain, su liderazgo de nivel C ha trabajado con empresas impresionantes en este espacio. La empresa confía en Prime Trust LLC, una institución financiera con sede en Nevada para actuar como fideicomisario regulado de las reservas en dólares.

La empresa mantiene una reserva en efectivo que coincide con la valoración total de todos los tokens USDS en una cuenta de depósito en garantía. Los informes de auditoría mensuales están disponibles para inspirar la confianza de los inversores. Debido a esta transparencia y cumplimiento, USDS puede considerarse una opción de bajo riesgo.

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¿Por qué necesitamos monedas estables?

Estos son algunos de los principales casos de uso:

• Safe Haven Activo: A diferencia de las criptomonedas que fluctúan drásticamente en precio, aquellos que usan monedas estables para almacenar valor tienen un riesgo mínimo de pérdida.
• Pagos: Las empresas pueden beneficiarse al aceptar monedas estables como pago, lo que les permite reducir las tarifas de transacción que vienen con los procesadores de pago típicos.
• Liquidaciones Instantáneas: Cuando se pagan las liquidaciones, a menudo no se pueden entregar de inmediato porque están sujetas al horario bancario habitual. Las monedas estables operan en blockchain, lo que significa que funcionan las 24 horas del día, los 7 días de la semana: las partes pueden recibir una liquidación de inmediato.
• Préstamo: Los préstamos de Stablecoin son una oportunidad de alto rendimiento para los inversores en criptomonedas, ya que pueden ofrecer intereses de dos dígitos.
• Fideicomiso: Stablecoins automatiza el proceso de depósito en garantía a través de contratos inteligentes que evalúan las condiciones del depósito en garantía sin el uso de intermediación institucional.
• Banca alternativa: 14.1 millones de adultos estadounidenses no tienen servicios bancarios. Todo lo que necesita es acceso a Internet para tener una "cuenta" de moneda estable, lo que abre el acceso financiero a todos.

¿Cómo se gana dinero con Stablecoins?

La mayoría de las personas ganan dinero con criptomonedas regulares a través del comercio, la minería, el staking, los préstamos o la agricultura de rendimiento. Debido a que las monedas estables están vinculadas a un activo, ganar dinero con monedas estables funciona de manera un poco diferente. Estas son las formas de ganar dinero con monedas estables:

• replanteo: Staking implica ayudar a mantener el flujo de la red blockchain en un activo en particular. A cambio, obtiene una compensación de los ingresos de la red. Esencialmente, está bloqueando sus monedas estables para recibir recompensas. Los ejemplos de monedas estables que ofrecen recompensas de participación incluyen Binance, Tether y PAX Gold. (Consulte nuestra guía sobre los mejores rendimientos de apuestas criptográficas).
• Préstamos de: puede prestar sus monedas estables a los prestatarios para ganar dinero, con tasas de rendimiento que van del 5 al 12 por ciento. Puede prestar su moneda estable en muchas de las principales plataformas de préstamos criptográficos, como BlockFi o Celsius. (Consulte nuestra guía de las principales plataformas de préstamos criptográficos).
• Agricultura de rendimiento: La agricultura de rendimiento permite a los inversores ganar dinero prestando monedas estables a través de contratos inteligentes, como ganar intereses en una cuenta de ahorros tradicional. (Consulte nuestra guía de las mejores tasas agrícolas de rendimiento).

¿Qué tan estables son las monedas estables?

Al mirar los precios de las monedas estables en las plataformas de activos digitales, notará que las monedas estables a menudo no permanecen "estables" a $ 1.00. Por ejemplo, al momento de escribir este artículo, el Dólar Géminis (GUSD), el USD Huobi (HUSD) y el USD Estable (USDS) cotizaban a $0.993, $0.996 y $0.9995, respectivamente.

La razón es que los emisores de monedas estables garantizadas en dólares necesitan administrar el suministro de sus monedas mediante la emisión y la quema/canjeación para garantizar que el valor de sus monedas se mantenga aproximadamente a la par con el dólar estadounidense.

Sin embargo, también ha habido varias monedas estables que han perdido su vinculación por completo. Entre las monedas estables con respaldo fiduciario, Steem Dollars (SBD) es un ejemplo notable. Como parte de la red Steemit, SBD fue diseñado para mantener su valor en un dólar.

La puesta en marcha detrás de la red Steemit finalmente dejó de administrar el suministro de dinero de la moneda y dejó que la moneda digital flotara libremente. Esto hizo que el valor de la moneda subiera a $15 durante el repunte de 2017 antes de caer a $0.51.

Pero el ejemplo más catastrófico de una moneda estable que pierde su paridad tiene que ser la historia de Terra. Una moneda estable algorítmica lanzada en 2018, Terra fue un proyecto muy popular dirigido por un equipo capaz de expertos y respaldado por importantes inversores como HashKey Digital Asset Group y Huobi Capital.

Terra (UST) estaba vinculado a su token de gobernanza LUNA, y el sistema se basaba en una combinación de demanda de los inversores, datos de precios y volatilidad del mercado para mantener una vinculación 1:1 con el dólar estadounidense. Los valores de UST y LUNA estaban interrelacionados en este sistema.

Terra también estaba vinculado a una plataforma de préstamos llamada Anchor, que prometía rendimientos del 20% a cualquiera que apostara UST en su plataforma. Esto creó una afluencia de usuarios a la cadena de bloques Terra, y el precio de LUNA alcanzó un máximo histórico de $120 a medida que aumentaba la demanda de UST.

Durante la caída del criptomercado en mayo de 2022, las ventas en corto de firmas de inversión ricas provocaron ventas de pánico por parte de otros inversores cuando UST perdió su paridad con el dólar. Esta corrida bancaria creó una "espiral de la muerte", colapsando el valor de UST y LUNA en cuestión de días.

El evento eliminó casi $ 60 mil millones de los inversores de Terra, asestó un duro golpe a todo el mercado de cifrado y planteó serias dudas sobre la estabilidad de las monedas estables. Muchos expertos citaron esto como una lección sobre las evidentes debilidades en todo el concepto de "monedas estables algorítmicas".

Cabe señalar que las monedas estables fiduciarias y respaldadas por oro son mucho más resistentes a tal volatilidad. Sin embargo, incluso estas monedas estables no tienen un precio 100 por ciento estable. Además, debido a su naturaleza centralizada y la falta ocasional de transparencia, incluso las monedas estables totalmente garantizadas conllevan cierto riesgo.

Para llevar del inversor

Para que una moneda funcione, tiene que almacenar valor de forma fiable. Los ahorradores deben sentirse seguros de que la cantidad de dinero que depositaron en el banco el lunes reflejará razonablemente su riqueza el viernes. Tanto la inflación como la deflación deben permanecer bajo control.

Es por eso que varios proyectos de moneda digital han adoptado un nuevo enfoque. En lugar de reemplazar el dinero tradicional, funcionarán junto con él. Las "criptomonedas estables" se vinculan a una moneda fiduciaria, generalmente el dólar, y ajustan automáticamente la cantidad de tokens en circulación para mantener el precio estable.

Siempre investigue y nunca invierta más de lo que está dispuesto a perder. y considera suscribirse al Bitcoin Market Journal para ayudarlo a convertirse en un criptoinversionista inteligente.