Postitus Kinnisvara usaldusühingud – mis need on ja kuidas need toimivad by Eric McConnell ilmus esmalt Benzinga. Külastus Benzinga et saada rohkem sellist suurepärast sisu.
Vana ütlus, et "kassi nahka saab võtta rohkem kui ühel viisil", kehtib eriti kinnisvarainvesteeringute puhul. Kuigi enamik inimesi mõistab, et kinnisvarasse investeerimine on hea mõte, tähendab kõrge soetusmaksumus, et tehingute tegemiseks on vaja palju kapitali. Üks võimalus sellest takistusest üle saada on investorite raha koondamine kinnisvara usaldusühingu (RELP) kaudu.
RELP-id pakuvad investoritele kulutõhusat viisi kinnisvara ostmiseks, ilma et nad peaksid ise terveid kinnisvara ostma või haldama. Kui olete mõelnud kinnisvarasse investeerimisele, kuid pole kindel, kuidas seda teha, jätkake lugemist, et saada lisateavet RELP-ide toimimise ja selle kohta, kas need sobivad teile.
Kuidas kinnisvaraalased usaldusühingud töötavad?
RELP-id toimivad paljuski nagu traditsiooniline äripartnerlus. Saate grupi sarnaselt mõtlevaid investoreid, kes panustavad raha ja moodustavad usaldusühingu, mis eksisteerib kinnisvarainvesteeringute tegemiseks. Kõik partnerid saavad omakapitali RELP-i ostetud kinnisvaras proportsionaalselt nende investeeringu suurusega.
Näiteks kui oleks viis investorit, kes kõik investeeriksid 200,000 1,000,000 dollarit, et osta 20 XNUMX XNUMX dollari väärtuses kinnisvara, oleks igaühel neist XNUMX% omakapitali. Kuid enne kui RELP kinnisvara tegelikult ostab, peab tal olema partnerleping, et määratleda selle struktuur ja tegevusprotseduurid.
Kuidas on RELP-d struktureeritud?
RELP-lepinguid saab struktureerida mitmel erineval viisil, sõltuvalt partnerite investeerimiseesmärkidest. Iga RELP-leping kehtestab standardsed töörežiimid, mis hõlmavad järgmist:
- Investorite nimed
- Iga investori panditud kapitali suurus
- Investeerimistulu või kapitali jaotamise plaan
- Partnerluse toimimise kuupäev
- Omakapitali suurus iga partneri kohta
Koos RELP-i põhistruktuuriga tuleb ühingulepingus nimetada ka RELP-i täisosanikud ja usaldusosanikud. Usalduspartneritel on aktsiaid, kuid nad ei osale investeeringu juhtimises ega fondi jaoks otsuste tegemises.
Üldpartnerid vastutavad selliste asjade eest nagu investeeringu nõuetekohase teostamise tagamine, sealhulgas hooldus, renoveerimine, varade otsene haldamine või otsene järelevalve juhtimise üle.
Nad kirjutavad alla tšekkidele ja kannavad suurimat vastutust selle eest, et RELP oleks kasumlik. RELP-i usaldusosanikud usaldavad täisosanikesse tohutult. Seetõttu peaks RELP-i täisosanik olema keegi, kellel on pikaajaline kinnisvarahalduse kogemus.
Millesse RELP-id investeerivad?
Enamik RELP-sid on keskendunud kommertskinnisvarale, kuna alahinnatud ärikinnisvaravarad võivad targa ja ennetava juhtimise korral teenida tohutut kasumit. Näited selliste ärikinnisvaraliikide kohta, mida RELP-id sihivad, on järgmised:
- Mitmepereelamu
- Tööstus-
- Segakasutusega arendused
- Laoruumid
- Kontoripargid
- Meditsiinikeskused
Ühepereelamute ostmise ja rentimise kõrge hind mõnes Ameerika suurimas linnas on viinud selleni, et RELP-id ostsid mitu ühepereelamut, selle asemel et keskenduda traditsioonilistele kommertskinnisvaravõimalustele.
Kuidas kasumit jaotatakse?
RELP-dest saadav kasum jaotatakse tegevuslepingus ette nähtud viisil. Kui RELP investeeritakse sissetulekuga kinnisvarasse, näiteks korterelamutesse või ärikinnisvarasse, tehakse väljamakseid tavaliselt iga kuu või kord kvartalis. Loomulikult tehakse väljamaksed pärast seda, kui brutotuludest on maha arvatud sellised kulud nagu kinnisvaramaksud, võlateenindus, hooldus ja kindlustus.
Juhtudel, kui RELP on ostnud kinnisvara eesmärgiga see taastada ja kindlaksmääratud perioodi lõpus maha müüa, makstakse kasum tavaliselt välja pärast vara müüki. RELP-i väljamaksed tehakse üksikinvestoritele nende osaluse suuruse alusel partnerluses.
Kuidas RELP-sid maksustatakse?
RELP-id on edasikanduvad üksused, mis tähendab, et kogu RELP-i teenitud tulu jaotatakse partneritele, mistõttu RELP-l ei ole maksustatavat kasumit. Iga RELP-i partner maksab aga makse RELP-lt saadud tulult.
Partneritel on ka piiratud vastutus RELP-i kahjude või kulude eest, mis põhinevad nende omakapitali osal. Kui viieliikmeline partnerlus kulutaks aastas kuludele 100,000 20,000 dollarit, oleks igal partneril õigus oma väljamaksete arvelt maha kanda 1065 XNUMX dollarit. Sellepärast on üks olulisemaid rolle, mida RELP-i täispartner täidab, tagada, et partnerlus täidaks igal aastal IRS-i vormi XNUMX.
Vorm 1065 on maksuvorm, mis teatab IRS-ile, kui palju raha RELP igale partnerile jagas. Lisaks saavad partnerid RELP-lt vormi K-1, mis jaotab nende individuaalsed jaotused ja kuluosad. RELP-i aktsionäridel on õigus ka proportsionaalse amortisatsiooni mahakandmisele koos 20. aasta maksukärbete ja töökohtade seaduse alusel seaduseks saanud 2017% maksusoodustusega edasikanduvate tulude puhul.
RELP-i investeerimise eelised
RELP-d pakuvad kinnisvarainvestoritele mitmeid olulisi eeliseid. Need annavad investoritele sündikatsioonivõimalusi, mis võimaldavad neil osta rühmana rohkem kinnisvara, kui nad saaksid eraldi, ning pakuvad kinnisvarainvestoritele võimalust teenida endale passiivset tulu.
Läbikanduvate üksustena loodud RELP-de olemus võimaldab üksikutel partneritel saada kasu paljudest maksusoodustustest, eelkõige 20% tulude mahakandmisest. Viimane ja võib-olla kõige olulisem on see, et kuumal turul müüdud lisaväärtust loova RELP-vara lõppkasu investoritele võib olla tohutu.
RELP-i investeerimise võimalikud riskid
Kuigi RELP-id pakuvad investoritele märkimisväärset potentsiaalset kasumit, ei ole need riskide ja varjukülgedeta. RELP-d on erasektori partnerlused, mis tähendab, et teie investeering jääb partnerluse kestuse ajal tõenäoliselt mittelikviidseks. Enamiku RELP-lepingute kohaselt peab partnerlus kestma mitu aastat ja RELP-i partnerluste eraomadus tähendab, et puudub järelturg, kus saaksite oma aktsiaid likvideerida.
RELP on täpselt nii hea, kui hea on seda juhtiv(ad) partner(id). Usaldusosanikuna olete põhimõtteliselt reisija autos, mida juhivad täisosanikud. Nad vastutavad juhtimisotsuste ja RELP-i äriplaani täitmise eest. Kui teie RELP-i haldavad selle täispartnerid halvasti, on ebatõenäoline, et näete oma investeeringult tasuvust. Nõuetekohase hoolsuskohustuse läbiviimine enne investeerimist on ülioluline.
Lõpuks on ajastamise element, mis on väljaspool teie kontrolli. Kuigi kinnisvarainvesteeringud toimivad tavaliselt hästi pika aja jooksul, on teie RELP-investeeringu ajastus ja see, kuidas see turu tegevusse sobib. Kui teie RELP-i investeerimisperiood lõpeb langustsükliga või intressimäärad tõusevad, kui RELP-il on vaja raha laenata, võite sattuda hätta.
Kuidas RELP-idesse investeerida
Investoritel on oma raha RELP-idesse paigutamiseks mitmesuguseid võimalusi. Teoreetiliselt võite teie ja teie sõprade rühm moodustada oma RELP-i ja hakata ise investeeringuid tegema. See nõuab aga uskumatult palju jalatööd, uurimistööd ja mis kõige tähtsam, kogemust. Kui teie ja teie potentsiaalsed partnerid pole kogenud kinnisvarainvestorid, on oma RELP-i moodustamine tõenäoliselt rohkem vastutust ja vaeva, kui see väärt on.
Palju praktilisem viis RELP-idesse investeerimiseks on veebipõhised investeerimisplatvormid. Sellest Benzinga parimate veebipõhiste kinnisvarainvesteeringute platvormide loendist leiate mitmeid põnevaid RELP-võimalusi.
Investeerimine RELP-idesse vs. kinnisvarainvesteeringute fondid (REIT)
Kuigi nii RELP-id kui ka REIT-id pakuvad investoritele võimalust investeerida piiratud vastutusega kinnisvarasse ja teenida passiivset tulu, on neil mõningaid olulisi erinevusi. RELP-sid ei kaubelda avalikult ja neil on kõrge sisseost, mis tavaliselt piirab osalemist akrediteeritud investoritega. Seevastu paljud REIT-id võimaldavad akrediteerimata investoritel sisseoste teha vähem kui 500 dollari eest aktsia kohta.
REIT-id on loodud selleks, et omandada varasid ja teenida tulu peaaegu igavesti. Enamik REIT-e teeb oma suurimad väljamaksed igakuiste või kvartalite jaotuste kaudu. RELP-d luuakse tavaliselt selleks, et lisada väärtust alahinnatud varale ja seejärel see likvideerida, mis tähendab, et RELP-de suur väljamakse tehakse tavaliselt partnerluse lõpus, kui vara müüakse.
Erinevalt REIT-idest ei ole RELP-id avalikud, mis tähendab, et aktsiaid ei saa müüa avalikel börsidel, muutes RELP-i aktsiad nii täis- kui ka usaldusosanike jaoks peaaegu täielikult mittelikviidseks. Selged erinevused RELP-de ja REIT-ide vahel ning teie investeerimiseesmärgid mängivad teie jaoks sobivaima määramisel suurt rolli. Hea on see, et nad mõlemad pakuvad investoritele erinevaid võimalusi kinnisvara kaudu jõukuse kasvatamiseks.
Postitus Kinnisvara usaldusühingud – mis need on ja kuidas need toimivad by Eric McConnell ilmus esmalt Benzinga. Külastus Benzinga et saada rohkem sellist suurepärast sisu.
- '
- "
- 000
- MEIST
- juurdepääs
- konto
- akrediteeritud
- omandama
- omandamine
- tegu
- Kokkulepe
- lepingud
- Materjal: BPA ja flataatide vaba plastik
- Kuigi
- summa
- aastane
- kallinemine
- Kunst
- eelis
- varahaldus
- vara
- saadaval
- Põhimõtteliselt
- alus
- on
- kasu
- Kasu
- BEST
- Peale
- suurim
- Blokeerima
- piir
- puruneb
- ehitama
- Ehitus
- Kimp
- äri
- ostma
- Ostmine
- helistama
- kapital
- auto
- juhtudel
- Kontroll
- Vali
- Linnad
- Tulema
- kaubandus-
- täiesti
- sisu
- aitama kaasa
- kontrollida
- tuum
- kuluefektiivne
- võiks
- kriitiline
- Crowdfunding
- Pakkumised
- Võlg
- Olenevalt
- kavandatud
- detailid
- määrates kindlaks
- erinev
- hoolsus
- otsene
- jagatud
- jaotus
- dividendide
- alla
- ajendatud
- teenima
- lõppeb
- tohutu
- üksuste
- omakapital
- eriti
- looma
- asutatud
- kinnisvara
- sündmus
- näide
- Vahetused
- kulud
- kogemus
- kogenud
- ulatuslik
- pere
- Tasud
- esimene
- Keskenduma
- keskendunud
- keskendub
- Investoritele
- vorm
- tasuta
- fond
- raha
- Üldine
- tekitama
- eesmärk
- Eesmärgid
- hea
- suur
- Grupp
- Kasvama
- võttes
- Suur
- hoidma
- Kuidas
- Kuidas
- HTTPS
- tohutu
- idee
- pilt
- oluline
- sisaldama
- hõlmab
- Kaasa arvatud
- kaasamine
- tulu
- eraldi
- tööstus-
- Institutsionaalne
- kindlustus
- huvi
- Intressimäärad
- huvitatud
- investeerinud
- investeerimine
- investeering
- Investeeringud
- investor
- Investorid
- IRS
- IT
- Tööturg
- suur
- suurim
- Seadus
- viima
- Õppida
- Led
- LG
- vastutus
- Tõenäoliselt
- piiratud
- usaldusosanik
- nimekiri
- Pikk
- otsin
- tehtud
- Tegemine
- juhtima
- juhitud
- juhtimine
- juhtiv
- viis
- Turg
- tähendus
- miinimum
- mobiilne
- raha
- rohkem
- kõige
- mitmekordne
- loodus
- märkused
- number
- arvukad
- pakkuma
- Pakkumised
- Pakkumised
- Internetis
- avatud
- tegutsevad
- töö
- Võimalused
- Võimalus
- Valikud
- enda
- omandiõigus
- makstud
- osalema
- osalemine
- partner
- partnerid
- Partnerlus
- partnerluste
- Maksma
- väljamaksed
- Inimesed
- jõudlus
- ehk
- periood
- inimesele
- Platvormid
- mängima
- portfell
- potentsiaal
- era-
- Erakapital
- Toode
- Kasum
- tulutoov
- kasum
- kinnisvara
- avalik
- ostetud
- Ostud
- eesmärk
- valik
- alates
- Rates
- Lugemine
- kinnisvara
- saama
- Registreerimine
- nõudma
- Nõuded
- teadustöö
- vastutus
- vastutav
- tagasipöördumine
- tulu
- läbi
- riskide
- jooks
- kesk-
- otsib
- väljavalitud
- müüma
- teenus
- komplekt
- Jaga
- Aktsiad
- märkimisväärne
- SUURUS
- nahk
- väike
- nutikas
- müüdud
- mõned
- Keegi
- spetsialiseerunud
- Sponsorite
- standard
- alustatud
- varud
- tugev
- struktureeritud
- Sündikaat
- sihtmärk
- maks
- Maksud
- Mõtlemine
- Läbi
- traditsiooniline
- üleminek
- läbipaistev
- häda
- Usalda
- tüüpiliselt
- mõistma
- ainulaadne
- tavaliselt
- väärtus
- sort
- Jõukus
- Veebipõhine
- M
- kas
- kuigi
- WHO
- ilma
- Töö
- väärt
- oleks
- aasta
- aastat