THORChain چیست؟ $RUNE – آسیا کریپتو امروز

THORChain یک بلاک چین مستقل است که شبکه های خارجی مختلف را پل می کند و امکان انتقال زنجیره ای متقابل را فراهم می کند و مانند یک صرافی غیرمتمرکز عمل می کند. این راهنما به بررسی جزئیات پیچیده THORChain، از پس‌زمینه تا قابلیت‌های آن و توکن اصلی آن، RUNE می‌پردازد. در پایان این راهنما، درک قوی از THORChain و اینکه چگونه نقدینگی ارزهای دیجیتال را به صورت غیرمتمرکز متحول می کند، خواهید داشت.

زمینه

THORChain که در سال 2018 آغاز به کار کرد، از این باور پدید آمد که رویه رایج استفاده از صرافی‌های متمرکز برای انتقال دارایی‌های رمزنگاری شده در میان بلاک‌چین‌های متنوع، ذاتاً معیوب است. سازندگان THORChain آینده چنین صرافی‌هایی را در پلتفرم‌های غیرمتمرکز، که معمولاً به عنوان صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) شناخته می‌شوند، دیدند. چشم انداز آنها آنها را به سمت معماری یک بلاک چین سوق داد که می تواند با شبکه های خارجی ارتباط برقرار کند، در نتیجه تبادلات زنجیره ای را ممکن می کند، عملیاتی کاملاً شبیه به یک DEX.

یکی از چالش های اصلی پیش روی DEX ها نیاز حیاتی به نقدینگی فراوان است. معامله گران به طور طبیعی به سمت پلتفرم هایی که می توانند حداقل لغزش را تضمین کنند، تمایل دارند. به طور متناقض، این معامله گران هستند که می توانند نقدینگی لازم را برای جلوگیری از لغزش تامین کنند. به عنوان یک اقدام متقابل استراتژیک، تیم THORChain استفاده از مدل بازنگری شده "توکن هوشمند" Bancor را پیشنهاد کرد که به عنوان استخرهای نقدینگی پیوسته (CLPs) ابداع شد. این مخازن دارایی‌های به‌راحتی در دسترس، نقدینگی را برای معامله‌گران فراهم می‌کند، بنابراین نیاز به خریدار یا فروشنده مستقیم را از بین می‌برد.

یکی از ویژگی‌های متمایز THORChain برنامه تشویقی آن است، که در آن کاربرانی که توکن‌ها را در یک استخر نقدینگی مشارکت می‌دهند، با RUNE، توکن بومی شبکه، پاداش می‌گیرند. به طور همزمان، صاحبان توکن این گزینه را دارند که دارایی های خود را به اشتراک بگذارند و در نتیجه هزینه های ایجاد شده از سایر کاربرانی که با استخر درگیر هستند را دریافت کنند.

با پایه و اساس پروتکل Tendermint، THORChain از Tendermint BFT (تحمل خطای بیزانسی) به عنوان پروتکل توافقی خود استفاده می کند و از Proof-of-Stake (PoS) برای اطمینان از مقاومت Sybil استفاده می کند. ویژگی PoS یک سیستم اعتبارسنجی را ادغام می کند که در آن ذینفعان می توانند توکن های RUNE را برای کارکردن گره های شبکه و تأیید تراکنش ها به اشتراک بگذارند. THORChain همچنین به دارندگان توکن این فرصت را می دهد که به این اعتبار سنجی ها تفویض اختیار کنند. این ساختار توازن قدرت را بین اعتبار سنجی ها حفظ می کند و در عین حال به نمایندگان اجازه می دهد تا سهمی از پاداش هر بلوک را به دست آورند.

THORChain چیست؟ 

THORChain یک پروتکل پیشرفته و چند ارزی است که فناوری زنجیره متقابل را در خود جای داده و تبادل توکن ها را در بین شبکه های مختلف مانند بیت کوین و بیت کوین تسهیل می کند. Ethereum. این برای مدیریت توکن هایی طراحی شده است که از یک شبکه منشا نمی گیرند.

وقتی صحبت از تجارت و سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال می شود، صرافی های غیرمتمرکز پلتفرم های مورد استفاده برای مبادلات ارزهای دیجیتال هستند – به عنوان مثال، مبادله بیت کوین با اتریوم. با این حال، محدودیت‌های ذاتی شبکه‌های بومی این عملیات را غیرممکن می‌سازد. THORChain این شکاف را با ایجاد یک محیط قابل تعامل که در آن کاربران می‌توانند مستقیماً ارزهای دیجیتال مختلف را در پروتکل معامله کنند، برطرف می‌کند و نیاز به دخالت شخص ثالث را از بین می‌برد.

هدف اصلی THORChain اشباع نقدینگی تمام ارزهای دیجیتال پشتیبانی شده است. با انجام این کار، به دنبال اصلاح بازارهای از هم گسیخته و محروم از نقدینگی خریداران و فروشندگانی است که می‌خواهند در ارزهای دیجیتال مختلف، مستقل از مقامات مرکزی معامله کنند.

یکی دیگر از جنبه‌های منحصر به فرد THORChain، فراهم کردن بازدهی کاربران از طریق صرافی غیرمتمرکز THORChain است. با سپرده گذاری ارزهای دیجیتال خود در استخرهای نقدینگی، کاربران می توانند به سرعت ارزهای دیجیتال را قرض بگیرند. این ویژگی به عنوان گواهی بر تعهد THORChain به سود کاربر و نوآوری مالی است.

مکانیسم عملیاتی THORChain

ساخته شده بر روی کیهان SDK و Tendermint، THORChain به عنوان یک شبکه لایه 1 عمل می کند. این به عنوان یک صرافی غیرمتمرکز بدون مجوز (DEX) عمل می کند که از زنجیره ها فراتر می رود. صندوق دارایی THORChain که به رهبر خاصی متکی نیست، از طریق استفاده از طرح‌های امضای آستانه (TSS) ایمن می‌شود. یک مکانیسم توافقی لایه‌ای تحمل خطای بیزانسی (BFT) از طریق استفاده ترکیبی از Tendermint و TSS به دست می‌آید که به اجماع اکثریت دو سوم برای ورود یا خروج وجوه به صندوق TSS اولیه نیاز دارد.

چهار دسته کاربر حیاتی در اکوسیستم THORChain وجود دارد:

مبادله کنندگان، که از استخرهای نقدینگی برای مبادله دارایی استفاده می کنند.

ارائه دهندگان نقدینگی، که نقدینگی را به استخرها افزایش می دهند و پاداش دریافت می کنند.

اپراتورهای گره، که اوراق قرضه ارائه می دهند و برای تقویت سیستم غرامت دریافت می کنند.

معامله گرانی که با هدف سودآوری بر استخرها نظارت و تنظیم مجدد می کنند.

برخلاف دیگر پروتکل های زنجیره ای، THORChain از بسته بندی دارایی ها قبل از مبادله استفاده نمی کند. در عوض، از دارایی های بومی در THORChain برای اجرای مبادله دارایی های شفاف و مستقل استفاده می کند.

سوآپ دارایی توسط استخرهای نقدینگی، متشکل از دارایی های ارائه شده توسط ارائه دهندگان نقدینگی و تضمین شده توسط شبکه ای از اپراتورهای گره امکان پذیر می شود. ارائه‌دهندگان نقدینگی دارایی‌های خود را در استخرهای نقدینگی THORChain سپرده‌گذاری می‌کنند تا بازدهی تولید کنند که شامل کارمزد سوآپ و پاداش‌های سیستم است. این پروتکل به هر کسی اجازه می دهد تا نقدینگی خود را به یک استخر موجود کمک کند، در نتیجه THORChain را فاقد مجوز می کند. علاوه بر این، THORChain ماهیت غیرقانونی دارد، زیرا تنها سپرده گذار اصلی می تواند دارایی هایی را که در استخر قرار داده است، برداشت کند. با توجه به اینکه این دارایی ها نشانه هایی از زنجیره پشتیبانی شده در اکوسیستم هستند، ارائه دهندگان نقدینگی این امتیاز را دارند که مجموعه های دارایی جدیدی را پیشنهاد کنند.

اپراتورهای گره، که به آنها THORNodes گفته می شود، موجودیت های مستقلی هستند که با یکدیگر ارتباط برقرار می کنند تا یک شبکه تبادل زنجیره ای را تشکیل دهند. آنها در ازای امنیت شبکه ای که ارائه می کنند، برای هر مبادله ای که انجام می شود، کارمزد دریافت می کنند. یک اپراتور گره آینده نگر باید یک اوراق قرضه RUNE را ارائه دهد، که به عنوان وثیقه نگهداری می شود تا اطمینان حاصل شود که اپراتورها به نفع THORChain عمل می کنند. کل پیوند باید دو برابر بزرگتر از RUNE جمع شده باشد.

در طی یک مبادله دارایی، مبادله کنندگان دارایی های خود را به THORChain ارسال می کنند و در ازای آن دارایی دیگری دریافت می کنند. به عنوان مثال، هنگام مبادله BTC با ETH، مبادله کننده ها BTC خود را به THORChain منتقل می کنند و مبادله BTC به RUNE و سپس مبادله RUNE به ETH را آغاز می کنند. سپس ETH از یک طاق THORChain به مبادله کننده ارسال می شود. این فرآیند به THORChain اجازه می دهد تا مبادله های بومی را بدون بسته بندی دارایی ها اجرا کند.

قیمت‌های بازار در THORChain توسط معامله‌گران آربیتراژ مدیریت می‌شوند و متعاقباً ارزش سوآپ دارایی‌ها را تعیین می‌کنند. این معامله‌گران از دارایی‌های نادرست قیمت‌گذاری شده در بازارهای مختلف استفاده می‌کنند تا از اختلاف قیمت سود ببرند، در نتیجه به طور طبیعی قیمت‌های بازار THORCchain را تنظیم می‌کنند و نیاز به اوراکل را از بین می‌برند.

دویدن

RUNE ارز دیجیتال بومی THORChain است. این به عنوان جفت پایه در شبکه عمل می کند و به کاربران اجازه می دهد RUNE را با هر دارایی پشتیبانی شده دیگری مبادله کنند. با مجموع عرضه 500 میلیون، RUNE چهار عملکرد اصلی را انجام می دهد: حل و فصل، امنیت، حاکمیت و مشوق ها.

نقش حل و فصل RUNE

به عنوان یک دارایی تسویه، RUNE زیربنای تمام استخرهای نقدینگی است و به تبادل بین دو استخر کمک می کند. نسبت 1:1 RUNE به دارایی برای هر استخر ضروری است. برای مثال، یک استخر حاوی 100,000 دلار BTC باید معادل 100,000 دلار در RUNE داشته باشد.

جنبه امنیتی RUNE

RUNE نقش مهمی در تضمین امنیت شبکه ایفا می کند. اپراتورهای گره موظفند دو برابر مقدار RUNE که به یک استخر کمک می کنند پیوند دهند. این RUNE های پیوندی به عنوان وثیقه نگهداری می شوند تا تأیید کنند که اپراتورهای گره به نفع شبکه عمل می کنند.

عملکرد حاکمیت RUNE

دارندگان توکن RUNE این اختیار را دارند که دارایی یا زنجیره ای را که می خواهند اولویت بندی کنند، تعیین کنند. آنها ترجیح خود را با دادن آرای نقدینگی اعمال می کنند. به عنوان مثال، استخری که بالاترین تعهد RUNE را به خود جلب کند، دارای اولویت بالاتری خواهد بود.

نقش انگیزشی RUNE

جوایز بلوک و کارمزدهای مبادله بین ارائه دهندگان نقدینگی و اپراتورهای گره در RUNE، به دنبال یک برنامه انتشار از پیش تعیین شده، توزیع می شود. علاوه بر این، RUNE همچنین می تواند برای تسویه هزینه های گاز استفاده شود.

نتیجه

THORChain یک گام اساسی رو به جلو در دنیای فناوری بلاک چین است و اکوسیستمی را ایجاد می کند که قابلیت همکاری و نقدینگی دیگر چالش نیست، بلکه ستون های یک سیستم کارآمد است. رویکرد آن به نقل و انتقالات زنجیره ای، ادغام نقدینگی و صرافی های غیرمتمرکز، محیطی را ایجاد می کند که در آن کاربران می توانند مستقیماً ارزهای دیجیتال مختلف را بدون نیاز به واسطه مبادله کنند. 

قابل توجه است که چگونه THORChain هوشمندانه از RUNE، توکن بومی خود، برای اطمینان از تسویه حساب، امنیت، حاکمیت و مشوق ها در شبکه استفاده کرده است. همانطور که به جلو می رویم، ویژگی های مترقی THORChain احتمالاً تأثیر عمیقی بر بازار ارزهای دیجیتال خواهد داشت. ما امیدواریم که این راهنمای نهایی THORChain بینش هایی را که برای درک و تعامل با این پلتفرم تغییر دهنده بازی نیاز دارید در اختیار شما قرار داده باشد.

• محتوای مبتنی بر SEO و توزیع روابط عمومی. امروز تقویت شوید.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. به خودت قدرت بده دسترسی به اینجا.
• PlatoAiStream. هوش وب 3 دانش تقویت شده دسترسی به اینجا.
• PlatoESG. خودرو / خودروهای الکتریکی، کربن ، CleanTech، انرژی، محیط، خورشیدی، مدیریت پسماند دسترسی به اینجا.
• BlockOffsets. نوسازی مالکیت افست زیست محیطی. دسترسی به اینجا.
• منبع: https://www.asiacryptotoday.com/thorchain/