تحلیل نظارتی و قانونی شماره 6

تحلیل مقرراتی و قانونی - جهانی

بانک تسویه بین المللی (BIS) گزارشی از پروژه mBridge منتشر می کند, که با استفاده از یک پلتفرم مشترک مبتنی بر فناوری دفتر کل توزیع شده (DLT) پرداخت های فرامرزی را آزمایش می کند که بر اساس آن چندین بانک مرکزی می توانند ارزهای دیجیتال بانک مرکزی مربوطه خود را صادر کرده و مبادله کنند (multi-CBDC). این گزارش توسط BIS، اداره پولی هنگ کنگ، بانک تایلند، موسسه ارز دیجیتال بانک خلق چین و بانک مرکزی امارات متحده عربی تهیه شده است.  پروژه یخ شکن یکی دیگر از همکاری‌های هیجان‌انگیز بین BIS و بانک‌های مرکزی اسرائیل، نروژ و سوئد است که می‌توان از CBDC‌ها برای پرداخت‌های خرده‌فروشی و حواله بین‌المللی استفاده کرد.

گروه ویژه اقدام مالی (FATF): حوزه های قضایی تحت نظارت افزایش یافته: در آن انتشار در 21 اکتبر 2022, FATF اضافه می کند که جمهوری دموکراتیک کنگو، موزامبیک و تانزانیا دارای کمبودهای استراتژیک AML/CTF هستند، اما برنامه های اقدامی را برای رفع آسیب پذیری های خود توسعه داده اند. از سوی دیگر، نیکاراگوئه و پاکستان از فهرست حوزه های قضایی FATF تحت نظارت افزایش یافته حذف شدند.

OECD چارچوب گزارشگری دارایی های رمزنگاری شده (CARF) را منتشر کرد: سازمان همکاری اقتصادی و توسعه (OECD) خود را منتشر کرد. چارچوب گزارش دارایی رمزنگاری شده (CARF)، به دنبال درخواست گروه بیست (G20) برای یک سیستم تبادل خودکار پیشنهادی. این نشریه حاوی قوانین و تفسیر CARF و مجموعه‌ای از اصلاحات استاندارد گزارش‌دهی مشترک ("CRS") است که توسط کمیته امور مالی OECD در آگوست 2022 تصویب شده است.

تجزیه و تحلیل نظارتی و قانونی - ایالات متحده

در اکتبر 20^th، کمیسیون تجارت کالا و معاملات آتی (CFTC) نتایج اجرایی برای سال مالی 2022 خود را منتشر کرد، که 18 مورد از 82 اقدام مربوط به دارایی های دیجیتال بود. برجسته کردن این موارد یک طرح کلاهبرداری 1.7 میلیارد دلاری از ژوئن بود. این بزرگترین پرونده اجرایی تا به امروز برای CFTC است که شامل دارایی های دیجیتال است.

سرویس درآمد داخلی (IRS) پیش نویس دستورالعمل ها را برای 1040 پرونده منتشر کرد.  صفحه 17 پیش نویس انتشار شامل تعاریفی برای نحوه برخورد گسترده تر با دارایی های دیجیتال نسبت به سال های قبل است و اکنون شامل ذکر خاصی از توکن های غیرقابل تعویض (NFT) می شود.

در اکتبر 3^rd، کمیسیون امنیت و تبادل (SEC) اعلام اتهام علیه کیم کارداشیان، کیم کارداشیان به دلیل افشا نکردن این موضوع که به خاطر تبلیغ EthereumMax غرامت دریافت کرده است. تسویه حساب شامل موافقت او با پرداخت 1.26 میلیون دلار بود. گنسلر، رئیس SEC خاطرنشان کرد که این یادآوری به افراد مشهور است که از قوانین افشای اطلاعات پیروی کنند و افراد نیز مراقب ریسک های سرمایه گذاری باشند. همچنین در 3 اکتبر^rd, SEC اعلام کرد که کلاهبرداری مربوط به دارایی های کریپتو شامل سرمایه گذاران لاتین را متوقف می کند. در 19 سپتامبر 2022، کمیسیون بورس و اوراق بهادار یک اقدام اضطراری برای متوقف کردن یک دارایی رمزنگاری تقلبی و ثبت نشده در حال انجام که سرمایه‌گذاران لاتین را هدف قرار می‌داد، که توسط متهمان Mauricio Chavez و Giorgio Benvenuto از طریق شرکتی که چاوز تأسیس و کنترل می‌کند، CryptoFX، اجرا کرد. LLC.” SEC خاطرنشان کرد که این طرح کلاهبرداری شامل بیش از 5,000 قربانی و 12 میلیون دلار بودجه بود.

تجزیه و تحلیل نظارتی و قانونی - EMEA

VASP ها در اروپا نرخ بی سابقه ای از گزارش های تراکنش های مشکوک (STR) را در سال گذشته به نمایش گذاشتند. داده های جمع آوری شده توسط ACAMS moneylaundering.com نشان می دهد که کل STR های دریافت شده توسط واحدهای اطلاعات مالی 42 کشور اروپایی تقریباً سه برابر شده است از 2.4 میلیون در سال 2020 در سال گذشته به 6.9 میلیون نفر رسید. STR ها در بریتانیا و ایتالیا تقریبا 20 درصد، در فرانسه 44 درصد، در هلند 70 درصد، در آلمان و استونی 100 درصد افزایش یافتند. با این حال، چشمگیرترین رشد در لیتوانی رخ داد که 13 برابر STR در سال 2021 ثبت کرد. و در فنلاند، جایی که STR ها تقریباً 60 برابر افزایش یافت، از تنها 62,000 در سال 2020 به 3.7 میلیون در سال گذشته.

مستقر در ایالات متحده جوزا گسترش می یابد خدمات اتحادیه اروپا آن در شش کشور اروپایی: دانمارک، سوئد، پرتغال، چک، لتونی و لیختن اشتاین. ساکنان و مؤسسات این کشورها اکنون می‌توانند بیش از 100 ارز دیجیتال را از طریق یورو، پوند استرلینگ، کارت نقدی، انتقال بانکی، اپل یا Google Pay خریداری، سپرده، تجارت و نگهداری کنند. پیش از این در مارس 2022، جمینی "Gemini Payments Limited" را به عنوان یک ارائه دهنده خدمات دارایی مجازی ثبت کرد (VASPارائه دهنده خدمات دارایی مجازی (VASP) چیست؟ یک A مجازی… بیشتر) توسط بانک مرکزی ایرلند (رجوع شماره C432664).  زیر نقطه عطف اتحادیه اروپا بازارهای مقررات دارایی های رمزنگاری شده (MiCA، ارائه دهندگان خدمات دارایی های رمزنگاری برای فعالیت در اتحادیه اروپا به مجوز نیاز دارند.

Bankhaus von der Heydt، یکی از قدیمی ترین بانک های خصوصی آلمان، که در سال 1754 تأسیس شد، در حال تاسیس است. برای کسب در نظر گرفته شده است توسط مستقر در آلمان کریپتو کارنسی (رمز ارزها )ارز دیجیتال (یا ارز رمزنگاری شده) یک دارایی دیجیتالی است که … بیشتر و بلاکچینیک بلاک چین – فناوری زیربنایی بیت کوین و سایر موارد… بیشتر سرمایه گذار گروه بیت کوین SE، مالک Futurum Bank AG، یک پلتفرم معاملاتی برای ارزهای دیجیتال. اوایل ماه مه، همراه، یک استارت آپ رمزنگاری برای ورود آسان به دنیای سرمایه گذاری های کریپتو، از همکاری با بانکهاوس فون در هایدت، برای ایجاد یک مشارکت عملیاتی در نگهداری و تجارت کریپتو. در یادداشت دیگری، رسانه های مختلف اعلام کردند بایننس در حال بررسی خرید بانک (های) برای پر کردن شکاف بین ارزهای دیجیتال و مالی سنتی.

Deutsche Bank AG توسط BaFin دستور داده شد تا اقدامات خاصی را با هدف جلوگیری از پولشویی و تامین مالی تروریسم انجام دهد. مطابق با 28 سپتامبر 2022 خبر، سازمان نظارت مالی فدرال آلمان تهدید کرده است که در صورت عدم رعایت این اقدامات خاص، جریمه های مالی اعمال خواهد کرد.

FINMA بخشی از قانون مبارزه با پولشویی را بازبینی می کند: سازمان نظارت بر بازار مالی سوئیس FINMA تا حدی تجدید نظر شده است قانون مبارزه با پولشویی FINMA از ژانویه 2023، شهروندان سوئیسی باید هویت خود را هنگام تراکنش با بیش از 1,000 فرانک سوئیس به صورت رمزنگاری تأیید کنند.

بورس اوراق بهادار تل‌آویو ساختار مالکیت خود را تغییر می‌دهد و همچنین یک پلتفرم بلاک چین ایجاد می‌کند تا امکان تجارت بیشتر ارزهای رمزنگاری‌شده را فراهم کند تا با استانداردهای بین‌المللی مطابقت داشته باشد، همانطور که در سال‌های 2023 تا 2027 توضیح داده شده است. سند استراتژی منتشر شده در 24 اکتبر

تجزیه و تحلیل نظارتی و قانونی - APAC

اداره پول سنگاپور (MAS) دو مقاله مشاوره را در 26 اکتبر منتشر کرد^th.  مقاله مشاوره P008-2022 اقدامات نظارتی پیشنهادی را برای توکن های پرداخت دیجیتال ارائه می کند. این «اقدامات نظارتی پیشنهادی را برای دارندگان مجوز و ارائه‌دهندگان خدمات پرداخت معاف که تجارت ارائه خدمات رمز پرداخت دیجیتال را تحت قانون خدمات پرداخت 2019 انجام می‌دهند، ارائه می‌کند».  مقاله مشاوره P009-2022 رویکرد نظارتی پیشنهادی را برای فعالیت‌های مرتبط با استیبل کوین ارائه می‌کند. این "تفکر سیاست MAS را در مورد رویکرد نظارتی کلی در مورد فعالیت‌های انتشار و واسطه‌گری مرتبط با استیبل کوین تعیین می‌کند، و الزامات کلیدی را که بر چنین فعالیت‌هایی تحمیل می‌شود، برجسته می‌کند." دوره نظر تا 21 دسامبر 2022 تمدید می شود.

هنگ کنگ قصد دارد تجارت کریپتو خرده فروشی را قانونی کند و گزارش شده است از مارس 2023 مجوز اجباری را برای پلتفرم‌های کریپتو معرفی می‌کند. هنگ کنگ می‌خواهد شهرت خود را به عنوان یک مرکز مالی جهانی دوباره احیا کند، با این حال، با سرزمین اصلی چین که در آن رمزارز ممنوع است، در تضاد است.

بانک رزرو هند (RBI) الف مفهوم مقاله روی روپیه دیجیتال، ارز دیجیتال بانک مرکزی آن (CBDC). هدف ایجاد آگاهی در مورد CBDCها، توضیح رویکرد RBI و ملاحظات در مورد معرفی روپیه دیجیتال است.

La بانک مرکزی استرالیا در مورد ارز دیجیتال بانک مرکزی (CBDC) به ویژه در حوزه خرده فروشی محتاط است، اما با یک CBDC به جلو حرکت می کند. پروژه تحقیقاتی با مرکز تحقیقات تعاونی مالی دیجیتال استرالیا.

تجزیه و تحلیل نظارتی و قانونی - LATAM

کمیسیون بورس و اوراق بهادار برزیل (CVM) نظر راهنمایی در مورد دارایی های رمزنگاری شده و بازار اوراق بهادار منتشر می کند.

در 11 اکتبر 2022، CVM برزیل نظر راهنمای 40 را منتشر کرد، "که درک شهرداری را از قوانین قابل اعمال برای دارایی های رمزنگاری شده که اوراق بهادار محسوب می شوند، تثبیت می کند". این مهم است زیرا روشن می کند که CVM چگونه از اختیارات نظارتی خود، از جمله نظارت و اجرا، بر دارایی های رمزنگاری شده استفاده می کند.

تمرکز اصلی راهنمایی در وسط سند رخ می دهد، به موجب آن، CVM معیارهایی را برای طبقه بندی نشانه ها و توصیف دارایی های رمزنگاری شده به عنوان اوراق بهادار مشخص می کند. طبقه بندی توکن ها یک تمایز مهم است زیرا نشان دهنده درمان قانونی است. طبقه بندی های اولیه شامل موارد زیر است و CVM اشاره می کند که یک توکن بسته به طراحی و استفاده اقتصادی آن ممکن است در چندین دسته قرار گیرد:

1) رمز پرداخت	«به دنبال تکرار توابع ارز، واحد حساب اعلام شده، ابزار مبادله و ذخیره ارزش است»
2) توکن Utility	"استفاده می شود خرید یا دسترسی به برخی محصولات یا خدمات
3) نشانه مرجع	«نماینده یک یا چند دارایی، مشهود یا نامشهود است. مثالها عبارتند ازتوکن های امنیتی، استیبل کوین ها، نشانه های غیر قارچی (NFTs) و سایر دارایی‌ها هدف عملیات «توکن‌سازی» هستند.»

هنگامی که یک دارایی رمزنگاری شده در دسته یک اوراق بهادار قرار می گیرد، مسائل و طرف های قابل اجرا باید قوانین اوراق بهادار را رعایت کنند. فعالان بازار باید ویژگی‌های دارایی رمزنگاری شده را تجزیه و تحلیل کنند تا مشخص کنند که آیا این یک امنیت است یا خیر. این امر زمانی اتفاق می‌افتد که: 1) «نمایندگی دیجیتالی هر یک از اوراق بهادار پیش‌بینی‌شده در بندهای اول تا هشتم ماده 2 قانون شماره 6,385/76 و/یا پیش‌بینی شده در قانون شماره 14,430/2022» و 2) «در محدوده بند نهم ماده 2 قانون شماره 6,385/76 [CVM از آزمون هوی ایالات متحده در این قانون استفاده می‌کند]، تا جایی که یک قرارداد سرمایه‌گذاری جمعی باشد». سایر ملاحظات رفتار امنیتی در این راهنما به شرح زیر است: سرمایه گذاری، رسمی سازی، ماهیت جمعی سرمایه گذاری، انتظار سود اقتصادی، تلاش شخص ثالث، و عرضه عمومی. در نهایت، CVM برای پیشرفت های فناوری باز است و از توانایی آنها برای بهبود بازار سرمایه بهره می برد. به انجام تجزیه و تحلیل در این زمینه ادامه خواهد داد و ممکن است راهنمایی ها و اقدامات قانونی را در آینده به روز کند/تقویت کند.