خلاصه: استیبل کوین ها با حفظ یک ارزش ثابت که معمولاً به دلار آمریکا گره خورده است، مشکل نوسانات کریپتو را برطرف می کنند. همانطور که استیبل کوین ها به شدت در اکوسیستم کریپتو ادغام می شوند، سرمایه گذاران برای کار بر روی چندین بلاک چین به استیبل کوین نیاز دارند. در این گزارش، بررسی می‌کنیم که کدام استیبل کوین‌ها می‌توانند روی چندین زنجیره کار کنند و چرا این قابلیت همکاری مهم است.
استیبل کوین ها ارزش بازار خود را به یک مرجع خارجی متصل می کنند. این می تواند یک ارز فیات (مانند دلار آمریکا)، یک ارز دیجیتال (مانند اتریوم) یا یک دارایی ذخیره دیگری (مانند طلا) باشد. این میخ است که به آنها اجازه می دهد ارزش گذاری ها را ثابت نگه دارند.
اما بیشتر استیبل کوین‌ها روی یک بلاک چین، به طور معمول اتریوم اجرا می‌شوند. نسل جدید استیبل‌کوین‌ها از بلاک چین عبور می‌کنند، بدون اینکه دائماً ارزهای دیجیتال را مبادله کنند. به عنوان مثال، یک سکه دلار آمریکا (USDC) در اتریوم، می تواند به الگوراند پل زده شود، جایی که ارزش دلاری خود را حفظ می کند.
به عنوان مثال، مشابه کشورهایی است که دلار آمریکا را می‌پذیرند، بدون اینکه بازدیدکنندگان مجبور شوند به ارز محلی خود مبادله کنند: یک بار خرید کنید، در هر جایی استفاده کنید.
پایان نامه ما این است هرچه یک استیبل کوین بین بلاک چین ها پذیرفته تر باشد، احتمال اینکه به یک استاندارد صنعتی تبدیل شود، بیشتر می شود. به این فکر کنید که چگونه دلار آمریکا در حال حاضر ارز ذخیره جهانی است و دلار را به "استاندارد صنعت" تبدیل می کند. ما معتقدیم که در مورد استیبل کوین ها نیز همین اتفاق خواهد افتاد.
با حذف محدودیت‌های فعالیت در یک اکوسیستم واحد، استیبل کوین‌های چند زنجیرهای مزایایی را برای سرمایه‌گذاران ارائه می‌کنند:
- افزایش کارایی: استیبل کوین های چند زنجیره ای زمان و دردسر صرف شده برای مبادله یک استیبل کوین در یک صرافی به یک استیبل کوین در صرافی دیگر را کاهش می دهند.
- هزینه های پایین: استیبل کوین‌های چند زنجیرهای کارمزد تراکنش‌ها را هنگام مبادله بین سکه‌ها حذف می‌کنند، که ممکن است رویدادهای مشمول مالیات نیز باشند. همچنین، کارمزد تراکنش‌ها ممکن است در بلاک چین‌هایی مانند Algorand ناچیز باشد (در مقایسه با اتریوم).
- وضوح نظارتی: با نگه داشتن یک استیبل کوین، سرمایه گذاران می توانند از مقررات نامشخص، مانند لایحه کالیفرنیا که تجارت استیبل کوین هایی را که هنوز ذخایر خود را در ایالت ثابت نکرده اند، ممنوع می کند، دوری کنند.
به طور خلاصه، استیبل کوین‌های چند زنجیرهای کارها را سریع‌تر، ارزان‌تر و آسان‌تر می‌کنند: آنها مانند یک «آداپتور جهانی» برای اشتراک گذاری و ذخیره ارزش در زنجیره های بلوکی هستند.
بیایید به 3 محبوب ترین استیبل کوین چند زنجیره ای بر اساس ارزش بازار نگاه کنیم. ما در مورد برخی از ویژگی های کلیدی و همچنین بلاک چین های پشتیبانی شده آنها صحبت خواهیم کرد.
3 استیبل کوین چند زنجیره ای برتر
| سکه | سرمایه گذاری در بازار | زنجیره های پشتیبانی شده |
| USDC | $42,755,335,638 | Algorand، Arbitrum One، Avalanche، Flow، Ethereum، Hedera، NEAR، Optimism، Polkadot، Polygon، Solana، Stellar، TRON |
| USDT | $69,793,018,386 | Algorand، Avalanche، EOS، Ethereum، Kusama، Liquid Network، NEAR، Omni، Polkadot، Polygon، SLP، Solana، Statemine، Statemint، Tezos، TRON |
| BUSD | $23,080,958,506 | Avalanche، BNB Smart Chain، Ethereum، Polygon، BNB Beacon Chain |
سکه دلار آمریکا (USDC)
USDC یک استیبل کوین با پشتوانه کامل ذخیره است که 100٪ توسط پول نقد و خزانه های آمریکا با تاریخ کوتاه توسط شرکت مادر پشتیبانی می شود. دایره. با ادعای اینکه همیشه قابل بازخرید برای دلار آمریکا است، ذخایر این سکه در اختیار و مدیریت موسسات مالی مانند BlackRock و BNY Mellon قرار دارد.
رتبه بندی به عنوان پنجمین ارز دیجیتال بزرگ از زمان نگارش این مقاله، با ارزش بازاری نزدیک به 44 میلیارد دلار، USDC مزایای مختلفی را برای سرمایه‌گذاران ارائه می‌کند، از جمله تبدیل آسان از فیات به ارز دیجیتال، ریل‌های پرداخت قابل اعتماد، و محصولات مختلف کشاورزی بازدهی.
با توجه به قابلیت همکاری، USDC برنامه های روشنی برای فعالیت در بسیاری از زنجیره ها دارد. در ابتدا در اتریوم در دسترس بود، اما به زودی به Algorand، Avalanche، Hedera، Flow، Polygon، Solana، Stellar و TRON گسترش یافت. اخیراً، دایره اعلام کرد که USDC به شبکه‌های Arbitrum One، NEAR، Optimism و Polkadot منتقل می‌شود و برنامه‌هایی برای ورود به اکوسیستم Cosmos در اوایل سال ۲۰۲۳ وجود دارد.
تتر (USDT)
تتر متعلق به iFinex، یک شرکت ثبت شده در هنگ کنگ است سومین ارز رمزنگاری شده بزرگ از زمان نوشتن این مقاله، با ارزش بازار بیش از 68 میلیارد دلار. مشابه USDC، تتر عمدتاً توسط سرمایه‌گذاران استفاده می‌شود تا ذخیره‌ای پایدار از ارزش را حفظ کنند، حتی هنگام انتقال بین صرافی‌های ارزهای دیجیتال و سیستم‌های مالی سنتی، که آن را به یک «روی رمپ» و «خارج از رمپ» برای کریپتو تبدیل می‌کند.
از زمان نوشتن این مقاله، USDT روی آن کار می کند 16 شبکه: Algorand، Avalanche، EOS، Ethereum، Kusama، Liquid Network، NEAR، Omni، Polkadot، Polygon، SLP، Solana، Statemine، Statemint، Tezos و Tron.
USD Binance (BUSD)
سومین استیبل کوین بزرگ، BUSD، رتبه بندی می شود هفتم در میان تمام ارزهای دیجیتال با ارزش بازار کمی بیش از 21.5 میلیارد دلار.
در مقایسه با USDT و USDC، BUSD در کمترین تعداد زنجیره صادر می شود. در حال حاضر پشتیبانی می شود: Avalanche، BNB Smart Chain، Ethereum، Polygon، و BNB Beacon Chain، با برنامه هایی برای ادغام های بیشتر هنوز در حال انجام است.
با این حال، یکی از مزایای داشتن BUSD این است که این استیبل کوین پیش‌فرض در بایننس، صرافی ارز دیجیتال پیشرو در جهان است. به منظور تشویق کاربران به برگزاری BUSD، این شرکت تبلیغاتی مانند انتقال ETH/BUSD با کارمزد صفر، که می تواند سرمایه گذاران را در هزینه های گاز قابل توجهی در هنگام نقدینگی ETH صرفه جویی کند.
چرا استیبل کوین های زنجیره ای برای سرمایه گذاران مهم هستند؟
شبکه های مختلف بلاک چین را به عنوان کشورهایی جداگانه با زبان ها و ارزهای خاص خود در نظر بگیرید. داشتن ارزش برای یک بلاک چین به این معنی نیست که می توانید آن ارزش را به شبکه دیگری منتقل کنید: این مانند تلاش برای خرج کردن فرانک سوئیس خود در ایالات متحده است، در حالی که آلمانی صحبت می کنید.
در اینجا آمده است که چگونه سرمایه گذاران مبتدی و باتجربه سکه می توانند از قابلیت همکاری پایدار استیبل کوین بهره مند شوند:
برای سرمایه گذاران مبتدی: استیبل کوین‌های چند زنجیرهای به سرمایه‌گذاران مبتدی اجازه می‌دهند تا زنجیره‌های مختلف را کاوش کنند و در هر شبکه‌ای که پشتیبانی می‌شود، تجربه دست اولی کسب کنند. آنها به شما فرصتی می دهند تا با زنجیرهای مختلف "بازی کنید".
این نه تنها پول بیشتری را وارد اقتصاد بلاک چین می کند، بلکه استفاده از زنجیره ها را افزایش می دهد و به جریان ارزش بین اکوسیستم ها کمک می کند. برای صنعت خوب است.
برای سرمایه گذاران با تجربه: همانطور که در بالا توضیح دادیم، استیبل کوین‌های چند زنجیرهای باعث صرفه‌جویی بسیار زیادی در زمان و پول می‌شوند. به جای اینکه یک استیبل کوین بفروشید و دیگری بخرید (زمان گیر، مشمول مالیات و گران قیمت)، استیبل کوین های متقاطع فقط ارزش را ذخیره می کنند تا زمانی که آماده استفاده از آن در هر زنجیره باشید.
از بین بردن موانع بین بلاک چین های مختلف به سرمایه گذاران باتجربه این امکان را می دهد تا از فرصت ها در شبکه های متعدد، مانند یک ارز جهانی که در کشورهای مختلف کار می کند، استفاده کنند.
سرمایه گذار Takeaway
اگر به سناریویی که برنده همه چیز را می برد باور نداشته باشید، که در آن یک بلاک چین به استاندارد صنعت تبدیل شود، احتمالاً آینده ای چند زنجیره ای خواهیم داشت. بنابراین، در حالت ایده آل، محصولات غیرمتمرکز در سراسر شبکه های بلاک چین کار خواهند کرد.
ما معتقدیم که آینده DeFi به نفع محصولات و پروتکل‌هایی خواهد بود که به طور یکپارچه در سراسر زنجیره‌های بلوکی کار می‌کنند. همانطور که صندوق بین المللی پول در مقاله 2021 خود تاکید می کند قابلیت همکاری Blockchain"تغییر و نوآوری سریع در فناوری‌های پرداخت رخ می‌دهد، که پرداخت‌های داخلی و بین‌مرزی سریع‌تر، ارزان‌تر، کارآمدتر را ممکن می‌سازد - یکی از پارادایم‌های کلیدی قابلیت همکاری بین این کانال‌های مختلف خواهد بود."
استیبل کوین های چند زنجیره ای راه حلی برای مسائل مربوط به قابلیت همکاری محیط بلاک چین موجود ارائه می دهند. علاوه بر این، استیبل کوین‌هایی که سریع‌ترین حرکت را برای پشتیبانی از بلاک‌چین‌های مختلف انجام می‌دهند، احتمالاً به اثرات شبکه دست می‌یابند که به آنها مزیت رقابتی پایدار می دهد.
به عنوان یک سرمایه گذار، استیبل کوین های چند زنجیره ای هنوز به خودی خود فرصت های سرمایه گذاری نیستند (در نهایت ارزش خود را حفظ می کنند). اما دسترسی سریع‌تر، ارزان‌تر و آسان‌تر به زنجیره‌های مختلف را امکان‌پذیر می‌سازند و آنها را به بخشی قدرتمند از مجموعه ابزار سرمایه‌گذار تبدیل می‌کنند.
برای فرصت های سرمایه گذاری با ثبات بیشتر، در خبرنامه سرمایه گذاری رمزنگاری ما مشترک شوید و قبل از اینکه بازار انجام دهد آن را پیدا کنید.
