PancakeSwap-tulot: maukkaita tapoja hyötyä

Yhteenveto: Liikevaihto on yksi tärkeimmistä mittareista kryptoprotokollien kunnon mittaamiseksi, ja se auttaa meitä vastaamaan tärkeimpiin kysymyksiin kryptosijoittajina:

1) Kuinka monta ihmistä käyttää kryptoalustaa?

2) Miten se tuottaa tuloja?

3) Miten tuo tulo kasvaa?

Tässä artikkelissa kerromme, kuinka PancakeSwap tuottaa tulojaan, kuinka sijoittajat hyötyvät ja kuinka se on menestynyt kilpailijoitaan vastaan.

Mikä on PancakeSwap?

PancakeSwap on hajautettu pörssi (DEX), joka on kotoisin BNB-ketjusta. Se on samanlainen kuin Ethereum-pohjainen Uniswap, jonka avulla käyttäjät voivat käydä kauppaa, ostaa ja myydä tokeneita ilman välikäsiä. Koska PancakeSwap on BNB-ketjussa, se käyttää BEP20-tokeneita: Binancen kehittämää merkkistandardia.

Se katkaisee välimiehen käyttämällä järjestelmää, joka tunnetaan nimellä automatisoitu markkinatakaaja (AMM). Tämä antaa kauppiaille mahdollisuuden käydä kauppaa likviditeettipooleja vastaan, jotka ovat älykkääseen sopimukseen lukittuja varoja - sen sijaan, että he ostaisivat ja myyvät suoraan vastapuolten kanssa.

Jos esimerkiksi haluat vaihtaa BNB:n PancakeSwapin alkuperäiseen merkkiin CAKE, sinun on ensin löydettävä BNB/CAKE-pooli, jolla on riittävä likviditeetti (eli tarpeeksi varoja) kaupan tekemiseen. Sitten talletat BNB-tokeneita pooliin ja vastaanotat automaattisesti CAKE-tokeneita viimeisimmän valuuttakurssin perusteella.

BNB/CAKE-poolin loivat sijoittajat, jotka tallettivat nämä kaksi tokenia helpottaakseen kauppaasi. Vastineeksi näillä "likviditeetin tarjoajilla" (LP:t) on mahdollisuus ansaita osuus kaupastasi maksamistasi maksuista.

Näin ollen automaattisilla markkinatakaajilla on vahva kannustin likviditeettipoolien syntymiselle aina, kun kahden tokenparin välillä on riittävästi volyymia (eli tarpeeksi kaupankäyntikysyntää). Tämä tekee niistä uskomattoman tehokkaita ja skaalautuvia.

Likviditeetin tarjoajan lisäksi PancakeSwapilla on tuotonviljelymahdollisuuksia, joissa voit lukita erilaisia ​​kryptovaroja ja ansaita "korkoa" CAKE-tokeneiden muodossa.

PancakeSwap-tulovirrat

PancakeSwap on hajauttanut tulovirtansa seuraavasti:

Vaihda palkkiot

Heidän lippulaivatuotteensa PancakeSwap AMM tuottaa projektille eniten tuloja. Kauppiaiden on maksettava noin 0.25 %:n maksu jokaisesta tapahtumasta. Suurin osa palkkiosta (0.17 %) menee likviditeetin tarjoajille, 0.03 % PancakeSwap treasurylle ja loput käytetään CAKEn takaisinostoon ja polttamiseen.

Burning CAKE viikoittain on yksi tapa PancakeSwap auttaa pitämään inflaation kurissa. Koska CAKElla ei ole kovaa korkkia (eli loputon CAKE voidaan lyödä), polttaminen auttaa hallitsemaan sen tarjontaa ja toivottavasti suojaa kakkusiivuasi.

PannukakkuVaihda selittää miksi CAKEn tarjontaa ei ole rajoitettu, ja todetaan, että "CAKE's Ensisijainen tehtävä on kannustaa tarjoamaan pörssille likviditeettiä. Ilman lohkopalkkioita olisi paljon vähemmän kannustimia tarjota likviditeettiä"

Arpajaiset

PancakeSwap käyttää arpajaisia ​​tuottaakseen tuloja alustalle kahdella päätavalla. Ensinnäkin sen avulla osallistujat voivat ostaa kuusinumeroisia lippuja (yli neljästä) kerätäkseen rahaa ja osallistuakseen arvontaan. Toiseksi käyttäjät maksavat transaktiomaksun lottolippujen ostamisesta.

Voittaakseen pelaajien on sovitettava lipussaan olevat kuusi numeroa satunnaisesti arvottuihin numeroihin. Kunkin lipun voitettu summa riippuu siitä, kuinka monta muuta lippua voittaa samassa palkintoryhmässä.

Jos pelaajalla on esimerkiksi ainoa lippu, joka vastasi kuutta numeroa järjestyksessä, ja tämän sarjan ennalta määrätty osuus palkintopotista oli 2000 CAKE, hän saa koko 2000 CAKEn. ‌Jos pelaaja ja kolme muuta henkilöä kuitenkin täsmäävät kuusi numeroa järjestyksessä, 2000 CAKE jaetaan neljän voittolipun kesken, mikä tarkoittaa, että jokainen voittolippu saisi 500 CAKEa.

Alkuperäinen maataloustarjous

PancakeSwapin IFO:t antavat sijoittajille mahdollisuuden päästä varhaisessa vaiheessa uusiin PancakeSwapissa lanseerattuihin rahakkeisiin heti, kun ne lisätään, mikä antaa heille mahdollisuuden hyötyä korkeammista palkkioista. PancakeSwap perii rahakkeiden myynnin suorittamisesta alustalla maksun tunnuksen myöntäjältä.

Lisäksi osallistujien on luotava profiili voidakseen osallistua IFO-tapahtumaan. Profiiliin liittyy maksu, joka myös auttaa pitämään koko CAKE-tarjonnan pienenä polttamalla hieman CAKE:ta jokaisesta luodusta profiilista.

Panostusmaksut

PancakeSwapin avulla käyttäjät voivat ansaita palkintoja panostamalla CAKE-peliin "siirappipoolien" kautta. Panostusta on kahta päätyyppiä, määräaikainen ja joustava. Jälkimmäisen avulla käyttäjät voivat panostaa CAKE:n ja ansaita palkintoja, jotka voivat "vapauttaa panostuksen" milloin tahansa, kun taas määräaikainen panostus tarkoittaa, että käyttäjät lukitsevat panoksensa valitsemansa ajanjakson ajaksi, jotta he voivat ansaita suurempia palkintoja.

Tuotto tulee noin 2 %:n tuottopalkkiosta, joka vähennetään automaattisesti jokaisesta sadosta joustavassa panoksessa. Lisäksi peritään 0.1 %:n panoksen purkumaksu, jos irrotat panoksen 72 tunnin sisällä. Panostusmaksun ja suorituspalkkion kautta kerätty CAKE poltetaan viikoittain osana tavallista CAKE-merkkipolttoa.

Ennakointipoolimaksut

Ennustetuotteen avulla pelaajat voivat ennustaa BNB:n hinnan seuraavan viiden minuutin aikana ja lyödä vetoa UP Poolissa tai DOWN Poolissa. Jos hinta on alempi kuin aloitushinta, DOWN Poolin pelaajat voittavat, ja UP Poolissa oleva summa jaetaan suhteessa DOWN Poolin vedonlyöjien kesken.

Tulot kerätään kustakin poolista vähentämällä 3 % kunkin poolin summasta, joka siirretään Pancake Treasurylle ja käytetään CAKE-merkkien takaisinostoon ja polttamiseen joka maanantai.

PancakeSwap-tulohistoria

Kuten useimmat kryptoprotokollat, PancakeSwap kasvatti tulojaan tasaisesti marraskuuhun 2021 asti, ennen kuin se laski koko vuoden 2022 ajan. Koska se perustuu BNB-ketjuun, PancakeSwapin omaisuudet ovat todennäköisesti sidottu Binancen omaisuuksiin. Itse asiassa BNB:n tuottokaavio osoittaa samanlaista laskua vuoden 2022 aikana:

Kuten hajautettu PancakeSwap kilpailee maailman suurimman keskitetyn pörssin Binancea vastaan. Koska PancakeSwap on rakennettu Binancen BNB-ketjuun, he ovat sekä kilpailijoita että yhteistyökumppaneita.

Vaikka Binancen toimitusjohtaja Changpeng Zhao on puhunut Binancen halukkuudesta häiritsee itseään DEXEillä, Binancen sisäisen lohkoketjun käytön voimarakenne asettaa PancakeSwapin mielestämme strategiseen epäedulliseen asemaan.

Lisäksi, vaikka BNB Chain tarvitsee DEXeitä, Uniswap on edelleen selkeä johtaja Ethereumissa, joka on paras lohkoketjualusta rahakkeiden rakentamiseen. Uniswap tuottaa tyypillisesti kaksin- tai kolminkertaisen PancakeSwapin tulon joka kuukausi.

Selvittääkseen, mitkä DEXE:t selviävät, sijoittajien on ensin esitettävä kysymys: mitkä lohkoketjut selviävät?

	JAN	Helmikuu	MAR	Huhtikuu	TOUKOKUU	Kesäkuu	Kokonaistuotot
Uniswap	$134.10	$85.20	$93.50	$86.00	$86.60	$63.50	$548.90
Pannukakunvaihto	$55.60	$38.30	$41.40	$43.90	$46.30	$19.00	$244.50
dYdX	$39.00	$54.90	$47.50	$42.20	$26.60	$18.20	$228.4
Sushivaihto	$38.30	$16.00	$13.70	$12.50	$13.70	$6.20	$100.40
Kauppias Joe	$25.50	$18.70	$14.00	$9.50	$11.10	$4.20	$83.00

Johtavat DEX-tuotot vuoden 2022 ensimmäisellä puoliskolla (miljoonaa)

Lohkoketjussa syntyy tuloja vain, jos ihmiset käyttävät tuotetta. Joten se on tärkeä mittari protokollan ja tuotteen suosion mittaamiseksi: sopivatko ne tuotemarkkinoille ja saavatko ne pitoa.

PancakeSwapin kaltaisen tuotteen tuotto on myös sidottu suoraan sidosryhmille tarjottuihin tuotoihin; siis mitä suuremmat tulot, sitä paremmat hyödyt sijoittajille.

PancakeSwap on yrittänyt monipuolistaa tulovirtojaan tuottoviljely- ja uhkapelituotteiden avulla; Onko uhkapelaamisen paikka hyvämaineisessa rahoituslaitoksessa, on keskustelunaihe. (On syy, miksi pankit eivät myy arpajaisia.)

Sijoittaja Takeaway

PancakeSwap on onnistuneesti tarjonnut sijoittajille alhaisempia maksuja ja nopeampia transaktioaikoja tarjoten samalla uusia innovatiivisia ominaisuuksia. Siksi ei ole yllätys, että siitä on tullut yksi suosituimmista DEX:istä alle kahdessa vuodessa.

Vaikka karhumarkkinat ovat olleet erityisen vaikeat DeFi-projekteille, PancakeSwap on ollut Uniswapin lähin kilpailija liikevaihdolla mitattuna. Sen riippuvuus BNB-ketjusta ja uhkapelaamisesta voi kuitenkin olla syitä pysyä poissa.

Kuten vanha sanonta kuuluu, et voi ottaa kakkuasi ja syödä sitä.

Saadaksesi viimeisimmät sijoittajien näkemykset (ja ennen kuin markkinat tekevät), tilaa ilmainen Bitcoin Market Journal -uutiskirjeemme.