StashAwayn yksityisten markkinoiden tuote saa vetovoimaa

StashAway on julkistanut usean perheen toimiston, joka käyttää sitä hankkiakseen erilaisia ​​omaisuusluokkia, mukaan lukien pääomasijoitukset ja riskipääoma.

Sopimus Aument Capital Partnersin kanssa, joka on uusi singaporelainen moniperhetoimisto, jonka hallinnoinnissa on lähes 500 miljoonan dollarin asiakasomaisuutta, osoittaa, kuinka wealthtech-yritykset laajenevat alkuperänsä ulkopuolelle keskiluokan tarpeita vastaavana robo-neuvojana.

Viime vuonna StashAway lanseerasi korkean nettovarallisuuden henkilöille (HNWI) suunnatun palvelun nimeltä Reserve Singaporessa. Se tarjoaa pääsyn yksityisiin markkinarahastoihin, enkelisijoituksiin ja kryptoihin sekä suhteiden hallintapalvelun.

Yksityisten markkinoiden puoli on suurin osa: "Se on harkinnanvarainen mandaatti yksityisillä markkinoilla, alhaisella vähimmäislipulla", sanoi Michele Ferrario, StashAwayn toimitusjohtaja ja perustaja (kuvassa vasemmalla).

Hän ei eritellyt Wealthtechin hallinnoitavia vaihto-omaisuutta, joka ylitti miljardin dollarin vuoden 1 alussa. Ferrario sanoo, että HNWI:n osuus AUM:sta on noin kolmasosa. Hänen tavoitteenaan on saada ne allokoimaan jopa 2021 prosenttia kokonaisvaroista pääomasijoituksiin ja riskipääomasijoituksiin.

Perheen varallisuuden automatisointi

Dominic Schacher, Aumentin toimitusjohtaja, sanoo, että StashAwayn alusta houkutteli häntä helpon pääsyn yksityisille markkinoille sekä siksi, että se on fintech-teknologiaa (kuvassa oikealla).

Hän kertoo lanseeraneensa Aumentin viime vuonna yksinomaan palvelemaan nuorempia teknologiayrittäjiä. "Rahoitustuotteiden läpinäkyvyys puuttuu, mutta tiedämme, mitä niiden pitäisi maksaa ja mitä palveluntarjoajia käyttää", hän sanoi.

Aument on epätavallinen siinä mielessä, että se vaatii hallitsemaan kaikkia perhetoimiston tarpeita, concierge-palveluista sijoituksiin. Varsinkin Aasiassa on normaalia, että varakkaat perheet jakavat sijoituksensa useiden yksityisten pankkien kesken, mutta Schacher sanoo, että nuoremmat perilliset ja perustajat ovat halukkaampia kumppanin kanssa, joka voi yksinkertaistaa heidän asioitaan. Hänen yrityksensä perheillä (mukaan lukien hänen omalla) voi edelleen olla useita taloudellisia suhteita, mutta Aument valvoo niitä.

Keskimääräisellä asiakkaalla on varat 50–70 miljoonaa dollaria, hän sanoo. Perheet, joiden nettovarallisuus on yli 150 miljoonaa dollaria, ovat riittävän suuria ylläpitämään omaa toimistoaan, kun taas usean perheen toimistoja on syntynyt sosialisoimaan täysimittaisen sijoitustoiminnan kustannukset.

Hän on innokas työskentelemään kumppaneiden kanssa, jotka ovat pitkälle automatisoituja prosessien yksinkertaistamiseksi – jotka voivat olla raskaasti palvelevia perhetoimistoja, jotka ovat omituisia sen suhteen, mitä omistajat haluavat ja miten he tekevät asioita.

"Meidät vetoaa StashAwayn teknologiayrityksenä, koska ainoat tavat skaalata ovat joko standardoimalla tai tekniikan avulla ja automatisoimalla kaikki raportoinnista pääomakutsujen hallintaan", Schacher sanoi.

Robosta yksityisiin markkinoihin

Päänähtävyys on kuitenkin PE/VC-alusta. StashAway ei keksi mitään uutta: iCapital ja Moonfare ovat muita fintech-yrityksiä, jotka tarjoavat edullisia pääsyä yksityisiin varoihin. Perinteisesti suuria institutionaalisia sijoittajia palvelevat pääomasijoittajat ja riskipääomapäälliköt ovat innokkaita hyödyntämään valtavaa perherahoja.

Tyypillisesti KKR, Silvergate tai Khosla Ventures vaatii laitokselta 5–10 miljoonan dollarin sijoitusta päästäkseen rahastoon. Perhetoimistot eivät voi vastata siihen. Toinen tapa päästä yksityisille markkinoille on yksityisten pankkien kautta, mutta nekin vaativat jyrkän summan, yleensä vähintään 250,000 XNUMX dollaria, joka sijoitetaan vain yhteen rahastoon. Vaikka perhetoimistolla olisi varaa tällaisiin summiin, sillä ei ole hajautettua yksityistä omaisuutta.

StashAway antaa akkreditoiduille sijoittajilleen mahdollisuuden kirjoittaa lippuja niinkin alhaisiin kuin 50,000 XNUMX dollariin. Se käyttää usean hallinnoijan järjestelmää, joka yhdistää HNWI-asiakkaansa, jotta se voi tehdä laajamittaisia ​​sitoumuksia useiden yksityisten rahastonhoitajien kesken (mukaan lukien yllä mainitut).

Siitä peritään maksu sen lisäksi, mitä taustalla olevat johtajat veloittavat.

"Asiakkaat antavat meille 50,000 25 dollarin vuosibudjetin, ja teemme kuusi tai seitsemän sitoumusta vuodessa. Neljän vuoden kuluttua sinulla on noin XNUMX johtajaa eri puolilla maailmaa hankkeissa, kasvussa ja yritysostoissa.”

Tekniikka tulee hallitsemaan tämän toimintoja, erityisesti pääomasuunnittelua. Rahasto vaatii tyypillisesti sijoittajia sijoittamaan rahaa kahdesti vuodessa. "25 managerin kohdalla se on suuri puhelu joka viikko, mikä olisi painajainen", Ferrario sanoi. StashAway hallitsee sitä, joten jokaisella Reserve-asiakkaalla on vain puolivuosittainen pääomapyyntö. Se vaatii asiakkaita sijoittamaan osan pääomasta etukäteen varmistaakseen sen sujuvan hallinnan.

Tekninen puoli on kuitenkin selkeä. RM-palvelulle on etuosa, mutta takapää on enimmäkseen vain pääkirja, jolla seurataan asiakaskunnan sitoumuksia ja puheluita. StashAwayn vähittäiskaupan ydinliiketoiminnan tekniikka on monimutkaisempaa, koska sen on käsiteltävä transaktioita ja salkun tasapainottamista.

Schacher sanoo, että palvelu täydentää hänen omaa näkemystään omaisuudenhoidosta, joka on sijoittaa ydinsalkku edullisiin passiivisiin sijoituksiin. "Siellä ei ole paljon, vain yksityisiä pankkeja ja joitakin omaisuudenhoitajia, ja ne ovat usein keskinkertaisia", hän sanoi. "Nyt on myös StashAway."

• SEO-pohjainen sisällön ja PR-jakelu. Vahvista jo tänään.
• PlatoData.Network Vertical Generatiivinen Ai. Vahvista itseäsi. Pääsy tästä.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Tietoa laajennettu. Pääsy tästä.
• PlatoESG. Autot / sähköautot, hiili, CleanTech, energia, ympäristö, Aurinko, Jätehuolto. Pääsy tästä.
• PlatonHealth. Biotekniikan ja kliinisten kokeiden älykkyys. Pääsy tästä.
• ChartPrime. Nosta kaupankäyntipeliäsi ChartPrimen avulla. Pääsy tästä.
• BlockOffsets. Ympäristövastuun omistuksen nykyaikaistaminen. Pääsy tästä.
• Lähde: https://www.digfingroup.com/stashaway-private-markets/