CFTC: n BitMEX-oikeusjuttu: täydellinen yleiskatsaus

Salaushinnat saivat osuman tänään, kun huonojen uutisten kaksoisvaikutus häiritsi markkinoita. Ensin paljastettiin, että Yhdysvaltain presidentti Donald Trump oli saanut positiivisen tuloksen COVID-19: stä yhdessä vaimonsa Melanian kanssa.

Ei aivan yllättävää, ja sinulle anteeksi, että ihmettelet, kuinka se kesti niin kauan, mutta se on silti sellainen uutinen, joka yleensä antaa sijoittajille hermostuneisuuden.

Vakavampi salausyhteisölle oli kuitenkin uutinen siitä, että Commodity Futures Trading Commission (CFTC) on osunut BitMEX-kauppapaikkaan maksujen määrämukaan lukien rekisteröimätön kauppa ja rahanpesun torjuntaa (AML) koskevien säännösten noudattamatta jättäminen.

Koputtaa ovea

Erilaisia ​​uutisia raportti että yrityksen omistajat, Arthur Hayes, Ben Delo ja Samuel Reed kaikkia on laskutettu yhdessä BitMEXiä ylläpitävien ja hallitsevien yritysten verkkojen kanssa.

Reed on pidätetty ja optiot ovat voimassa kahdelle muulle yhdessä BitMEXin ensimmäisen työntekijän Gregory Dwyerin kanssa. Kaikkia neljää syytetään myös Pankkisalaisuuslaki (BSA) vuodelta 1970.

CFTC: n nostamat maksut ovat vakavia, ja niillä on merkittäviä vaikutuksia salausalueelle viimeaikaisten hintojen iskujen lisäksi. Ennen kuin tarkastelemme näitä maksuja yksityiskohtaisemmin ja tarkastelemme niiden vaikutuksia, katsotaan ensin, mikä on BitMEX ja miksi se on onnistunut houkuttelemaan Yhdysvaltojen viranomaisten vihaa.

BitMEX: ruukkuhistoria

Alusta on yksi cryptocurrency -maailman vanhimmista nimistä, se on ollut olemassa vuodesta 2014. Se alkoi nopeasti nimetä itselleen tarjoamalla bitcoin-johdannaisia ​​ja marginaalikauppaa jopa 100x vipuvaikutuksella.

Sen 'ikuinen bitcoin-vipuvaikutus' -ominaisuus osoittautui mielettömän suosituksi, koska se antoi käyttäjille mahdollisuuden käydä kauppaa jopa 100 dollarin arvoisella bitcoinilla jokaisesta vakuudeksi asettamastaan ​​dollarista.

Nämä korkean riskin kaupankäyntivaihtoehdot houkuttelivat paljon liiketoimintaa, ja pörssin on raportoitu hoitaneen 11 miljardia dollaria talletuksia samalla kun kerännyt yli miljardi dollaria palkkioita.

Toinen houkutteleva ehdotus monille sijoittajille oli BitMEXin kavalieriasenne KYC (know-your-customer) -menetelmiin. Sallimalla alustan käyttäjien toimia nimettömänä, BitMEX joutui epäilemään sitä, että se vaihtaa rahaa rahanpesijöille ja muille rikollisille sekä muille epätavallisille kauppiaille ja niille, jotka eivät halua maksaa veroa salaustuotteistaan.

Yritys sai lisää tunnettuutta raakasta tavasta, jolla se rikkoi sääntöjä ja jätti huomiotta viranomaisten vaatimukset asettaa KYC-menettelyt käyttöön.

Tällaisen käyttäytymisen oli tehtävä BitMEX: stä tavoite sääntelyviranomaisille, ja sen seurauksena, että sillä oli monia asiakkaita Yhdysvalloissa, sen viranomaiset pitivät sitä tiukasti nähtävissä.

CFTC: n uskotaan olleen tutkineen BitMEX: ää ainakin heinäkuusta 2019 lähtien ja tämän vuoden elokuussa, melkein varmasti vastauksena tähän tarkastukseen, foorumi ilmoitti aikovansa lopulta aloittaa pakollisen henkilöllisyyden todentamisen.

Vaikka BitMEX perustettiin Hongkongiin (jossa Hayesin, Delon ja Dwyerin uskotaan olevan tällä hetkellä), se on osa Seychellejä HDR Trading Ltd: n kautta, joka on yksi sen useista emoyrityksistä.

Tämä yhdentyminen Yhdysvaltojen lainkäyttöalueen ulkopuolella on avain CFTC: n maksuluetteloon, koska Hayesin sanotaan ylpeän siitä, että Seychellien sääntelyviranomaisia ​​on helpompi lahjoittaa. Hänen ylpeytensä siitä, että pelkkä 'kookospähkinä' oli kaikki, mitä siellä olevien virkamiesten kämmenten voitelemiseen tarvitaan, saattaa vielä palata häntä ahdistamaan.

Yhdysvallat vs. BitMEX

BitMEX valitsi ongelmia hyväksymällä tilauksia yhdysvaltalaisilta asiakkailta. Yhdysvaltain lainsäädännön noudattamiseksi vaaditaan KYC- ja AML-menettelyjä kaikilta pörsseiltä, ​​jotka haluavat toimia siellä.

BitMEX ei onnistunut asettamaan mitään näistä paikoista, samalla kun hän aktiivisesti seurasi yhdysvaltalaisia ​​asiakkaita CFTC: tä vastoin. CFTC toteaa, että:

BitMEX ei ole rekisteröitynyt CFTC: hen, eikä se ole pannut täytäntöön keskeisiä suojatoimenpiteitä, joita CEA: n ja CFTC: n määräykset edellyttävät Yhdysvaltojen johdannaismarkkinoiden ja markkinaosapuolten suojaamiseksi.

Lisäksi väitetään, että Hayes, Delo ja Reed tiesivät, että rahanpesijät ja muut rikolliset käyttivät BitMEXiä. Iranin kaltaisten maiden uskotaan myös käyttäneen sitä kiertääkseen talouteensa määrättyjä Yhdysvaltojen pakotteita. Syytettyjä on varoitettu siitä, että heidät tuomitaan sakkoihin ja mahdolliseen vankilaan.

Vastauksena CFTC: n syytteiden nostamiseen ja Reedin pidättämiseen Dwyerin ja BitMEXin edustajat ovat molemmat kumonneet väitteet ja vannoneet taistelun niitä vastaan. Dwyerin asianajajat antoivat lausunnon, jonka mukaan heidän asiakkaansatyöskenteli aina hyvässä uskossa noudattaakseen kaikkia sovellettavia määräyksiä ja vaatimuksia, "ja lisäksi:"ei koskaan kutsuttu niin paljon kuin kutsuttiin puhumaan syyttäjien kanssa Yhdysvaltain asianajajatoimistossa Manhattanilla. "

Samaan aikaan BitMEX vastasi väitteitä HDR Globalin antamalla lausunnolla sanoen:

Olemme ehdottomasti eri mieltä Yhdysvaltojen hallituksen painokkaasta päätöksestä nostaa nämä syytteet ja aiomme puolustaa väitteitä voimakkaasti ... Olemme aloittelusta lähtien aina pyrkineet noudattamaan sovellettavia Yhdysvaltain lakeja, kuten kyseiset lait ymmärrettiin tuolloin ja käytettävissä olevien ohjeiden perusteella

Kiinnitys alas

Monille ihmisille osa salauksen vetoomuksesta on nimettömyys, jota se voi tarjota. Kaikki eivät halua pitää henkilöllisyyttään piilossa. He eivät ole rikollisia, ja monilla käyttäjillä on syvä (ja usein perusteltu) epäluottamus perinteisiin rahoituslaitoksiin.

Vuoden 2008 taloudellinen kaatuminen ravisti monien ihmisten uskoa pankkeihin ja pankkijärjestelmään, varsinkin kun tuskin ketään sektorista pidettiin vastuussa sen valvonnassa tapahtuneesta.

Bitcoinin syntyminen ja sen jälkeen seuranneet muut kryptovaluuttojen aallot nähtiin ainutlaatuisena mahdollisuutena siruttaa keskuspankkien valta ja asettaa ihmiset yksinomaan omaan rahaansa. Nimettömyydellä oli suuri osa tässä, ja pankkien ja pankkiirien pitämiseksi loitolla on paljon vahvoja argumentteja.

Valitettavasti kaikkia ei motivoinut halu oikeudenmukaisemmasta ja tasavertaisemmasta rahoitusjärjestelmästä. Bitcoin sai nopeasti tunnettuutta pimeän verkon valuuttana, josta sitä käytettiin huumeiden, aseiden ja pahemman ostamiseen.

Rahanpesijät ovat pitäneet sitä ihanteellisena välineenä auttaakseen heitä harjoittamaan kauppaansa, kun taas ihmiset ympäri maailmaa käyttävät sitä pitääkseen rahaa piilossa veroasiamieheltä. Salaisuuden julkinen kuva on edelleen värjätty sen yhteydessä rikollisuuteen ja väärinkäytöksiin.

Oli aina väistämätöntä, että sääntelyelimet ja lainvalvontaviranomaiset osallistuivat toimintaan, kun salaus todella alkoi nousta. Tämän uuden ja arvaamattoman omaisuusluokan ei ollut mahdollista antaa kasvaa ja kukoistaa ilman jonkinlaista valvontaa.

Alaa on ravistanut enemmän kuin sen kohtuullinen osuus skandaaleista sen olemassaolon lyhyellä aikavälillä. Pörssit on hakkeroitu, varat on varastettu ja lukemattomia huijauksia on tehty. Kukaan ei voinut kohtuudella odottaa, että viranomaiset yksinkertaisesti istuvat ja katsovat sekasorton etenemistä.

Silti kun alalle on asetettu sääntelyä, salaus on kasvanut hyväksynnän olemassa olevilta voimilta. Alkuperäinen vihamielisyys on pehmennyt joissakin tapauksissa hyväksyntään ja toisissa innostukseen. Hallitukset ympäri maailmaa ovat huomanneet, että - halusitpa tai ei - salaus on täällä pysyä.

Tuloksena on ollut, että salaussektori on vähitellen saatettu linjaan. Yhdysvaltain viranomaiset ovat olleet eturintamassa ja ovat tehneet kovasti töitä varmistaakseen, että vaihdot ja muut foorumit noudattavat asioita, kuten KYC ja AML. Salaisen villin lännen vanhat ajat ovat vetäytymässä historiaan.

Kirjan heittäminen BitMEXissä

Bitcoin-futuurien tulo ja niihin liittyvät riskit, etenkin kun niitä käydään kauppaa vivulla, lisäsivät vain kriittisen valuutan sääntelyä ympäröivän kiireellisyyden tunnetta.

Rahoitustuotteet, joita useimpien ihmisten on vaikea ymmärtää, pelaavat niitä tarjoavien käsiin, ja on vaikea kritisoida Yhdysvaltojen viranomaisia ​​siitä, että he haluavat suojella kansalaisiaan tällaisilta riskeiltä.

Ehkä merkittävin piirre BitMEX-tarinassa - ja tämän viimeisimmässä luvussa - on se, että Hayes, Delo ja Reed tunsivat pystyvänsä uhmaamaan CFTC: tä niin kauan.

Ohittamatta toistuvat kehotukset rekisteröidä foorumi Yhdysvalloissa ja asettaneet KYC- ja AML-menettelyt paikoilleen, kaikki kolme tekivät voimakkaita vihollisia.

Heidän on varmasti pitänyt olla tietoisia siitä, että koska he eivät estäneet aktiivisesti rahanpesua foorumin kautta, he rikkovat BSA: ta ja ovat siten vastuussa lopullisesta syytteestä liittovaltion lain mukaan.

Arthur Hayesilla on myös ollut aavistus, että hänen "kookospähkinä"-kommenttinsa saattavat herättää viranomaisten vihaa. On varmasti paljon ihmisiä, jotka antaisivat paljon enemmän kuin sentin Samuel Reedin ajatuksille, kun hän istuu vankilakammiossa juuri nyt.

Seuraukset

Monet ihmiset ovat huomauttaneet, että vaikka bitcoinin hinta koputti, kun uutisia tuli CFTC-syytteestä ja Reedin pidätyksestä, se ei ollut niin suuri kuin mitä olisi voitu odottaa.

Tämä voi osittain johtua siitä, että BitMEXin osuus bitumijohdannaisten markkinoista ei ole yhtä suuri kuin aiemmin. Kilpailijat, kuten Binance, Huobi ja OKEx, ovat ohittaneet BitMEXin viime vuosina, kun vipuvaikutteisen kaupankäynnin suosio on jatkanut nousua.

Jos CFTC olisi toiminut muutama vuosi sitten, kun BitMEXillä olisi paljon enemmän futuurimarkkinoita kulmassa, vaikutus olisi voinut olla suurempi.

On huolestuttavaa, että bitcoin-hinta voi saada toisen, mahdollisesti suuremman osuman, jos BitMEX: n yhdysvaltalaiset asiakkaat pakotetaan irti alustalta ja turvautuvat omistusosuuksiensa myyntiin. Suurten määrien näiden bitcoinien polkumyynti avoimilla markkinoilla voi vaikuttaa hintojen laskuun.

Huolimatta BitMEXin menettämästä etusijasta, jotkut ennustavat, että sen ongelmat voivat auttaa tuomaan jonkin verran vakautta markkinoille. Aina kun hintatilanne tapahtui, tiedettiin, että BitMEXin ikuiset swapit pahensivat niitä, koska marginaalit vaativat likvidoituja positioita. Spot-markkinat voisivat hyvinkin hyötyä niistä tulevaisuudessa.

On todennäköistä, että kaiken vakavimmat seuraukset varataan kuitenkin itse vaihdoille. Yhdysvaltalaisten kauppiaiden majoituskysymys on ollut jo jonkin aikaa hankala ja todennäköisesti aiheuttaa vielä enemmän päänsärkyä nyt, kun CFTC ja oikeusministeriö ovat alkaneet joustaa lihaksiaan.

Yhdysvaltain viranomaiset eivät pidä vivutetusta kaupasta: he pitävät sitä aivan liian riskialttiina ja ansaa varovaisille. Se on sallittu, mutta missään lähellä BitMEXin ja muiden tarjoamia vipuvaikutustasoja. 100x ei vain tapahdu. Yhdysvaltojen säännellyn bitcoin-futuurisopimuksen korkein taso on tällä hetkellä 3x - tuskin sellaista, mikä saa verikilpailun.

On myös kasvava huoli siitä, että CFTC: n toimilla voi olla kielteinen vaikutus myös hajautettuun rahoitustilaan (DeFi). Suuri osa DeFin vetoomuksesta johtuu paitsi hajautetusta luonteesta myös suhteellisesta sääntelyn puutteesta.

Vaikka tällainen hajauttaminen vaikeuttaa näiden hankkeiden ja alustojen kohdentamista, Yhdysvaltain viranomaiset voivat silti painostaa yksilöitä. Jos kohteena on projektin kehittäjiä, se voi riittää estämään ihmisiä käyttämästä sitä kokonaan riippumatta siitä, onko kyseisillä kehittäjillä pääsy järjestelmänvalvojan avaimiin vai ei.

Sarjassa Twitter-viestit salaus- ja DeFi-asiantuntija Adam Cochran on hahmotellut CFF: n ja DoJ: n toiminnasta DeFi: lle aiheutuvan uhkan. Hän toteaa, että DeFi ei ehkä ole niin eristetty sääntelyviranomaisten huomiota vastaan ​​kuin se voisi ajatella.

BSA: lla on pitkä ulottuvuus ja se antaa CFTC: n kaltaisille sääntelyelimille paljon valtaa. Monet odottavat nyt, nähdäänkö tätä valtaa DeFiä vastaan.

Yhteenveto

Siirtymällä BitMEX: ää vastaan ​​CFTC on antanut jyrkän varoituksen pörsseihin kaikkialla: jos haluat palvella yhdysvaltalaisia ​​asiakkaita, säästä tai poistu kaupungista.

Monet alan toimijat myöntävät yksityisesti, että monet pörssit ovat syyllisiä toimintaan samalla tavalla kuin BitMEX ja voivat hyvinkin olla seuraavana tulipalossa.

BitMEX: n röyhkeys sääntöjen rikkomisessa ja kieltäytyminen varoittamasta linjaa oli luultavasti se, mikä asetti sen pukeutumisjonon etuosaan. Muilla alustoilla on epäilemättä joitain huolestuneita ihmisiä, jotka ihmettelevät, onko heidän vuoronsa seuraavaksi.

Esitelty kuva Shutterstockin kautta

Lähde: https://www.coinbureau.com/analysis/bitmex-lawsuit-cftc/