En juin 2019, le Groupe d'action financière intergouvernemental (GAFI) a présenté sa version révisée Ensemble de normes pour les fournisseurs de services d'actifs virtuels. Le document établit les exigences de lutte contre le blanchiment d'argent et le terrorisme (AML / CFT) que les VASP réglementés - le terme faisant principalement référence aux plateformes de trading de crypto-monnaie - doivent éventuellement mettre en œuvre dans leurs opérations quotidiennes. Les lignes directrices sont formulées sous forme de recommandations et le GAFI laisse aux gouvernements des nations participantes le soin d'élaborer leurs propres réglementations conformément aux principes suggérés.
L'organisme de surveillance a également fixé un délai d'examen de 12 mois pour surveiller les progrès des secteurs public et privé dans la mise en œuvre des normes révisées. Après l'expiration de la période d'examen en juin 2020, le GAFI a élaboré un rapport résumant une année de travail législatif et de conformité. Voici comment le GAFI et les participants de l'industrie évaluent l'état actuel de la normalisation internationale de la lutte contre le blanchiment d'argent en ce qui concerne les actifs numériques.
Le point de vue du chien de garde
Le rapport indique que 35 des 54 pays étudiés ont mis en œuvre les normes révisées sur les actifs virtuels dans leur législation nationale, tandis que 19 autres ne l'ont pas encore fait. Le GAFI admet que la mise en œuvre n'a pas toujours été sans heurts pour les secteurs public et privé. Cependant, le groupe maintient qu'il n'a pas détecté de problèmes majeurs qui pourraient justifier de modifier les exigences.
L'organisation a déclaré qu'elle surveillerait de près les actifs numériques et a annoncé un autre examen de 12 mois de la mise en œuvre des normes révisées.
Une discussion particulièrement éclairante sur la prise de décision du GAFI a eu lieu la semaine dernière sur la plateforme DOLFIN (Dedicated Online Financial Integrity Network). La en direct mettait en vedette quatre anciens chefs de la délégation des États-Unis auprès du GAFI, dont les récits offraient une perspective éclairée sur la façon dont l'organisation aborde la gestion des risques pour les actifs virtuels et les pièces stables.
Jennifer Fowler, actuellement directrice du bureau de Brunswick Group à Washington, DC, qui a été vice-présidente du GAFI en 2017-2018, a déclaré que l'évaluation continue des risques est au cœur de l'approche du groupe de surveillance des actifs numériques.
Une tendance préoccupante mentionnée par Fowler est que l'organisation a récemment remarqué une augmentation du nombre de blanchisseurs d'argent professionnels se tournant vers la cryptographie, en particulier dans le contexte de la pandémie de coronavirus. Fowler a mentionné qu'une autre menace potentielle que le GAFI surveille de près concerne les transactions entre pairs, dont la croissance peut rendre obsolète la concentration traditionnelle du groupe sur la réglementation des intermédiaires (tels que les VASP).
Chip Poncy, actuellement cadre de l'équipe de conformité de K2 Fin qui a dirigé la délégation américaine au Groupe d'action financière de 2010 à 2013, a parlé du paradigme des boucles ouvertes ou fermées dans l'évaluation des risques posés par les nouveaux instruments financiers. Un système en boucle ouverte est celui qui est connecté au système financier traditionnel, tandis qu'un système en boucle fermée est autosuffisant.
Les nouveaux instruments financiers qui créent des systèmes en boucle ouverte peuvent être réglementés aux points qui les relient au domaine fiduciaire (par exemple, les VASP), tandis que les accords en boucle fermée présentent un intérêt limité pour la communauté politique. Cependant, lorsqu'un système en boucle fermée se développe pour atteindre une taille substantielle, il peut créer ses propres risques. C'est pourquoi, a observé Poncy, le GAFI surveille de près l'ampleur de l'adoption des actifs numériques.
Ne pas lâcher l'accélérateur
Pour les représentants du VASP et les initiés de l'industrie, le rapport du GAFI réserve peu de surprises. Elsa Madrolle, directrice générale internationale du portefeuille crypto et de la startup de sécurité CoolBitX, a déclaré à Cointelegraph que la poursuite du processus d'examen de 12 mois jusqu'en juin 2021 était largement attendue, car le GAFI est généralement resté en contact étroit avec l'industrie tout au long de l'année, héberger des mises à jour régulières du groupe de contact.
Naturellement, les fournisseurs de services ont bien accueilli la prolongation d'un an de l'examen. Dans le délai initial, il a été pratiquement impossible pour les acteurs du marché de garantir le respect de l'un des éléments centraux du paquet de normes révisé, connu sous le nom de règle de voyage. Il stipule que pour les transactions dépassant 1000 XNUMX $, les bourses doivent transmettre les détails de l'identité de l'initiateur et du bénéficiaire des fonds.
Sumit Gupta, PDG de l'échange cryptographique indien CoinDCX, a déclaré à Cointelegraph :
«Le GAFI s'est engagé à mener un deuxième examen en juin 2021, signalant qu'il réaffirme sa position en faveur d'une réglementation durable de l'industrie de la cryptographie à un rythme adapté au développement du marché mondial de la cryptographie. Nous ne voyons pas cela comme une prolongation de son délai afin que les VASP puissent lever le pied, mais plutôt comme une période tampon pour que l'industrie se dirige vers la mise en œuvre complète de la règle de voyage l'année prochaine.
Problèmes de compatibilité
D'autres, cependant, ont noté les inconvénients de l'approche du GAFI. Une pomme de discorde majeure a été que les recommandations du groupe de surveillance ne sont pas particulièrement propices à la création d'un environnement réglementaire transfrontalier cohérent. De plus, les normes révisées peuvent s'avérer incompatibles avec certains cadres réglementaires existants.
Terry Culver, PDG de Digital Finance Group, a commenté à Cointelegraph :
"L'un des défis est que la mise en œuvre sera confrontée à des défis importants en raison d'autres réglementations contradictoires en matière de lutte contre le blanchiment d'argent et de protection des données. Par exemple, la FinCen Travel Rule distingue la réglementation américaine des autres juridictions. Un autre exemple est que l'UE vient déterminé que le transfert massif de données personnelles aux États-Unis n'est pas autorisé par le RGPD. »
Nathan Catania, associé chez XReg Consulting, conseiller mondial en matière de politique et de réglementation des actifs numériques, a ajouté :
"Il est clair qu'il n'existe pas d'approche unifiée de la réglementation AML/CFT des AV et des PSAV, les approches adoptées d'une juridiction à l'autre peuvent varier considérablement. Cela rend très difficile pour les entreprises de cryptographie de naviguer dans ce que j'appelle un champ de mines réglementaire mondial. Les VASP devront être très prudents avec les clients qu'ils ciblent, car ils peuvent tomber dans le champ d'application des régimes réglementaires d'autres endroits.
Pour illustrer son propos, Catania a proposé un exemple de VASP hypothétique enregistré à Gibraltar et ciblant des clients australiens, qui devrait se conformer aux réglementations AML dans les deux juridictions.
Champ d'application trop large ou trop étroit ?
Le Dr Omri Ross, scientifique en chef de la blockchain sur la plate-forme de négociation d'actifs numériques eToro, a contesté l'un des principes des directives du GAFI, qui stipule que les actifs virtuels doivent être soumis au même niveau de contrôle que toute autre classe d'actifs. Il a commenté :
"Bien que je comprenne le raisonnement qui sous-tend ces recommandations, je crains que l'application de normes générales de supervision et de contrôle ne freine l'innovation technologique. Cependant, si ces technologies devaient être développées, elles pourraient en fait introduire une bien plus grande transparence dans les flux monétaires internationaux.
En revanche, Manuel Rensink, directeur de la stratégie de la société fintech Securrency, a souligné la portée étroite de la règle de voyage du GAFI. Rensink a déclaré à Cointelegraph :
«Un élargissement de la règle de voyage devrait également être étendu aux: transactions sur des actifs virtuels adossés à des actifs, y compris des titres numériques et toutes les pièces stables; Transactions P2P ainsi que transactions de contrats intelligents automatisées en fonction d'attributs tels que la taille et le volume des transactions ; Les DEX, les opérateurs de contrats intelligents, les opérateurs de protocole (DeFi) doivent également être considérés comme des VASP.
La course au respect des règles de voyage
Une chose sur laquelle tous les initiés de l'industrie de la cryptographie semblent s'entendre est qu'actuellement, les échanges de cryptographie ne sont techniquement pas préparés à se conformer à la règle de voyage. Culver du Digital Finance Group a fait remarquer à ce sujet : "Le régulateur est en avance sur le secteur de la cryptographie dans ce domaine - un bon changement de rythme."
Dans le même temps, la technologie blockchain est clairement très prometteuse en tant que base pour des outils de conformité innovants, et un travail révolutionnaire dans ce département est déjà en cours. Cointelegraph a déjà rendu compte d'efforts tels que API de portefeuille cryptographique de BitGo et par CoolBitX – Partenariat elliptique abordant spécifiquement le défi des règles de voyage.
Omri Ross d'eToro a commenté :
"Les premières découvertes dans les études universitaires, les forces de l'ordre et la recherche commerciale indiquent que le niveau de complexité et de sophistication qui peut être atteint, en utilisant les technologies de blockchain pour KYT, est de loin supérieur aux solutions existantes actuellement utilisées dans le secteur financier."
Manuel Rensink de Securrency a parlé dans le même sens, ajoutant que les outils de reporting de l'intelligence artificielle et de l'apprentissage automatique peuvent être superposés aux transactions de la blockchain pour permettre aux régulateurs de surveiller efficacement toutes les transactions dans leurs juridictions.
Le formidable potentiel se traduira probablement par un ensemble diversifié de solutions en fin de compte. Comme l'a noté Elsa Madrolle de CoolBitX, "il semble que le marché pense qu'il n'y aura pas de solution globale" taille unique "qui puisse répondre à la fois aux réglementations de chaque juridiction et qui fonctionne pour tous les VASP". Dans cette situation, la question de l'interopérabilité est au premier plan.
Une énorme percée sur ce front a eu lieu plus tôt en mai, lorsqu'un groupe de travail à l'échelle de l'industrie sur les normes de messagerie interVASP (JWG) a dévoilé un sur mesure conçu pour permettre aux systèmes de divers fournisseurs de services de communiquer entre eux. Alors que de plus en plus de fournisseurs de services d'actifs numériques se joignent à cette initiative, voir les principaux échanges cryptographiques se conformer à la règle de voyage d'ici juin 2021 semble parfaitement réalisable.