54% Token Tampaknya Dipompa dan Dibuang—Tetapi Ada Kabar Baik - Dekripsi

54% Token Tampaknya Dipompa dan Dibuang—Tetapi Ada Kabar Baik – Dekripsi

Stempel Waktu: 1 Februari 2024 8:59
54% Token Tampaknya Dipompa dan Dibuang—Tetapi Ada Kabar Baik - Dekripsi Kecerdasan Data PlatoBlockchain. Pencarian Vertikal. Ai.

Setengah dari token yang terdaftar di DEX dapat berupa pump and dumps, menurut laporan Chainalysis

Lebih dari separuh token yang terdaftar di bursa terdesentralisasi (DEX) “menampilkan pola yang mungkin menunjukkan skema pump and dump,” menurut laporan Chainalysis.

Meskipun 54% token menunjukkan tanda-tanda potensi penipuan, Chainalysis menemukan bahwa token tersebut hanya mewakili 1.3% dari total DEX (pertukaran terdesentralisasi) volume perdagangan. Artinya, meskipun ada banyak kemungkinan penipuan di luar sana, investor memasukkan lebih banyak uang mereka ke dalam token tepercaya di bursa.

Grafik Laporan Kejahatan Chainalysis mengamati secara dekat lebih dari 160,000 token yang tersedia untuk diperdagangkan di DEX pada tahun 2023. Ditemukan bahwa para pelaku yang meluncurkan token pump dan dump secara kolektif menghasilkan keuntungan $241.6 juta, yang rata-rata masing-masing sekitar $2,500. Dengan sebagian besar dump terjadi dalam beberapa minggu pertama setelah peluncuran token.

Para peneliti mendefinisikan tiga kriteria on-chain yang menunjukkan perilaku pompa dan pembuangan. Kriteria pertama mengharuskan token dibeli lima kali atau lebih DEX pengguna yang tidak memiliki koneksi ke pemegang token terbesar, ini menentukan ada pompa di luar pembuatnya. Selanjutnya, satu alamat harus menghapus lebih dari 70% dari likuiditas, menunjukkan tempat pembuangan sampah. Lalu yang terakhir, likuiditas saat ini harus $300 atau kurang untuk menunjukkan bahwa sebagian besar token masih tidak aktif.

Meskipun hal ini membantu mendefinisikan secara luas perilaku pump and dump, Chainalysis mengakui bahwa lebih banyak faktor eksternal harus dipertimbangkan sebelum secara hukum mendefinisikan setiap token sebagai pump and dump.

“Anda membutuhkan lebih dari sekedar ini. Anda perlu membaca data off-chain dan Anda memerlukan bukti niatnya,” kata Kim Grauer, Direktur Penelitian Chainalysis. Dekripsi. “Saya jelas bukan seorang pengacara, dan saya juga tidak ingin menjadi pengacara.”

bendera merah

Konon, satu jurusan bendera merah yang dapat dilihat pada rantai adalah cuci perdagangan, yaitu pembelian dan penjualan aset yang sama secara bersamaan untuk meningkatkan nilainya secara artifisial.

“Siapa pembeli dan penjual token pump and dump? Biasanya satu atau dua alamat hanya sekedar jual beli,” kata Diane Seo, Analis Data di Chainalysis. Dekripsi. “Investor dapat menangkap pola ini untuk membedakan apakah token ini memiliki potensi risiko atau tidak.”

Hal ini, di samping laporan lainnya, menunjukkan bahwa Anda sering kali dapat membedakan pola pompa dan pembuangan murni dengan menggunakan data on-chain.

“Tidak ada obat mujarab—apa pun bisa dilakukan dengan cara yang sulit seperti penipuan arus utama lainnya—tetapi ada beberapa langkah yang dapat Anda ambil untuk mendidik diri sendiri.” Grauer menjelaskan, “setiap transaksi tersedia di blockchain. Dan ada banyak alat publik, selain layanan itu Penawaran chainalysis, di mana Anda dapat melihat siapa peserta yang berinvestasi dalam sebuah token.”

Sebuah studi kasus dalam laporan tersebut menunjukkan satu dompet meluncurkan 81 skema pump and dump yang berbeda dan menghasilkan keuntungan $830,000. Informasi ini tersedia di blockchain dan dapat diketahui oleh investor mana pun yang memiliki keterampilan analisis on-chain yang diperlukan.

Sebuah pesan untuk para pengambil kebijakan

Regulator dan anggota parlemen telah menggambarkan kripto secara luas sebagai alat untuk penjahat, tetapi persepsinya demikian menurun selama bertahun-tahun.

“Saya sama sekali tidak melihat ini sebagai malapetaka dan kesuraman. Saya melihat ini sebagai hal yang sangat positif.” kata Grauer Dekripsi, “Kami tidak hanya dapat memperjelas pertanyaan integritas pasar dengan data, tetapi juga hanya 1.3% dari seluruh volume, dalam satu tahun terakhir, yang dikaitkan dengan token sialan ini.”

Sebaliknya, Chainalysis melihat ini sebagai peringatan bagi investor untuk melakukan uji tuntas sebelum berinvestasi pada token yang belum mapan. Namun pesan terpentingnya kepada regulator dan pembuat kebijakan adalah bahwa skema pump and dump dapat diidentifikasi menggunakan data dan alat on-chain.

“Saya pikir hal yang harus dihindari oleh para pembuat kebijakan adalah bahwa [blockchain] sebenarnya transparan,” kata Grauer. Dekripsi. “Inilah cahaya di ujung terowongan. Ini mungkin terasa seperti kotak hitam dengan ikan paus yang memanipulasi pasar kiri dan kanan. Namun faktanya, kami memiliki data yang dapat digunakan untuk menganalisis persepsi tersebut.”

Diedit oleh Stacy Elliott.

Tetap di atas berita crypto, dapatkan pembaruan harian di kotak masuk Anda.

Stempel Waktu:

Lebih dari Dekripsi