Robinhood terkena penalti $70 juta, tertinggi dalam sejarah FINRA

Otoritas Pengatur Industri Keuangan (FINRA) telah memukul platform perdagangan Robinhood dengan denda $70 juta untuk "kegagalan pengawasan" dalam berbagai layanannya.

Denda adalah hukuman tertinggi yang dikenakan FINRA terhadap perusahaan mana pun. Robinhood diperintahkan untuk membayar denda $57 juta dan ganti rugi $12.6 juta dengan bunga. Badan pengatur mandiri itu mengatakan denda itu mencerminkan "ruang lingkup dan keseriusan pelanggaran," dalam pernyataannya yang diterbitkan Rabu.

Robinhood memiliki lunas dengan FINRA atas klaim tersebut tetapi tidak mengakui atau menyangkal tuduhan tersebut melainkan “menyetujui masuknya temuan FINRA,” menurut FINRA. 

Dugaan "kegagalan pengawasan" adalah saat-saat di mana FINRA berpendapat bahwa Robinhood gagal jelas dengan pelanggannya, gagal untuk memeriksa secara memadai mereka yang ingin menempatkan perdagangan opsi dan gagal untuk “mengawasi secara wajar” teknologi platform untuk mengurangi pemadaman.

Kasus ini mencapai lebih jauh dari keputusan Robinhood selama awal 2020 kenaikan stok meme, tetapi itu menunjukkan dugaan kegagalan selama waktu itu. Ini merujuk pada berbagai pemadaman dari 2018 hingga 2021 sebagai kegagalan pengawasan tetapi menyebutkan pemadaman 2-3 Maret 6 sebagai pemadaman "paling serius".

FINRA berpendapat bahwa Robinhood gagal transparan dengan pelanggan sejak 2016, dengan mengatakan bahwa perusahaan "dengan lalai mengomunikasikan informasi palsu dan menyesatkan kepada pelanggannya." 

“Informasi yang salah dan menyesatkan menyangkut berbagai masalah kritis, termasuk apakah pelanggan dapat melakukan perdagangan dengan margin, berapa banyak uang tunai di rekening pelanggan, berapa banyak daya beli atau “daya beli negatif” yang dimiliki pelanggan, risiko kerugian yang dihadapi pelanggan. dalam transaksi opsi tertentu, dan apakah pelanggan menghadapi margin call,” kata FINRA dalam sebuah pernyataan.

Tetapi badan itu juga berpendapat Robinhood gagal transparan dengan FINRA itu sendiri. Itu tidak melaporkan "puluhan ribu" keluhan pelanggan tertulis yang menurut badan itu harus dilaporkan. Ini karena kebijakan perusahaan yang mengecualikan beberapa kategori dari pelaporan meskipun mandat mereka untuk mengirimnya ke FINRA, menurut pernyataan itu.

Robinhood telah dilaporkan mengincar penawaran umum perdana, sejauh ini pilih NASDAQ untuk listingnya.