מוצר השווקים הפרטיים של StashAway צובר אחיזה

StashAway הנחיתה בפומבי משרד רב-משפחתי המשתמש בו למקור מגוון של סוגי נכסים, כולל הון פרטי והון סיכון.

העסקה עם Aument Capital Partners, משרד רב-משפחתי חדש המבוסס בסינגפור עם כמעט 500 מיליון דולר של נכסי לקוחות בניהול, מראה כיצד עסקי Wealthtech מתרחבים מעבר למקורותיהם כיועצי רובו העונים לצרכי מעמד הביניים.

בשנה שעברה השיקה StashAway שירות המיועד לאנשים בעלי הון גבוה (HNWI) בסינגפור, בשם Reserve. הוא מספק גישה לקרנות בשוק הפרטי, אנג'ל השקעות וקריפטו, יחד עם שירות למנהל מערכות יחסים.

צד השווקים הפרטיים הוא החלק הגדול ביותר: "זהו מנדט שיקול דעת בשווקים פרטיים, עם כרטיס מינימום נמוך", אמר מישל פראריו, מנכ"ל ומייסד שותף של StashAway (בתמונה, משמאל).

הוא לא יפרט את הנכסים הנוכחיים המנוהלים של Wealthtech, שעלו על מיליארד דולר בתחילת 1. פראריו אומר ש-HNWI אחראית על כשליש מה-AUM. המטרה שלו היא לגרום להם להקצות עד 2021 אחוז מסך הנכסים להשקעות פרטיות והון סיכון.

אוטומציה של עושר משפחתי

דומיניק שאכר, מנכ"ל Aument, אומר שהוא נמשך לפלטפורמה של StashAway בגלל הגישה הקלה שלה לשווקים פרטיים, כמו גם בגלל שזה פינטק (בתמונה, מימין).

לדבריו, הוא השיק את Aument בשנה שעברה אך ורק כדי לשרת יזמים טכנולוגיים צעירים יותר. "יש חוסר שקיפות סביב מוצרים פיננסיים, אבל אנחנו יודעים מה הם צריכים לעלות, ובאילו ספקים להשתמש", אמר.

Aument יוצאת דופן בכך שהיא מתעקשת לנהל את כל ההיבטים של צרכי ה-Family Office, משירותי קונסיירז' ועד השקעות. זה נורמלי, במיוחד באסיה, שמשפחות עשירות מפזרות את ההשקעות שלהן בין מספר בנקים פרטיים, אבל שאצ'ר אומר שיורשים ומייסדים צעירים יותר מוכנים לשתף פעולה עם מישהו שיכול לפשט את ענייניהם. המשפחות בעסק שלו (כולל שלו) עשויות להמשיך לקיים קשרים פיננסיים מרובים, אבל Aument מפקח על אלה.

ללקוח הממוצע יש נכסים של 50 עד 70 מיליון דולר, הוא אומר. משפחות בעלות שווי נטו של מעל 150 מיליון דולר גדולות מספיק כדי לנהל משרד משלהן, בעוד שמשרדים רב-משפחתיים צצו כדי ליזום את העלויות של ניהול עסק השקעות מלא.

הוא להוט לעבוד עם שותפים האוטומטיים ביותר כדי לפשט תהליכים - שיכולים להיות קשים לשרת משרדים משפחתיים, שהם ייחודיים מבחינת מה שהבעלים רוצים ואיך הם עושים דברים.

"אנחנו נמשכים להיותה של StashAway חברת טכנולוגיה, מכיוון שהדרכים היחידות להרחיב את גודלן הן באמצעות סטנדרטיזציה, או על ידי הפעלת טכנולוגיה ואוטומציה של הכל, מדיווח ועד ניהול שיחות הון", אמר שכר.

מרובו ועד לשווקים פרטיים

האטרקציה העיקרית, לעומת זאת, היא פלטפורמת PE/VC. StashAway לא ממציאה משהו חדש: iCapital ו-Moonfare הם פינטקים אחרים שמציעים גישה בכרטיס נמוך לקרנות פרטיות. מנהלי מניות והון סיכון, המשרתים באופן מסורתי משקיעים מוסדיים גדולים, להוטים לנצל את המאגר העצום של כסף משפחתי.

בדרך כלל מיזמים של KKR, Silvergate או Khosla ידרשו ממוסד להשקיע 5 עד 10 מיליון דולר כדי לקבל גישה לקרן. משרדי משפחה לא יכולים לעמוד בזה. הדרך האחרת לגשת לשווקים פרטיים היא באמצעות בנקים פרטיים, אך גם הם ידרשו סכום גבוה, בדרך כלל מינימום 250,000 דולר, שיושקע בקרן אחת בלבד. גם אם הפמילי אופיס יוכל לעמוד בסכומים כאלה, לא תהיה לו חשיפה מגוונת לנכסים פרטיים.

StashAway מאפשרת למשקיעים המוסמכים שלה לרשום כרטיסים עד 50,000$. היא מפעילה מערכת מרובת מנהלים, המאגדת את לקוחות ה-HNWI שלה כך שהיא יכולה לבצע התחייבויות בקנה מידה גדול על פני מגוון מנהלי קרנות פרטיות (כולל אלה שצוינו לעיל).

זה לוקח תשלום נוסף על מה שהמנהלים הבסיסיים גובים.

"הלקוחות נותנים לנו תקציב שנתי של 50,000 דולר, ואנחנו מתחייבים לשש או שבע התחייבויות בשנה. לאחר ארבע שנים, יהיו לך כ-25 מנהלים ברחבי העולם, על פני מיזמים, צמיחה ורכישה".

הטכנולוגיה באה לנהל את הפעולות של זה, בעיקר שיחות הון. קרן תדרוש בדרך כלל מהמשקיעים להכניס כסף פעמיים בשנה. "על פני 25 מנהלים, זו שיחה הון מדי שבוע, וזה יהיה סיוט", אמר פראריו. StashAway מנהל את זה כך שלכל לקוח Reserve יש רק שיחת הון דו-שנתית. זה מחייב את הלקוחות להעמיד חלק מהון מראש, כדי להבטיח שהוא מנוהל בצורה חלקה.

עם זאת, ההיבט הטכנולוגי הוא פשוט. יש חזית לשירות RM, אבל הקצה האחורי הוא לרוב רק ספר חשבונות למעקב אחר התחייבויות ושיחות בקרב קהל הלקוחות. הטכנולוגיה של עסקי הליבה הקמעונאיים של StashAway מסובכת יותר, מכיוון שהיא צריכה להתמודד עם עסקאות ואיזון מחדש של תיקים.

שכר אומר שהשירות משלים את השקפתו שלו על ניהול נכסים, כלומר לשים את תיק הליבה בהשקעות פסיביות בעמלות נמוכות. "אין הרבה שם בחוץ, רק בנקים פרטיים וכמה מנהלי נכסים, ולעתים קרובות הם בינוניים", אמר. "עכשיו יש גם StashAway."

• הפצת תוכן ויחסי ציבור מופעל על ידי SEO. קבל הגברה היום.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. העצים את עצמך. גישה כאן.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. הידע מוגבר. גישה כאן.
• PlatoESG. רכב / רכבים חשמליים, פחמן, קלינטק, אנרגיה, סביבה, שמש, ניהול פסולת. גישה כאן.
• PlatoHealth. מודיעין ביוטכנולוגיה וניסויים קליניים. גישה כאן.
• ChartPrime. הרם את משחק המסחר שלך עם ChartPrime. גישה כאן.
• BlockOffsets. מודרניזציה של בעלות על קיזוז סביבתי. גישה כאן.
• מקור: https://www.digfingroup.com/stashaway-private-markets/