המחקר שכל משקיע קריפטו צריך לקרוא

קראתי לאחרונה מחקר אקדמי בשם השפעות רשת ותכונות מאגר ערך בשוק המטבעות הקריפטוגרפיים, וממש שאבתי את האגרוף באוויר.

זה בגלל שזה כן הוכחה מדעית של אסטרטגיית ההשקעה שאנו מספרים לך עליה במשך שנים.

אני ממליץ לך לקרוא את המאמר – או לפחות את התקציר – אבל אשלוף עבורך את הקטעים העסיסיים למטה.

כתובות ארנק פעיל הופכות קריפטה לבעלת ערך רב יותר

המחברים בחנו את 100 השקעות הקריפטו המובילות לאורך תקופה ארוכה (2010-2023), מה שהפך אותו לאחד המחקרים המקיפים ביותר עד כה. מה שמניע את מחירי הקריפטו לטווח ארוך.

הממצא העיקרי הוא זה מספר כתובות הארנק הפעילות העלה את המחיר בכל השקעות הקריפטו פרט לשש שהם חקרו.

כדי לפשט, כמו המשתמשים עולים, וכך גם המחיר.

וזה מה שאנחנו אומרים כבר שנים.

במידה מסוימת, זה הגיון בריא: כסף הופך יקר יותר ככל שיותר אנשים משתמשים בו. (מה שמחזק את הרעיון שכסף של עולם אחד יהיה היקר מכולם - ראה שלי TED לדבר.)

לא כך חושבים רוב משקיעי הקריפטו, כמובן.

כתובות ארנק פעיל הוא אפילו לא מדד שרשום באתרי קריפטו מובילים כמו CoinMarketCap. אתה צריך באמת לחפור כדי למצוא את המספר הזה - אבל לדעתנו, מספר המשתמשים צריך להיות המספר הראשון שאנו רואים.

כתובות ארנק פעיל - הדומה לכתובות פעילות יומיות (DAA) או כתובות פעילות חודשיות (MAA) - בעצם אומר לך כמה אנשים באמת משתמשים בו. אם קריפטו הם עסקים, אז המספר הזה הוא הלקוחות שלהם.

קריפטו הופכים ליותר ערך ככל שיותר אנשים משתמשים בהם. עכשיו יש לנו את ההוכחה.

מספר העסקאות הוא בוסטר

בכמחצית מהשקעות הקריפטו שהם למדו, מספר גבוה יותר של עסקאות נמצא בקורלציה למחיר גבוה יותר. במילים אחרות, אם האסימון היה בשימוש לעתים קרובות יותר, סביר יותר שהוא יתייקר בערכו.

שוב, זה הגיוני, אבל זה אינדיקטור פחות אמין ממספר המשתמשים, כי בעוד שאתה יכול לזייף את שני המספרים, קל עוד יותר לזייף את מספר העסקאות (לדוגמה, לשטוף את המסחר).

זה עוזר לחשוב על רשתות קריפטו כמו רשתות מדיה חברתית. אם הייתה לך רשת מדיה חברתית עם הרבה משתמשים פעילים, סביר להניח שזה יגיע לכדור שלג בגודל ובקנה מידה, בגלל השפעות הרשת: יותר משתמשים יובילו ליותר משתמשים אפילו.

אבל אם הייתה לך רשת חברתית עם א מוגבל מספר משתמשים אשר לקרות לפרסם הרבה, יש לך, ובכן, Friend.tech. זה הרבה "קול וזעם, שלא מסמל כלום".

במילים אחרות, מספר העסקאות חשוב, אבל זה משנה אפילו יותר כאשר מספר המשתמשים גדל. (אם מצאת קריפטו עם מספר הולך וגדל של משתמשים, שקול את מספר העסקאות כ-"+1" על הניקוד שלך.)

שוב, זה לא מספר שרוב משקיעי הקריפטו עוקבים אחריו, כי כל כך קשה למצוא אותו. רוב אתרי הקריפטו במקום מדווחים עליהם נפח המסחר, שזה בכלל לא אותו דבר כמו מספר העסקאות.

איזה תעדיף להחזיק: מטבע שמשמש רק כמה אנשים עשירים מאוד (נותן אשליה של הרבה כסף שמסתובב), או מטבע שכולם משתמשים בו? זה ההבדל בין נפח המסחר למספר העסקאות.

היצע מוגבל הוא מאיץ נוסף

הרבה נעשה מההיצע המצומצם של הביטקוין: יהיו רק 21 מיליון שנוצרו אי פעם. לעומת זאת, רוב פרויקטי הקריפטו יכולים להטביע אסימונים חדשים בלי סוף, ולדלל את הערך שלך לאורך זמן.

המחקר מצא שהשקעות קריפטו עם היצע מוגבל עלולות להפוך את האסימון לדל יותר, ובכך ליותר ערך. אבל היצע מוגבל לבדו אינו מספיק כדי לחזות השקעה טובה.

שוב, זה הגיוני: שיבוט ביטקוין שאף אחד לא משתמש בו יהיה, ובכן, Bitcoin מזומנים.

חשבו על היצע מוגבל כעל "מאיץ" פוטנציאלי להשקעה שיש לה הרבה משתמשים פעילים.

לסיכום:

• חפש השקעות עם הרבה משתמשים פעילים (באופן אידיאלי מספר זה גדל עם הזמן).
• מבין ההשקעות האלה, אם יש להן גם הרבה עסקאות, זה 1+.
• אם יש להם היצע מוגבל, זה גם 1+.

כמובן, אלו אינם הגורמים היחידים שיש לקחת בחשבון. הצוות והטכנולוגיה חשובים (ראה שלנו כרטיסי ניקוד למשקיעים). גם הסיכון הרגולטורי והבעיות הפוטנציאליות חשובות (ראה שלנו כרטיסי ניקוד לסיכון).

אבל אם ההשקעות שלנו יעברו את הקריטריונים האחרים האלה, שלושת המדדים האלה - משתמשים פעילים, עסקאות והיצע - הם איתותים רבי עוצמה שעבורם ההשקעות צפויות לגדול עם הזמן.

הידע הזה הוא זהב

לפעמים, אתה מוצא את גושי זהב המידע האלה - אבל הם קבורים בכל כך הרבה פורמליות אקדמיות שקשה לראות את ערכם. הדו"ח הזה הוא זהב.

הנה איך להשתמש בו כדי למצוא זהב להשקיע קריפטו:

• השתמש כרטיסי ניקוד למשקיעים ו כרטיסי ניקוד לסיכון כדי למצוא זוכים פוטנציאליים
• אז תסתכל על שלהם כתובות ארנק פעילות (או משתמשים פעילים יומיומיים) כמאיץ רב עוצמה
• לשקול מספר העסקאות ו אספקה ​​מוגבלת כחיזוקים נוספים

הערה אחרונה: המחקר מצא גם את זה השקעות קריפטו בוגרות (כמו ביטקוין ואת'ריום) להפגין מתאם חזק עם זהב. אז למצוא את הזוכים האלה זה ממש כמו השקעה בזהב דיגיטלי.

זה שווה משאבת אגרוף, ללא ספק.

תודה לסטיב גורדון ממכללת בבסון שהעביר לי את המחקר הזה.

למעלה מ-50,000 משקיעים מקבלים את הטור הזה בכל יום שישי. לחץ כדי להירשם ולהצטרף לשבט.

• הפצת תוכן ויחסי ציבור מופעל על ידי SEO. קבל הגברה היום.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. העצים את עצמך. גישה כאן.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. הידע מוגבר. גישה כאן.
• PlatoESG. רכב / רכבים חשמליים, פחמן, קלינטק, אנרגיה, סביבה, שמש, ניהול פסולת. גישה כאן.
• PlatoHealth. מודיעין ביוטכנולוגיה וניסויים קליניים. גישה כאן.
• ChartPrime. הרם את משחק המסחר שלך עם ChartPrime. גישה כאן.
• BlockOffsets. מודרניזציה של בעלות על קיזוז סביבתי. גישה כאן.
• מקור: https://www.bitcoinmarketjournal.com/the-study-every-crypto-investor-should-read/