למרות מכירת BTC וירידה משמעותית בשווי הנעול הכולל (TVL), כישרון נודד מפיננסים מסורתיים לתחום הקריפטו. בין השמות הבולטים ביותר הם קטיה בבאר וויליאם מקגי.
בבאר הוא המנהל לשעבר, כמו גם ראש המסחר האלקטרוני במט"ח בבנק לויס (לונדון). מקגי היה החוקר הכמותי הבכיר במצודת אירופה. הוא גם היה ראש תחום הניתוח הכמותי העולמי וראש תחום למידת מכונה למסחר אלקטרוני ב- NatWest Markets.
שני המנהלים השיקו מערכת לניהול סיכונים עבור - ופיננסים מבוזרים (DeFi) הנקראים Immersive Finance.
אנדריי סרג'נטוב, בכיר מ-BNP Paribas ב-16 השנים האחרונות עזב את הקבוצה כדי להצטרף ל-Nim (סטארט-אפ קריפטו) כמנהל הכספים הראשי שלה (CFO). סרג'נטוב היה ראש המסחר האלקטרוני באשראי וראש מחקר כמותי אשראי תזרים ב-BNP Paribas.
אפילו ה פורום הכלכלי עולמי (WEF) מחפשת כישרון "להוביל את ניהול הפרויקטים של בלוקצ'יין ו - נכסים דיגיטליים זרמי עבודה.'
"כחלק מה-C4IR, פלטפורמת Blockchain & Digital Assets מתמקדת בנושאים אלו ובנושאים קשורים, כולל קריפטו, CBDCs, stablecoins ו-Web 3.0, בין היתר."
Web 3 שואבת גם כישרונות ממגזרים רבים בתעשייה, שאינה מוגבלת לפיננסים.
יו"ר CFTC אומר שקריפטו יהיה חלק מהפורטפוליו האמריקאי
יו"ר CFTC, רוסטין בנהאם, אמר לאחרונה שידור אינטרנט, מתארח על ידי Future of Crypto Regulation במכון ברוקינגס שהקריפטו יהיה חלק דומיננטי בתיק האמריקאי.
"אנחנו כאן היום כי נכסים דיגיטליים נוטים להפוך לחלק מתיקים אמריקאיים מיינסטרים, עם סקרים וסקרים שמוכיחים כי עד אחד מכל חמישה מבוגרים השקיע או השתמש במטבעות קריפטוגרפיים אחרים".
בנהאם גם חשף שסוחרים קמעונאיים פעילים מאוד בתחום ביטקוין שוק החוזים העתידיים:
"מחקרים אחרונים של CFTC מוצאים שמסחר המעיד על משתתפים קמעונאיים מהווה כ-25% מהריבית הפתוחה הארוכה בשוק החוזים העתידיים של ביטקוין, שהוא גבוה משמעותית ממה שנצפה בדרך כלל בשווקים עתידיים אחרים, כגון תירס, סויה, חיטה, WTI גולמי, זהב, וחוזים עתידיים S&P E-mini, שבהם ריבית פתוחה קמעונאית ארוכה נעה בין 5% ל-11%.
"מחקרים אלה מצביעים על כך שכמות ההשתתפות הקמעונאית בשוק החוזים העתידיים על הנכסים הדיגיטליים היא יותר מכפולה מזו שבשווקים עתידיים אחרים."
Moelis נכנס לבלוקצ'יין
Moelis & Company, בנק השקעות עצמאי הודיע ביום שני כי הוא נכנס לבלוקצ'יין. בהובלת ג'ון מומטזי, צוות הבלוקצ'יין העולמי יורכב מבכירי בנקאים.
Navid Mahmoodzadegan, מייסד משותף ונשיא משותף של Moelis & Company אמר: "חדשנות טכנולוגית ושיבוש היו המניעים העיקריים של פעילות העסקאות בעולם, מגמה שתמשיך לעצב את הנוף העסקי."
מחקר של forexsuggest גילה כי שוויץ היא המדינה המובילה עבור סטארט-אפים בלוקצ'יין.
מקור: Forexsuggest
14 חברות סטארט-אפ בשוויץ שוות יותר ממיליארד דולר.
מנהלים מתעשיית המטבעות המסורתית פנו לקריפטו. פלטפורמות מסחר המשולבות בבלוקצ'יין או פתרונות בלוקצ'יין שמחליפים את השיטות המסורתיות גייסו הון משמעותי, מה שצד את עיני רבים בתעשייה.
האסימון של אשראי פחמן, מניות, הלוואות/לוואות, הבלוקצ'יין מציע פתרונות חדשניים למגזרים רבים. בתעשייה הפיננסית, פרויקטי DeFi הם הפרויקטים האטרקטיביים ביותר כיום.
ככל שחברות רבות נכנסות למסחר קריפטו מבוזר, התחרות גוברת. כתוצאה מכך, הביקוש לכשרונות ממימון מסורתי הולך וגדל.
כישרון יעזוב לקריפטו
פיטורים בבורסות קריפטו נמשכים. Banxa, בורסת מטבעות קריפטוגרפיים אוסטרלית הודיעה כי היא מצמצמת את הצוות שלה ל-150 עובדים מ-250. גם המנהל האירופי שלה, יאן לורנץ, יעזוב את החברה.
עם זאת, הון סיכון ממשיך לשמור על עניין גבוה בבלוקצ'יין. סטיבן אלסקופולוס, אנליסט ב-JP Morgan כתב את הדברים הבאים:
"בעוד שרבים מהמגזרים ה'מסורתיים' כולל תוכנה ופארמה וביוטכנולוגיה המשיכו לייצג את רוב פעילות ההשקעות ב-VC בשנת 2022, אחת המגמות המעניינות ביותר שצפינו ברבעונים האחרונים הייתה קצב השיא של השקעות הון סיכון בחברות סטארט-אפ בחברות. תעשיות הקריפטו והבלוקצ'יין".
לפי JP מורגן, ההון המושקע עד כה בקריפטו ובלוקצ'יין הגיע ל-17.9 מיליארד דולר (נכון ל-14 ביולי). ברבעון השני של 2 השקיעה VC 2022 מיליארד דולר, שזה נמוך מ-7.9 מיליארד דולר ברבעון הראשון.
עם זאת, JPMorgan מדגיש ש-7.9 מיליארד דולר ברבעון השני הם יותר מכל ההשקעות בסטארטאפים קריפטו ב-2 (שעמדו על 2020 מיליארד דולר).
"כתוצאה מכך, זרימת ההון לחברות סטארט-אפ פרטיות, לדעתנו, צריכה להימשך במגזרים רבים כולל... קריפטו/בלוקצ'יין", הוסיף אלכסופולוס.
טרייד ריפבליק שגייסה 1.2 מיליארד דולר לפי שווי של 5.3 מיליארד דולר היא בין העסקאות הגדולות ברבעון האחרון.
המעבר ממימון מסורתי לקריפטו עשוי להגביר את הקצב. במקרה ש-ETH תתאושש בעקבות המיזוג הצפוי (צפוי בספטמבר), השקעות הון סיכון עשויות לגדול במקביל לנטישה המונית מפיננסים מסורתיים לתעשיית הבלוקצ'יין.
אילו תעשיות בלוקצ'יין עשויות לשגשג?
על פי הנציבות האירופית מימון והשקעות בלוקצ'יין, ההתמקדות בשנים האחרונות הייתה במגזרים הבאים:
זהות אלקטרונית וניהול נתונים מבוזר
בריאות וחינוך
פרטיות ואבטחת סייבר
IoT ובתים חכמים, רשתות וערים
מוזיקה ומדיה
טכנולוגיות תעשייתיות
סביבה וכלכלה מעגלית.
מקור: הנציבות האירופית
בעוד DeFi מושך את רוב תשומת הלב, מגזרים אחרים עשויים לנצח בחודשים הבאים. בהנחה ששווקי הקריפטו יתאוששו מהמכירה האחרונה, משקיעים עשויים להפנות את תשומת לבם לחברות ביטוח קריפטו.
פתרונות AML וזהויות דיגיטליות נהנים מחשיפה גדולה יותר ככל שאנו מתקרבים ליישום הראשון של תקנות MiCA.
Crypto Valley Venture Capital (CV VC) השקיעה בסטארט-אפים בלוקצ'יין אפריקאי, ואמרה ששוק הקריפטו האפריקאי צומח בקצב מהיר. בין ההשקעות CV VC היה HouseAfrica בניגריה.
הסטארט-אפ מאפשר רישום נכסים בבלוקצ'יין, ומצמצם ביעילות את הזמן הנדרש לבנקים ולעורכי דין לרשום את הקרקעות.
שימור כישרון קריפטו הוא גם מאתגר
חוסה מנואל קמפה, יו"ר רשות הבנקים האירופית (EBA) אמר לאחרונה כי שימור מומחי מטבעות קריפטוגרפיים יהיה אתגר. ככל שהביקוש למומחי קריפטו עולה, שכר גבוה יותר עשוי להיות מוצע על ידי המגזר הפרטי והציבורי כאחד.
כתוצאה מכך, EBA חוששת שהיא תתקשה בגיוס אנשי מקצוע בתחום הקריפטו לאור הביקוש הגובר למומחים במגזר הציבורי והפרטי. Campa הציע שמומחים רבים בתעשייה יכולים להימשך יותר לתפקידים המשלמים שכר גבוה יותר מאלה ב-EBA, שהיו דומות למשרות ממשלתיות בנציבות האירופית.
רוברט קוק, נשיא ומנכ"ל FINRA אימץ גישה יצירתית יותר. בעוד בורסות הקריפטו בארה"ב קיצצו את צוות העובדים שלהן, קוק אמר שעובדים שחוששים לאבד את עבודתם צריכים לבוא לעבוד עבור הרגולטור האמריקאי.
כשליש מהמשרות הקשורות לבלוקצ'יין הן מרוחקות. לחברות יש טווח הגעה גדול יותר על ידי הצעת עמדות מרוחקות, שבמובן מסוים עולות בקנה אחד עם הביזור שתעשיית הבלוקצ'יין שואפת להציג.
למרות מכירת BTC וירידה משמעותית בשווי הנעול הכולל (TVL), כישרון נודד מפיננסים מסורתיים לתחום הקריפטו. בין השמות הבולטים ביותר הם קטיה בבאר וויליאם מקגי.
בבאר הוא המנהל לשעבר, כמו גם ראש המסחר האלקטרוני במט"ח בבנק לויס (לונדון). מקגי היה החוקר הכמותי הבכיר במצודת אירופה. הוא גם היה ראש תחום הניתוח הכמותי העולמי וראש תחום למידת מכונה למסחר אלקטרוני ב- NatWest Markets.
שני המנהלים השיקו מערכת לניהול סיכונים עבור - ופיננסים מבוזרים (DeFi) הנקראים Immersive Finance.
אנדריי סרג'נטוב, בכיר מ-BNP Paribas ב-16 השנים האחרונות עזב את הקבוצה כדי להצטרף ל-Nim (סטארט-אפ קריפטו) כמנהל הכספים הראשי שלה (CFO). סרג'נטוב היה ראש המסחר האלקטרוני באשראי וראש מחקר כמותי אשראי תזרים ב-BNP Paribas.
אפילו ה פורום הכלכלי עולמי (WEF) מחפשת כישרון "להוביל את ניהול הפרויקטים של בלוקצ'יין ו - נכסים דיגיטליים זרמי עבודה.'
"כחלק מה-C4IR, פלטפורמת Blockchain & Digital Assets מתמקדת בנושאים אלו ובנושאים קשורים, כולל קריפטו, CBDCs, stablecoins ו-Web 3.0, בין היתר."
Web 3 שואבת גם כישרונות ממגזרים רבים בתעשייה, שאינה מוגבלת לפיננסים.
יו"ר CFTC אומר שקריפטו יהיה חלק מהפורטפוליו האמריקאי
יו"ר CFTC, רוסטין בנהאם, אמר לאחרונה שידור אינטרנט, מתארח על ידי Future of Crypto Regulation במכון ברוקינגס שהקריפטו יהיה חלק דומיננטי בתיק האמריקאי.
"אנחנו כאן היום כי נכסים דיגיטליים נוטים להפוך לחלק מתיקים אמריקאיים מיינסטרים, עם סקרים וסקרים שמוכיחים כי עד אחד מכל חמישה מבוגרים השקיע או השתמש במטבעות קריפטוגרפיים אחרים".
בנהאם גם חשף שסוחרים קמעונאיים פעילים מאוד בתחום ביטקוין שוק החוזים העתידיים:
"מחקרים אחרונים של CFTC מוצאים שמסחר המעיד על משתתפים קמעונאיים מהווה כ-25% מהריבית הפתוחה הארוכה בשוק החוזים העתידיים של ביטקוין, שהוא גבוה משמעותית ממה שנצפה בדרך כלל בשווקים עתידיים אחרים, כגון תירס, סויה, חיטה, WTI גולמי, זהב, וחוזים עתידיים S&P E-mini, שבהם ריבית פתוחה קמעונאית ארוכה נעה בין 5% ל-11%.
"מחקרים אלה מצביעים על כך שכמות ההשתתפות הקמעונאית בשוק החוזים העתידיים על הנכסים הדיגיטליים היא יותר מכפולה מזו שבשווקים עתידיים אחרים."
Moelis נכנס לבלוקצ'יין
Moelis & Company, בנק השקעות עצמאי הודיע ביום שני כי הוא נכנס לבלוקצ'יין. בהובלת ג'ון מומטזי, צוות הבלוקצ'יין העולמי יורכב מבכירי בנקאים.
Navid Mahmoodzadegan, מייסד משותף ונשיא משותף של Moelis & Company אמר: "חדשנות טכנולוגית ושיבוש היו המניעים העיקריים של פעילות העסקאות בעולם, מגמה שתמשיך לעצב את הנוף העסקי."
מחקר של forexsuggest גילה כי שוויץ היא המדינה המובילה עבור סטארט-אפים בלוקצ'יין.
מקור: Forexsuggest
14 חברות סטארט-אפ בשוויץ שוות יותר ממיליארד דולר.
מנהלים מתעשיית המטבעות המסורתית פנו לקריפטו. פלטפורמות מסחר המשולבות בבלוקצ'יין או פתרונות בלוקצ'יין שמחליפים את השיטות המסורתיות גייסו הון משמעותי, מה שצד את עיני רבים בתעשייה.
האסימון של אשראי פחמן, מניות, הלוואות/לוואות, הבלוקצ'יין מציע פתרונות חדשניים למגזרים רבים. בתעשייה הפיננסית, פרויקטי DeFi הם הפרויקטים האטרקטיביים ביותר כיום.
ככל שחברות רבות נכנסות למסחר קריפטו מבוזר, התחרות גוברת. כתוצאה מכך, הביקוש לכשרונות ממימון מסורתי הולך וגדל.
כישרון יעזוב לקריפטו
פיטורים בבורסות קריפטו נמשכים. Banxa, בורסת מטבעות קריפטוגרפיים אוסטרלית הודיעה כי היא מצמצמת את הצוות שלה ל-150 עובדים מ-250. גם המנהל האירופי שלה, יאן לורנץ, יעזוב את החברה.
עם זאת, הון סיכון ממשיך לשמור על עניין גבוה בבלוקצ'יין. סטיבן אלסקופולוס, אנליסט ב-JP Morgan כתב את הדברים הבאים:
"בעוד שרבים מהמגזרים ה'מסורתיים' כולל תוכנה ופארמה וביוטכנולוגיה המשיכו לייצג את רוב פעילות ההשקעות ב-VC בשנת 2022, אחת המגמות המעניינות ביותר שצפינו ברבעונים האחרונים הייתה קצב השיא של השקעות הון סיכון בחברות סטארט-אפ בחברות. תעשיות הקריפטו והבלוקצ'יין".
לפי JP מורגן, ההון המושקע עד כה בקריפטו ובלוקצ'יין הגיע ל-17.9 מיליארד דולר (נכון ל-14 ביולי). ברבעון השני של 2 השקיעה VC 2022 מיליארד דולר, שזה נמוך מ-7.9 מיליארד דולר ברבעון הראשון.
עם זאת, JPMorgan מדגיש ש-7.9 מיליארד דולר ברבעון השני הם יותר מכל ההשקעות בסטארטאפים קריפטו ב-2 (שעמדו על 2020 מיליארד דולר).
"כתוצאה מכך, זרימת ההון לחברות סטארט-אפ פרטיות, לדעתנו, צריכה להימשך במגזרים רבים כולל... קריפטו/בלוקצ'יין", הוסיף אלכסופולוס.
טרייד ריפבליק שגייסה 1.2 מיליארד דולר לפי שווי של 5.3 מיליארד דולר היא בין העסקאות הגדולות ברבעון האחרון.
המעבר ממימון מסורתי לקריפטו עשוי להגביר את הקצב. במקרה ש-ETH תתאושש בעקבות המיזוג הצפוי (צפוי בספטמבר), השקעות הון סיכון עשויות לגדול במקביל לנטישה המונית מפיננסים מסורתיים לתעשיית הבלוקצ'יין.
אילו תעשיות בלוקצ'יין עשויות לשגשג?
על פי הנציבות האירופית מימון והשקעות בלוקצ'יין, ההתמקדות בשנים האחרונות הייתה במגזרים הבאים:
זהות אלקטרונית וניהול נתונים מבוזר
בריאות וחינוך
פרטיות ואבטחת סייבר
IoT ובתים חכמים, רשתות וערים
מוזיקה ומדיה
טכנולוגיות תעשייתיות
סביבה וכלכלה מעגלית.
מקור: הנציבות האירופית
בעוד DeFi מושך את רוב תשומת הלב, מגזרים אחרים עשויים לנצח בחודשים הבאים. בהנחה ששווקי הקריפטו יתאוששו מהמכירה האחרונה, משקיעים עשויים להפנות את תשומת לבם לחברות ביטוח קריפטו.
פתרונות AML וזהויות דיגיטליות נהנים מחשיפה גדולה יותר ככל שאנו מתקרבים ליישום הראשון של תקנות MiCA.
Crypto Valley Venture Capital (CV VC) השקיעה בסטארט-אפים בלוקצ'יין אפריקאי, ואמרה ששוק הקריפטו האפריקאי צומח בקצב מהיר. בין ההשקעות CV VC היה HouseAfrica בניגריה.
הסטארט-אפ מאפשר רישום נכסים בבלוקצ'יין, ומצמצם ביעילות את הזמן הנדרש לבנקים ולעורכי דין לרשום את הקרקעות.
שימור כישרון קריפטו הוא גם מאתגר
חוסה מנואל קמפה, יו"ר רשות הבנקים האירופית (EBA) אמר לאחרונה כי שימור מומחי מטבעות קריפטוגרפיים יהיה אתגר. ככל שהביקוש למומחי קריפטו עולה, שכר גבוה יותר עשוי להיות מוצע על ידי המגזר הפרטי והציבורי כאחד.
כתוצאה מכך, EBA חוששת שהיא תתקשה בגיוס אנשי מקצוע בתחום הקריפטו לאור הביקוש הגובר למומחים במגזר הציבורי והפרטי. Campa הציע שמומחים רבים בתעשייה יכולים להימשך יותר לתפקידים המשלמים שכר גבוה יותר מאלה ב-EBA, שהיו דומות למשרות ממשלתיות בנציבות האירופית.
רוברט קוק, נשיא ומנכ"ל FINRA אימץ גישה יצירתית יותר. בעוד בורסות הקריפטו בארה"ב קיצצו את צוות העובדים שלהן, קוק אמר שעובדים שחוששים לאבד את עבודתם צריכים לבוא לעבוד עבור הרגולטור האמריקאי.
כשליש מהמשרות הקשורות לבלוקצ'יין הן מרוחקות. לחברות יש טווח הגעה גדול יותר על ידי הצעת עמדות מרוחקות, שבמובן מסוים עולות בקנה אחד עם הביזור שתעשיית הבלוקצ'יין שואפת להציג.
