54% מהאסימונים נראים כ-Pump and Dumps - אבל יש חדשות טובות - פענוח

54% מהאסימונים נראים כ-Pump and Dumps - אבל יש חדשות טובות - פענוח

חותמת זמן: 1 בפברואר 2024 8:59
נראה כי 54% מהאסימונים הם Pump and Dumps — אבל יש חדשות טובות - פענוח מודיעין נתונים של PlatoBlockchain. חיפוש אנכי. איי.

מחצית מהאסימונים הרשומים ב-DEXs יכולים להיות משאבה ו-dumps, כך עולה מדוח Chainalysis

יותר ממחצית מהאסימונים הרשומים בבורסות מבוזרות (DEX) "מציגים דפוסים שעשויים לרמוז על תוכניות משאבה והשלכה", מגלה דו"ח של Chainalysis.

למרות ש-54% מהאסימונים הראו סימנים שעלולים להיות הונאות, Chainalysis מצא שהם מייצגים רק 1.3% מסך ה-DEX (בורסה מבוזרת) נפח מסחר. המשמעות היא שבעוד שיש הרבה הונאות אפשריות בחוץ, משקיעים משקיעים יותר מכספם באסימונים מהימנים בבורסות.

השמיים דוח פשיעה של שרשרת בוחן מקרוב בשרשרת את למעלה מ-160,000 האסימונים שהיו זמינים למסחר ב-DEXs בשנת 2023. הוא מצא שהשחקנים שהשיקו אסימוני משאבה ו-dump הרוויחו ביחד 241.6 מיליון דולר ברווח, שהם בממוצע כ-2,500 דולר כל אחד. כאשר רוב ההטלות מתרחשות במהלך השבועות הראשונים של השקת אסימון.

החוקרים הגדירו שלושה קריטריונים על השרשרת המעידים על התנהגות משאבה והשלכה. הקריטריונים הראשונים דורשים שהאסימון יירכש חמש פעמים או יותר על ידי DEX משתמשים שאין להם קשר למחזיקים הגדולים ביותר של האסימון, זה קובע שהייתה משאבה מחוץ ליוצרים. לאחר מכן, כתובת בודדת חייבת להסיר יותר מ-70% מה- נזילות, המציין את המזבלה. ואז לבסוף, הנזילות הנוכחית חייבת להיות $300 או פחות כדי להראות שהאסימון עדיין לא פעיל ברובו.

למרות שזה עוזר להגדיר בצורה רחבה את התנהגות השאיבה וההשלכה, Chainalysis מודה שיש להתחשב בגורמים חיצוניים נוספים לפני שמגדירים באופן חוקי כל אסימון כמשאבה והשלכה.

"אתה צריך יותר מסתם זה. אתה צריך לקרוא נתונים מחוץ לשרשרת ואתה צריך הוכחה של כוונה", אמר קים גרואר, מנהל המחקר של Chainalysis. פענוח. "אני בהחלט לא עורך דין, וגם לא הייתי רוצה להיות."

דגלים אדומים

עם זאת, ראשי אחד דגל אדום שניתן להבחין בשרשרת הוא לשטוף את המסחר, שהיא קנייה ומכירה בו-זמנית של אותו נכס כדי להעלות באופן מלאכותי את ערכו.

"מי הם הקונים והמוכרים של אסימוני המשאבה והמזבלה? בדרך כלל מדובר בכתובת אחת או שתיים שרק קנייה ומכירה", אמרה דיאן סאו, אנליסטית נתונים ב-Chainalysis. פענוח. "משקיעים יכולים לתפוס את הדפוס הזה כדי להבחין אם לאסימונים האלה יש סיכון פוטנציאלי או לא."

זה, לצד שאר הדוח, מראה שלעתים קרובות אתה מסוגל להבחין בדפוסים של משאבה ולהשליך אך ורק באמצעות נתונים על שרשרת.

"אין כדור כסף - כל דבר יכול להיות מחוספס בדיוק כמו בכל סוג של תרמית מיינסטרים - אבל יש צעדים שאתה יכול לנקוט כדי לחנך את עצמך." גרואר הסביר, "כל עסקה בודדת זמינה ב- blockchain. ויש כלים ציבוריים רבים, בנוסף לשירותים ש הצעות שרשרת, שם אפשר להסתכל מי הם המשתתפים שמשקיעים באסימון”.

מחקר מקרה בדו"ח הראה כי ארנק אחד השיק 81 תוכניות שונות של משאבות והשלכה שמניבות רווחים של 830,000 דולר. מידע זה זמין בקלות ב-blockchain וניתן להבחין בו על ידי כל משקיע שיש לו את כישורי הניתוח על השרשרת הדרושים.

מסר לקובעי המדיניות

הרגולטורים והמחוקקים ציירו קריפטו במילים רחבות ככלי לפושעים, אבל התפיסה ירד עם השנים.

"אני לא רואה בזה אבדון וקדרות בכלל. אני רואה בזה מאוד חיובי". גרואר סיפר פענוח, "לא רק שאנחנו יכולים להבהיר שאלות של שלמות שוק עם נתונים, אלא גם רק 1.3% מכל הנפח, בשנה האחרונה, קשור לאסימוני החרא האלה."

במקום זאת, Chainalysis רואה בכך אזהרה למשקיעים לעשות את בדיקת הנאותות שלהם לפני השקעה באסימונים לא מבוססים. אבל המסר החשוב ביותר שלו לרגולטורים ולקובעי מדיניות הוא שניתן לזהות תוכניות משאבה והשלכה באמצעות נתונים וכלים על השרשרת.

"אני חושב שהדבר שקובעי המדיניות צריכים להתרחק ממנו הוא ש[הבלוקצ'יין] הוא למעשה שקוף", אמר גרואר. פענוח. "זה האור בקצה המנהרה. זה עשוי להרגיש כמו קופסה שחורה עם לווייתנים שמתמרנים את השוק מימין ומשמאל. אבל למעשה, יש לנו נתונים שאפשר להשליך על התפיסות האלה".

נערך על ידי סטייסי אליוט.

הישאר מעודכן בחדשות הקריפטו, קבל עדכונים יומיים בתיבת הדואר הנכנס שלך.

בול זמן:

עוד מ פענוח