Mid-Market Update: een drukke winststart, herstel van het sentiment, Tesla-ellende blijft bestaan, olie is een goede week, goud schijnt, crypto-uitbraak?

Mid-Market Update: een drukke winststart, herstel van het sentiment, Tesla-ellende blijft bestaan, olie is een goede week, goud schijnt, crypto-uitbraak?

Tijdstempel: 13 januari 2023 11:14 uur

Amerikaanse aandelen waren aanvankelijk zwakker nadat de banken een teleurstellende start van het winstseizoen hadden en sombere vooruitzichten voor de economie. Aandelen gaan lager omdat Wall Street verwacht dat de winst aanzienlijk zal dalen en de marges op de proef zullen worden gesteld. Dit is het kwartaal waarin bedrijven ontslagen en kostenbesparende maatregelen zullen aankondigen, aangezien de economie nog steeds lijkt te zijn gebonden aan een recessie.    

Aandelen compenseerden verliezen nadat het consumentenvertrouwen steeg tot een hoogste punt in 9 maanden. De dalende gasprijzen waren een belangrijke katalysator, maar dat duurt misschien niet lang meer als de olieprijs blijft stijgen.   

Sentiment

Het consumentenvertrouwen in Michigan steeg naar 64.6, ruim boven alle 52 schattingen en een aanzienlijke verbetering ten opzichte van de eerdere stand van 59.7. De huidige economische omstandigheden verbeterden ook al blijven de recessierisico's duidelijk aanwezig. De inflatieverwachtingen voor het komende jaar verbeterden, terwijl de langetermijnverwachtingen hoger uitkwamen. 

JPMorgan

JPMorgan boekte teleurstellende resultaten omdat de inkomsten lager waren dan de schattingen van analisten voor aandelen, vastrentende waarden, valuta, grondstoffen (FCCC) en investeringsbankieren. De nettowinst van JPMorgan voor het kwartaal steeg tot $11.0 miljard of $3.57 per aandeel. Het nettoresultaat werd ondersteund door stijgende rentetarieven en door groei van leningen. De beheerde omzet steeg met 17% tot $ 35.6 miljoen boven de consensusschatting van $ 34.3 miljard, maar profiteerde wel van een verkoop van Visa B-aandelen voor $ 914 miljoen en $ 874 miljoen aan effectenverliezen. Veel handelaren concentreerden zich op voorzieningen voor kredietverliezen, die kwartaal na kwartaal met 49% stegen tot $ 2.29 miljard, ruim boven de schatting van $ 1.96 miljard. 

In het persbericht van CEO Dimon stond: “De Amerikaanse economie blijft momenteel sterk, consumenten geven nog steeds overtollig geld uit en bedrijven zijn gezond. We kennen echter nog steeds niet het uiteindelijke effect van de tegenwind die voortkomt uit geopolitieke spanningen, waaronder de oorlog in Oekraïne, de kwetsbare toestand van de energie- en voedselvoorziening, de aanhoudende inflatie die de koopkracht aantast en de rentetarieven heeft opgedreven, en de ongekende kwantitatieve aanscherping.” 

Tijdens de Q/A voegde Dimon eraan toe: "Het kan een milde recessie zijn, misschien niet." 

Andere banken

De inkomsten van Wells Fargo werden gehalveerd omdat ze reserves opbouwden en enorme afwikkelingskosten met zich meebrachten. Het is geen verrassing dat de hypotheekafhankelijke bank het moeilijk had toen de herfinancieringsactiviteit het moeilijk had toen de hypotheekrente steeg. 

De aandelen van Citigroup werden naar beneden gesleept nadat de winst met 21% daalde en de bank zich voorbereidt op kredietverliezen. 

De algemene conclusie van de banken is dat de vrees voor een recessie terecht is en dat de winst dit kwartaal zal tegenvallen.

Tesla

Tesla lijkt wanhopig te worden omdat het de prijzen verlaagt van modellen die in de VS worden verkocht. Het doel is om autokopers te laten profiteren van een EV-belastingvermindering van $ 7500, maar het zal de marges opeten en vragen oproepen over hoe zeker ze zijn van hun vooruitzichten. Kortingen naar de VS en grote Europese markten zijn voor sommigen een teken dat de vraag van een klif zakt. Tesla-aandelen houden vast aan het niveau van $ 100, maar als risicomijding blijft bestaan, kan dat worden getest.

Olie

De prijzen voor ruwe olie staan ​​op het punt om wekelijks te stijgen nu de wereldwijde economische vooruitzichten verbeteren na de heropening van China. Energiehandelaren beginnen iets meer ruwe vraag in te prijzen die uit Europa komt en niet alleen uit China. Het ziet ernaar uit dat de oliemarkt krap zal blijven, aangezien de respectievelijke vooruitzichten van de twee grootste economieën ter wereld de afgelopen weken drastisch zijn verbeterd; De VS hebben mogelijk een oppervlakkige recessie en de heropening van China komt in een stroomversnelling. 

Tijdloos goud

Goudprijzen stijgen naarmate Wall Street er meer vertrouwen in krijgt dat de Fed bijna klaar is met het verhogen van de rente. Het sentimentrapport van de Universiteit van Michigan toonde aan dat de inflatieverwachtingen voor een jaar zijn gedaald tot het laagste niveau sinds april 2021. Niet-rentedragend goud is dol op de daling van de obligatierendementen en dat zou kunnen aanhouden nu de inkomsten lager uitvallen dan verwacht. 

Als goud comfortabel boven het niveau van $1900 kan sluiten, zou dat een zeer bullish signaal kunnen zijn voor de rest van de maand. Goud zou een sterke weerstand moeten hebben in de $1950 regio. 

crypto

Raad wie terug is?

Weer terug

Bitcoin is terug

Vertel een vriend

Wall Street heeft er alle vertrouwen in dat het einde van de verkrappingscyclus van de Fed nadert en dat biedt enige onderliggende ondersteuning voor crypto. Aandelen staan ​​een beetje onder druk omdat winstrisico's centraal blijven staan, maar dat zou niet veel invloed moeten hebben op cryptovaluta. Tenzij we een sterke terugval horen van de Fed of als de grondstoffenprijzen stijgen, zouden cryptohandelaren niet verbaasd moeten zijn als Bitcoin in staat is om zijn recente winsten te verlengen. Het niveau van $ 18,500 was kritieke weerstand voor Bitcoin en als het de komende paar sessies boven dat niveau kan blijven, zou dat een aantal slapende stieren op de lange termijn wakker kunnen schudden.  

Dit artikel is alleen bedoeld voor algemene informatiedoeleinden. Het is geen beleggingsadvies of een oplossing om effecten te kopen of verkopen. Meningen zijn de auteurs; niet noodzakelijk die van OANDA Corporation of een van haar gelieerde ondernemingen, dochterondernemingen, functionarissen of directeuren. Hefboomhandel is een hoog risico en niet voor iedereen geschikt. U kunt al uw gestorte gelden verliezen.

Ed Moja

Ed Moja

Senior marktanalist, Noord- en Zuid-Amerika at OANDA

Met meer dan 20 jaar handelservaring is Ed Moya een senior marktanalist bij OANDA, die tot op de minuut actuele intermarktanalyses produceert, geopolitieke gebeurtenissen, het beleid van de centrale bank en marktreacties op bedrijfsnieuws. Zijn specifieke expertise ligt in een breed scala aan activaklassen, waaronder FX, grondstoffen, vastrentende waarden, aandelen en cryptocurrencies. In de loop van zijn carrière heeft Ed samengewerkt met enkele van de toonaangevende forexmakelaars, onderzoeksteams en nieuwsafdelingen op Wall Street, waaronder Global Forex Trading, FX Solutions en Trading Advantage. Meest recent werkte hij bij TradeTheNews.com, waar hij marktanalyses van economische gegevens en bedrijfsnieuws verzorgde. Ed, gevestigd in New York, is een regelmatige gast op verschillende grote financiële televisienetwerken, waaronder CNBC, Bloomberg TV, Yahoo! Finance Live, Fox Business en Sky TV. Zijn opvattingen worden vertrouwd door 's werelds meest gerenommeerde mondiale nieuwsberichten, waaronder Reuters, Bloomberg en Associated Press, en hij wordt regelmatig geciteerd in toonaangevende publicaties zoals MSN, MarketWatch, Forbes, Breitbart, The New York Times en The Wall Street Journal. Ed heeft een BA in economie van Rutgers University.
Ed Moja

Tijdstempel:

Meer van MarketPulse