US Federal Court legt permanent verbod en boete op aan PaxForex

Op 9 juli heeft de Commodities Futures Trading Commission (CFTC) aangekondigd dat een Amerikaanse federale rechtbank een permanent verbod en boete heeft opgelegd aan handelsplatform PaxForex. Het bedrijf uit St-Vincent, gerund door Laino Group Limited werd beschuldigd van het hosten van crypto-activa zonder licentie in 2020.

PaxForex is door de federale rechtbank verboden om in de VS te opereren

Dat blijkt uit het vonnis van rechter David Hittner van de Amerikaanse districtsrechtbank voor het zuidelijke district van Texas, PaxForex is permanent verbannen handel, uitnodiging en registratie in de VS. Bovendien zal Laino Group, het bedrijf achter PaxForex, een civiele boete van $374,864 betalen.

De zaak heeft betrekking op een klacht ingediend op 24 september 2020, waarin PaxForex werd beschuldigd van deelname aan “illegale transacties buiten de beurs in Ether, Litecoin en Bitcoin, naast edelmetalen en vreemde valuta met particuliere klanten op basis van hefboomwerking, marge of financiering.” Volgens rechter David Hittner waren de crypto-handelsactiviteiten van het handelsplatform in strijd met de Commodities Exchange Act (CEA), omdat het zich niet bij de CFTC had geregistreerd. 

De CFTC en het Federal Bureau of Investigation werkten in september vorig jaar samen om PaxForex aan te klagen nadat ze beslag hadden gelegd op de domeinnaam van het bedrijf.

CFTC waarschuwt beleggers voor niet-geregistreerde bedrijven

Het indienen van aanklachten tegen PaxForex was een belangrijke overwinning voor de autoriteiten, aangezien het bedrijf geen fysieke aanwezigheid in de VS had. Dat weerhield het bedrijf er echter niet van om op te treden als een futures commission Merchant (FCM) die mensen in de VS en andere landen toestond te handelen in cryptocurrencies en andere activa.

Behoudens bepaalde uitzonderingen, die niet van toepassing zijn in het geval van PaxForex, eisen de VS dat bedrijven die derivaten- en futurescontracten aanbieden zich registreren bij de Securities and Exchange Commission.(SEC). Ook geven wetten aan dat dit soort transacties moeten worden uitgevoerd via een geregistreerde beurs.

In de nasleep van dit incident heeft de CFTC heeft er bij de mensen op aangedrongen de registratie van een bedrijf bij de toezichthouder te verifiëren. Volgens CFTC moeten beleggers de juridische status van een bedrijf onderzoeken om te voorkomen dat geld wordt toegewezen aan niet-geregistreerde entiteiten. Consumenten kunnen eenvoudig informatie vinden over de registratiestatus van een bedrijf of individu op de website van de National Futures Association (NFA).