Crypto-derivaten zijn de volgende belangrijke bron van groei in de industrie, zegt Genesis Trading - Decrypt

Crypto-derivaten zijn de volgende belangrijke bron van groei in de industrie, zegt Genesis Trading – Decrypt

Tijdstempel: 10 augustus 2023 6:47 uur
Crypto-derivaten zijn de volgende belangrijke bron van groei in de industrie, zegt Genesis Trading - Decrypt PlatoBlockchain Data Intelligence. Verticaal zoeken. Ai.

De derivatenmarkt van Crypto is klaar voor aanzienlijke groei, gedreven door uitdagingen op het gebied van de liquiditeit op de spotmarkt en een verschuiving naar derivateninstrumenten, aldus Genesis Trading in zijn rapport. Verslag Q2 2023.

"Nu de liquiditeit op de spotmarkt lijdt en de diepte van het spotorderboek chronisch afneemt, wordt het steeds duidelijker dat een aanzienlijk deel van de toekomstige groei van cryptovolumes in derivaten zal zitten", zei Genesis.

Genesis Trading, een dochteronderneming van Digital Currency Group, richt zich voornamelijk op over-the-counter (OTC) handelsdiensten voor institutionele beleggers en vermogende particulieren.

In zijn laatste rapport belichtte het bedrijf de belangrijkste ontwikkelingen op het gebied van cryptoderivaten in het tweede kwartaal van 2, waaronder optiebeurs Deribit die een nieuw jaar-tot-datum hoogtepunt bereikte voor het aantal optiecontracten dat binnen een periode van 2023 uur werd verhandeld.

Deze prestatie viel samen met die van Bitcoin heropleving voorbij de grens van $ 30,000, wat de nauwe wisselwerking weerspiegelt tussen prijsbewegingen en derivatenactiviteiten.

Genesis benadrukte ook Coinbase uitrollen zijn institutionele en eeuwigdurende futures met vaste datum in juni, en wijst erop dat de optievolumes op de Chicago Mercantile Exchange (CME) in juli een aanzienlijke stijging van bijna 25% kenden, tot ongeveer $1 miljard.

Deze stijging van de optievolumes ging gepaard met een daling van de handelsvolumes in futures, "een goed voorteken voor een voortzetting van de trend dat opties steeds meer worden gezien als het go-to-instrument voor institutionele spelers", aldus Genesis.

Optiemarkt zou 10x groei kunnen zien: Genesis

Het rapport benadrukte verder de potentiële transformerende impact van een robuuste crypto-derivatenmarkt op de wereldwijde institutionele acceptatie.

Ondanks de snelle groei van de optiemarkt, vertegenwoordigde het volume voor de eerste helft van 2023 slechts ongeveer 10% van het onderliggende spotvolume.

Door parallellen te trekken met traditionele financiering, waar het nominale volume van aandelenopties de nominale verhandelde waarde van onderliggende aandelen overtrof, gelooft Genesis dat de markt voor crypto-opties mogelijk vertienvoudigd kan worden ten opzichte van de huidige niveaus.

"Als uitvloeisel hiervan overschreed het nominale volume van aandelenopties in de VS in 2021 voor het eerst de nominale verhandelde waarde van de onderliggende aandelen", aldus het rapport. "Als we deze TradFi-trend volgen, heeft de markt voor crypto-opties ruimte om 10 keer te groeien ten opzichte van de huidige niveaus."

Het tweede kwartaal van het jaar was ook getuige van de intrede van gevestigde financiële entiteiten in de cryptocurrency-ruimte, wat wijst op een bredere trend in de richting van adoptie en legitimiteit.

Het bedrijf benadrukte verder het enorme potentieel voor een grotere institutionele participatie in de crypto-ruimte, met ongeveer $ 50 biljoen aan kapitaal in Amerikaanse pensioenfondsen, 401 (k) -plannen en hedgefondsen.

Volgens Genesis is de mogelijkheid dat deze fondsen blootstelling krijgen aan Bitcoin door op spot gebaseerde ETF's zou positieve gevolgen kunnen hebben voor de groei en rijping van de cryptomarkt, aangezien de lancering van ETF’s historisch gezien heeft gediend als katalysator voor prijsstijgingen van de onderliggende waarde.

Blijf op de hoogte van cryptonieuws, ontvang dagelijkse updates in je inbox.

Tijdstempel:

Meer van decoderen