Evolueer of sterf: hoe slimme contracten de machtsverhoudingen van de cryptosector verschuiven

Een van de bekende thema's die we in eerdere cryptomarktcycli zagen, zijn de verschuivende marktkapitalisaties, populariteit en rangorde van de top 10 projecten die aanzienlijke winsten boeken tijdens bull-fasen, om vervolgens in de vergetelheid te raken tijdens de bearmarkten. Voor veel van deze projecten volgen ze een herkenbare boom-to-bust-cyclus en keren ze nooit meer terug naar hun vorige glorie. 

Tijdens de bullmarkt van 2017-2018 en de ICO-boom (Initial Coin Offering), die werd aangedreven door Ethereum-netwerkgebaseerde projecten, stegen allerlei kleine slimme contractgerichte projecten duizenden procenten naar onverwachte hoogtepunten.

Gedurende deze tijd zullen projecten zoals Bitcoin Cash (BCH), Litecoin (LTC), Monero (XMR) en ZCash (ZEC) rouleerden ook in en uit de top 10, maar tot op de dag van vandaag discussiëren investeerders nog steeds over welk project eigenlijk een "nuttig" gebruiksscenario is.

Hoewel al deze tokens nog steeds projecten op eenhoornniveau zijn met waarderingen van miljarden dollars, zijn deze megalieten met grote kapitalen ver van hun vorige glorie gevallen en worstelen ze nu om relevant te blijven in het huidige ecosysteem.

Laten we eens kijken naar enkele van de huidige projecten die deze dinosaurusfiches van hun plaats dreigen te halen.

Dollar-gekoppelde stablecoins treden op als de meest "verhandelbare" valuta

Bitcoin's (BTC) oorspronkelijke use-case bepaalde dat het het proces van het uitvoeren van transacties zou vereenvoudigen, maar de "trage" transactietijd van het netwerk en de kosten die gepaard gaan met het verzenden van fondsen maken het een betere waardeopslag dan een ruilmiddel wanneer de andere blockchain-netwerken worden beschouwd als opties.

Terra (LUNA), een protocol gericht op het creëren van een wereldwijde betalingsstructuur door het gebruik van fiat-gekoppelde stablecoins, is naar voren gekomen als een mogelijke oplossing voor de problemen die zich voordoen bij het gebruik van de beste proof-of-work (PoW)-projecten als betaling valuta's.

Het belangrijkste token dat wordt gebruikt voor het afhandelen van waarde op Terra, naast LUNA, is TerraUSD (UST), een aan de Amerikaanse dollar gekoppelde algoritmische stablecoin die de basis vormt van Terra's gedecentraliseerde financiële (DeFi) ecosysteem. De marktkapitalisatie van UST is in 2021 gestaag toegenomen naarmate de activiteit en het aantal gebruikers in het ecosysteem toenam.

De recente toevoeging van Ether (ETH) als een onderpandkeuze voor het slaan van UST on Anchor-protocol heeft tokenhouders een manier gegeven om toegang te krijgen tot de waarde in hun Ether zonder te hoeven verkopen en een belastbare gebeurtenis te creëren.

Dit opent de mogelijkheid voor andere tokens zoals BTC om te worden gebruikt als onderpand voor het slaan van UST die kan worden gebruikt bij dagelijkse aankopen.

Zoals het er nu uitziet, staat de APR voor UST op Anchor op 25.85%, terwijl de APR voor distributie 40.67% is, wat betekent dat gebruikers die UST lenen tegen hun LUNA of Ether, daadwerkelijk een rendement verdienen terwijl ze lenen tegen hun tokens.

Van privacymunten tot privacyprotocollen

Privacy is ook een hoeksteenkenmerk van de cryptocurrency-sector en op privacy gerichte projecten zoals XMR en ZEC bieden verduisteringstechnologieën die geheime of, voor een tijd, niet-traceerbare transacties ondersteunen.

Helaas hebben zorgen over de regelgeving het voor gebruikers moeilijker gemaakt om toegang te krijgen tot deze tokens, omdat veel beurzen ze hebben geschrapt uit angst om de woede van regelgevers te wekken en de algehele vraag onder crypto-gebruikers is afgenomen naast hun beschikbaarheid.

Hun gebrek aan slimme contractmogelijkheden heeft ook beperkt waartoe deze protocollen in staat zijn en tot nu toe lijken gebruikers niet al te enthousiast te zijn over het gebruik van Wrapped Monero (WXMR) voor gebruik in DeFi, omdat het token zijn privacymogelijkheden verliest in het proces .

Deze beperkingen hebben geleid tot de ontwikkeling van privacygerichte protocollen zoals het Secret Network, waarmee gebruikers gedecentraliseerde applicaties (DApps) kunnen maken en gebruiken in een privacybeschermende omgeving.

Privacyfuncties zijn niet gebruikelijk bij platforms met slimme contracten in het crypto-ecosysteem, wat Secret tot een experimenteel geval maakt in het steeds evoluerende Web 3.0-landschap.

Secret maakt ook deel uit van het Cosmos-ecosysteem, wat betekent dat het het Inter-blockchain Communication (IBC) -protocol kan gebruiken om naadloos samen te werken met andere protocollen in het ecosysteem.

De native SCRT van het netwerk kan worden gebruikt als medium voor waardeoverdracht op het platform en voor interactie met protocollen die op het netwerk werken, waaronder Secret DeFi-toepassingen en het NFT-aanbod van het netwerk, Secret Heroes.

Nieuwe bedrijfsoplossingen zijn niet beter, maar ze zijn zonder controverse

Een van de manieren waarop cryptocurrency-projecten zich probeerden te onderscheiden van het label 'ruilmiddel', was het aanbieden van bedrijfsoplossingen als een manier om bedrijven te helpen bij de overgang naar een op blockchain gebaseerde infrastructuur.

XRP en Stellar (XLM) zijn twee van de veteraanprotocollen die bij dit wetsvoorstel passen, maar voortdurende controverse en trage ontwikkeling hebben ertoe geleid dat deze early movers nu nieuwere netwerken inhalen die ook niet de juridische controverse hebben die Ripple al jaren volgt.

Hedera Hashgraph is uitgegroeid tot een concurrent op dit gebied en uit gegevens blijkt dat het netwerk in staat is om meer dan 10,000 transacties per seconde (TPS) te verwerken, met een gemiddelde transactievergoeding van $ 0.0001 en een tijd tot finaliteit van 3-5 seconden.

Deze statistieken zijn vergelijkbaar met zowel XRP als XLM, die hebben aangegeven dat hun grootboeken elke 3-5 seconden consensus bereiken over alle uitstaande transacties met een gemiddelde transactiekost van 0.00001 XRP/XLM.

Hedera is ook geschikt voor slimme contracten, wat betekent dat gebruikers zowel fungibele als niet-fungible tokens kunnen maken, en ontwikkelaars kunnen gedecentraliseerde applicaties bouwen om de gedecentraliseerde bestandsopslagservices van het netwerk te begeleiden.

Voor elke sector (stablecoins, privacy en enterprise-oplossingen) was het belangrijkste verschil tussen de old-school en next-generation projecten de introductie van slimme contractmogelijkheden en plannen om te ontwikkelen binnen de zijketen- en DeFi-sectoren waar de topprotocollen bestaan . Dit geeft nieuwere projecten extra bruikbaarheid, waardoor ze kunnen voldoen aan de vraag van investeerders en ontwikkelaars, waardoor hun symbolische waarden en marktkapitalisaties als resultaat toenemen.

Met slimme contracten is de mogelijkheid om te communiceren met het groeiende DeFi-landschap ingebouwd, terwijl de legacy-tokens zoals LTC, XMR en BCH speciale inpakservices vereisen die tussenpersonen invoegen en dus extra kosten, nauwkeurigheid en risico in het proces inbrengen.

Nieuwere protocollen hebben ook het milieuvriendelijkere proof-of-stake-consensusmodel omarmd dat aansluit bij de grotere wereldwijde verschuiving naar milieubewustzijn en duurzaamheid. Een pluspunt is dat houders hun tokens ook direct op het netwerk kunnen inzetten voor een opbrengst.

Het valt nog te bezien of het langzame verloop van de tijd uiteindelijk zal leiden tot een kapitaalmigratie van oudere large-capprojecten naar de nieuwere generatie protocollen of dat deze legacy blue-chips een manier zullen vinden om te evolueren en te overleven in de toekomst.

Wilt u meer informatie over handelen en beleggen in cryptomarkten?

De meningen en meningen die hier worden weergegeven, zijn uitsluitend die van de auteur en weerspiegelen niet noodzakelijk de meningen van Cointelegraph.com. Elke investering en elke handelsbeweging brengt risico's met zich mee, u moet uw eigen onderzoek uitvoeren bij het nemen van een beslissing.

Bron: https://cointelegraph.com/news/evolve-or-die-how-smart-contracts-are-shifting-the-crypto-sector-s-balance-of-power