Plan fokusert på å distribuere en meningsfull flytende kryptovaluta til kunder så vel som egenkapital i NewCo
Celsius-kreditorer oppfordres til å stemme for kapittel 11-planen innen 22. september 2023
HOBOKEN, NJ–(BUSINESS WIRE)–Celsius Network LLC (“Celsius"Eller"Organisasjon”) kunngjorde i dag at dens avsløringserklæring ble godkjent av United States Bankruptcy Court for Southern District of New York (“retten”). Som tidligere annonsert, fullførte selskapet en vellykket rettsgodkjent auksjonsprosess i mai 2023 som resulterte i valget av Fahrenheit, LLC ("Fahrenheit") som den vinnende budgiveren. Celsius' foreslåtte kapittel 11-plan (den "Plan”) vurderer en transaksjon med Fahrenheit, som vil gi kapitalen, ledergruppen og teknologien som kreves for å kunne etablere og drive det nye selskapet (“NewCo”). NewCo vil bli overvåket av et nytt styre, hvorav et flertall vil bli oppnevnt av det lovpålagte utvalget av usikrede kreditorer som ble oppnevnt i Celsius' Kapittel 11-saker («Kreditorutvalget").
"Vi forblir laserfokuserte på å skape det beste resultatet for kunder og kreditorer og returnere verdi så snart som mulig," sa Chris Ferraro, Chief Restructuring Officer & Interim Chief Operating Officer, Celsius.
"Godkjennelsen av avsløringserklæringen markerer nok en viktig milepæl i prosessen vår for å overføre Celsius' eiendeler til NewCo og gi en vei for å fullføre forslaget fra Fahrenheit," la David Barse og Alan Carr, medlemmer av spesialkomiteen til styret. "Vi er fortsatt forpliktet til å samarbeide med den offisielle komiteen for usikrede kreditorer, regulatorer, Fahrenheit og kreditorer gjennom denne prosessen for å oppnå et sterkt resultat for alle interessenter."
Planen skisserer en foreslått vei til en verdimaksimerende konklusjon som returnerer så mye verdi til selskapets kreditorer som mulig. Celsius' kvalifiserte kreditorer vil motta en oppfordringspakke i posten fra selskapets krav-, varslings- og oppfordringsagent, Stretto. Oppfordringspakken vil inkludere Celsius' avsløringserklæring og plan, detaljerte stemmeinstruksjoner og ytterligere viktig informasjon. For at en stemme skal telles, må den være mottatt av Stretto innen eller før 22. september 2023, kl. 4 gjeldende østlig tid. Celsius oppfordrer kunder til å lese avsløringserklæringen i sin helhet for å lære mer om planen. Stemmer vil bli innhentet frem til 22. september 2023, og selskapet oppfordrer alle kvalifiserte kreditorer til å stemme for planen innen stemmefristen.
En rettshøring for å vurdere godkjenning av den foreslåtte planen er foreløpig planlagt å begynne 2. oktober 2023. Etter bekreftelse av planen forventer Celsius å distribuere flytende kryptovaluta til kontoinnehavere på planens ikrafttredelsesdato (eller så snart det er praktisk mulig deretter) , og opprette NewCo., som vil forvalte Celsius' illikvide eiendeler, inkludert Celsius' institusjonelle låneportefølje, gruvevirksomhet og alternative investeringer til fordel for kontoeiere som forutsatt i Planen. I henhold til planen vil Celsius' kontoinnehavere eie 100 % av den nye egenkapitalen i NewCo (med forbehold om utvanning med egenkapitalen som skal distribueres til Fahrenheit som forvaltningshonorarer).
"Vi er begeistret over fremgangen som har blitt gjort, og forblir standhaftige i vår forpliktelse til å skape en sterkere organisasjon som kommer ut av denne prosessen," sa Steve Kokinos fra Fahrenheit Holdings. "Vi fortsetter å jobbe med alle interessenter for å sikre en vellykket overgang og en lys fremtid for NewCo. Vår visjon inkluderer å optimalisere eksisterende infrastruktur, utforske nye vekstmuligheter, diversifisere inntektsstrømmer og levere meningsfulle fordeler til Celsius sine kunder og kreditorer. Vi ser frem til å engasjere oss dypere med Celsius-samfunnet i ukene fremover angående planen.»
I tillegg har selskapet tidligere bekreftet at det har sikret et reservebud med Blockchain Recovery Investment Consortium (“BRIC”), som, hvis nødvendig av en eller annen grunn, vil sørge for en ryddig avvikling av Celsius' gjenværende eiendeler.
Ytterligere detaljer om resultatet av avstemningen vil komme når resultatene er tilgjengelige.
Ytterligere informasjon om restruktureringsprosessen
De fullstendige vilkårene for planen og avsløringserklæringen, samt tilleggsinformasjon om kapittel 11-arkiveringen, inkludert rettsdokumenter, kan finnes gratis på nettet på https://cases.stretto.com/celsius. Interessenter med spørsmål kan ringe Stretto på +1 (855) 423-1530 (US) eller +1 (949) 669-5873 (internasjonalt) eller e-post celsiusinquiries@stretto.com.
Rådgivere
Kirkland & Ellis LLP fungerer som juridisk rådgiver, Centerview Partners fungerer som finansiell rådgiver, C Street Advisory Group fungerer som strategi- og kommunikasjonsrådgiver, og Alvarez & Marsal fungerer som restruktureringsrådgiver for Celsius.
White & Case LLP fungerer som juridisk rådgiver, Perella Weinberg Partners fungerer som investeringsbankmann, og M3 Partners fungerer som finansiell rådgiver for kreditorkomiteen.
Brown Rudnick LLP fungerer som juridisk rådgiver for Fahrenheit, LLC.
Willkie Farr & Gallagher LLP fungerer som juridisk rådgiver for BRIC.
Kontakter
Medieforespørsler
C Street Advisory Group
- SEO-drevet innhold og PR-distribusjon. Bli forsterket i dag.
- PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrk deg selv. Tilgang her.
- PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Kunnskap forsterket. Tilgang her.
- PlatoESG. Bil / elbiler, Karbon, CleanTech, Energi, Miljø, Solenergi, Avfallshåndtering. Tilgang her.
- PlatoHelse. Bioteknologisk og klinisk etterretning. Tilgang her.
- ChartPrime. Hev handelsspillet ditt med ChartPrime. Tilgang her.
- BlockOffsets. Modernisering av eierskap for miljøkompensasjon. Tilgang her.
- kilde: https://thenewscrypto.com/celsius-disclosure-statement-approved-by-court/
- : har
- :er
- ][s
- 11
- 2023
- 22
- 7
- a
- Om oss
- Logg inn
- kontoinnehavere
- Oppnå
- la til
- Ytterligere
- Tilleggsinformasjon
- I tillegg
- rådgiver
- rådgivende
- Agent
- fremover
- Alan
- Alle
- alternativ
- alternative investeringer
- alvarez
- og
- annonsert
- En annen
- noen
- utnevnt
- godkjenning
- godkjent
- ER
- AS
- Eiendeler
- At
- Auksjon
- tilgjengelig
- Backup
- bankier
- Konkurser
- Skifteretten
- BE
- vært
- før du
- begynne
- nytte
- Fordeler
- BEST
- bud
- blockchain
- borde
- styret
- Bright
- Brune Rudnick
- virksomhet
- Business Wire
- by
- ring
- CAN
- hovedstad
- saken
- saker
- Celsius
- Kapittel
- Kapittel 11
- kostnad
- sjef
- Chief Operating Officer
- sjef for restrukturering
- chris
- Chris Ferraro
- krav
- COM
- kommer
- engasjement
- forpliktet
- Utvalget
- kommunikasjon
- samfunnet
- Selskapet
- Selskapets
- fullføre
- Terminado
- konklusjon
- bekreftelse
- BEKREFTET
- Vurder
- konsortium
- fortsetter
- råd
- Court
- skape
- Opprette
- kreditorer
- cryptocurrency
- I dag
- Kunder
- Dato
- David
- Fristen
- levere
- detaljert
- detaljer
- fortynning
- Styremedlemmer
- avsløring
- distribuere
- distribueres
- distribusjon
- distrikt
- dokumenter
- ned
- østlige
- Effektiv
- kvalifisert
- emalje
- oppfordret
- oppmuntrer
- engasjerende
- sikre
- egenkapital
- etablere
- opphisset
- eksisterende
- forventer
- Utforske
- favorisere
- avgifter
- Filing
- finansiell
- fokuserte
- etter
- Til
- kommende
- Forward
- funnet
- Gratis
- fra
- fullt
- framtid
- Gruppe
- Vekst
- hørsel
- holdere
- Holdings
- HTTPS
- if
- viktig
- in
- inkludere
- inkluderer
- Inkludert
- informasjon
- Infrastruktur
- institusjonell
- instruksjoner
- internasjonalt
- investering
- Investeringer
- IT
- DET ER
- jpg
- Kirkland & Ellis
- laser
- LÆRE
- Lovlig
- Flytende
- LLC
- LLP
- lån
- Se
- laget
- større
- Flertall
- administrer
- ledelse
- Ledergruppe
- Kan..
- meningsfylt
- medlemmer
- milepæl
- Gruvedrift
- mer
- mye
- må
- nettverk
- Ny
- New York
- oktober
- of
- Offiser
- offisiell
- Offisiell komité
- on
- på nett
- betjene
- drift
- Muligheter
- optimalisere
- or
- rekkefølge
- organisasjon
- vår
- ut
- Utfallet
- skisserer
- egen
- pakke
- partnere
- banen
- fly
- plato
- Platon Data Intelligence
- PlatonData
- portefølje
- mulig
- tidligere
- prosess
- Progress
- forslag
- foreslått
- gi
- spørsmål
- Lese
- grunnen til
- motta
- mottatt
- utvinning
- om
- Regulatorer
- forbli
- gjenværende
- påkrevd
- restrukturering
- resultere
- Resultater
- retur
- avkastning
- inntekter
- s
- Sa
- planlagt
- sikret
- utvalg
- September
- servering
- oppfordring
- snart
- Southern
- Sør -distriktet i New York
- spesiell
- interessenter
- Uttalelse
- Stater
- standhaftig
- Steve
- Strategi
- bekker
- gate
- sterk
- sterkere
- emne
- vellykket
- vellykket
- lag
- Teknologi
- vilkår
- Det
- De
- Hovedstaden
- denne
- hele
- tid
- til
- i dag
- Transaksjonen
- overgang
- oss
- etter
- forent
- Forente Stater
- usikret
- til
- verdi
- syn
- Stem
- stemmer
- Stemmegivning
- var
- we
- uker
- VI VIL
- når
- hvilken
- hvit
- vil
- vind
- vinne
- Metalltråd
- med
- Arbeid
- arbeid
- ville
- york
- zephyrnet