Utnytter organisasjonen din det fulle potensialet til ISO 20022? – Fintech Singapore

Innkomsten av ISO 20022 betyr et monumentalt skifte i finansverdenen, en overgang som lover enestående åpenhet, effektivitet og forbedret risikostyring. 

Denne økonomiske standarden løfter transaksjonsdatarikdommen til et nytt nivå ved å tilby opptil ti ganger flere dataelementer per transaksjon. 

Den globale bruken på tvers av bankindustrien, regulatorer og andre finansielle aktører forvandler det en gang fragmenterte landskapet betydelig til et enhetlig felt av standardiserte transaksjoner.

ISO 20022 kommer med potensialet til å gi data av høyere kvalitet og dermed øke avstemmingsratene. Det kan muliggjøre sanntids- og friksjonsfrie betalinger. Dessuten tvinger denne nye standarden bankgiganter til å tenke nytt og innovere sine tilbud i møte med nye finansielle teknologiske løsninger.

Statlig inngripen og regulatorisk momentum

Betydningen av ISO 20022 strekker seg utover dens tekniske sofistikering. Det har fått politisk støtte, med G20 som presser på for å harmonisere globale betalinger ved å bruke denne standarden. 

Dette statlige presset samsvarer med regulatoriske krav og transaksjonelle nødvendigheter for å drive overgangen til ISO 20022.

Flere institusjoner, inkludert Geld Service Austria, Bank of England og ESMA, har allerede valgt å bruke ISO 20022 for regulatoriske rapporteringsformål, noe som ytterligere understreker viktigheten.

Fra et regulatorisk ståsted er ISO 20022-standarden en transformativ utvikling. Den etablerer et universelt sett med dataelementer og identifikatorer, for eksempel Critical Data Elements (CDEs) og Unique Product Identifier (UPI), som forenkler regulatoriske rapporteringsprosesser og sikrer samsvar.

Utfordringen med overgang

Til tross for løftene i ISO 20022, er overgangen til denne nye standarden ikke uten utfordringer. Den største bekymringen er mangfoldet i meldinger. ISO 20022 gir et format for finansielle meldinger, men ikke en definitiv syntaks. 

«Denne fleksibiliteten, mens den tillater tilpasning, fører til ulike tolkninger og dermed ulike implementeringer. Potensialet for proprietære meldingsformater kan utilsiktet skape avhengigheter og ekstra kostnader, sier Christophe Vastesaeger, Senior Solutions Architect i SmartStream.

Et annet stort hinder er undervurderingen av oppgavens omfang. Overgangen til ISO 20022 krever ofte endringer i kjernebanksystemer, betalingsgatewayer og porteføljestyringssystemer, med kompleksitet som resulterer i uventede forsinkelser. Derfor må bankene planlegge godt og forutse mulige veisperringer i denne overgangen.

«En potensiell fallgruve ved overgangen til ISO 20022 er underutnyttelsen av datamengden den tilbyr. Uten passende endringer i underliggende systemer, kan bankene ende opp med å bruke den nye standarden med et betydelig redusert datasett, og dermed ikke utnytte det fulle potensialet til standarden, la Christophe til.

Derfor er rettidig bruk og full utnyttelse avgjørende for å oppnå den sanne verdien som ISO 20022 tilbyr.

Forme det fremtidige økonomiske landskapet med ISO 20022

I dagens fartsfylte verden er effektiv datautveksling avgjørende for at ulike systemer skal fungere jevnt, spesielt i bransjer som bank, hvor sikre og raske transaksjoner er avgjørende.

Sluttbrukere har nå høye forventninger til umiddelbare svar og handlinger fra deres applikasjoner og tjenester, og denne forventningen har i stor grad påvirket deres krav fra bankapplikasjoner.

For eksempel møter banker konkurranse fra svært effektive handelsplattformer som tilbyr nesten øyeblikkelige tjenester. Etter hvert som konkurransen tiltar, blir tradisjonelle institusjoner presset til å heve ytelsen og gi en sammenlignbar, om ikke overlegen, brukeropplevelse.

"Banker oppfordres til å gjennomgå en overgang for å møte den økende etterspørselen etter sanntidssvar. Denne overgangen omfatter forbedring av business-to-consumer (B2C)-aspektet, typisk assosiert med digital transformasjon, og forbedring av business-to-business (B2B) og bank-to-bank-operasjoner, sier Roland Brandli, strategisk produktsjef i SmartStream.

ISO 20022 spiller en betydelig rolle i denne transformasjonen ved å tilby et standardisert rammeverk som er stadig viktigere for å legge til rette for sømløs kommunikasjon mellom ulike finansielle systemer.

De API-integrasjon tilrettelagt av ISO 20022 er avgjørende for å etablere et sammenhengende syn på betalingskanaler, en nødvendighet i dagens komplekse og sammenkoblede finansielle landskap.

Roland fremhevet at selv om API-integrasjon er verdifull, er det ikke en løsning som passer alle. Som all teknologi, kommer den med utfordringer og risikoer. Implementering av API-integrasjon krever en dyp forståelse av dataene som brukes, sikkerhetskravene til de involverte systemene og de tekniske aspektene ved skyoperasjoner.

Gitt kompleksiteten som er involvert, vil fremtiden sannsynligvis se et skifte mot plattformer som tilbyr skalerbarhet og allsidighet i håndtering av store transaksjonsvolumer.

Utnytte kunstig intelligens for økt effektivitet

Kunstig intelligens (AI) er et annet aspekt som er verdt å vurdere. Selv om AI høres tiltalende ut, er det avgjørende å forstå dens forretningsverdi. AI-løsninger er verdifulle når de løser spesifikke forretningsproblemer, og deres verdiforslag er verifisert. 

AIs styrke ligger i dens evne til å håndtere store datasett. Når det gjelder ISO 20022, med hundrevis av datafelt, er AI et potent verktøy for dataanalyse.

"Disse prosessene byr ofte på utfordringer, men AI kan effektivt løse dem. For eksempel kan AI redusere tiden og kompleksiteten knyttet til datalasting, som vanligvis er kostbart. Ved å bruke AI kan innføring av nye data strømlinjeformes, noe som resulterer i kostnadsbesparelser, sa Roland.

På samme måte, i datamatching, kan AI håndtere store datasett med mange felt, et område der menneskelig kapasitet er begrenset. AI kan finne relasjoner på tvers av forskjellige dataformater, noe som reduserer tiden det tar å identifisere forbindelser betydelig.

"Til slutt kan AIs overvåkede læringsevner forbedre driftseffektiviteten betydelig. AI kan redusere avhengigheten av spesifikke regelsett ved å lære av brukernes individuelle datasett,” la Roland til.

Denne evnen bidrar også til å skape en spenstig og bærekraftig driftsmodell, noe som gjør AI til et potent verktøy i finansbransjens fremtid.

Som med enhver oppgave, kan det å redusere effektiviteten eller nøyaktigheten føre til problemer. Overvåkede læringsfunksjoner innebygd i AI-programvare lar den lære svært intuitivt, informert av brukeratferd. 

Fordelen med denne tilnærmingen er at det over tid skapes en mer robust driftslov, en som er mindre mottakelig for endringer og gir konsistente resultater. Denne motstandskraften er avgjørende når teammedlemmer blir syke eller trenger forlenget permisjon, da den sikrer at driften fortsetter jevnt, og minimerer potensiell negativ påvirkning.

Til tross for effektiviteten til AI, er menneskelig oppfinnsomhet, forståelse og abstrakt tenkning uerstattelig. De vil forbli viktige komponenter i operasjonen og skape verdier. 

Systemet sikrer mot svingninger forårsaket av personalendringer eller uforutsette permisjoner, og sikrer minimalt avvik fra forventet drift. Det bidrar til å skape en bærekraftig driftsmodell, kritisk for interessenter og økonomiske ledere som må se utover i dag og planlegge for fremtiden.

Utnytte riktig teknologi for ISO20022-integrasjon

I noen finansnæringer, hvor eldre systemer fortsatt er utbredt, er det avgjørende å velge riktig teknologi for å aktivere disse umiddelbare mulighetene. 

 SmartStream sin løsning tilbyr skalerbarhet og transaksjonshåndteringsfunksjoner som trengs for å støtte bredden og dybden av finansielle transaksjoner. 

Det kan samle ulike systemer, konsolidere data og gi et sammenhengende syn på betalingskanaler, noe som forbedrer sluttbrukeropplevelsen.

Løsningen støtter ISO 20022 og gir de nødvendige verktøyene for å integrere og normalisere spillernes forskjellige litt forskjellige ISO-formater. Denne investeringen i datanormalisering muliggjør forbedret dataforståelse og muliggjør sømløs datautveksling på tvers av ulike produktsuiter.

En av de betydelige fordelene er dens evne til å arbeide sømløst med ulike typer data og dens fleksibilitet til å tilpasse seg ulike driftsmiljøer. Den kan brukes på tvers av flere finanssektorer, for å håndtere komplekse og mangfoldige dataavstemmingsbehov.

Plattformens nøkkelstyrke ligger i dens evne til å håndtere store mengder transaksjonsdata, slik at finansinstitusjoner kan avstemme transaksjons- og referansedata, kontanter, verdipapirer, derivater og mer. Det hjelper organisasjoner raskt å identifisere og administrere unntak, redusere operasjonell risiko og øke effektiviteten.

I sanntids hendelsesstrømming og API-integrasjon kan det muliggjøre jevn datautveksling, forbedre transaksjonshastigheter og sikre datanøyaktighet, noe som bidrar til bedre økonomistyring og kundeservice. 

Ved å utnytte slik teknologi kan finansinstitusjoner holde tritt med kundenes stadig mer digitale, umiddelbare forventninger samtidig som de sikrer robuste, sikre og kompatible operasjoner.

Et sentralt fokus for SmartStream er å opprettholde og øke verdien av operasjonell fortreffelighet. Dette oppnås ved å redusere avvik og sikre kontinuitet i møte med utfordringer. Som et resultat kan en virksomhet som bruker programvaren opprettholde fokus på morgendagens strategiske behov i stedet for dagens driftsproblemer.

For mer informasjon om SmartStream, klikk her..

• SEO-drevet innhold og PR-distribusjon. Bli forsterket i dag.
• EVM Finans. Unified Interface for desentralisert økonomi. Tilgang her.
• Quantum Media Group. IR/PR forsterket. Tilgang her.
• PlatoAiStream. Web3 Data Intelligence. Kunnskap forsterket. Tilgang her.
• kilde: https://fintechnews.sg/75045/payments/is-your-organization-leveraging-the-full-potential-of-iso-20022/