Det andre ledende fullmektigrådgivningsfirmaet Glass Lewis anbefaler Q4 Inc. Aksjonærer stemmer FOR det foreslåtte oppkjøpet av Sumeru Equity Partners

Publisert av Platon

Følgere: 0

Begge ledende proxy-rådgivningsfirmaer – ISS og Glass Lewis – anbefaler nå støtte for ordningen
Glass Lewis fremhever at transaksjonen representerer en "meningsfull" premie for aksjonærene og en "attraktiv" strategisk mulighet
Q4 oppfordrer aksjonærene til å stemme FOR den foreslåtte ordningen i god tid før 22. januar 2024 kl. 10 Toronto-tidsfristen

TORONTO–(BUSINESS WIRE)–Q4 Inc. (TSX:QFOR) ("Q4" eller "Selskapet"), den ledende tilgangsplattformen for kapitalmarkeder, kunngjorde i dag at det uavhengige proxy-rådgivningsfirmaet Glass Lewis & Co. ("Glass Lewis" ) anbefaler innehavere («Aksjonærene») av Selskapets ordinære aksjer («Fellesaksjene») å stemme «FOR” den foreslåtte avtaletransaksjonen (“Arrangementet”) der Q4 vil bli kjøpt opp av en nyopprettet enhet kontrollert av Sumeru Equity Partners (“Sumeru”), et ledende teknologifokusert investeringsselskap. Tidligere anbefalte også fullmektigrådgivningsfirmaet Institutional Shareholder Services Inc. (“ISS”) til fordel for ordningen. Et ekstraordinært aksjonærmøte ("spesialmøtet") knyttet til den foreslåtte ordningen vil bli avholdt 24. januar 2024 kl. 10:00 (Toronto-tid).

I sin rapport som anbefaler støtte til ordningen, bemerker Glass Lewis:

"Alt sagt, vi mener at styret har lagt fram en tilstrekkelig sak til å støtte oppfatningen om at den strategiske muligheten som tilbys av kjøperen er attraktiv."
"Når det gjelder begrunnelsen for transaksjonen, fremhever vi at tilbudet med kontanter gir en viss og umiddelbar verdi og likviditet for aksjonærene til meningsfulle kort- og langsiktige markedspremier ..."
"Ettersom vi mener forutsetningene og metodene som brukes av [Stifel Nicolaus Canada Inc.] er i det store og hele rimelige, anser vi rettferdighetsuttalelsen for å gi grunnlag for å antyde at fusjonsvederlaget er innenfor et rettferdig og rimelig område, fra synspunktet til Q4-aksjonærer."
"Når vi kommenterer markedsreaksjonen etter kunngjøringen, tror vi den konsekvent smale og positive arbitrasjespredningen siden kunngjøringen antyder at markedet forventer at transaksjonen vil avsluttes, og at det vil være usannsynlig at noe overordnet tilbud dukker opp på dette tidspunktet."

Tidligere har ISS også fremhevet fordelene ved transaksjonen:¹

"Tilbudet representerer en betydelig premie til den upåvirkede prisen, og verdsettelsen virker troverdig."
"Salgsprosessen ble til slutt utført på en sammenlignbar basis med andre nylige bemerkelsesverdige kanadiske programvaretransaksjoner og bidro til å lette prisoppdagelsen."

Julie Silcock, uavhengig direktør og leder av styrets spesialkomité for fjerde kvartal sa: «Glass Lewis som slutter seg til ISS for å støtte den foreslåtte ordningen med Sumeru er en ytterligere validering av transaksjonens rettferdighet. Som begge uavhengige fullmektigrådgivningsfirmaene konkluderte, reflekterer ordningen en betydelig premie, som ble oppnådd etter en robust strategisk gjennomgangsprosess, og gir sikkerhet og likviditet for Q4-aksjonærene. Vi oppfordrer aksjonærene til å stemme for den foreslåtte ordningen på det ekstraordinære møtet."

Q4 oppfordrer alle aksjonærer til å følge anbefalingen fra både ISS og Glass Lewis og stemme "FOR” den foreslåtte ordningen innen 22. januar 2024 kl. 10 (Toronto-tid).

På grunn av tidens essens oppfordres aksjonærene til å stemme online eller per telefon som beskrevet i vedlagte stemmeskjema og på Q4s nettside på: https://investors.q4inc.com/Special-Meeting.

Fristen for fullmaktsstemmegivning er 22. januar 2024 kl. 10 Toronto-tid.

Aksjonærspørsmål og bistand

Aksjonærer som har spørsmål angående ordningen eller trenger hjelp til å stemme, kan kontakte Laurel Hill Advisory Group, selskapets aksjonærkommunikasjonsrådgiver og fullmektigagent på:

Laurel Hill Advisory Group

Nord-Amerika gratis: 1-877-452-7184 (+1 416-304-0211 utenfor Nord-Amerika)

E-post: assistanse@laurelhill.com.

Om Q4 Inc.

Q4 Inc. (TSX: QFOR) er den ledende tilgangsplattformen for kapitalmarkeder som forvandler hvordan utstedere, investorer og salgssiden effektivt kobler til, kommuniserer og engasjerer seg med hverandre.

Q4-plattformen forenkler interaksjoner på tvers av kapitalmarkedene gjennom IR-nettsideprodukter, virtuelle arrangementsløsninger, engasjementsanalyse, investorrelasjoner CRM, aksjonær- og markedsanalyse, overvåking og ESG-verktøy. Q4-plattformen er den eneste helhetlige kapitalmarkedstilgangsplattformen som digitalt driver forbindelser, analyserer innvirkning og målretter riktig engasjement for å hjelpe offentlige selskaper med å jobbe raskere og smartere.

Selskapet er en pålitelig partner for mer enn 2,500 offentlige selskaper globalt, inkludert mange av de mest respekterte merkene i verden, og opprettholder en prisvinnende kultur der teammedlemmer vokser og trives.

Q4 har hovedkontor i Toronto, med kontorer i New York og London. Lær mer på investors.Q4inc.com.

Om Sumeru Equity Partners

Sumeru Equity Partners gir vekstkapital i skjæringspunktet mellom mennesker og innovativ teknologi. Sumeru søker å oppmuntre innovative grunnleggere og lederteam med kapital og skaleringspartnerskap. Sumeru har investert over 3 milliarder USD i mer enn femti plattform- og tilleggsinvesteringer på tvers av bedrifts- og vertikale SaaS, dataanalyse, utdanningsteknologi, infrastrukturprogramvare og cybersikkerhet. Firmaet investerer vanligvis i selskaper over hele Nord-Amerika og Europa. For mer informasjon, vennligst besøk sumeruequity.com.

Advarsel om fremtidsrettet informasjon

Denne utgivelsen inkluderer "fremoverskuende informasjon" og "fremtidsrettede uttalelser" (samlet "fremtidsrettede uttalelser") i henhold til gjeldende verdipapirlover. Fremtidsrettede uttalelser inkluderer, men er ikke begrenset til, uttalelser med hensyn til kjøperens kjøp av alle de utstedte og utestående ordinære aksjene, styrets begrunnelse for å inngå avtalen, forventet tidspunkt og de ulike trinnene skal fullføres i forbindelse med ordningen, inkludert mottak av aksjonær- og rettsgodkjenninger, forventet tidspunkt for lukking av ordningen.

I noen tilfeller, men ikke nødvendigvis i alle tilfeller, kan fremtidsrettede uttalelser identifiseres ved bruk av fremtidsrettet terminologi som "planer" "mål", "forventer" eller "forventer ikke", "forventes", "en mulighet eksisterer", "er posisjonert", "estimerer", "har til hensikt", "antar", "forutser" eller "forutser ikke" eller "tror", eller varianter av slike ord og uttrykk eller sier at visse handlinger, hendelser eller resultater "kan", "kunne", "ville", "kan", "vil" eller "vil bli tatt", "oppstå" eller "oppnås". I tillegg inneholder utsagn som refererer til forventninger, anslag eller andre karakteriseringer av fremtidige hendelser eller omstendigheter fremtidsrettede utsagn. Fremtidsrettede utsagn er ikke historiske fakta, heller ikke garantier eller forsikringer om fremtidig ytelse, men representerer i stedet ledelsens nåværende tro, forventninger, estimater og anslag angående fremtidige hendelser og driftsresultater. Fremtidsrettede uttalelser er nødvendigvis basert på en rekke meninger, antagelser og estimater som, selv om de anses som rimelige av selskapet på datoen for denne utgivelsen, er gjenstand for iboende usikkerhet, risiko og endringer i omstendigheter som kan avvike vesentlig fra de som er tenkt. av fremtidsrettede uttalelser. Viktige faktorer som kan føre til at faktiske resultater kan avvike, muligens vesentlig, fra de som er indikert av de fremtidsrettede uttalelsene inkluderer, men er ikke begrenset til, muligheten for at den foreslåtte ordningen ikke vil bli fullført på vilkårene og betingelsene, eller på tidspunktet , som for øyeblikket vurderes, eller i det hele tatt, muligheten for at ordningsavtalen kan sies opp under visse omstendigheter, styrets evne til å vurdere og godkjenne et overordnet forslag for selskapet, og de andre risikofaktorene identifisert under "Risikofaktorer" i selskapets siste årlige informasjonsskjema og ledelsens diskusjon og analyse for året som ble avsluttet 31. desember 2022 og i ledelsens diskusjon og analyse for perioden som ble avsluttet 30. september 2023, og i andre periodiske registreringer som Selskapet har foretatt og kan gjøre i fremtiden med verdipapirkommisjonene eller lignende reguleringsmyndigheter i Canada, som alle er tilgjengelige under selskapets SEDAR+-profil på www.sedarplus.ca. Disse faktorene er ikke ment å representere en fullstendig liste over faktorene som kan påvirke selskapet. Slike risikofaktorer bør imidlertid vurderes nøye. Det kan ikke gis noen garanti for at slike estimater og forutsetninger vil vise seg å være korrekte. Du bør ikke stole utilbørlig på fremtidsrettede uttalelser, som kun gjelder fra datoen for denne utgivelsen.

Selv om selskapet har forsøkt å identifisere viktige risikofaktorer som kan føre til at faktiske resultater avviker vesentlig fra de som finnes i fremtidsrettede utsagn, kan det være andre risikofaktorer som ikke er kjent for oss for øyeblikket eller som vi for øyeblikket ikke mener er vesentlige som også kan forårsake faktiske resultater eller fremtidige hendelser skal avvike vesentlig fra de som er uttrykt i slike fremtidsrettede uttalelser. Det kan ikke gis noen garanti for at slik informasjon vil vise seg å være nøyaktig, da faktiske resultater og fremtidige hendelser kan avvike vesentlig fra de som er forventet i slik informasjon. Følgelig bør du ikke stole utilbørlig på fremtidsrettede uttalelser. De fremtidsrettede uttalelsene representerer selskapets forventninger fra datoen for denne utgivelsen (eller som datoen det på annen måte er oppgitt å bli gjort) og kan endres etter en slik dato. Selskapet fraskriver seg imidlertid enhver intensjon og påtar seg ingen forpliktelse til å oppdatere eller revidere noen fremtidsrettede utsagn enten som følge av ny informasjon, fremtidige hendelser eller annet, med unntak av det som kreves i henhold til gjeldende kanadiske verdipapirlover. Alle de fremtidsrettede uttalelsene i denne utgivelsen er uttrykkelig kvalifisert av de foregående advarende uttalelsene.

_____________________________

¹ Tillatelse til å sitere ISS ble verken søkt eller innhentet.

Kontakter

Investorer
Laurel Hill Advisory Group

Nord-Amerika Avgiftsfri: 1-877-452-7184

Samle samtaler utenfor Nord-Amerika: 1-416-304-0211

assistanse@laurelhill.com

Edward Miller

Direktør, Investor Relations

(437) 291-1554

ir@q4inc.com

Media
Longacre Square Partners