Bitcoin może być super zabezpieczeniem, jeśli pożyczkodawcy zrozumieją jego wartość

To jest opinia redakcyjna autorstwa Maxa Keiduna, dyrektora generalnego giełdy bitcoin peer-to-peer Hodl Hodl.

Przestrzeń pożyczkowa bitcoinów ucierpiała z powodu kilku poważnych problemów w ostatnich miesiącach i latach, w wyniku upadku Katastrofa Terra/Luna, uderzający Celsjusz i BlockFi, A teraz FTX a także do załamań płynności, biorąc pod uwagę utrzymujący się spadek cen, różne oskarżenia o manipulacje na rynku i nie tylko.

Wszystko to doprowadziło do znacznych strat, bankructw i całkowitego przekształcenia rynku kredytowego. Wielu użytkowników straciło wiarę w produkty pożyczkowe oparte na bitcoinach, a rynek wydaje się być na historycznym dnie, zarówno pod względem wolumenu, jak i zaufania publicznego.

Jak zwykle obwiniają media głównego nurtu te kryzysy na samego Bitcoina. Ale czy to wina Bitcoina? Czy to sprawia, że ​​Bitcoin jest mniej atrakcyjny? Czy to w ogóle oznacza, że ​​nie powinniśmy traktować bitcoina jako zabezpieczenia pożyczki? Nie!

Bitcoin to super zabezpieczenie, to kredytodawcy, którzy zawiedli

Podczas gdy kod Bitcoin jest prawem, platformy pożyczkowe są zaufanymi stronami trzecimi, będącymi własnością podmiotów prywatnych i zarządzanymi przez nie. Zaufane strony trzecie to luki w zabezpieczeniach. Tak było przed Bitcoinem i tak jest do dziś.

Co więcej, większość platform pożyczek bitcoinowych jest źle przemyślana, słabo rozwinięta i źle zarządzana. Nie musi to oznaczać złego kodu. Kod może być dobrze napisany, odpowiednio skontrolowany i weryfikowalny, ale nadal mogą istnieć słabe zachęty, które wynikają z projektu platform pożyczkowych. Jeśli koncentrujemy się na traktowaniu bitcoina tak, jakby był on dochodowym aktywem, prawdopodobnie mamy kłopoty.

Im dłużej trwa branża „pożyczek bitcoinowych”, tym jaśniejsze staje się, że większość zaangażowanych tak naprawdę nie rozumie, w jaki sposób generowany jest dochód. A jak mówi przysłowie, jeśli nie wiesz, skąd bierze się plon, to wtedy ty są plony. Tak naprawdę oznacza to, że twój bitcoin jest używany jako kapitał do ryzykownych inwestycji i prawdopodobnie jest tylko kwestią czasu, zanim domek z kart zacznie się zawalać.

Uważam, że właściwym celem integracji bitcoinów z pośrednikami kredytowymi jest docenienie, jak cenny i wyjątkowy jest bitcoin oraz traktowanie go jako czegoś, na co można pożyczyć: zrozumienie, że bitcoin jest super zabezpieczeniem. Ale co czyni go tak wyjątkowym?

Możemy zidentyfikować dwanaście cech, które to czynią:

Bitcoin jest płynny

Bitcoin jest niezwykle płynnym aktywem. Handel odbywa się 24 godziny na dobę, 7 dni w tygodniu, bez przerw w weekendy i dni ustawowo wolne od pracy. Ogromne pule płynności w różnych walutach fiducjarnych są dostępne na całym świecie. Dla pożyczkodawców oznacza to, że jeśli chcesz zamienić swoje zabezpieczenie na fiducjarne, możesz to zrobić natychmiast — albo dlatego, że pożyczkobiorca został zlikwidowany, albo ponieważ pożyczka została spłacona z zabezpieczenia.

Pozwala to również na zabezpieczenie się przed ryzykiem. Bitcoin może być jedynym rodzajem zabezpieczenia pożyczki, które można natychmiast i dynamicznie zabezpieczyć: poważna przewaga konkurencyjna.

Bitcoin jest programowalny

Bitcoin umożliwia tworzenie programowalnych produktów pożyczkowych i mechanizmów własnościowych. Oprócz innych korzyści, funkcja ta pozwala nam rozwiązać problem zaufanych osób trzecich poprzez budowanie nieizolacyjnych mechanizmów pożyczkowych i systemów przechowywania. Na przykład możemy rozprowadzać roszczenia zabezpieczające lub tworzyć warunkową logikę wykupu, która zostanie automatycznie wykonana przez sieć Bitcoin, a nie kaprysy scentralizowanej instytucji finansowej.

Bitcoin jest rzadkością

Będzie tylko 21 milionów bitcoinów. Twoje zabezpieczenie z czasem staje się coraz bardziej wartościowe, co oznacza, że ​​masz mniejszą motywację do sprzedaży i prawdopodobnie więcej pożyczkodawców, którzy są skłonni je zaakceptować.

Bitcoin jest elastycznie przejrzysty

Bitcoin pozwala nam włączyć selektywną przejrzystość Twoich aktywów, gdy jest to przydatne, ale także umożliwia pełną anonimowość, gdy jest to pożądane. Na przykład w scenariuszu pożyczkowym możesz łatwo udowodnić pożyczkodawcy, że jesteś właścicielem i kontrolujesz rozważane zabezpieczenie.

Bitcoin jest suwerenny

Bitcoiny są twoje. Masz klucze do swojego bitcoina, tak jak masz klucze do domu i samochodu. Bitcoin jest Twoją własnością osobistą. Jeśli użyjesz domu lub samochodu jako zabezpieczenia, nie będziesz go właścicielem – zrobiłby to twój pożyczkodawca. Dzięki bitcoinowi nadal możesz go warunkowo posiadać podczas umowy pożyczki. W rzeczywistości, mając odpowiednie narzędzia, możesz nie tylko korzystać, ale nadal korzystać z tego zabezpieczenia w okresie obowiązywania umowy kredytowej.

Bitcoin jest bezpieczny

Bitcoin jest chroniony kryptograficznie, ekonomicznie i społecznie. Rozsądnie jest pomyśleć o rozszerzeniu bezpieczeństwa sieci Bitcoin na najniższy poziom na zestaw narzędzi zbudowanych na jego podstawie. Na przykład możesz rozdzielić własność swojego zabezpieczenia między wiele niezależnych stron, korzystać z portfeli offline i korzystać z wielu innych metod bezpieczeństwa.

Bitcoin jest napędzany przez rynek

Bitcoin jest istotą aktywów napędzanych przez rynek. Cena bitcoina niemal natychmiast odzwierciedla rynek i nie jest ustalana przez jedną lub kilka osób. Niezwykle trudno jest manipulować ceną bitcoina. Bitcoin kosztuje prawie tyle samo w fiat w dowolnej części świata i jest określany przez globalny rynek.

Bitcoin to aktywa czasu rzeczywistego

Nie tylko możemy śledzić cenę zabezpieczenia bitcoin w czasie rzeczywistym, ale blockchain Bitcoin pozwala również śledzić adres zabezpieczenia w czasie rzeczywistym. Na wszelkie wahania cen można odpowiednio zareagować. Jak wspomniano, nie ma weekendów ani świąt, a rynek jest zawsze otwarty dla wszystkich, więc nikt nie zamknie rynku w piątek i nie otworzy go w poniedziałek z różnymi cenami.

Bitcoin jest obiektywny

Bitcoin jest uczciwy. Bitcoin w Miami kosztuje tyle samo fiat, co w Lugano czy Rydze. Bitcoin nie dba o to, czy ci się to podoba, czy nie. Ceny bitcoinów nie można określić na podstawie osobistych poglądów ani możliwości prognozowania. Aby pożyczyć pod bitcoin, wystarczy mieć bitcoin. Twoja historia kredytowa, wynik społecznościowy lub cokolwiek innego nie ma znaczenia dla pożyczkodawcy, o ile masz zabezpieczenie, na które możesz pożyczyć.

Weźmy na przykład nieruchomości. Za tę samą kwotę można kupić różne nieruchomości w różnych krajach o tym samym poziomie rozwoju gospodarczego i społecznego. Co w takim razie robi różnicę? Dlaczego możesz kupić posiadłość na wybrzeżu Morza Śródziemnego w Hiszpanii lub we Włoszech, a za te same pieniądze nie będzie cię stać na porządny dom w Bay Area w USA?

Wynika to z irracjonalnych zdolności ludzi do wartościowania. Ponieważ wycena nieruchomości opiera się przede wszystkim na czynnikach ludzkich, banki oceniają Twoją nieruchomość jako zbyt drogą lub zbyt tanią, w zależności od warunków rynkowych i swoich planów.

Lub zrób zapasy, na przykład. Twoje akcje w określonej firmie mogą mieć dobre warunki bazowe i duże potencjalne możliwości wzrostu, ale nagle dyrektor generalny tej firmy może tweetować coś głupiego, a ty tracisz pieniądze lub zostajesz zlikwidowany. Tymczasem Bitcoin jest sprawiedliwy.

Bitcoin jest globalny

Bitcoin jest globalnie dostępny i globalnie dystrybuowany. W przypadku pożyczek oznacza to, że możesz pożyczać zdalnie od każdego na świecie i możesz pożyczać pieniądze za pomocą bitcoinów jako zabezpieczenia każdemu na świecie. Bitcoin nie jest ani ograniczony, ani wyłącznie narażony na określone rynki lokalne.

Bitcoin jest cyfrowy

W epoce cyfrowej, z handlem cyfrowym, potrzebujemy zabezpieczenia cyfrowego. Bitcoin jest już online. Jest tutaj, na twoim komputerze, twoim telefonie, twoim zimnym portfelu. Bitcoin pozwala pożyczać zdalnie i natychmiastowo. Nie ma potrzeby digitalizacji bitcoina, tak jak w przypadku nieruchomości, gruntów, samochodów lub innych aktywów. To już jest cyfrowe.

Bitcoin jest zdecentralizowany

W Bitcoinie nie ma pojedynczego punktu awarii. Bitcoin był wielokrotnie atakowany, a mimo to rośnie i rozwija się na całym świecie. Żaden komitet ani osoba nie jest odpowiedzialna za Bitcoin. Posiadanie zdecentralizowanego zabezpieczenia znacznie zmniejsza zależność od pojedynczych zdarzeń i niepowodzeń firm lub osób. Jesteś chroniony przez rozproszoną sieć.

Czy pożyczanie kiedykolwiek dorówna potencjałowi Bitcoina?

Potężne zabezpieczenie wymaga potężnych narzędzi. Czy możliwe jest zbudowanie narzędzi pożyczkowych, które będą dopasowane do wartości bitcoinów? Aby to zrobić, wszyscy musimy cofnąć się o krok i sprawdzić Biała księga Bitcoina.

Po przeczytaniu białej księgi Bitcoin zrozumiesz, że aby zbudować udany produkt pożyczkowy (w rzeczywistości każdy rodzaj produktu Bitcoin!), Musisz spełnić trzy główne kryteria. Jeśli Twój produkt ma wszystkie trzy cechy, gratulujemy zdania testu. Nazwijmy to „Testem Satoshi”.

1. Twoja usługa powinna być nieizolacyjna. Pamiętaj: nie twoje klucze, nie twoje monety. Korzystając z platform pożyczek powierniczych, jesteś narażony na ryzyko całkowitej utraty zabezpieczenia. Ponieważ, gdy tylko bitcoiny trafią do portfeli platformy, nie są już twoje. Dokładnie to stało się z klientami wielu platform pożyczkowych i handlowych, które zawiodły w 2022 roku.
2. Bitcoin to elektroniczny system gotówkowy peer-to-peer. Jeszcze raz: peer to peer. Zamiast działać jak pośrednik, musisz zapewnić narzędzia techniczne osobom fizycznym lub firmom do wzajemnej współpracy. Lub możesz być firmą, która umożliwi klientom bezpośrednią interakcję z Twoją platformą. Dobrym przykładem jest platforma, która pozwala klientom kupować bitcoiny bezpośrednio do ich własnej chłodni.
3. Twoja platforma powinna być wyłącznie bitcoinem, co oznacza, że ​​jedynym zabezpieczeniem, z którym powinieneś pracować, powinien być bitcoin. Shitcoiny są ryzykowne, a kod shitcoinów to tykająca bomba zegarowa. Integrując wiele łańcuchów bloków ze swoim produktem, wystawiasz najcenniejsze dla najbardziej wrażliwych.

Istnieje dodatkowe kryterium, które można spełnić: anonimowość. Jeśli budujesz produkty peer-to-peer, które nie wymagają nadzoru, tylko Bitcoin, może to i pozwoli ci zaoferować swoim klientom anonimowość i lepszą prywatność, ponieważ bezpieczeństwo nie jest pełne bez anonimowości, a dane twoich klientów powinny być chronione , a także ich fundusze.

Dobrym sposobem na zdanie testu Satoshi jest wykorzystanie multisig. Multisig to proste i bezpieczne, ale potężne narzędzie. Pozwala oferować użytkownikom interakcje peer-to-peer, wykorzystywać niepowiernicze depozyty i używać tylko Bitcoin. Pozwala także oferować użytkownikom lepszą prywatność.

Weźmy na przykład konfigurację multisig z trzema kluczami, w której mechanizm konsensusu jest osiągany przez wprowadzenie co najmniej dwóch kluczy. Nazywa się to „multisygnacją Bitcoin dwa z trzech”. W tego typu konfiguracji Ty — jako dostawca narzędzi technicznych — możesz zostać jednym z posiadaczy kluczy, ale nie będziesz mieć pełnej kontroli nad środkami klientów (ponieważ masz tylko jeden klucz!), zapewniając w ten sposób, że środki te zostaną t zostać przesunięty i zahipnotyzowany. Na przykład pożyczkodawca będzie miał jeden klucz, pożyczkobiorca będzie miał inny, a dostawca będzie miał trzeci klucz. Ten rodzaj konfiguracji pozwoli użytkownikom zweryfikować, czy fundusze są wykorzystywane tylko przez nich, i że wszystkie strony muszą działać zgodnie z zasadami, aby osiągnąć konsensus, oraz że żadna ze stron nie może działać w wątpliwy i podejrzany sposób.

W rzeczywistości istnieją już potężne platformy, które wykorzystują Bitcoin multisig i oferują interakcje peer-to-peer. Platformy te mogą zapewnić pożyczkodawcom i pożyczkobiorcom z całego świata łatwe konfiguracje multisig typu „dwa z trzech”, w których każda strona (w tym sama platforma) ma jeden klucz. Multisig jest tworzony na publicznym blockchainie Bitcoina, co oznacza, że ​​możesz sprawdzić swoje zabezpieczenie w dowolnym momencie za pomocą dowolnego eksploratora bloków. A najlepsze jest to, że żadne fundusze nie mogą być ponownie hipoteczne, ponieważ sama platforma ma tylko jeden klucz, który zapewnia, że ​​każdy zaangażowany kontrahent działa w dobry i profesjonalny sposób.

Odpowiednie platformy pożyczkowe mogą być przydatne dla HODLerów

Chociaż rynek pożyczkowy doświadcza obecnie zawirowań i efektów zarażania, jest to dobry moment, aby dowiedzieć się o odpowiednich platformach pożyczkowych, które mogą być przydatne dla każdego prawdziwego HODLera w przyszłości. Gdy tylko wejdziemy w kolejny cykl hossy, będzie mniej zachęt do sprzedawania bitcoinów i większego zainteresowania utrzymywaniem ich na dłuższą metę i pożyczaniem ich pod zastaw. Bądź przygotowany, ponieważ bessy nie trwają wiecznie. HODL i ucz się!

To jest post gościnny autorstwa Maxa Keiduna. Wyrażone opinie są całkowicie ich własnymi i niekoniecznie odzwierciedlają opinie BTC Inc lub Bitcoin Magazine.

• Dystrybucja treści i PR oparta na SEO. Uzyskaj wzmocnienie już dziś.
• Platoblockchain. Web3 Inteligencja Metaverse. Wzmocniona wiedza. Dostęp tutaj.
• Źródło: https://bitcoinmagazine.com/culture/bitcoin-is-superior-lending-collateral